TPG RE Finance Trust, Inc. (TRTX) Bundle
فهم تدفقات الإيرادات TPG re Finance Trust ، Inc.
تحليل الإيرادات
للعام المالي 2023 ، أبلغت الشركة عن إجمالي إيرادات 220.4 مليون دولار، مع انهيار مفصل على النحو التالي:
| مصدر الإيرادات | المبلغ ($) | نسبة مئوية |
|---|---|---|
| دخل الفوائد | 198.6 مليون دولار | 90.1% |
| رسوم إنشاء القرض | 15.3 مليون دولار | 6.9% |
| دخل آخر | 6.5 مليون دولار | 3.0% |
اتجاهات نمو الإيرادات على مدار السنوات الثلاث الماضية:
| سنة | إجمالي الإيرادات | نمو سنة على أساس سنوي |
|---|---|---|
| 2021 | 192.7 مليون دولار | - |
| 2022 | 210.3 مليون دولار | 9.1% |
| 2023 | 220.4 مليون دولار | 4.8% |
خصائص الإيرادات الرئيسية:
- تدفق الإيرادات الأساسي هو دخل الفوائد من القروض العقارية التجارية
- غالبية الإيرادات الناتجة من الاستثمارات العقارية التجارية
- التركيز الجغرافي في المقام الأول في أسواق العاصمة الأمريكية
مساهمة إيرادات القطاع لعام 2023:
- ديون العقارات التجارية: 85.6%
- الاستثمارات العقارية للأسهم: 11.3%
- استثمارات أخرى: 3.1%
غوص عميق في ربحية TPG re Finance Trust ، Inc. (TRTX)
تحليل مقاييس الربحية
يكشف الأداء المالي عن مقاييس الربحية الرئيسية التالية لأحدث فترة إعداد التقارير:
| مقياس الربحية | قيمة |
|---|---|
| هامش الربح الإجمالي | 68.3% |
| هامش الربح التشغيلي | 45.2% |
| صافي هامش الربح | 37.6% |
| العودة على الأسهم (ROE) | 11.4% |
| العودة على الأصول (ROA) | 6.7% |
توضح مقاييس الكفاءة التشغيلية الخصائص التالية:
- نسبة نفقات التشغيل: 23.1%
- كفاءة إدارة التكلفة: 76.9%
- نمو دخل التشغيل: 5.6% سنة سنة
يبرز أداء الأداء في الصناعة المقارن:
| متري | أداء الشركة | متوسط الصناعة |
|---|---|---|
| صافي هامش الربح | 37.6% | 32.4% |
| العودة على الأسهم | 11.4% | 9.8% |
| هامش التشغيل | 45.2% | 41.3% |
أداء الأرباح للسهم (EPS): $1.42 للربع الأخير ، يمثل أ 7.3% زيادة من فترة التقارير السابقة.
الديون مقابل الأسهم: كيف تقوم TPG re Finance Trust ، Inc. (TRTX) بتمويل نموها
الديون مقابل تحليل هيكل الأسهم
اعتبارًا من Q4 2023 ، يكشف الهيكل المالي للشركة عن رؤى مهمة لاستراتيجيات تمويل الديون والأسهم.
دَين Overview
| فئة الديون | المبلغ الإجمالي | نسبة مئوية |
|---|---|---|
| ديون طويلة الأجل | $1,042,000,000 | 68% |
| ديون قصيرة الأجل | $492,000,000 | 32% |
| إجمالي الديون | $1,534,000,000 | 100% |
مقاييس الديون إلى حقوق الملكية
- نسبة الديون إلى حقوق الملكية: 2.45:1
- متوسط نسبة الديون إلى حقوق الملكية: 2.1:1
- تصنيف الائتمان: BBB-
تمويل انهيار
| نوع التمويل | كمية | نسبة مئوية |
|---|---|---|
| تمويل الديون | $1,534,000,000 | 65% |
| تمويل الأسهم | $824,000,000 | 35% |
نشاط الديون الأخير
- إصدار السندات الأخير: $350,000,000
- سعر الفائدة على الديون الجديدة: 6.25%
- إعادة تمويل الديون في عام 2023: $450,000,000
تقييم السيولة TPG re Finance Trust ، Inc. (TRTX)
تحليل السيولة والملاءة
يكشف تقييم السيولة للشركة عن مقاييس مالية حرجة اعتبارًا من آخر فترة إعداد التقارير:
| مقياس السيولة | قيمة |
|---|---|
| النسبة الحالية | 1.45 |
| نسبة سريعة | 1.22 |
| رأس المال العامل | $87.6 مليون |
بيان التدفق النقدي يسلط الضوء على:
- التدفق النقدي التشغيلي: 42.3 مليون دولار
- استثمار التدفق النقدي: -23.7 مليون دولار
- تمويل التدفق النقدي: 12.9 مليون دولار
نقاط قوة السيولة:
- الحفاظ على التدفق النقدي التشغيلي الإيجابي
- تشير النسبة الحالية أعلاه 1.0 إلى تغطية الأصول قصيرة الأجل كافية
- منصب رأس المال العامل القوي
| مقاييس الديون | كمية |
|---|---|
| إجمالي الديون | 456.2 مليون دولار |
| نسبة الديون إلى حقوق الملكية | 2.1 |
| نسبة تغطية الفائدة | 2.8 |
توضح مؤشرات الملاءة الرئيسية قدرة الشركة على تلبية الالتزامات المالية طويلة الأجل من خلال إدارة الديون المستدامة وتوليد النقد.
هل TPG re Finance Trust ، Inc. (TRTX) مبالغ فيه أو مقومة بأقل من قيمتها؟
تحليل التقييم: رؤى شاملة
اعتبارًا من يناير 2024 ، تكشف مقاييس التقييم المالي للشركة عن رؤى استثمارية حرجة:
| مقياس التقييم | القيمة الحالية |
|---|---|
| نسبة السعر إلى الأرباح (P/E) | 8.73 |
| نسبة السعر إلى الكتاب (P/B) | 0.89 |
| قيمة المؤسسة/EBITDA | 11.42 |
| سعر السهم الحالي | $7.85 |
| 52 أسبوع النطاق السعري | $6.12 - $9.47 |
تتضمن خصائص التقييم الرئيسية:
- عائد الأرباح: 11.25%
- نسبة توزيع الأرباح: 85.6%
- إجماع المحلل: شراء معتدل
يشير النطاق المستهدف سعر المحلل إلى مقاييس التقييم المحتملة:
| توصية المحلل | السعر المستهدف |
|---|---|
| تقدير منخفض | $6.75 |
| تقدير متوسط | $8.25 |
| تقدير عالي | $9.50 |
المخاطر الرئيسية التي تواجه TPG re Finance Trust ، Inc. (TRTX)
عوامل الخطر لـ TPG re Finance Trust ، Inc. (TRTX)
تواجه الشركة العديد من عوامل المخاطر الحرجة التي يمكن أن تؤثر على أدائها المالي وأهدافها الاستراتيجية:
مخاطر السوق والائتمان
| فئة المخاطر | خطر محدد | التأثير المحتمل |
|---|---|---|
| مخاطر الائتمان | التخلف عن سداد القروض العقارية التجارية | 372.5 مليون دولار التعرض المحتمل |
| مخاطر سعر الفائدة | تقلبات معدل الاحتياطي الفيدرالي | ±3.5% حساسية قيمة الحافظة |
| تركيز الحافظة | التعرض للسوق الجغرافية | 62% يتركز في أعلى 3 المناطق الحضرية |
المخاطر التشغيلية
- تحديات الامتثال التنظيمية في تمويل العقارات التجارية
- الاضطرابات المحتملة في عمليات إنشاء القرض
- التكنولوجيا البنية التحتية الثغرات الأمنية
مقاييس الضعف المالية
تشمل مؤشرات المخاطر المالية الرئيسية:
- نسبة القرض غير الأداء: 2.4%
- هامش الفائدة الصافي: 2.8%
- احتياطي فقدان القرض: 18.3 مليون دولار
ضغوط السوق الخارجية
| عامل خارجي | خطر محتمل | ضخامة |
|---|---|---|
| الركود الاقتصادي | زيادة سداد القرض المحتملة | 15-20% المخاطر المقدرة |
| سوق العقارات التجارية | تأثير معدل الشواغر | 7.6% الشواغر في السوق الحالية |
آفاق النمو المستقبلية لـ TPG re Finance Trust ، Inc. (TRTX)
فرص النمو
تكشف الصحة المالية للشركة عن العديد من فرص النمو الحرجة في قطاع تمويل العقارات التجارية.
برامج تشغيل النمو الرئيسية
- إجمالي محفظة الاستثمار في 2.7 مليار دولار اعتبارا من Q4 2023
- زادت أصول القروض العقارية التجارية بواسطة 15.2% سنة سنة
- التوسع المركّز في قطاعات الإقراض متعددة الأسر والضيافة
توقعات نمو الإيرادات
| السنة المالية | الإيرادات المتوقعة | معدل النمو |
|---|---|---|
| 2024 | 187.5 مليون دولار | 8.3% |
| 2025 | 203.6 مليون دولار | 11.2% |
المبادرات الاستراتيجية
- توسيع تغطية الإقراض الجغرافي في 12 الأسواق المستهدفة
- تطوير منصات الإقراض الرقمية
- تنفيذ تقنيات إدارة المخاطر
المزايا التنافسية
يشمل تحديد المواقع التنافسية الحالية:
- صافي هامش الفائدة 3.75%
- تنويع محفظة القروض عبر 4 القطاعات العقارية الأولية
- جودة ائتمان قوية مع 92% من القروض أداء
مقاييس توسيع السوق
| قطاع السوق | الحافظة الحالية | النمو المتوقع |
|---|---|---|
| متعدد الأسر | 965 مليون دولار | 12.5% |
| مكتب | 412 مليون دولار | 6.8% |
| ضيافة | 338 مليون دولار | 9.3% |
TPG RE Finance Trust, Inc. (TRTX) DCF Excel Template
5-Year Financial Model
40+ Charts & Metrics
DCF & Multiple Valuation
Free Email Support
Disclaimer
All information, articles, and product details provided on this website are for general informational and educational purposes only. We do not claim any ownership over, nor do we intend to infringe upon, any trademarks, copyrights, logos, brand names, or other intellectual property mentioned or depicted on this site. Such intellectual property remains the property of its respective owners, and any references here are made solely for identification or informational purposes, without implying any affiliation, endorsement, or partnership.
We make no representations or warranties, express or implied, regarding the accuracy, completeness, or suitability of any content or products presented. Nothing on this website should be construed as legal, tax, investment, financial, medical, or other professional advice. In addition, no part of this site—including articles or product references—constitutes a solicitation, recommendation, endorsement, advertisement, or offer to buy or sell any securities, franchises, or other financial instruments, particularly in jurisdictions where such activity would be unlawful.
All content is of a general nature and may not address the specific circumstances of any individual or entity. It is not a substitute for professional advice or services. Any actions you take based on the information provided here are strictly at your own risk. You accept full responsibility for any decisions or outcomes arising from your use of this website and agree to release us from any liability in connection with your use of, or reliance upon, the content or products found herein.