Tencent Holdings Limited (0700.HK) Bundle
تاريخ موجز لـ Tencent Holdings Limited
تأسست Tencent Holdings Limited في 1998 بقلم ما هواتنغ ، تشانغ تشيدونج ، وغيرهم ، يركزون في البداية على خدمات المراسلة الفورية. تم إعادة تسمية منتجها الأول ، OICQ ، باسم QQ ، الذي سرعان ما أصبح أحد منصات المراسلة الرائدة في الصين. بحلول عام 2000 ، سجلت تينسنت أكثر 1 مليون المستخدمون.
في 2004، تم نشر Tencent في بورصة هونغ كونغ مع أسعار الأطراف العامة الأولي (IPO) HKD 3.70 للسهم الواحد. رفع الاكتتاب 200 مليون دولار. منذ ذلك الحين ، شهد سعر سهم Tencent تقديرًا كبيرًا. اعتبارا من أكتوبر 2023يتداول الأسهم حولها HKD 343.
في 2011، قامت Tencent بتنويع محفظتها من خلال إطلاق WeChat (Weixin) ، والتي جمعت بين المراسلة والشبكات الاجتماعية وميزات الدفع. بحلول نهاية عام 2022 ، انتهى WeChat 1.3 مليار المستخدمين النشطين الشهري. هذا التوسع في وسائل التواصل الاجتماعي تحول tencent إلى عملاق التكنولوجيا.
أظهر الأداء المالي لـ Tencent نموًا مستمرًا. إيرادات الشركة في 2022 وصل RMB 204 مليار (تقريبًا 29 مليار دولار) ، مع ربح صافي من حوله RMB 40 مليار (تقريبًا 5.6 مليار دولار). تشمل مصادر الإيرادات الألعاب عبر الإنترنت والشبكات الاجتماعية والمحتوى الرقمي والخدمات المالية.
يلخص الجدول التالي البيانات المالية الرئيسية لـ Tencent على مدار السنوات الخمس الماضية:
| سنة | إجمالي الإيرادات (مليار يوان) | صافي الربح (مليار يوان) | EPS (RMB) | القيمة السوقية (مليار دولار) |
|---|---|---|---|---|
| 2018 | 312.7 | 88.6 | 3.05 | 415 |
| 2019 | 377.3 | 94.4 | 3.38 | 475 |
| 2020 | 482.1 | 159.2 | 5.67 | 565 |
| 2021 | 560.1 | 179.0 | 6.37 | 570 |
| 2022 | 204.0 | 40.0 | 1.43 | 470 |
علاوة على ذلك ، عزز نطاق Tencent من الشركات التابعة والاستثمارات مكانتها في العديد من الأسواق. إنه يحمل حصصًا كبيرة في مختلف الشركات ، بما في ذلك بانسانس, Activision Blizzard، و ألعاب ملحمية. ساعدت استراتيجية الاستثمار هذه على تينسنت على البقاء تنافسية في صناعة متطورة بسرعة.
في الآونة الأخيرة 2022 ومبكر 2023واجهت Tencent التدقيق التنظيمي في الصين ، مما يؤثر على أعمال الألعاب. ومع ذلك ، فإن محفظة الألعاب القوية ، والتي تشمل عناوين مثل Honor of Kings و PubG Mobile ، لا تزال تفسر جزءًا كبيرًا من إيراداتها ، مما يساهم تقريبًا 34% إلى إجمالي الأرباح.
كما أصبحت الاستثمارات في الخدمات السحابية بارزة ، حيث تم تصنيف Tencent Cloud بين كبار مقدمي الخدمات في الصين. بحلول نهاية 2022، ولدت خدماتها السحابية إيرادات تقريبًا 75 مليار يوان (حول 10 مليار دولار) ، عرض الطلب القوي على الرغم من تحديات السوق.
بشكل عام ، يعكس تطور Tencent من خدمة المراسلة إلى قوة تقنية القدرة على التكيف والبروتين الاستراتيجي في مشهد دائم التغير. ستكون جهودها لتنويع عروضها أثناء التنقل في التحديات التنظيمية أمرًا بالغ الأهمية مع تقدمها في الاقتصاد الرقمي.
من يملك Tencent Holdings Limited
تتمتع Tencent Holdings Limited ، واحدة من أكبر شركات التكنولوجيا في العالم ، ببنية ملكية متنوعة تعكس قاعدتها الواسعة من المستثمرين. اعتبارًا من أكتوبر 2023 ، تقف القيمة السوقية في Tencent تقريبًا 465 مليار دولار.
أكبر مساهم هو Naspers Limited ، وهو متعدد الجنسيات في جنوب إفريقيا ، والذي يمتلك حصة كبيرة في Tencent. Naspers يحمل 30.9% من أسهم Tencent ، في المقام الأول من خلال شركة Prosus N.V.
ومن بين المستثمرين المؤسسيين الرئيسيين الآخرين:
- مجموعة الطليعة: 8.5%
- BlackRock: 6.7%
- مستثمري أبحاث رأس المال العالمي: 5.5%
- شركة State Street: 4.2%
اعتبارًا من أحدث البيانات المتاحة ، يحدد الجدول التالي المساهمين الرئيسيين في Tencent Holdings Limited:
| المساهم | نسبة الملكية | نوع الملكية |
|---|---|---|
| Naspers Limited | 30.9% | المستثمر المؤسسي |
| مجموعة الطليعة | 8.5% | المستثمر المؤسسي |
| BlackRock | 6.7% | المستثمر المؤسسي |
| كابيتال أبحاث المستثمرين العالميين | 5.5% | المستثمر المؤسسي |
| شركة ستريت ستريت | 4.2% | المستثمر المؤسسي |
| المساهمون الآخرون | 44.2% | المستثمرون العامون والمؤسسيون |
يحمل الفريق التنفيذي لشركة Tencent ، بقيادة الرئيس التنفيذي Ma Huateng (Pony MA) ، حصة أقلية في الشركة ، مما يساهم في حوكمةها وتوجيهها الاستراتيجي. يمتلك MA تقريبًا 8.6% من أسهم Tencent ، مما يزيد من ارتكاب التزام الإدارة بنمو الشركة.
بالإضافة إلى الملكية المؤسسية التقليدية ، شهدت Tencent أيضًا اهتمامًا متزايدًا من مستثمري التجزئة ، مما يعكس الأداء القوي للشركة وإمكانات النمو في قطاعات الألعاب ووسائل التواصل الاجتماعي والتقنية. شهد سعر سهم Tencent ارتفاعًا كبيرًا 55% من عام إلى تاريخ اعتبارًا من أكتوبر 2023 ، يعرض ثقة المستثمر وسط التوسعات المستمرة.
والجدير بالذكر أن Tencent شاركت في سلسلة من الاستثمارات والشراكات الاستراتيجية ، والتي وسعت تأثيرها في مختلف قطاعات التكنولوجيا. وتشمل هذه الاستثمارات في شركات مثل مجموعة البحر و ألعاب ملحمية، المساهمة في محفظتها المتنوعة مع تعزيز ميزة تنافسية.
TENCENT HOLDINGS ITRIMENT MISSION
يهدف Tencent Holdings Limited إلى تعزيز نوعية الحياة من خلال خدمات الإنترنت. يلف بيان مهمة الشركة التزامها بأن يصبح مزود خدمة الإنترنت الأكثر ثقة في العالم. ويشمل ذلك الابتكارات في الاتصالات والترفيه ، والتي هي جزء لا يتجزأ من منصاتها وخدماتها المختلفة.
تركز المكونات الأساسية لبيان مهمة Tencent على ثلاثة أعمدة: تجربة المستخدم ، وخلق القيمة ، والابتكار التكنولوجي. تؤكد Tencent على خلق قيمة اجتماعية من خلال إثراء الحياة والحفاظ على نهج يركز على المستخدم في عروض منتجاته.
المقاييس المالية الرئيسية
| السنة المالية | الإيرادات (مليار CNY) | صافي الربح (مليار يونيو) | القيمة السوقية (CNY تريليون) |
|---|---|---|---|
| 2022 | 85.9 | 39.5 | 5.1 |
| 2021 | 86.8 | 33.0 | 6.0 |
| 2020 | 70.0 | 30.5 | 5.5 |
| 2019 | 60.2 | 28.8 | 4.5 |
قطاعات الأعمال
تعمل Tencent في العديد من القطاعات الرئيسية التي تعكس مهمتها. وتشمل هذه القطاعات الشبكات الاجتماعية والألعاب عبر الإنترنت والخدمات الفنية وخدمات الأعمال. يلعب كل قطاع دورًا مهمًا في تحقيق مهمة Tencent لتوصيل المستخدمين وإنشاء قيمة.
انهيار الإيرادات حسب القطاع (2022)
| شريحة | الإيرادات (مليار CNY) | النسبة المئوية لإجمالي الإيرادات |
|---|---|---|
| الشبكات الاجتماعية | 45.5 | 53% |
| الألعاب عبر الإنترنت | 37.5 | 44% |
| Fintech وخدمات الأعمال | 12.9 | 15% |
المبادرات الاستراتيجية
تواصل Tencent الاستثمار بكثافة في البحث والتطوير (R&D) لدعم مهمتها. في عام 2022 ، خصص Tencent تقريبًا CNY 39.8 مليار للبحث والتطوير ، يمثل حوله 46.3% من صافي ربحها.
إن التزام الشركة بالاستدامة والمسؤولية الاجتماعية واضح في مبادراتها المختلفة ، بما في ذلك الاستثمار في التكنولوجيا الخضراء وتحسين محو الأمية الرقمية في المجتمعات المحرومة.
التوسع والشراكات العالمية
كجزء من مهمتها لتعزيز نوعية الحياة على مستوى العالم ، شكلت Tencent شراكات استراتيجية مع مختلف الشركات الدولية. على سبيل المثال ، استثمرت Tencent في شركات مثل Epic Games و Spotify ، وتعزيز موقعها في قطاعات الألعاب والموسيقى.
علاوة على ذلك ، وسعت الشركة وجودها في الأسواق خارج الصين ، حيث استفادت من قدراتها التكنولوجية لتكييف الخدمات للمستهلكين المحليين. يتماشى هذا مع مهمتها لإنشاء مجتمع عالمي حيث يمكن للمستخدمين الاتصال ومشاركة الخبرات.
كيف تعمل Tencent Holdings Limited
تعمل Tencent Holdings Limited من خلال قطاعات مختلفة ، بما في ذلك الشبكات الاجتماعية والألعاب عبر الإنترنت والمحتوى الرقمي والخدمات الفنية والخدمات السحابية. يستفيد نموذج أعمالها من نظام بيئي متنوع يربط منصات متعددة. اعتبارًا من Q2 2023 ، أبلغت Tencent عن إيراداتها تقريبًا RMB 149.1 مليار، تمثل زيادة 11% على أساس سنوي.
انهيار الإيرادات
| قطاع الأعمال | الإيرادات (مليارات يوان) | النسبة المئوية لإجمالي الإيرادات |
|---|---|---|
| الشبكات الاجتماعية | 50.0 | 33.6% |
| الألعاب عبر الإنترنت | 48.0 | 32.2% |
| Fintech وخدمات الأعمال | 47.9 | 32.1% |
| المحتوى الرقمي | 3.2 | 2.1% |
المنتج الرائد ، WeChat ، يخدم 1.3 مليار المستخدمون النشطون الشهريون ، والمساهمة بشكل كبير في إيرادات الشبكة الاجتماعية. في الربع الثاني من عام 2023 ، زادت إيرادات إعلانات WeChat 26%، تسليط الضوء على فعاليتها كقناة تسييل.
هيمنة الألعاب عبر الإنترنت
لا يزال Tencent أكبر بائع ألعاب فيديو في العالم. اعتبارًا من نهاية عام 2022 ، وصلت إيرادات الألعاب عبر الإنترنت RMB 160 مليار، مدفوعًا بأعلى ألقاب مثل Honor of Kings و PUBG Mobile. شهد قطاع الألعاب المتنقلة نموًا 9% على أساس سنوي ، بمساعدة عمليات إطلاق الألعاب الجديدة والمشتريات داخل اللعبة.
الخدمات السحابية
أبلغ قطاع Fintech ، الذي يشمل WeChat Pay ، عن حجم معاملة يتجاوز RMB 50 تريليون في عام 2022. استحوذ قسم الخدمات السحابية ، Tencent Cloud ، على حصة سوقية تقريبًا 16% من سوق الحوسبة السحابية الصينية اعتبارًا من Q2 2023 ، مع زيادة الإيرادات إلى RMB 26.1 مليارنمو 34% على أساس سنوي.
عمليات الاستحواذ والاستثمارات الأخيرة
في العام الماضي ، استثمرت Tencent بشكل استراتيجي في العديد من الشركات لتعزيز محفظتها. تشمل المشاريع البارزة:
- اكتساب أ 20% حصة في Universal Music Group.
- الاستثمار في Supercell، مطور ألعاب الهاتف المحمول ، يقدر قيمته تقريبًا 10.2 مليار دولار.
- تمويل 1.5 مليار دولار في الشركات الناشئة في قطاعات الذكاء الاصطناعي والأسود.
أداء الأسهم
شهدت سهم Tencent (SEHK: 0700) تقلبات على مدار العام الماضي. اعتبارًا من أكتوبر 2023 ، يبلغ سعر السهم تقريبًا HKD 340، مع رسملة السوق حولها HKD 3.2 تريليون. نسبة P/E تقريبًا 25، تعكس ثقة المستثمر وسط التحديات التنظيمية التي تواجهها في السنوات الماضية.
التوقعات المستقبلية
يتوقع المحللون إيرادات Tencent لمواصلة مسارها التصاعدي ، مع عرض معدل نمو سنوي مركب (CAGR) 10% خلال عام 2025. من المتوقع أن يكون توسع الشركة في الأسواق والابتكارات في قطاع الألعاب محركات نمو رئيسية.
كيف تكسب Tencent Holdings محدودة المال
يولد Tencent Holdings Limited إيرادات من خلال مجموعة متنوعة من قطاعات الأعمال ، بما في ذلك الألعاب عبر الإنترنت والشبكات الاجتماعية والمحتوى الرقمي والإعلان عبر الإنترنت وخدمات Fintech. اعتبارًا من الربع الثاني من عام 2023 ، أبلغت Tencent عن إيرادات إجمالية قدرها ** 49.6 مليار ياردة ** (حوالي ** ** 21.2 مليار دولار **) ، مما يعكس زيادة سنويًا قدرها ** 11 ٪ **.
1. الألعاب عبر الإنترنت
تبقى الألعاب عبر الإنترنت واحدة من تدفقات الإيرادات الأساسية في Tencent. في الربع الثاني من عام 2023 ، وصلت الإيرادات من الألعاب عبر الإنترنت إلى ** 59.5 مليار يوان ** (حوالي ** ** 8.5 مليار دولار **) ، تشكل ** 40 ٪ ** من إجمالي الإيرادات. ساهم نجاح العناوين الرائجة مثل "Honor of Kings" و "PubG Mobile" بشكل كبير في هذا القطاع.
2. الشبكات الاجتماعية
الشبكات الاجتماعية هي قسم مربح آخر ، مدفوعًا في المقام الأول من قبل WeChat و QQ. في الربع الثاني من عام 2023 ، بلغت إيرادات الشبكة الاجتماعية ** 42.7 مليار يوان ** (حوالي ** ** 6.1 مليار دولار **) ، تمثل زيادة ** 9 ٪ ** على أساس سنوي. يمكن أن يعزى الارتفاع إلى زيادة الخدمات ذات القيمة المضافة والعضوية المتميزة.
3. المحتوى الرقمي
أنشأ قطاع المحتوى الرقمي من Tencent ، والذي يتضمن خدمات بث الموسيقى ودفق الفيديو ، إيرادات ** ** RMB 27.9 مليار ** (حوالي 4 مليارات دولار أمريكي **) في الربع الثاني من عام 2023. شهدت القطاع نموًا على أساس سنوي لـ* *16 ٪ ** ، مدفوعة بالفيديو tencent والترفيه الموسيقي tencent.
4. الإعلان عبر الإنترنت
لا يزال الإعلان عبر الإنترنت مصدرًا مهمًا للإيرادات ، يكسب ** ** 24.5 مليار روبية ** (حوالي ** ** 3.5 مليار دولار **) في Q2 2023. هذا يمثل زيادة قدرها ** 10 ٪ ** مقارنة بالعام السابق ، مع نمو الإيرادات القادم من خدمات الإعلانات المحسنة عبر WeChat ومنصات أخرى.
5. Fintech وخدمات الأعمال
أبلغ قطاع خدمات FinTech و Business Service ** 28.5 مليار روبية ** (حوالي ** ** 4.1 مليار دولار **) في إيرادات Q2 2023 ، مما يدل على نمو قوي قدره ** 14 ٪ ** على أساس سنوي. ويشمل ذلك خدمات الدفع والخدمات السحابية والحلول المقدمة للمؤسسات.
انهيار الإيرادات حسب القطاع
| شريحة | Q2 2023 الإيرادات (RMB) | Q2 2023 الإيرادات (USD) | نمو على أساس سنوي (٪) |
|---|---|---|---|
| الألعاب عبر الإنترنت | 59.5 مليار | 8.5 مليار | -- |
| الشبكات الاجتماعية | 42.7 مليار | 6.1 مليار | 9% |
| المحتوى الرقمي | 27.9 مليار | 4 مليار | 16% |
| الإعلان عبر الإنترنت | 24.5 مليار | 3.5 مليار | 10% |
| Fintech وخدمات الأعمال | 28.5 مليار | 4.1 مليار | 14% |
علاوة على ذلك ، تستفيد الشركة من نهج النظام الإيكولوجي ، والاستفادة من مشاركة المستخدم عبر خدماتها لتعزيز فرص تسييل. إن دمج الشبكات الاجتماعية مع خدمات الألعاب والدفع يولد ميزة تنافسية فريدة قد تجدها الشركات الأخرى من الصعب تكرارها.
في جوهرها ، توفر قدرة Tencent على تنويع تدفقات إيراداتها عبر مختلف قطاعات النمو المرتفع مرونة ضد تقلبات السوق. تضمن هذه الاستراتيجية تدفقًا نقديًا ثابتًا مع تمكين الاستثمار المستمر في التقنيات والخدمات الناشئة ، وتحديد وضع Tencent بشكل إيجابي للنمو في المستقبل.
Tencent Holdings Limited (0700.HK) DCF Excel Template
5-Year Financial Model
40+ Charts & Metrics
DCF & Multiple Valuation
Free Email Support
Disclaimer
All information, articles, and product details provided on this website are for general informational and educational purposes only. We do not claim any ownership over, nor do we intend to infringe upon, any trademarks, copyrights, logos, brand names, or other intellectual property mentioned or depicted on this site. Such intellectual property remains the property of its respective owners, and any references here are made solely for identification or informational purposes, without implying any affiliation, endorsement, or partnership.
We make no representations or warranties, express or implied, regarding the accuracy, completeness, or suitability of any content or products presented. Nothing on this website should be construed as legal, tax, investment, financial, medical, or other professional advice. In addition, no part of this site—including articles or product references—constitutes a solicitation, recommendation, endorsement, advertisement, or offer to buy or sell any securities, franchises, or other financial instruments, particularly in jurisdictions where such activity would be unlawful.
All content is of a general nature and may not address the specific circumstances of any individual or entity. It is not a substitute for professional advice or services. Any actions you take based on the information provided here are strictly at your own risk. You accept full responsibility for any decisions or outcomes arising from your use of this website and agree to release us from any liability in connection with your use of, or reliance upon, the content or products found herein.