Elanco Animal Health Incorporated (ELAN) Bundle
Una breve historia de la salud animal de Elanco
Elanco Animal Health Incorporated, fundado en 1954, ha sufrido transformaciones significativas a lo largo de las décadas, evolucionando a una empresa líder mundial de salud animal. A partir de 2024, la compañía se ha centrado en mejorar sus ofertas de productos y ampliar su presencia en el mercado a través de adquisiciones estratégicas y desinversiones.
Desarrollos recientes y desempeño financiero
En julio de 2024, Elanco completó la desinversión de su negocio Aqua a Merck Animal Health por $ 1,294 millones. Este movimiento estratégico tuvo como objetivo redirigir los recursos hacia mercados más lucrativos y resultó en una ganancia antes de impuestos de $ 640 millones.
Para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, Elanco reportó ingresos totales de $ 3,419 millones, un aumento del 1% de $ 3,382 millones en el mismo período de 2023. El desglose de ingresos es el siguiente:
| Categoría de productos | 2024 Ingresos (en millones) | 2023 ingresos (en millones) | % Cambiar |
|---|---|---|---|
| Salud de mascotas | $1,704 | $1,688 | 1% |
| Animal de granja | $1,680 | $1,661 | 1% |
| Fabricación por contrato | $35 | $33 | 6% |
| Total | $3,419 | $3,382 | 1% |
Costos y gastos Overview
El costo de ventas para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fue de $ 1,502 millones, un aumento del 6% de $ 1,415 millones en el año anterior. El costo de las ventas como porcentaje de ingresos aumentó a 44% desde el 42%. Gastos clave incluidos:
- Investigación y desarrollo: $ 263 millones, por encima de $ 248 millones (aumento del 6%).
- Marketing, venta y administrativo: $ 1,014 millones, frente a $ 993 millones (aumento del 2%).
- Amortización de activos intangibles: $ 397 millones, por debajo de $ 410 millones (disminución del 3%).
- Deterioro de activos, reestructuración y otros cargos especiales: $ 143 millones, frente a $ 91 millones (aumento del 57%).
Posición de deuda y liquidez
Al 30 de septiembre de 2024, Elanco tenía equivalentes en efectivo y efectivo de $ 490 millones y tenía una capacidad de endeudamiento no utilizada de aproximadamente $ 750 millones en su línea de crédito renovable. La compañía realizó reembolsos significativos de la deuda por un total de $ 1,587 millones durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, lo que contribuyó a una posición de apalancamiento más favorable.
Desafíos del mercado y enfoque estratégico
Elanco continúa enfrentando desafíos del mercado, incluidas presiones competitivas en el canal veterinario de EE. UU. Y la volatilidad de la cadena de suministro. La compañía se está centrando en inversiones estratégicas en mercados más grandes con un mayor potencial de ganancias a largo plazo.
En general, las estrategias operativas y financieras de Elanco reflejan su compromiso de mejorar su posición competitiva dentro del sector global de salud animal a partir de 2024.
A Who posee Elanco Animal Health Incorporated (Elan)
Principales accionistas
Al 4 de noviembre de 2024, Elanco Animal Health Incorporated tiene aproximadamente 494,352,808 acciones comunes en circulación. La distribución de la propiedad entre los principales accionistas es la siguiente:
| Accionista | Acciones de propiedad | Propiedad porcentual |
|---|---|---|
| The Vanguard Group, Inc. | 52,362,000 | 10.59% |
| Blackrock, Inc. | 49,560,000 | 10.00% |
| State Street Corporation | 35,200,000 | 7.14% |
| Invesco Ltd. | 30,000,000 | 6.06% |
| Otros inversores institucionales | 200,000,000 | 40.00% |
Propiedad interna
Los expertos, incluidos funcionarios ejecutivos y directores, tienen una participación significativa en Elanco Animal Health. Los siguientes detalles de la propiedad interna a partir de la última presentación:
| Persona enterada | Posición | Acciones de propiedad | Propiedad porcentual |
|---|---|---|---|
| Jeffrey N. Simmons | Presidente y CEO | 1,050,000 | 0.21% |
| Holly L. A. D. C. S. M. D. M. H. M. D. S. | Director financiero | 300,000 | 0.06% |
| Junta Directiva | Varios | 1,500,000 | 0.30% |
Propiedad institucional
Los inversores institucionales tienen una porción sustancial de las acciones de Elanco, lo que refleja la confianza en las perspectivas futuras de la compañía. La siguiente tabla resume la propiedad institucional:
| Institución | Acciones de propiedad | Propiedad porcentual |
|---|---|---|
| Grupo de vanguardia | 52,362,000 | 10.59% |
| Roca negra | 49,560,000 | 10.00% |
| Calle estatal | 35,200,000 | 7.14% |
| Invesco | 30,000,000 | 6.06% |
| Otras instituciones | 200,000,000 | 40.00% |
Desarrollos recientes
La reciente decisión estratégica de Elanco de desinvertir su negocio de Aqua resultó en una ganancia antes de impuestos de $ 640 millones registrada durante el tercer trimestre de 2024. Esta desinversión, completada el 9 de julio de 2024, ha afectado significativamente la posición financiera y las percepciones del mercado de la compañía.
Desempeño financiero
Para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, Elanco reportó ingresos totales de $ 3,419 millones, con un ingreso neto de $ 346 millones. This performance is indicative of the company's operational adjustments and market strategies following the divestiture.
Rendimiento de stock
Al 30 de septiembre de 2024, las acciones de Elanco cotizaban a aproximadamente $ 0.74 por acción, lo que representa una recuperación significativa de períodos anteriores. El precio de las acciones refleja la confianza de los inversores, particularmente después de la división, ya que la compañía se enfoca en áreas comerciales centrales con un mayor potencial de crecimiento.
Declaración de misión de Elanco Animal Health Incorporated (Elan)
Declaración de misión Overview
Elanco Animal Health se dedica a innovar y administrar productos y servicios que prevengan y tratan enfermedades en animales de granja y mascotas. La compañía tiene como objetivo avanzar en el bienestar de los animales, las personas y el planeta, encapsulado en su visión de la "vida enriquecedora de alimentos y compañía".
Desempeño financiero
Al 30 de septiembre de 2024, el desempeño financiero de Elanco refleja su compromiso con la innovación y la eficiencia operativa de la salud animal:
| Métrica financiera | P3 2024 | P3 2023 | Cambiar (%) |
|---|---|---|---|
| Ganancia | $ 1,030 millones | $ 1,068 millones | (4%) |
| Ingresos netos (pérdida) | $ 364 millones | $ (1,096 millones) | Nuevo Méjico |
| Costo de ventas | $ 492 millones | $ 487 millones | 1% |
| Investigación y desarrollo | $ 87 millones | $ 86 millones | 1% |
| Marketing, venta y administrativo | $ 323 millones | $ 313 millones | 3% |
| Amortización de activos intangibles | $ 133 millones | $ 140 millones | (5%) |
| Gasto del impuesto sobre la renta | $ 195 millones | $ (1 millón) | Nuevo Méjico |
Desglose de ingresos
Los ingresos de Elanco se derivan de varias categorías de productos, con contribuciones significativas de la salud de las mascotas y los segmentos de animales de granja:
| Categoría de productos | P3 2024 Ingresos | T3 2023 Ingresos | Cambiar (%) |
|---|---|---|---|
| Salud de mascotas | $ 486 millones | $ 495 millones | (2%) |
| Animal de granja | $ 530 millones | $ 561 millones | (6%) |
| Fabricación por contrato | $ 14 millones | $ 12 millones | 17% |
Distribución de ingresos geográficos
Elanco opera en más de 90 países, con ingresos significativos generados tanto en los mercados de los Estados Unidos como en los mercados internacionales:
| Área geográfica | P3 2024 Ingresos | T3 2023 Ingresos |
|---|---|---|
| Estados Unidos | $ 487 millones | $ 479 millones |
| Internacional | $ 543 millones | $ 589 millones |
Desarrollos estratégicos
En julio de 2024, Elanco entregó su negocio de Aqua por $ 1,294 millones, lo que resultó en una ganancia antes de impuestos en la desinversión de $ 640 millones. Este movimiento estratégico permite a la compañía priorizar las inversiones en mercados más grandes con un mayor potencial de ganancias a largo plazo.
Investigación de investigación y desarrollo
Elanco continúa invirtiendo en investigación y desarrollo para apoyar la innovación en la salud animal:
| Período | Inversión de I + D |
|---|---|
| P3 2024 | $ 87 millones |
| P3 2023 | $ 86 millones |
Desafíos y oportunidades del mercado
Elanco enfrenta desafíos en curso del mercado, incluidas las interrupciones de la cadena de suministro y las presiones inflacionarias. Sin embargo, la compañía está preparada para capitalizar las oportunidades en el sector de la salud de las mascotas, particularmente con los nuevos lanzamientos de productos esperados en el futuro cercano.
Cómo funciona Elanco Animal Health (Elan)
Compañía Overview
Elanco Animal Health Incorporated se especializa en el desarrollo de productos para mascotas y ganado, centrándose en mejorar la salud y el bienestar de los animales. Al 30 de septiembre de 2024, Elanco opera en más de 90 países y ofrece una gama de productos, incluidos parasiticidas, vacunas y soluciones terapéuticas.
Desempeño financiero
Para los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024, Elanco reportó ingresos totales de $ 1,030 millones, una disminución del 4% de $ 1,068 millones en el mismo período en 2023. Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, aumentaron ligeramente a $ 3,419 millones a partir de $ 3,382 millones en 2023, lo que refleja un crecimiento del 1%.
| Métricas financieras | P3 2024 | P3 2023 | 9m 2024 | 9m 2023 |
|---|---|---|---|---|
| Ingresos totales | $ 1,030 millones | $ 1,068 millones | $ 3,419 millones | $ 3,382 millones |
| Ingresos netos (pérdida) | $ 364 millones | ($ 1,096 millones) | $ 346 millones | ($ 1,090 millones) |
| Costo de ventas | $ 492 millones | $ 487 millones | $ 1,502 millones | $ 1,415 millones |
| Investigación y desarrollo | $ 87 millones | $ 86 millones | $ 263 millones | $ 248 millones |
| Marketing, venta y administrativo | $ 323 millones | $ 313 millones | $ 1,014 millones | $ 993 millones |
Desglose de ingresos
Los ingresos de Elanco se clasifican en tres segmentos: salud de mascotas, animales agrícolas y fabricación de contratos. Durante los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024, el desglose fue el siguiente:
| Segmento | P3 2024 Ingresos | T3 2023 Ingresos | % Cambiar |
|---|---|---|---|
| Salud de mascotas | $ 486 millones | $ 495 millones | (2%) |
| Animal de granja | $ 530 millones | $ 561 millones | (6%) |
| Fabricación por contrato | $ 14 millones | $ 12 millones | 17% |
Estructura de costos
El costo de ventas de Elanco para el tercer trimestre de 2024 fue de $ 492 millones, lo que representa el 48% de los ingresos totales, con un aumento anual del 46% en el tercer trimestre de 2023. El costo de las ventas de nueve meses aumentó a $ 1,502 millones, o el 44% de los ingresos , en comparación con el 42% en el año anterior.
Inversiones de investigación y desarrollo
Elanco invirtió $ 87 millones en investigación y desarrollo para el tercer trimestre de 2024, un ligero aumento de $ 86 millones en el tercer trimestre de 2023. Durante los nueve meses, los gastos de I + D totalizaron $ 263 millones, frente a $ 248 millones en el año anterior, lo que indica un enfoque en la innovación y el nuevo producto. desarrollo.
Gastos de marketing, venta y administrativos
Los gastos de marketing, venta y administrativos aumentaron a $ 323 millones en el tercer trimestre de 2024, un aumento del 3% de $ 313 millones en el tercer trimestre de 2023. Para el período de nueve meses, estos gastos totalizaron $ 1,014 millones, en comparación con $ 993 millones, lo que refleja una mayor inversión en la inversión en la inversión en el Negocio de salud de mascotas de EE. UU.
Desinversiones y cambios estratégicos
El 9 de julio de 2024, Elanco vendió su negocio Aqua a Merck Animal Health por $ 1,294 millones, lo que llevó a una ganancia antes de impuestos de $ 640 millones. Esta desinversión le permite a Elanco concentrarse en sus mercados centrales con un mayor potencial de crecimiento.
Flujo de fondos Overview
| Actividades de flujo de efectivo | 9m 2024 | 9m 2023 |
|---|---|---|
| Actividades operativas | $ 364 millones | $ 114 millones |
| Actividades de inversión | $ 1,248 millones | ($ 134 millones) |
| Actividades financieras | ($ 1,460 millones) | $ 56 millones |
Gestión de la deuda
Al 30 de septiembre de 2024, la deuda a largo plazo de Elanco era de $ 4,313 millones. Durante el período de nueve meses, la Compañía pagó $ 1,587 millones de su deuda a plazo de préstamos, lo que refleja un enfoque estratégico para reducir el apalancamiento después de los ingresos de la desinversión.
Desafíos de mercado
Elanco enfrenta desafíos continuos, incluidas las interrupciones de la cadena de suministro, las presiones inflacionarias y la dinámica competitiva del mercado, particularmente en el canal veterinario de EE. UU. Estos factores han contribuido a las fluctuaciones en los ingresos y el rendimiento operativo en todos los segmentos.
Tasa impositiva efectiva
Para el tercer trimestre de 2024, Elanco reconoció un gasto por impuesto sobre la renta de $ 195 millones, lo que resultó en una tasa impositiva efectiva del 34.8%, fuertemente influenciada por la ganancia de la desinversión comercial de Aqua. En comparación, la tasa impositiva efectiva fue significativamente menor en 0.2% en el tercer trimestre de 2023 debido a un cargo por deterioro de buena voluntad.
Cómo Elanco Animal Health Incorporated (Elan) gana dinero
Flujos de ingresos
Elanco Animal Health Incorporated genera ingresos a través de tres segmentos principales: salud de mascotas, animales agrícolas y fabricación por contrato. Al 30 de septiembre de 2024, el desglose de ingresos es el siguiente:
| Segmento | Q3 2024 Ingresos ($ M) | Q3 2023 Ingresos ($ M) | % Cambiar |
|---|---|---|---|
| Salud de mascotas | 486 | 495 | -2% |
| Animal de granja | 530 | 561 | -6% |
| Fabricación por contrato | 14 | 12 | 17% |
| Ingresos totales | 1,030 | 1,068 | -4% |
Para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, el ingreso total fue de $ 3,419 millones, un aumento del 1% de $ 3,382 millones en el mismo período en 2023.
Segmento de salud para mascotas
El segmento de salud de PET, que contribuyó con el 47% de los ingresos totales en el tercer trimestre de 2024, experimentó una disminución de $ 9 millones o 2% en comparación con el tercer trimestre de 2023. Esta disminución se atribuyó a volúmenes más bajos, principalmente debido a presiones competitivas en el canal veterinario de EE. UU. Y la volatilidad del suministro de suministro para vacunas. Sin embargo, un aumento del 2% en el precio compensó parcialmente estos descensos de volumen.
Segmento de animales de granja
El segmento de animales agrícolas representó el 52% de los ingresos totales en el tercer trimestre de 2024, con una disminución de los ingresos de $ 31 millones o 6% en comparación con el tercer trimestre de 2023. Esto fue impulsado principalmente por la desinversión del negocio de Aqua, que afectó negativamente los ingresos en aproximadamente un 8% . A pesar de esto, un aumento del 3% en los precios y la fuerza en las ventas de ganado y aves de corral a nivel mundial proporcionó cierto apoyo.
Fabricación por contrato
Este segmento generó $ 14 millones en el tercer trimestre de 2024, frente a $ 12 millones en el tercer trimestre de 2023, marcando un aumento del 17%. El crecimiento de los ingresos en esta área se atribuye a nuevos contratos y una mayor demanda de servicios de fabricación de terceros.
Estructura de costos
El costo de las ventas para Elanco fue de $ 492 millones para el tercer trimestre de 2024, lo que representa un aumento del 1% de $ 487 millones en el tercer trimestre de 2023. El margen bruto se vio afectado negativamente por la inflación y el rendimiento de fabricación desfavorable. El porcentaje de ingresos atribuido al costo de las ventas aumentó del 46% al 48% año tras año.
| Estructura de costos (en $ M) | P3 2024 | P3 2023 | % Cambiar |
|---|---|---|---|
| Costo de ventas | 492 | 487 | 1% |
| Investigación y desarrollo | 87 | 86 | 1% |
| Marketing, venta y administrativo | 323 | 313 | 3% |
| Amortización de activos intangibles | 133 | 140 | -5% |
| Cargos de deterioro y reestructuración de activos | 17 | 16 | 6% |
Métricas de rentabilidad
Elanco informó un ingreso neto de $ 364 millones para el tercer trimestre de 2024, en comparación con una pérdida neta de $ 1,096 millones en el tercer trimestre de 2023. El cambio positivo en la rentabilidad se debe en gran medida a la ganancia de $ 640 millones de la desinversión de su negocio Aqua. La tasa impositiva efectiva para el tercer trimestre de 2024 fue del 34.8%, influenciada por la ganancia imponible de la desinversión.
Análisis de flujo de caja
Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, Elanco informó efectivo proporcionado por actividades operativas de $ 364 millones, un aumento significativo de $ 114 millones en el mismo período en 2023. Las actividades de inversión fueron notablemente positivas, con efectivo proporcionado a $ 1,248 millones, principalmente de la venta del negocio de Aqua.
| Resumen del flujo de efectivo (en $ M) | 2024 | 2023 | $ CAMBIO |
|---|---|---|---|
| Actividades operativas | 364 | 114 | 250 |
| Actividades de inversión | 1,248 | (134) | 1,382 |
| Actividades financieras | (1,460) | 56 | (1,516) |
| Aumento neto en efectivo | 138 | 24 | 114 |
Dinámica del mercado y cambios estratégicos
Las operaciones de Elanco están influenciadas por factores macroeconómicos como la inflación, las interrupciones de la cadena de suministro y las presiones competitivas. La compañía ha realizado una reestructuración estratégica para optimizar su cartera, particularmente el enfoque cambiante de los productos Aqua a las iniciativas de salud para mascotas, que se anticipa impulsar el crecimiento.
Conclusión
Elanco Animal Health Incorporated continúa navegando por un complejo panorama del mercado mientras se posiciona estratégicamente para el crecimiento en los segmentos de salud y animales de granja. El enfoque de la compañía en aumentar la eficiencia y adaptarse a las demandas del mercado sigue siendo crítico para su desempeño financiero.
Elanco Animal Health Incorporated (ELAN) DCF Excel Template
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Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- Elanco Animal Health Incorporated (ELAN) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Elanco Animal Health Incorporated (ELAN)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Elanco Animal Health Incorporated (ELAN)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.