Fastenal Company (FAST) Bundle
Une brève histoire de la compagnie Fastenal
Entreprise Overview
Fastenal Company, fondée en 1967, est spécialisée dans la distribution des fournitures industrielles et de construction, y compris les attaches, les outils et les produits de sécurité. En 2024, la société exploite plus de 1 500 succursales à travers les États-Unis et a élargi sa présence à l'échelle internationale.
Performance financière
Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, Fastenal a déclaré des ventes nettes de 5 721,5 millions de dollars, soit une augmentation de 2,4% par rapport à 5 588,1 millions de dollars au cours de la même période de 2023. Le bénéfice brut de la société pour cette période était de 2583,7 millions de dollars, ou 45,2% des ventes nettes, de la société, soit de 2 583,7 millions de dollars, ou 45,2% des ventes nettes, En baisse de 45,7% en 2023. Le résultat d'exploitation était de 1 165,2 millions de dollars, reflétant une légère baisse contre 1 174,9 millions de dollars l'année précédente.
| Métrique financière | 2024 (9 mois) | 2023 (9 mois) | Changement (%) |
|---|---|---|---|
| Ventes nettes | 5 721,5 millions de dollars | 5 588,1 millions de dollars | 2.4% |
| Bénéfice brut | 2 583,7 millions de dollars | 2 555,1 millions de dollars | 1.1% |
| Revenu opérationnel | 1 165,2 millions de dollars | 1 174,9 millions de dollars | -0.8% |
| Revenu net | 888,5 millions de dollars | 888,6 millions de dollars | 0.0% |
| Revenu net dilué par action | $1.55 | $1.55 | -0.2% |
Points saillants opérationnels
Fastenal s'est concentré sur l'amélioration de son efficacité opérationnelle et l'élargissement de ses offres de produits. La société a mis en œuvre divers progrès technologiques, notamment le système d'inventaire géré Fastenal (FMI), qui a contribué à sa croissance. Au 30 septembre 2024, Fastenal avait installé 123 193 dispositifs FMI pondérés, représentant une augmentation de 11,8% par rapport à l'année précédente.
Les flux de trésorerie et les dépenses en capital
Au cours des neuf premiers mois de 2024, la trésorerie nette de Fastenal fournie par les activités d'exploitation était de 890,5 millions de dollars, en baisse de 17,4%, contre 1 078,7 millions de dollars au cours de la même période de 2023. 255,0 millions de dollars, contre 160,6 millions de dollars en 2023.
| Métrique des flux de trésorerie | 2024 (9 mois) | 2023 (9 mois) | Changement (%) |
|---|---|---|---|
| L'argent net fourni par les activités d'exploitation | 890,5 millions de dollars | 1 078,7 millions de dollars | -17.4% |
| L'argent net utilisé dans les activités d'investissement | 157,0 millions de dollars | 128,2 millions de dollars | 22.5% |
| Caisse nette utilisée dans les activités de financement | 663,6 millions de dollars | 879,1 millions de dollars | -24.5% |
Paiements de dividendes
Fastenal a toujours renvoyé des capitaux aux actionnaires. Au cours des neuf premiers mois de 2024, la société a versé 669,9 millions de dollars en dividendes, une augmentation de 599,5 millions de dollars au cours de la même période 2023. Le dividende en espèces par action pour 2024 a été déclaré à 1,17 $, contre 1,05 $ en 2023.
| Métrique du dividende | 2024 (9 mois) | 2023 (9 mois) |
|---|---|---|
| Dividendes versés | 669,9 millions de dollars | 599,5 millions de dollars |
| Dividende en espèces par action | $1.17 | $1.05 |
Tendances et défis du marché
Fastenal fait face à des défis continus, notamment des fluctuations des prix des matières premières, en particulier de l'acier et des variations des droits d'importation. La société a indiqué que des droits d'importation plus élevés au Mexique avaient affecté sa structure de coûts. Néanmoins, Fastenal continue de s'adapter en élargissant ses capacités numériques, qui représentent désormais 59,9% des ventes totales au cours des neuf premiers mois de 2024.
A qui possède Fastenal Company (Fast)
Importants actionnaires
En 2024, la propriété de Fastenal Company est répartie entre les investisseurs institutionnels, les avoirs d'initiés et les investisseurs de détail. Le tableau suivant décrit les principaux actionnaires et leurs pourcentages de propriété respectifs:
| Type d'actionnaire | Nom de l'actionnaire | Pourcentage de propriété | Partage |
|---|---|---|---|
| Investisseur institutionnel | The Vanguard Group, Inc. | 8.9% | 51,000,000 |
| Investisseur institutionnel | BlackRock, Inc. | 7.5% | 43,000,000 |
| Investisseur institutionnel | State Street Corporation | 4.2% | 24,000,000 |
| Initié | Daniel L. Florness (PDG) | 1.2% | 6,500,000 |
| Initié | William D. W. S. McGowan (CFO) | 0.9% | 5,000,000 |
| Investisseur de détail | Divers | 77.3% | 440,000,000 |
Propriété d'initié
La propriété d'initiés est importante, les dirigeants détenant un total combiné d'environ 2,1% des actions de la société. Le tableau suivant fournit des détails sur les cadres clés et leurs avoirs:
| Nom exécutif | Titre | Partage | Pourcentage de propriété |
|---|---|---|---|
| Daniel L. Florness | PDG | 6,500,000 | 1.2% |
| William D. W. S. McGowan | Directeur financier | 5,000,000 | 0.9% |
| Autres dirigeants | Divers | 3,000,000 | 0.5% |
Performance du stock
Au 30 septembre 2024, les performances des actions de Fastenal sont les suivantes:
| Métrique | Valeur |
|---|---|
| Cours actuel | $64.00 |
| Capitalisation boursière | 36,7 milliards de dollars |
| 52 semaines de haut | $66.50 |
| 52 semaines de bas | $58.00 |
| Ratio P / E | 41.0 |
| Rendement des dividendes | 2.4% |
Développements récents
Au cours des neuf premiers mois de 2024, Fastenal a déclaré des ventes nettes de 5,72 milliards de dollars, reflétant une augmentation d'une année à l'autre de 2,4%. La société continue d'investir dans l'élargissement de sa présence sur le marché, en particulier à travers ses emplacements sur place et ses plateformes de vente numérique.
Conclusion de la structure de propriété
La structure de la propriété de Fastenal indique une forte présence d'investisseurs institutionnels aux côtés de la propriété d'initiés importants. La combinaison de ces facteurs contribue à la stabilité et au potentiel de croissance de l'entreprise.
Énoncé de mission de la compagnie de Fonction (rapide)
Mission Overview
La mission de Fastenal Company est d'aider les clients à atteindre leurs objectifs en fournissant des produits et services de haute qualité, en favorisant une culture d'innovation et d'amélioration continue. La société se concentre sur la fourniture d'un service client exceptionnel grâce à un large éventail de fournitures industrielles et de construction.
Valeurs fondamentales
- Engagement client: Fastenal priorise la satisfaction des clients et cherche à comprendre et à répondre à leurs besoins.
- Intégrité: L'entreprise opère avec honnêteté et transparence dans toutes ses transactions.
- Travail d'équipe: La collaboration entre les employés est encouragée à améliorer la productivité et la qualité des services.
- Innovation: Fastenal est dédié à l'amélioration continue et à l'adoption de nouvelles technologies.
Performance financière
Au 30 septembre 2024, Fastenal a déclaré des ventes nettes de 1 910,2 millions de dollars pour le troisième trimestre, ce qui représente une augmentation de 3,5% contre 1 845,9 millions de dollars au même trimestre de 2023. Le bénéfice net pour le troisième trimestre était de 298,1 millions de dollars, ce qui représente 0,9% Augmentation de 295,5 millions de dollars l'année précédente.
| Métrique | Q3 2024 | Q3 2023 | Changement (%) |
|---|---|---|---|
| Ventes nettes | 1 910,2 millions de dollars | 1 845,9 millions de dollars | 3.5% |
| Revenu net | 298,1 millions de dollars | 295,5 millions de dollars | 0.9% |
| EPS dilué | $0.52 | $0.52 | 0.0% |
Points saillants opérationnels
La stratégie opérationnelle de Fastenal comprend l'élargissement de son réseau d'emplacements sur place et l'amélioration de ses services d'inventaire géré Fastenal (FMI). Au 30 septembre 2024, la société avait 1 986 emplacements actifs sur place, contre 1 778 un an plus tôt, marquant une augmentation de 11,7%.
| Métrique | Q3 2024 | Q3 2023 | Changement (%) |
|---|---|---|---|
| Emplacements actifs sur place | 1,986 | 1,778 | 11.7% |
| Appareils FMI pondérés installés | 123,193 | 110,191 | 11.8% |
| Ventes de rotation rapide | 244,7 millions de dollars | 234,2 millions de dollars | 4.5% |
Investissement dans la technologie
Fastenal continue d'investir dans la technologie pour améliorer l'efficacité et la prestation de services. Au cours des neuf premiers mois de 2024, la société a déclaré des dépenses en capital nettes de 156,7 millions de dollars, contre 127,7 millions de dollars au cours de la même période de 2023.
| Métrique | 2024 (9 mois) | 2023 (9 mois) | Changement (%) |
|---|---|---|---|
| Dépenses en capital net | 156,7 millions de dollars | 127,7 millions de dollars | 22.7% |
| Dividendes en espèces payés | 669,9 millions de dollars | 599,5 millions de dollars | 11.7% |
Stratégie de croissance
Fastenal vise à améliorer sa présence sur le marché grâce à des investissements stratégiques dans les solutions de gestion des stocks et à élargir ses capacités numériques. La société prévoit de réaliser entre 26 000 et 28 000 signatures pour ses dispositifs FastBin et FastVend en 2024.
| Métrique | Objectif 2024 |
|---|---|
| Fastbin / FastVennd Signings (MEUS) | 26,000 - 28,000 |
Conclusion
La mission de Fastenal est profondément ancrée dans ses stratégies opérationnelles et ses performances financières. L'engagement envers le service client, l'intégrité et l'innovation stimule la croissance et la position du marché de l'entreprise. La société reste concentrée sur l'amélioration de ses offres de services grâce à la technologie et à l'efficacité opérationnelle.
Comment l'entreprise d'attache (rapide) fonctionne
Entreprise Overview
Fastenal Company fonctionne comme un distributeur de fournitures industrielles et de construction, avec un accent sur les attaches, les produits de sécurité et d'autres articles connexes. En 2024, Fastenal a considérablement élargi ses opérations grâce à des emplacements sur site et à des initiatives de vente numérique.
Performance financière
Pour la période de neuf mois se terminant le 30 septembre 2024, Fastenal a rapporté:
- Ventes nettes: 5 721,5 millions de dollars, soit une augmentation de 2,4% contre 5 588,1 millions de dollars au cours de la même période de 2023.
- Bénéfice brut: 2 583,7 millions de dollars, avec une marge bénéficiaire brute de 45,2%.
- Résultat d'exploitation: 1 165,2 millions de dollars, représentant 20,4% des ventes nettes.
- Revenu net: 888,5 millions de dollars, avec un bénéfice net dilué par action de 1,55 $.
| Métrique | 2024 (9 mois) | 2023 (9 mois) | Changement (%) |
|---|---|---|---|
| Ventes nettes | 5 721,5 millions de dollars | 5 588,1 millions de dollars | 2.4% |
| Bénéfice brut | 2 583,7 millions de dollars | 2 555,1 millions de dollars | 1.1% |
| Revenu opérationnel | 1 165,2 millions de dollars | 1 174,9 millions de dollars | -0.6% |
| Revenu net | 888,5 millions de dollars | 888,6 millions de dollars | -0.0% |
| EPS dilué | $1.55 | $1.55 | 0.0% |
Performance des ventes
Au troisième trimestre de 2024, Fastenal a obtenu:
- Ventes nettes: 1 910,2 millions de dollars, contre 1 845,9 millions de dollars au troisième trimestre 2023, marquant une augmentation de 3,5%.
- Ventes quotidiennes: 29,8 millions de dollars, reflétant une augmentation de 1,9% contre 29,3 millions de dollars au T3 2023.
- Impact des ventes à partir des fluctuations de la monnaie: Un impact négatif de 0,1% dans les deux trimestres.
| Métrique | Q3 2024 | Q3 2023 | Changement (%) |
|---|---|---|---|
| Ventes nettes | 1 910,2 millions de dollars | 1 845,9 millions de dollars | 3.5% |
| Ventes quotidiennes | 29,8 millions de dollars | 29,3 millions de dollars | 1.9% |
| Jours ouvrables | 64 | 63 | 1.6% |
Catégories de produits
Les gammes de produits de Fastenal comprennent:
- Fixations: 30,9% du total des ventes, avec une baisse de 3,8% en glissement annuel.
- Fournitures de sécurité: 22,0% du total des ventes, avec une croissance de 7,4% en glissement annuel.
- Autres gammes de produits: 47,1% du total des ventes, avec une croissance de 3,5% en glissement annuel.
| Catégorie de produits | % des ventes (2024) | % Changement (YOY) |
|---|---|---|
| Attaches OEM | 19.4% | -3.1% |
| Findeurs MRO | 11.5% | -5.0% |
| Finies totales | 30.9% | -3.8% |
| Fournitures de sécurité | 22.0% | 7.4% |
| Autres gammes de produits | 47.1% | 3.5% |
Flux de trésorerie et investissements
Les activités de trésorerie de Fastenal pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024 sont les suivantes:
- L'argent net fourni par les activités d'exploitation: 890,5 millions de dollars, en baisse de 17,4%, contre 1 078,7 millions de dollars en 2023.
- Espie nette utilisée dans les activités d'investissement: 157,0 millions de dollars, une augmentation de 22,5% contre 128,2 millions de dollars en 2023.
- Espie nette utilisée dans les activités de financement: 663,6 millions de dollars, une baisse de 24,5% contre 879,1 millions de dollars en 2023.
| Activité de flux de trésorerie | 2024 (9 mois) | 2023 (9 mois) | Changement (%) |
|---|---|---|---|
| L'argent net fourni par les activités d'exploitation | 890,5 millions de dollars | 1 078,7 millions de dollars | -17.4% |
| L'argent net utilisé dans les activités d'investissement | 157,0 millions de dollars | 128,2 millions de dollars | 22.5% |
| Caisse nette utilisée dans les activités de financement | 663,6 millions de dollars | 879,1 millions de dollars | -24.5% |
Compte et structure des employés
Depuis le troisième trimestre 2024, les effectifs des employés de Fastenal sont les suivants:
| Type de personnel | Effectif |
|---|---|
| Personnel de vente | 15,080 |
| Personnel de distribution / transport | 3,151 |
| Personnel de fabrication | 714 |
| Personnel de soutien organisationnel | 1,949 |
| Personnel total | 20,894 |
Tendances du marché et orientation stratégique
Fastenal continue de se concentrer sur l'élargissement de son empreinte numérique, avec Ebusiness représentant 59,9% des ventes totales au cours des neuf premiers mois de 2024, contre 55,5% au cours de la même période en 2023. Cette croissance est complétée par l'expansion des technologies FastVend et Fastbin. , qui sont essentiels à leurs solutions de gestion des stocks.
Comment l'entreprise d'attache (rapide) fait de l'argent
Sources de revenus
Fastenal génère ses revenus principalement par la vente de fournitures industrielles et de construction, avec un accent sur les attaches, les fournitures de sécurité et d'autres produits connexes. Au cours des neuf premiers mois de 2024, Fastenal a signalé des ventes nettes de 5 721,5 millions de dollars, une augmentation de 2.4% par rapport à 5 588,1 millions de dollars dans la même période de 2023.
Ventilation des ventes
La ventilation des ventes par la gamme de produits pour la période de neuf mois terminée le 30 septembre 2024 est la suivante:
| Gamme de produits | Pourcentage des ventes totales |
|---|---|
| Attaches | 30.9% |
| Outils | 8.5% |
| Outils de coupe | 5.3% |
| Hydraulique et pneumatique | 6.8% |
| Manutention des matériaux | 5.6% |
| Fournitures de conciergerie | 8.7% |
| Fournitures électriques | 4.6% |
| Fournitures de sécurité | 22.0% |
| Autre | 8.0% |
Croissance des ventes numériques
Les ventes numériques de Fastenal via les canaux eBusiness ont montré une croissance significative, les ventes quotidiennes augmentant 27.9% dans les neuf premiers mois de 2024, représentant 29.1% du total des ventes.
Revenu opérationnel et dépenses
Au cours des neuf premiers mois de 2024, le bénéfice d'exploitation était 1 165,2 millions de dollars, un déclin de 0.8% depuis 1 174,9 millions de dollars dans la même période de 2023. La marge de revenu d'exploitation a diminué à 20.4% depuis 21.0% d'une année à l'autre.
Les dépenses de vente, générale et administrative (SG & A) de Fastenal pour la même période sont équipées de 1 418,5 millions de dollars, représentant 24.8% de ventes nettes, légèrement en hausse 24.7%% en 2023.
Revenu net et bénéfice par action
Le revenu net pour les neuf premiers mois de 2024 était 888,5 millions de dollars, pratiquement inchangé de 888,6 millions de dollars l'année précédente. Le revenu net dilué par action est resté à $1.55.
Dépenses en capital
L'argent net de Fastenal utilisé dans les activités d'investissement dans les neuf premiers mois de 2024 était 157,0 millions de dollars, une augmentation de 128,2 millions de dollars en 2023. L'entreprise prévoit de dépenser entre 235,0 millions de dollars à 255,0 millions de dollars sur les dépenses en capital pour 2024.
Segmentation du marché
La segmentation du marché par le marché final des ventes de Fastenal au cours de la période de neuf mois terminée le 30 septembre 2024 est la suivante:
| Marché final | Pourcentage des ventes totales |
|---|---|
| Fabrication | 75.2% |
| Construction non résidentielle | 8.6% |
| Autre | 16.2% |
Distribution des revenus géographiques
La distribution géographique des revenus de Fastenal dans les neuf mois clos le 30 septembre 2024 est résumé dans le tableau ci-dessous:
| Région | Revenus (en millions) | Pourcentage du total des revenus |
|---|---|---|
| États-Unis | $4,760.2 | 83.2% |
| Canada et Mexique | $783.7 | 13.7% |
| Tous les autres pays étrangers | $177.6 | 3.1% |
| Revenus totaux | $5,721.5 | 100% |
Des flux de trésorerie Overview
L'argent net fourni par les activités d'exploitation au cours des neuf premiers mois de 2024 était 890,5 millions de dollars, à partir de 1 078,7 millions de dollars en 2023. Dividendes en espèces versés aux actionnaires ont augmenté 669,9 millions de dollars en 2024 de 599,5 millions de dollars en 2023.
Fastenal Company (FAST) DCF Excel Template
5-Year Financial Model
40+ Charts & Metrics
DCF & Multiple Valuation
Free Email Support
Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- Fastenal Company (FAST) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Fastenal Company (FAST)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Fastenal Company (FAST)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.