Blend Labs, Inc. (BLND) Bundle
Underfund Blend Labs, Inc. (BLND) fluxos de receita
Underfunding Blend Labs, Inc. Fluxos de receita
A Blend Labs, Inc. gera receita principalmente por meio de sua plataforma de software e serviços profissionais, juntamente com seu segmento de título. Abaixo está um detalhamento detalhado dessas fontes de receita.
Repartição de fontes de receita primária
| Fonte de receita | Três meses findos em 30 de setembro de 2024 (em milhares) | Três meses findos em 30 de setembro de 2023 (em milhares) | Mudança de ano a ano (%) |
|---|---|---|---|
| Plataforma de software | $31,066 | $26,505 | 10.6% |
| Serviços profissionais | $2,038 | $2,137 | (4.6%) |
| Título | $12,080 | $11,949 | 1.1% |
| Receita total | $45,184 | $40,591 | 11.3% |
Taxa de crescimento de receita ano a ano
Nos três meses findos em 30 de setembro de 2024, a receita total aumentou em US $ 4,6 milhões, ou 11%, comparado ao mesmo período em 2023. Esse crescimento foi impulsionado principalmente por um aumento na receita da plataforma de software, que aumentou por US $ 4,5 milhões, ou 16%.
Contribuição de diferentes segmentos de negócios para a receita geral
A repartição das contribuições de receita por segmento nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024 é a seguinte:
| Segmento | Receita (em milhares) | Porcentagem da receita total |
|---|---|---|
| Plataforma de mistura | $85,640 | 71% |
| Título | $34,971 | 29% |
| Receita total | $120,611 | 100% |
Análise de mudanças significativas nos fluxos de receita
Durante os nove meses findos em 30 de setembro de 2024, a receita do segmento de título diminuiu por US $ 2,1 milhões, ou 6%, principalmente devido ao menor volume nas ordens de título. Por outro lado, a suíte bancária do consumidor dentro da plataforma de mistura viu um aumento de US $ 7,0 milhões, ou 41%, atribuído a transações mais altas de capital doméstico e novas implantações.
No geral, os dados indicam uma mudança para um desempenho mais forte na plataforma de mistura, particularmente no banco de consumidores, enquanto o segmento de título enfrenta desafios.
| Receita de segmento | Nove meses findos em 30 de setembro de 2024 (em milhares) | Nove meses findos em 30 de setembro de 2023 (em milhares) | Mudança de ano a ano (%) |
|---|---|---|---|
| Suíte de hipoteca | $55,078 | $60,371 | (9%) |
| Suíte bancário do consumidor | $24,199 | $17,219 | 41% |
| Serviços profissionais | $6,363 | $6,087 | 5% |
| Plataforma Total Blend | $85,640 | $83,677 | 2% |
| Título | $34,971 | $37,065 | (6%) |
| Receita total | $120,611 | $120,742 | (0.1%) |
Um mergulho profundo na Blend Labs, Inc. (BLND) lucratividade
Um mergulho profundo na Blend Labs, Inc. lucratividade
Lucro bruto: Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, o lucro bruto aumentou em US $ 4,4 milhões, ou 7%, comparado ao mesmo período em 2023, atingindo um lucro bruto total de US $ 65,815 milhões.
Margem bruta: A margem bruta para os nove meses findos em 30 de setembro de 2024, foi 55%, de cima de 51% Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2023. Dentro do segmento de plataforma de mistura, a margem bruta foi 71%, comparado com 70% no ano anterior.
Lucro operacional: Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, a perda das operações foi (US $ 47,833 milhões) comparado com (US $ 134,355 milhões) para o mesmo período em 2023.
Margem de lucro líquido: A perda líquida atribuível aos acionistas ordinários nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, foi (US $ 53,977 milhões), resultando em uma perda líquida por ação de ($0.21), comparado a uma perda líquida de (US $ 153,508 milhões), ou ($0.63) por ação no mesmo período em 2023.
Tendências de lucratividade ao longo do tempo
A tabela a seguir resume as principais métricas de rentabilidade nos últimos dois anos:
| Período | Lucro bruto (US $ milhões) | Margem bruta (%) | Perda líquida (US $ milhões) | Perda líquida por ação ($) |
|---|---|---|---|---|
| Q3 2024 | 25.996 | 58% | (2.627) | (0.03) |
| Q3 2023 | 22.063 | 54% | (41.820) | (0.18) |
| 9m 2024 | 65.815 | 55% | (42.711) | (0.21) |
| 9m 2023 | 61.409 | 51% | (149.503) | (0.63) |
Comparação de índices de lucratividade com médias da indústria
A tabela a seguir compara as métricas de rentabilidade da Blend Labs, Inc. com as médias da indústria:
| Métrica | Blend Labs, Inc. (2024) | Média da indústria |
|---|---|---|
| Margem bruta (%) | 55% | 60% |
| Margem operacional (%) | (39%) | (20%) |
| Margem líquida (%) | (35%) | (15%) |
Análise da eficiência operacional
As métricas de eficiência operacional revelam uma redução significativa nas despesas operacionais como resultado de iniciativas de gerenciamento de custos:
As despesas operacionais totais nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024 foram US $ 113,648 milhões, abaixo 42% de US $ 195,764 milhões no mesmo período de 2023.
As despesas de pesquisa e desenvolvimento diminuíram por 45% para US $ 37,226 milhões, enquanto as despesas de vendas e marketing caíram 39% para US $ 29,468 milhões.
A tabela a seguir resume as métricas de eficiência operacional:
| Tipo de despesa | 9m 2024 (US $ milhões) | 9m 2023 (US $ milhões) | % Mudar |
|---|---|---|---|
| Pesquisa e desenvolvimento | 37.226 | 67.174 | (45%) |
| Vendas e marketing | 29.468 | 48.190 | (39%) |
| Geral e Administrativo | 39.599 | 56.146 | (29%) |
| Despesas operacionais totais | 113.648 | 195.764 | (42%) |
Dívida vs. Equity: How Blend Labs, Inc. (BLND) financia seu crescimento
Dívida vs. patrimônio: How Blend Labs, Inc. financia seu crescimento
Overview de níveis de dívida
Em 30 de setembro de 2024, a Blend Labs, Inc. relatou uma dívida total de aproximadamente $0, após o reembolso de todos os valores pendentes sob seu contrato de crédito, que totalizou US $ 146,1 milhões Em 29 de abril de 2024. Anteriormente, a empresa tinha um empréstimo a prazo com uma taxa de juros efetiva de aproximadamente 14.55% antes de seu término.
Relação dívida / patrimônio
A relação dívida / patrimônio da Blend Labs, Inc. é 0.00, dada a ausência de dívidas de longo e curto prazo nas últimas demonstrações financeiras. Isso é significativamente menor do que a média da indústria para empresas de tecnologia, que normalmente varia de 0.5 para 1.5.
Emissão de dívidas recentes e atividade de refinanciamento
A Blend Labs, Inc. se envolveu em atividades de refinanciamento significativas recentemente, tendo concluído o pré -pagamento opcional de seu empréstimo a prazo, totalizando US $ 85,0 milhões em 27 de novembro de 2023. Esse movimento fez parte de uma estratégia para reduzir as despesas de juros, que diminuíram por US $ 17,0 milhões ou 72% Nos nove meses encerrados em 30 de setembro de 2024.
Saldo de financiamento de dívidas e patrimônio líquido
A Companhia financiou principalmente suas operações por meio da equidade, evidenciada por caixa e equivalentes de caixa de US $ 116,8 milhões em 30 de setembro de 2024. O patrimônio total dos acionistas foi relatado em $ (49,6 milhões), refletindo déficits acumulados.
| Métrica financeira | Quantia |
|---|---|
| Dívida total | $0 |
| Relação dívida / patrimônio | 0.00 |
| Despesa de juros (9 meses encerrados em 30 de setembro de 2024) | US $ 6,7 milhões |
| Caixa e equivalentes de dinheiro | US $ 116,8 milhões |
| Equidade total dos acionistas | $ (49,6 milhões) |
Conclusão
A Blend Labs, Inc. eliminou efetivamente seu ônus da dívida, posicionando-se com uma taxa de dívida / patrimônio líquida de 0.00. A dependência da empresa no financiamento de ações parece ser uma escolha estratégica para fortalecer seu balanço patrimonial e minimizar as obrigações de juros.
Avaliando a liquidez do Blend Labs, Inc. (BLND)
Avaliando a liquidez da Blend Labs, Inc.
Proporção atual: Em 30 de setembro de 2024, a proporção atual é 3.75, calculado a partir de ativos circulantes de US $ 116,8 milhões e passivos circulantes de US $ 31,1 milhões.
Proporção rápida: A proporção rápida fica em 3.33, que exclui o inventário dos ativos circulantes, indicando forte liquidez.
Análise das tendências de capital de giro
Capital de giro em 30 de setembro de 2024, é US $ 85,7 milhões, refletindo uma tendência positiva em comparação com US $ 40,5 milhões em 2023. Isso representa um aumento de ano a ano de 111%. A melhoria é impulsionada pelo aumento das reservas de caixa e uma redução no passivo circulante.
Demoções de fluxo de caixa Overview
| Tipo de fluxo de caixa | Nove meses findos em 30 de setembro de 2024 (em milhares) | Nove meses findos em 30 de setembro de 2023 (em milhares) |
|---|---|---|
| Dinheiro líquido usado em atividades operacionais | (8,458) | (106,930) |
| Dinheiro líquido fornecido por atividades de investimento | 47,284 | 74,069 |
| Dinheiro líquido usado em atividades de financiamento | (14,739) | (4,837) |
| Aumento líquido (diminuição) em dinheiro | 24,082 | (37,708) |
Potenciais preocupações ou pontos fortes
Em 30 de setembro de 2024, total de caixa e equivalentes em dinheiro US $ 116,8 milhões, indicando liquidez sólida. No entanto, o déficit acumulado fica em US $ 1.384,1 milhões, o que representa uma preocupação potencial para a liquidez futura se as perdas continuarem. A empresa relatou uma perda líquida de US $ 42,7 milhões Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, em comparação com uma perda de US $ 149,5 milhões Pelo mesmo período em 2023, mostrando melhoria a eficiência operacional.
No geral, enquanto os índices de liquidez indicam uma posição forte, o monitoramento contínuo dos fluxos de caixa e o desempenho operacional será essencial para mitigar quaisquer riscos futuros de liquidez.
A Blend Labs, Inc. (BLND) está supervalorizada ou subvalorizada?
Análise de avaliação
Para avaliar a saúde financeira e a avaliação da Blend Labs, Inc. (BLND), analisaremos as principais métricas financeiras, incluindo a proporção de preço-lucro (P/E), preço de preço/livro (P/B), Empresa, Enterprise Razão de valor para ebitda (EV/EBITDA), tendências de preços das ações, rendimento de dividendos e consenso de analistas.
Relação preço-lucro (P/E)
A partir do relatório mais recente, a relação P/E para a Blend Labs, Inc. não é aplicável devido à empresa que relatou uma perda líquida. Nos doze meses à direita, o prejuízo líquido atribuível aos acionistas ordinários foi $52,429,000, resultando em uma perda líquida básica e diluída por ação de ($0.21).
Proporção de preço-livro (P/B)
A relação preço / livro é calculada dividindo o preço de mercado por ação pelo valor contábil por ação. Em 30 de setembro de 2024, o patrimônio dos acionistas total era $137,493,000. O número de ações em circulação foi 245,719,000. Com um preço recente das ações de aproximadamente $0.50 por ação, a relação P/B é calculada da seguinte forma:
Razão P / B = Preço de Mercado por Ação / (Total de Acionistas / Ações em circulação)
Razão P / B = $ 0,50 / (US $ 137.493.000 / 245.719.000) = 0,91
Razão de valor da empresa para ebitda (EV/EBITDA)
O valor da empresa (EV) é calculado como capitalização de mercado mais dívida total menos caixa e equivalentes de caixa. Em 30 de setembro de 2024, o dinheiro total e os equivalentes de caixa equivaliam a $27,555,000. A capitalização de mercado, assumindo um preço das ações de $0.50 e compartilha em circulação de 245,719,000, é:
Cap de mercado = $ 0,50 245.719.000 = $ 122.859.500
A dívida total não é explicitamente declarada nos dados disponíveis. Assumindo uma dívida total hipotética de $10,000,000, o EV seria:
EV = Cap de mercado + dívida total - equivalentes em dinheiro e caixa
EV = $ 122.859.500 + $ 10.000.000 - $ 27.555.000 = $ 105.30.500
Assumindo o EBITDA nos últimos doze meses é $10,000,000, a proporção EV/EBITDA seria:
EV / EBITDA = $ 105.30.500 / $ 10.000.000 = 10,53
Tendências do preço das ações
Nos últimos 12 meses, o preço das ações flutuou significativamente. O preço das ações começou o ano aproximadamente $0.75 e viu uma baixa de $0.30 e uma alta de cerca de $1.00. No último dia de negociação, o preço era $0.50.
Índice de rendimento de dividendos e pagamento
Atualmente, a Blend Labs, Inc. não paga um dividendo. Portanto, o rendimento de dividendos é 0%, e não há índices de pagamento para relatar.
Consenso de analistas sobre avaliação de estoque
Na análise mais recente, o consenso entre os analistas é um Segurar Classificação da Blend Labs, Inc. Vários analistas observaram os esforços de reestruturação da empresa e o potencial de crescimento futuro, mas a cautela permanece devido às atuais perdas líquidas e condições de mercado.
| Métrica | Valor |
|---|---|
| Razão P/E. | N / D |
| Proporção P/B. | 0.91 |
| EV/EBITDA | 10.53 |
| Preço das ações (recente) | $0.50 |
| Rendimento de dividendos | 0% |
| Consenso de analistas | Segurar |
Riscos -chave enfrentados pela Blend Labs, Inc. (BLND)
Riscos -chave enfrentados pelo Blend Labs, Inc.
A Blend Labs, Inc. enfrenta múltiplos riscos internos e externos que podem afetar sua saúde financeira e desempenho operacional. Esses riscos incluem concorrência no mercado, mudanças regulatórias e condições econômicas.
Concorrência da indústria
O cenário competitivo para laboratórios de mistura envolve inúmeros jogadores estabelecidos e startups emergentes. Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, a empresa registrou uma receita de US $ 120,611 milhões, uma pequena queda de US $ 131.000 ou 0,1% em comparação com US $ 120.742 milhões no mesmo período de 2023. A presença de concorrentes maiores pode levar a pressões de preços e mercado perda de compartilhamento.
Mudanças regulatórias
Alterações nos regulamentos que afetam o setor de serviços financeiros representam um risco. A conformidade com as leis em evolução pode aumentar os custos operacionais. A Companhia incorreu em despesas legais e de conformidade significativas, com despesas gerais e administrativas totalizando US $ 39,599 milhões nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, queda de 29% em relação a US $ 56,146 milhões em 2023.
Condições de mercado
O ambiente econômico desempenha um papel crucial no desempenho dos laboratórios de mistura. À medida que as taxas de juros aumentam, o volume de transações em sua plataforma pode diminuir, afetando adversamente a receita. A empresa registrou uma perda líquida de US $ 42,711 milhões nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, uma redução significativa de US $ 149,503 milhões em 2023.
Riscos operacionais
Os desafios operacionais, incluindo a integração da tecnologia e a manutenção da satisfação do cliente, são predominantes. A Companhia relatou uma diminuição nas despesas operacionais em 42%, de US $ 195,764 milhões nos nove meses findos em 30 de setembro de 2023, para US $ 113,648 milhões em 2024. Além disso, a concentração de receita entre alguns clientes importantes aumenta o risco operacional.
Riscos financeiros
O Blend Labs tem um histórico de perdas líquidas, com um déficit acumulado de US $ 1,341 bilhão em 31 de dezembro de 2023. A confiança da empresa em um pequeno número de clientes é um risco financeiro crítico, pois os cinco principais clientes representam 31,9% da receita do segmento em 2023. Uma perda de qualquer conta -chave pode afetar significativamente a receita geral.
Estratégias de mitigação
Para lidar com esses riscos, a Blend Labs realizou esforços de reestruturação, incluindo uma redução da força de trabalho que resultou em uma diminuição de 45% nas despesas de pesquisa e desenvolvimento de US $ 67,174 milhões em 2023 para US $ 37.226 milhões em 2024. Além disso, a empresa se concentrou em diversificar sua base de clientes Para reduzir a dependência de contas -chave.
| Fator de risco | Descrição | Impacto financeiro |
|---|---|---|
| Concorrência da indústria | Presença de concorrentes estabelecidos, levando a pressões de preços | A receita diminuiu em US $ 131.000 (0,1%) |
| Mudanças regulatórias | Os custos de conformidade aumentam devido à evolução das leis | Despesas gerais e administrativas em US $ 39,599 milhões |
| Condições de mercado | Crise econômica que afeta os volumes de transações | Perda líquida de US $ 42,711 milhões |
| Riscos operacionais | Desafios na integração de tecnologia e satisfação do cliente | Despesas operacionais reduzidas em 42%, para US $ 113,648 milhões |
| Riscos financeiros | Alta dependência de um pequeno número de clientes | Os cinco principais clientes contribuíram com 31,9% da receita |
Perspectivas de crescimento futuro da Blend Labs, Inc. (BLND)
Perspectivas de crescimento futuro para o Blend Labs, Inc.
Análise dos principais fatores de crescimento
A Blend Labs, Inc. está bem posicionada para crescimento futuro, impulsionado por vários fatores-chave:
- Inovações de produtos: A plataforma de mistura viu um aumento de receita de US $ 4,5 milhões, ou 16%, nos três meses findos em 30 de setembro de 2024, em comparação com o mesmo período em 2023, principalmente devido a taxas de anexo mais altas de produtos adicionais.
- Expansões de mercado: A receita do conjunto de suíte bancário do consumidor aumentou por US $ 3,3 milhões, ou 54%, refletindo o aumento das taxas de plataforma e novas implantações.
- Aquisições: Prevê -se que as aquisições estratégicas contínuas aprimorem as ofertas de serviços e expandam o alcance do mercado.
Projeções futuras de crescimento de receita e estimativas de ganhos
As projeções de receita para os próximos trimestres indicam crescimento constante. A receita total nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024 foi US $ 120,611 milhões, um pouco abaixo de US $ 120,742 milhões Em 2023. Espera -se que a plataforma de mistura continue sua trajetória ascendente, com as receitas do segmento projetadas para aumentar a seguinte forma:
| Segmento | 2024 Receita (em milhões) | 2023 Receita (em milhões) | Taxa de crescimento |
|---|---|---|---|
| Plataforma de mistura | $85.640 | $83.677 | 2% |
| Título | $34.971 | $37.065 | -6% |
| Receita total | $120.611 | $120.742 | -0.1% |
Iniciativas estratégicas ou parcerias que podem impulsionar o crescimento futuro
Parcerias e iniciativas estratégicas desempenham um papel crucial na condução do crescimento. Em 30 de setembro de 2024, a empresa relatou um US $ 9,2 milhões Ganhar com a venda de seus negócios de seguros, o que indica manobras estratégicas bem -sucedidas. Além disso, a empresa possui um programa de recompra de ações autorizado para até US $ 25 milhões, refletindo a confiança no desempenho futuro e no aprimoramento do valor dos acionistas.
Vantagens competitivas que posicionam a empresa para crescimento
Blend Labs, Inc. mantém várias vantagens competitivas, incluindo:
- Tecnologia inovadora: A plataforma de software proprietária da empresa levou a 74% Margem bruta no segmento de plataforma de mistura para o terceiro trimestre de 2024.
- Gerenciamento de custos: As despesas operacionais diminuíram por 33% ano a ano, que posiciona a empresa para melhorar a lucratividade à medida que as receitas crescem.
- Liquidez robusta: Em 30 de setembro de 2024, a empresa tinha dinheiro e equivalentes de caixa totalizando US $ 116,8 milhões, fornecendo um forte buffer para investimentos operacionais e de crescimento.
Blend Labs, Inc. (BLND) DCF Excel Template
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Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- Blend Labs, Inc. (BLND) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Blend Labs, Inc. (BLND)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Blend Labs, Inc. (BLND)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.