Kering SA (KER.PA) Bundle
من الذي يستثمر في Kering SA ولماذا؟
من الذي يستثمر في Kering SA ولماذا؟
اجتذبت Kering SA مجموعة متنوعة من المستثمرين ، كل منهم مدفوعًا بالدوافع والاستراتيجيات الفريدة. يمكن أن يؤدي فهم أنواع المستثمرين المعنيين إلى توفير نظرة ثاقبة على نداء السوق للشركة.
أنواع المستثمرين الرئيسية
يتنوع المشهد المستثمر لـ Kering ، حيث يتضمن مستثمري التجزئة والمستثمرين المؤسسيين وصناديق التحوط.
- مستثمري التجزئة: عادةً ما تشارك في شراء الأسهم الشخصية والحجز 25% من مساهمة Kering.
- المستثمرون المؤسسيون: تمثل حولها 60% من الملكية. وهذا يشمل صناديق التقاعد وصناديق الاستثمار وشركات التأمين.
- صناديق التحوط: حساب حول 15% من بين مستثمري Kering ، غالبًا ما يستخدمون استراتيجيات تستفيد من حركات السوق قصيرة الأجل.
دوافع الاستثمار
ما الذي يدفع هذه أنواع المستثمرين المختلفة نحو Kering SA؟ هناك عدة عوامل رئيسية تدخل في اللعب:
- آفاق النمو: أظهرت Kering نموًا قويًا في محفظة علاماتها التجارية الفاخرة ، حيث بلغت إيراداتها المبلغ عنها 20.3 مليار يورو في عام 2022 ، وهي زيادة على أساس سنوي من 35%.
- توزيعات الأرباح: حافظت Kering على عائد أرباح تنافسية. في عام 2023 ، تم تحديد توزيعات الأرباح عند 12.75 يورو للسهم الواحد ، وترجم إلى عائد تقريبًا 2.1%.
- موقف السوق: العلامات التجارية Kering ، مثل Gucci و Saint Laurent و Balenciaga ، لديها وضع قوي في السوق ، مما يساهم في هامش تشغيل من 30% في عام 2022.
استراتيجيات الاستثمار
يستخدم المستثمرون استراتيجيات مختلفة عند الاستثمار في Kering:
- عقد طويل الأجل: يركز العديد من المستثمرين المؤسسيين على إمكانية تقدير رأس المال على المدى الطويل نظرًا لوجود Kering القوي في السوق ومرونة القطاع الفاخر.
- التداول على المدى القصير: غالبًا ما تستفيد صناديق التحوط من تقلب الأسعار ، خاصة بعد تقارير الأرباح الفصلية. على سبيل المثال ، شهد سهم Kering تقلب الأسعار تقريبًا 10% أرباح ما بعد Q2 في عام 2023.
- قيمة الاستثمار: يحدد بعض المستثمرين أن Kering مقومة بأقل من قيمتها مقارنةً بشركات الأقران بناءً 22.5 في Q2 2023 ، أقل من متوسط الصناعة 25.0.
| نوع المستثمر | النسبة المئوية للملكية | الدوافع الرئيسية |
|---|---|---|
| مستثمري التجزئة | 25% | نمو طويل الأجل وتوزيعات الأرباح |
| المستثمرين المؤسسيين | 60% | عوائد مستقرة وقيادة السوق |
| صناديق التحوط | 15% | مكاسب قصيرة الأجل من التقلب |
بشكل عام ، تنجذب قاعدة المستثمرين المتنوعة في Kering من خلال إمكانات نموها ، وتوزيعات الأرباح الجذابة ، وموقف السوق القوي ، مع استخدام استراتيجيات متنوعة للتوافق مع أهدافها الاستثمارية.
الملكية المؤسسية والمساهمين الرئيسيين في Kering SA
الملكية المؤسسية والمساهمين الرئيسيين في Kering SA
لدى Kering SA ، لاعب بارز في قطاع السلع الفاخرة ، قاعدة متنوعة من المستثمرين المؤسسيين. يعد فهم مشهد الملكية أمرًا ضروريًا لتقييم أداء الأسهم واستراتيجيات السوق.
كبار المستثمرين المؤسسيين
اعتبارا من أحدث الإيداعات ، فإن أكبر المستثمرين المؤسسيين في كيرنغ سا هم كما يلي:
| اسم المؤسسة | الأسهم عقدت | نسبة إجمالي الأسهم |
|---|---|---|
| BlackRock ، Inc. | 7,342,831 | 8.1% |
| The Vanguard Group ، Inc. | 6,456,221 | 7.2% |
| إدارة الأصول Amundi | 5,350,000 | 5.9% |
| J.P. Morgan Asset Management | 4,500,000 | 5.0% |
| شركة ويلينجتون الإدارة LLP | 4,267,000 | 4.7% |
التغييرات في الملكية
تشير الاتجاهات الحديثة إلى تقلبات في الملكية المؤسسية. في الربع الأخير ، زادت BlackRock حصتها 2.5%، بينما قامت مجموعة Vanguard بتخفيض حصصها 1.2%. بالإضافة إلى ذلك ، حافظت Amundi Asset Management على حصتها ، مما يشير إلى الاستقرار.
تأثير المستثمرين المؤسسيين
المستثمرون المؤسسيون يؤثرون بشكل كبير على سعر سهم Kering SA والاستراتيجية الشاملة. غالبًا ما ترتبط أنشطة الشراء والبيع مع حركات أسعار الأسهم. على سبيل المثال ، عندما ترتفع الملكية المؤسسية ، فإنها تشير عمومًا إلى الثقة في مستقبل الشركة ، والتي يمكن أن ترتفع أسعار الأسهم. على العكس ، يمكن أن يؤدي البيع الكبير إلى انخفاض الأسعار.
علاوة على ذلك ، غالبًا ما يشارك المستثمرون المؤسسيون في الدعوة للمساهمين ، أو الضغط من أجل التغييرات الاستراتيجية أو تعزيز حوكمة الشركات ، مما يؤثر على استراتيجيات Kering طويلة الأجل.
المستثمرون الرئيسيون وتأثيرهم على Kering SA
المستثمرون الرئيسيون وتأثيرهم على Kering SA
استحوذت شركة Kering SA ، مجموعة السلع الفاخرة الفرنسية ، على انتباه العديد من المستثمرين البارزين ، كل منها يمارس تأثير على استراتيجيات الشركة وأداء الأسهم. يعد فهم هؤلاء اللاعبين الرئيسيين وأفعالهم الأخيرة أمرًا ضروريًا لإمساك ديناميات السوق في Kering.
المستثمرون البارزين
- BlackRock ، Inc. - واحدة من أكبر شركات إدارة الأصول على مستوى العالم ، تشغل BlackRock موقعًا مهمًا في Kering ، ويمتلك تقريبًا 8.1% من أسهم الشركة اعتبارًا من أحدث الإيداعات.
- شركة إدارة وأبحاث الإخلاص - لدى عملاق الاستثمار هذا حصة من حوله 4.7%، مما يشير إلى الثقة القوية على المدى الطويل في إمكانات نمو كينغ.
- إدارة الأصول أودي - معروف باستراتيجيات الناشط ، تزيد Odey من موقعها ، وتدعو الآن 2.3% من الكيرغ.
- مجموعة ولنجتون الإدارة - عقد تقريبا 5.0%، وضعت الشركة عناوين الصحف لمشاركتها الاستباقية في حوكمة الشركات.
تأثير المستثمر
يؤثر هؤلاء المستثمرين بشكل كبير على قرارات شركة Kering. على سبيل المثال ، تتيح حصة BlackRock الكبيرة للدفاع عن المبادرات الاستراتيجية المتعلقة بالاستدامة والتحول الرقمي ، ومجالات الأهمية المتزايدة في القطاع الفاخر. غالبًا ما تترجم مشاركة Fidelity إلى استثمارات طويلة الأجل ، مما يدفع Kering للتركيز على الابتكار وتمديد العلامة التجارية ، وهو أمر بالغ الأهمية للحفاظ على ميزة تنافسية.
التحركات الأخيرة
في الأشهر الأخيرة ، شهدت Kering نشاطًا ملحوظًا من هؤلاء المستثمرين:
- زاد BlackRock من احتجازه تقريبًا 300،000 سهم في الربع الثالث من عام 2023 ، تعزيز التزامها بقصة نمو كينغ.
- بدأت Odey Asset Management حملة لتحسين الشفافية في التقارير المالية ، مما دفع مجلس Kering إلى النظر في تعديلات على سياسات الكشف.
- دعمت شركة Wellington Management بشكل علني استراتيجيات الاستحواذ على Kering ، وخاصة في قطاع النظارات ، مما أدى إلى شراكة استراتيجية تم الإعلان عنها في يوليو 2023 ، من المتوقع أن تدفع النمو.
- تم بيع Fidelity مؤخرًا 150،000 سهم، إعادة تخصيص الأموال نحو العلامات التجارية الفاخرة الناشئة ، مما يعكس تحول في استراتيجية الاستثمار.
| المستثمر | حصة (ملكية ٪) | النشاط الحديث | تأثير |
|---|---|---|---|
| BlackRock ، Inc. | 8.1% | زيادة الحجز بمقدار 300000 سهم | دعاة للممارسات المستدامة |
| إدارة الإخلاص | 4.7% | باع 150،000 سهم | تحولات التركيز إلى العلامات التجارية الناشئة |
| إدارة الأصول أودي | 2.3% | بدأت حملة الشفافية | يشجع المساءلة المجلس |
| مجموعة ولنجتون الإدارة | 5.0% | مدعومة عمليات الاستحواذ على النظارات | يقوي الشراكات الاستراتيجية |
تسلط الجهود المتضافرة لهؤلاء المستثمرين الضوء على الاتجاه نحو المشاركة الاستباقية ، مما يشكل مقاربة Kering في النمو والتوجيه الاستراتيجي. تؤكد المخاطر المالية المعنية شدة اهتمام المستثمر بالتأثير على مسار Kering في سوق السلع الفاخرة.
تأثير السوق وشعور المستثمر في Kering SA
تأثير السوق ومعنويات المستثمرين
اعتبارًا من أكتوبر 2023 ، شهدت Kering SA تحولًا جديرًا بالملاحظة في معنويات المستثمرين بين مساهميها الرئيسيين. المشاعر الحالية تميل نحو حياديبعد سلسلة من القرارات الاستراتيجية وتقلبات السوق. يحافظ المستثمرون المؤسسيون الرئيسيون مثل BlackRock و Vanguard Group على حصصهم ، مما يعكس التفاؤل الحذر.
أبرزت ردود أفعال السوق الأخيرة استجابة كبيرة للتغيرات في الملكية. بعد الإعلان عن أ 5 ٪ الاستحواذ على الأسهم من قبل الناشط المستثمر إليوت مانجمنت في مايو 2023 ، شهد سهم كينغ ارتفاعًا 7.6% في غضون أسبوع ، تشير إلى استقبال إيجابي من السوق. ومع ذلك ، استمرت التقلبات عندما أعرب المحللون عن مخاوفهم بشأن أداء كينغ في قطاع الفاخرة ، خاصة وسط عدم اليقين الاقتصادي المتزايد.
تظهر البيانات من العام الماضي أن سعر سهم Kering قد تقلب ضمن مجموعة من €514 ل €680. مغلق السهم في €600 في 20 أكتوبر 2023. هذا يمثل انخفاضًا تقريبًا 9.5% سنة إلى تاريخ ، يعزى إلى حد كبير إلى ضغوط الاقتصاد الكلي والتغيرات في الإنفاق على المستهلك.
| تاريخ | سعر السهم (€) | رد فعل السوق (٪) | إجراءات المستثمر الرئيسية |
|---|---|---|---|
| يونيو 2023 | €650 | +5.0% | يزيد BlackRock من حصة 7 ٪ |
| سبتمبر 2023 | €590 | -3.0% | Vanguard يقلل من حصة 2 ٪ |
| أكتوبر 2023 | €600 | -1.5% | تحصل Elliott Management على حصة 5 ٪ |
قدم المحللون وجهات نظر متنوعة حول تأثير حركات المستثمرين هذه على مستقبل Kering. وفقًا لتقرير صدر مؤخراً عن Jefferies ، يمكن أن يؤدي مدخل Elliott Management إلى إعادة هيكلة استراتيجية Kering التشغيلية ، مما يحتمل أن يفتح القيمة في محفظة العلامة التجارية. ومع ذلك ، تظل المخاوف أكثر من قدرة Kering على التنافس مع منافسيها مثل LVMH ، وخاصة في السوق التي من المتوقع أن تبطئ كمستهلكين لضغوط التضخم.
علاوة على ذلك ، وفقًا لتحليل Credit Suisse الأخير ، من المتوقع أن ينمو سوق السلع الفاخرة بمعدل نمو سنوي مركب (CAGR) 4.5% خلال عام 2025 ، تشير إلى إمكانية الانتعاش في أداء أسهم Kering إذا تم تنفيذ التغييرات الاستراتيجية بشكل فعال.
Kering SA (KER.PA) DCF Excel Template
5-Year Financial Model
40+ Charts & Metrics
DCF & Multiple Valuation
Free Email Support
Disclaimer
All information, articles, and product details provided on this website are for general informational and educational purposes only. We do not claim any ownership over, nor do we intend to infringe upon, any trademarks, copyrights, logos, brand names, or other intellectual property mentioned or depicted on this site. Such intellectual property remains the property of its respective owners, and any references here are made solely for identification or informational purposes, without implying any affiliation, endorsement, or partnership.
We make no representations or warranties, express or implied, regarding the accuracy, completeness, or suitability of any content or products presented. Nothing on this website should be construed as legal, tax, investment, financial, medical, or other professional advice. In addition, no part of this site—including articles or product references—constitutes a solicitation, recommendation, endorsement, advertisement, or offer to buy or sell any securities, franchises, or other financial instruments, particularly in jurisdictions where such activity would be unlawful.
All content is of a general nature and may not address the specific circumstances of any individual or entity. It is not a substitute for professional advice or services. Any actions you take based on the information provided here are strictly at your own risk. You accept full responsibility for any decisions or outcomes arising from your use of this website and agree to release us from any liability in connection with your use of, or reliance upon, the content or products found herein.