Overview von Börsenindizes

Einführung

Börsenindizes, auch als Aktienindizes bezeichnet, sind Indizes, mit denen Anleger die Leistung eines Wertpapierportfolios messen können, häufig im Allgemeinen ein Markt. Ein Index besteht aus vielen Aktien, die einem Summenwert zugewiesen sind. Sie sind eine ideale Möglichkeit, die Marktleistung in bestimmten Kategorien zu verfolgen. Indizes werden aus den Preisen der Aktien berechnet, aus denen der Index besteht.

Definition von Börsenindizes

Ein Aktienmarktindex ist ein Index, der einen Aktienmarkt oder eine enge Teilmenge von Aktien misst. Es wird aus den Preisen ausgewählter Aktien berechnet, die gemäß ihrer Marktkapitalisierung abgewogen werden. Der Wert des Index wird berechnet, indem die Summe aller im Index enthaltenen Aktien übernommen und durch einen Divisor geteilt wird, der eine Kontinuität gewährleistet. Der Index wird verwendet, um die Leistung der Aktien zu messen und zu vergleichen, aus denen der Index besteht. Der Index kann auch als Benchmark verwendet werden, um die Leistung anderer Aktien oder Märkte zu vergleichen.

Overview der Hauptbörsenindizes

Es gibt eine Vielzahl von Börsenindizes mit jeweils unterschiedlichem Fokus. Gemeinsame Indizes umfassen:

• Der Standard & Poor's 500 Index (S & P 500): misst die Leistung der 500 größten Aktien, die an der New Yorker Börse aufgeführt sind.
• Der Dow Jones Industrial Average (DJIA): Verfolgt die Leistung der 30 größten Aktien, die an der New Yorker Börse aufgeführt sind.
• Der Nasdaq Composite Index: verfolgt die Leistung aller auf der NASDAQ aufgeführten Aktien.
• Der Russell 3000 -Index: Verfolgt die Leistung der 3000 größten Aktien, die an den großen US -Börsen aufgeführt sind.

S & P 500 Index

Der Standard- und Poor -Index (S & P 500) ist ein Börsenindex, der auf der Marktkapitalisierung von 500 der größten börsennotierten Unternehmen in den USA basiert. Es ist der Maßstab für die Bewertung der Leistung des US -Aktienmarktes geworden und besteht aus Aktien der verschiedenen 10 Marktsektoren der US -Wirtschaft.

Definition

Der S & P 500-Index ist ein Marktkapitalisierungsidex, der aus 500 öffentlich gehandelten US-Aktien besteht. Es soll die Leistung großer US -Unternehmen vertreten und von Marktfachleuten und Indexinvestoren verwendet werden, um die allgemeine Leistung des US -Aktienmarktes widerzuspiegeln. Daher ist es eines der am häufigsten verwendeten Indizes für Investoren.

Geschichte

Der S & P 500 -Index wurde 1923 auf den Markt gebracht und bestand ursprünglich aus nur 233 Unternehmen. Die Bestandteile wurden von einem Komitee ausgewählt, das auf ihrer Bekanntheit in der Geschäftswelt beruhte. Im Laufe der Jahre wurde der Index unterschiedliche Erweiterungen und Modifikationen unterzogen und besteht heute aus den 500 größten und liquiden Unternehmen, die an der NYSE-, NASDAQ- und AMEX -Börsen aufgeführt sind.

Komponenten

Der S & P 500 -Index enthält Aktien aller zehn wichtigen Sektoren der US -Wirtschaft, darunter: Verbraucher -Diskretion, Konsumentenklammern, Energie, Finanzdaten, Gesundheitsversorgung, Industrie, Informationstechnologie, Materialien, Telekommunikation und Versorgungsunternehmen. Jeder Sektor ist proportional zu seiner Größe am US -Aktienmarkt dargestellt.

• Verbraucher -Diskretionär: 15,3%
• Konsumentenklammern: 12,5%
• Energie: 8,2%
• Finanzdaten: 16,1%
• Gesundheitsversorgung: 13,6%
• Industriellen: 11,2%
• Informationstechnologie: 21,7%
• Materialien: 5,2%
• Telekommunikation: 2,6%
• Versorgungsunternehmen: 3,9%

Dow Jones Industrial Durchschnitt

Der Dow Jones Industrial Average (Djia) ist ein Marktindex, der aus 30 der weltweit größten börsennotierten Unternehmen besteht. Es wurde 1896 von Charles Dow und Edward Jones erstellt und gilt als die älteste und am meisten gefolgt von allen Börsenindizes.

Definition

Die DJIA ist ein gewichteter Durchschnitt der Aktienkurse von 30 großen Unternehmen in den USA. Die Gewichtungen des Index basieren auf den Aktienkurs und dem Marktwert der Unternehmen und schaffen eine einzige Zahl, die die Gesamtleistung des Aktienmarktes genau widerspiegelt. Dieser Index wird als Benchmark auf dem Markt verwendet und wird verwendet, um die Gesamtleistung des Marktes über einen bestimmten Zeitraum zu messen.

Geschichte

Die erste Version der DJIA wurde 1885 erstellt, als Charles Dow und Edward Jones den Dow Jones Railway Average veröffentlichten, der 11 Eisenbahnbestände umfasste. Dies war der erste Aktienindex, der jemals erstellt und öffentlich gehandelt wurde. Im Jahr 1896 wurde die Anzahl der Aktien auf 20 erhöht und 1916 in Dow Jones Industrial Average umbenannt. Seitdem hat der Index auf 30 Aktien gewachsen und ist zu einem globalen Benchmark für Aktien geworden.

Komponenten

Die 30 im Index gehaltenen Unternehmen werden vom Dow Jones Index Committee ausgewählt, das sich regelmäßig trifft, um die Unternehmen im Index zu überprüfen. Sie werden für ihre Vertretung großer US -Börsensektoren ausgewählt, und die Aktien im Index reichen von einigen der ältesten und etabliertesten Unternehmen der Branche. Derzeit umfasst der Index Unternehmen aus Technologie, Finanzen, Energie, Konsumgütern, Transportmitteln und anderen Branchen.

• Apfel (AAPL)
• Walt Disney (dis)
• Exxon Mobil (Xom)
• Johnson & Johnson (J & J)
• Microsoft (MSFT)
• JP Morgan Chase (JPM)
• UnitedHealth Group (UNH)
• Chevron (CVX)
• Visum (v)
• McDonald's (MCD)

Nasdaq Composite Index

Der NASDAQ-Composite-Index ist ein Aktienindex, der eine Kapitalisierungsgewicht aller an der NASDAQ-Börse aufgeführten Aktien darstellt. Der Index hilft, die Leistung aller von Nasdaq gelisteten Aktien im Laufe der Zeit zu messen.

Definition

Der Nasdaq Composite Index besteht aus über 3.000 Aktien, die verschiedene Branchen repräsentieren, die an der Börse aufgeführt sind. Es handelt sich um einen Marktkapitalisierungs-gewichteten Index, was bedeutet, dass die sich ändernden Werte von Aktien mit höherer Marktkapitalisierung einen größeren Einfluss auf den Index haben werden als die Aktien mit niedrigerer Marktkapitalisierung. Der Nasdaq Composite ist zusammen mit dem S & P 500 und dem Dow Jones Industrial Average eines der drei am meisten gefolgten Indizes in den USA.

Geschichte

Der NASDAQ Composite Index wurde erstmals 1971 eingeführt. Dieser Index enthält alle Aktien, die an der NASDAQ -Börse gehandelt werden, unabhängig von der Marktkapitalisierung. Da die Anzahl der auf der NASDAQ aufgeführten Unternehmen gewachsen ist, hat ebenso die Größe des Nasdaq Composite Index.

Komponenten

Der NASDAQ Composite Index besteht aus einer Vielzahl von Aktien, von Kleinkapiteln bis hin zu Megacap-Aktien. Der Index umfasst auch Aktien von inländischen und internationalen Unternehmen, die von Technologie, Einzelhandel und Gesundheitswesen bis hin zu Finanzdienstleistungen und Konsumgütern reichen. Aufgrund seiner breiten Palette von Komponenten wird der Index von einigen als eine bessere Darstellung des gesamten Aktienmarktes als der Dow Jones oder S & P 500 angesehen.

• Aktien: 3.000+
• Gewichte: Marktkapitalisierung gewichtet
• Geografien: Inland, international
• Branchen: Technologie, Einzelhandel, Gesundheitswesen, Finanzdienstleistungen, Verbraucherprodukte usw.

Russell 2000 Index

Der Russell 2000-Index ist ein von FTSE Russell erstellter Aktienmarktindex, der auf einer Kapitalisierungsgewichtsmethode basiert. Es wird verwendet, um die Leistung des Small-Cap-Segments des US-Aktienmarktes zu messen. Der Russell 2000 besteht aus den 2.000 kleinsten Unternehmen im Russell 3000-Index von US-Aktien, einschließlich US-amerikanischer Kleinkapffirmen.

Definition

Der Russell 2000 -Index gilt als eines der besten Marktmaßnahmen für kleine aktivierte Unternehmen in den USA. Der Index umfasst 2000 der kleinsten Stammaktien, die an der New York Stock Exchange, Nasdaq, und der American Stock Exchange aufgeführt sind.

Geschichte

Der Russell 2000-Index wurde 1984 von der Frank Russell Company (jetzt Teil von FTSE Russell) als Vertretung des Kleinkappenraums des US-Aktienmarktes gegründet. Seitdem ist es eines der am häufigsten verwendeten Kleinkapitenindizes der Welt.

Komponenten

Der Russell 2000 besteht aus Unternehmen, die im Russell 3000-Index die kleinsten sind, was 8% der Gesamtmarktkapitalisierung des Russell 3000 entspricht. Es handelt sich um ein Aktienindex, der die Leistung von Small-Cap-Aktien in den USA verfolgt. Es erfasst die unteren 2.000 Aktien nach Marktkapitalisierung. Die Aktien im Index werden nach ihrer Marktkapitalisierung gewichtet.

• Die Mindestgrößenanforderung einer Aktie, die dem Index hinzugefügt wird, beträgt 50 Millionen US -Dollar.
• Die durchschnittliche Marktkapitalisierung beträgt ungefähr 2,5 Milliarden US -Dollar.
• Der Index wird zweimal im Jahr von einem unabhängigen Komitee neu gestaltet und rekonstituiert.

Vergleich der Indizes

Wenn Anleger versuchen, einen Markt zu bewerten oder die Leistung eines bestimmten Portfolios zu messen, wenden sie sich den Börsenindizes zu. Diese Börsenindizes sind eine Möglichkeit, die Leistung einer Gruppe von Aktien zu messen. Sie basieren auf dem gewichteten Durchschnitt einer Auswahl an Aktien, die normalerweise sektorspezifisch oder marktweit sind. Durch den Vergleich dieser verschiedenen Indizes können Anleger den Markt besser verstehen und feststellen, ob Aktien unterbewertet, überbewertet oder ziemlich geschätzt werden.

Overview

Die beiden bekanntesten Aktienindizes sind der S & P 500 und der Dow Jones Industrial Average (DJIA). Der S & P 500 ist ein Index von 500 führenden Large-Cap-Unternehmen und ein gutes Maß für den gesamten Aktienmarkt. Die DJIA ist ein Index von 30 größeren Unternehmen und ist in der Regel ein weniger volatiles Maß für den Aktienmarkt.

Über diese beiden Hauptindizes hinaus gibt es andere Indizes, die verschiedene Aspekte des Marktes messen. Dazu gehören der NASDAQ Composite, Russell 2000 und Wilshire 5000. Der Nasdaq Composite ist ein Benchmark -Index für den gesamten NASDAQ -Markt und besteht aus über 3.000 Aktien. Die Russell 2000 und Wilshire 5000 sind zwei Indizes, die die Leistung von Small-Cap-Aktien messen. Der Russell 2000 besteht aus 2.000 der kleinsten Unternehmen an der US -Aktienmärkte und der Wilshire 5000 besteht aus mehr als 5.000 börsennotierten Unternehmen.

Für und Wider

Der Vorteil der Verwendung von Aktienindizes besteht darin, dass sie eine schnelle Möglichkeit bieten, die Leistung eines Marktes zu bewerten. Sie können auch verwendet werden, um die relative Leistung verschiedener Sektoren, Branchen und Märkte zu vergleichen und zu kontrastieren. Sie werden auch weitgehend verfolgt und geben den Anlegern eine Vorstellung davon, wo andere Investoren möglicherweise investieren.

Der Nachteil der Indizes ist, dass sie marktkapsig gewichtet werden. Sie sind nicht repräsentativ für alle Unternehmen an der Börse, nur die größeren. Dies bedeutet, dass kleinere CAP -Unternehmen möglicherweise nicht ausreichend vertreten sind und die tatsächliche Leistung des Marktes möglicherweise nicht genau messen.

Abschluss

Börsenindizes bieten ein wichtiges Messwerkzeug für die Leistung der Aktienmarkte und ermöglichen es den Anlegern, das Risiko und seine Renditen gegenüber anderen Marktmetriken zu messen. Mit einer Vielzahl von Indexmetriken können Anleger diese Indizes verwenden, um globale Trends zu vergleichen, die Leistung der Branche zu verfolgen und in einzelne Länder und Unternehmen zu investieren. Dies kann ihnen helfen, fundiertere Entscheidungen beim Schutz ihrer Investitionen, der Diversifizierung ihres Portfolios und der Suche nach potenziellen Möglichkeiten zu treffen.

Börsenindizes können ein nützlicher Indikator dafür sein, wie gut der Gesamtmarkt oder ein bestimmtes Segment abschneidet. Mit einer Reihe von Indizes können Anleger einen umfassenden Überblick über die aktuellen Trends erhalten und es ihnen ermöglichen, potenzielle Möglichkeiten zu ermitteln oder ihr Risiko zu minimieren. Durch die Analyse der Börsenindizes können Anleger in Bezug auf ihre Investitionen fundiertere Entscheidungen treffen.