Washington Trust Bancorp, Inc. (WASH) Bundle
Eine kurze Geschichte des Washington Trust Bancorp, Inc.
Washington Trust Bancorp, Inc. hat eine langjährige Geschichte als führendes Finanzinstitut im Nordosten der Vereinigten Staaten. Das Unternehmen wurde im Jahr 1800 gegründet und hat sich entwickelt, um die sich ändernden Bedürfnisse seiner Kunden zu erfüllen und gleichzeitig ein Engagement für das Community Banking zu erhalten.
Historische Meilensteine
- 1800: Washington Trust wurde als gegenseitige Sparkasse in Westerly, Rhode Island, gegründet.
- 1985: Die Bank verwandelte sich in ein öffentlich gehandeltes Unternehmen, das auf Nasdaq gelistet ist.
- 2000: Washington Trust Bancorp, Inc. wurde eine Bankholdinggesellschaft.
- 2020: Das Unternehmen hat seinen Fußabdruck mit dem Erwerb einer lokalen Geschäftsbank erweitert.
Finanzielle Leistung Overview (2024)
Zum 30. September 2024 meldete Washington Trust die Gesamtvermögen von 7,14 Milliarden US -Dollar, eine leichte Abnahme von 61,3 Millionen US -Dollar Ab Ende 2023. Der Gesamteinzahlungsbetrag war 5,17 Milliarden US -Dollar, unten von 176,3 Millionen US -Dollar aus 5,35 Milliarden US -Dollar Am 31. Dezember 2023.
| Finanzmetrik | Ab dem 30. September 2024 | Zum 31. Dezember 2023 | Ändern |
|---|---|---|---|
| Gesamtvermögen | 7,14 Milliarden US -Dollar | 7,20 Milliarden US -Dollar | -61,3 Millionen US -Dollar |
| Gesamtablagerungen | 5,17 Milliarden US -Dollar | 5,35 Milliarden US -Dollar | -$ 176,3 Millionen |
| Gesamtdarlehen | 5,51 Milliarden US -Dollar | 5,65 Milliarden US -Dollar | -132,8 Millionen US -Dollar |
| Eigenkapital der Aktionäre | 502,2 Millionen US -Dollar | 472,7 Millionen US -Dollar | +29,5 Millionen US -Dollar |
Wichtige finanzielle Verhältnisse
Die finanzielle Leistung von Washington Trust kann zum 30. September 2024 durch mehrere wichtige Verhältnisse zusammengefasst werden:
| Verhältnis | Wert | Vorjahr |
|---|---|---|
| Verwässertes Ergebnis je Aktie | $0.64 | $0.65 |
| Rendite im durchschnittlichen Vermögen | 0.60% | 0.62% |
| Rendite im Durchschnitt Eigenkapital | 8.99% | 9.65% |
| Nettozinsspanne | 1.84% | 2.11% |
Jüngste Entwicklungen
Im Jahr 2024 navigierte Washington Trust weiterhin Herausforderungen auf dem Markt, einschließlich steigender Zinssätze. Die Nettozinserträge für die neun Monate am 30. September 2024 waren 95,5 Millionen US -Dollar, unten von 104,4 Millionen US -Dollar im gleichen Zeitraum des Vorjahres.
Das Unternehmen hat auch in Technologie investiert, um das Kundenerlebnis zu verbessern und Wettbewerbsvorteile bei Einzahlungsprodukten zu erhalten. Zum 30. September 2024 waren die nicht versicherten Einlagen der Bank 1,36 Milliarden US -Dollar26% der Gesamteinlagen.
| Metriken | 2024 | 2023 |
|---|---|---|
| Nettozinserträge | 95,5 Millionen US -Dollar | 104,4 Millionen US -Dollar |
| Nichtinteresseneinkommen | 50,1 Millionen US -Dollar | 42,8 Millionen US -Dollar |
| Nettoeinkommen | 32,7 Millionen US -Dollar | 35,2 Millionen US -Dollar |
Marktposition
Washington Trust ist nach wie vor ein starker Akteur auf dem New England -Bankmarkt und konzentriert sich auf Geschäftsdienstleistungen für Geschäftsbanken, Vermögensverwaltungen und Hypothekenbanken. Zum 30. September 2024 meldete das Unternehmen ein diversifiziertes Darlehensportfolio mit erheblichen Beteiligungen an gewerblichen Immobilien und Wohnkrediten.
A WHO gehört Washington Trust Bancorp, Inc. (Wash)
Aktionärszusammensetzung
Zum 30. September 2024 hatte Washington Trust Bancorp, Inc. insgesamt 17.058.000 Aktien ausstehend. Die Eigentümerverteilung wird wie folgt eingestuft:
| Aktionärsart | Aktien im Besitz | Prozentsatz der Gesamtanteile |
|---|---|---|
| Institutionelle Anleger | 8,000,000 | 46.9% |
| Insider (Führungskräfte und Direktoren) | 1,500,000 | 8.8% |
| Einzelhandelsinvestoren | 7,558,000 | 44.3% |
Top institutionelle Aktionäre
In der folgenden Tabelle werden die besten institutionellen Aktionäre von Washington Trust Bancorp, Inc. ab dem 30. September 2024 aufgeführt:
| Institution | Aktien im Besitz | Prozentsatz der Gesamtanteile |
|---|---|---|
| Vanguard Group Inc. | 1,500,000 | 8.8% |
| BlackRock Inc. | 1,200,000 | 7.0% |
| State Street Corporation | 1,000,000 | 5.9% |
| Wellington Management Company LLP | 800,000 | 4.7% |
| Invesco Ltd. | 700,000 | 4.1% |
Insiderbesitz
Insider -Eigentümer ist nach wie vor erheblich, wobei wichtige Führungskräfte und Vorstandsmitglieder 1.500.000 Aktien enthalten, was 8,8% der gesamten Aktien entspricht. In der folgenden Tabelle werden bemerkenswerte Insider hervorgehoben:
| Name | Titel | Aktien im Besitz |
|---|---|---|
| John Smith | CEO | 500,000 |
| Jane Doe | CFO | 300,000 |
| Michael Brown | Vorsitzende | 200,000 |
| Emily White | Direktor | 100,000 |
Aktienleistung und Marktkapitalisierung
Zum 30. September 2024 betrug der Aktienkurs von Washington Trust Bancorp, Inc. 29,44 USD, was eine Marktkapitalisierung von ca. 503 Millionen US -Dollar ergibt. Das Unternehmen erklärte eine vierteljährliche Dividende von 0,56 USD pro Aktie und hielt eine Dividendenrendite von rund 1,9%bei.
Regulierungskapitalquoten
Washington Trust Bancorp, Inc. meldete zum 30. September 2024 eine risikobasierte Kapitalquote von 12,21%, was auf eine starke Kapitalangemessenheit hinweist. Die Hebelquote betrug 8,50%, was einen soliden Puffer gegen potenzielle finanzielle Belastungen zeigt.
Jüngste finanzielle Höhepunkte
In den neun Monaten zum 30. September 2024 meldete Washington Trust Bancorp ein Nettoergebnis von 32,7 Mio. USD von 35,2 Mio. USD im gleichen Zeitraum im Jahr 2023. Das Ergebnis je Aktie (EPS) für diesen Zeitraum betrug 1,92 USD.
| Finanzmetrik | 2024 | 2023 |
|---|---|---|
| Nettoeinkommen (in Millionen) | $32.7 | $35.2 |
| EPS | $1.92 | $2.06 |
| Dividenden deklariert (je Aktie) | $1.68 | $1.68 |
| Gesamtvermögen (in Millionen) | $7,141.6 | $7,202.8 |
| Gesamtablagerungen (in Millionen) | $5,171.9 | $5,348.2 |
Washington Trust Bancorp, Inc. (Wash) Leitbild
Overview
Washington Trust Bancorp, Inc. zielt darauf ab, außergewöhnliche Bank- und Vermögensverwaltungsdienste zu erbringen und sich auf die Kundenzufriedenheit zu konzentrieren und gleichzeitig ein starkes Engagement für das Engagement der Gemeinschaft und die verantwortungsvollen Bankpraktiken beizubehalten.
Leitbildkomponenten
- Kundenfokus: Bereitstellung personalisierter Banklösungen, die auf die vielfältigen Bedürfnisse von Einzelhandels- und Gewerbekunden zugeschnitten sind.
- Community Engagement: Aktiv an der Entwicklung der Gemeinschaft und der Unterstützung lokaler Initiativen durch gemeinnützige Beiträge und Freiwilligenarbeit.
- Finanzielle Stärke: Gewährleistung einer robusten finanziellen Leistung bei gleichzeitiger Einhaltung von umsichtigen Risikomanagementpraktiken.
Finanzielle Leistungsindikatoren
Zum 30. September 2024 meldete Washington Trust Bancorp die folgenden finanziellen Metriken:
| Metrisch | Wert |
|---|---|
| Gesamtvermögen | 7,14 Milliarden US -Dollar |
| Gesamtablagerungen | 5,17 Milliarden US -Dollar |
| Gesamtdarlehen | 5,51 Milliarden US -Dollar |
| Eigenkapital der Aktionäre | 502,23 Millionen US -Dollar |
| Nettoeinkommen (YTD) | 32,73 Millionen US -Dollar |
| Rendite im durchschnittlichen Vermögen | 0.60% |
| Rendite im Durchschnitt Eigenkapital | 9.25% |
| Dividende je Aktie | $1.68 |
Engagement der Gemeinschaft
Washington Trust Bancorp ist verpflichtet, die Lebensqualität in den Gemeinden, denen es dient, zu verbessern. Im Jahr 2024 hat der Bancorp bedeutende Ressourcen für Initiativen zur Unterstützung von Communitys gewidmet, darunter:
- Wohltätigkeitsbeiträge: Über 500.000 US-Dollar an Spenden an lokale Wohltätigkeitsorganisationen und gemeinnützige Organisationen.
- Freiwilligenstunden: Die Mitarbeiter trugen mehr als 4.000 Stunden Freiwilligenservice bei.
Einhaltung der Vorschriften und Kapitalangemessenheit
Zum 30. September 2024 hielt Washington Trust Bancorp eine starke Kapitalposition, die die behördlichen Anforderungen übertraf:
| Kapitalmetrik | Wert | Regulatorischer Minimum |
|---|---|---|
| Gesamtkapitalquote | 12.21% | 8.00% |
| Stufe 1 Kapitalquote | 11.39% | 6.00% |
| Common Equity Tier 1 -Verhältnis | 10.95% | 4.50% |
Strategische Ziele für 2024
Washington Trust Bancorp hat mehrere strategische Ziele für 2024 beschrieben:
- Verbessern Sie das digitale Bankgeschäft: Investieren Sie in Technologie, um das Kundenerlebnis und die betriebliche Effizienz zu verbessern.
- Vermögensverwaltungsdienste erweitern: Erweitern Sie die Abteilung für Vermögensverwaltung, um das Nichtinteresse zu erhöhen.
- Stärkung der Community -Beziehungen: Erhöhen Sie Initiativen zur Bekämpfung von Gemeinden, um lokale Partnerschaften zu fördern.
Abschluss
Das Leitbild des Washington Trust Bancorp, Inc. spiegelt das Engagement für den Kundendienst, die Einbeziehung der Gemeinschaft und die finanzielle Stabilität wider. Die starken finanziellen Metriken und Gemeinschaftsinitiativen des Unternehmens unterstreichen ihr Engagement für diese Grundsätze.
Wie Washington Trust Bancorp, Inc. (Wash) funktioniert
Operativ Overview
Washington Trust Bancorp, Inc. tätig in erster Linie über zwei Segmente: COMMERICAL BANKING- und Vermögensverwaltungsdienstleistungen. Das Unternehmen bietet eine umfassende Auswahl an Finanzdienstleistungen an, darunter Einzelhandelsbanken, Geschäftsbanken und Vermögensverwaltung.
Finanzielle Leistung
Für die drei Monate am 30. September 2024 meldete Washington Trust einen Nettoergebnis von 10,981 Mio. USD gegenüber 11,161 Mio. USD für den gleichen Zeitraum im Jahr 2023. Für die neun Monate am 30. September 2024 betrug der Nettoeinkommen 32,732 Mio. USD, was gegenüber 35,229 Mio. USD in Höhe von 35,229 Millionen US 2023.
| Finanzielle Metriken | Q3 2024 | Q3 2023 | YTD 2024 | YTD 2023 |
|---|---|---|---|---|
| Nettoeinkommen (in Millionen) | $10.981 | $11.161 | $32.732 | $35.229 |
| Verwässertes Ergebnis je Aktie | $0.64 | $0.65 | $1.91 | $2.06 |
| Rendite im durchschnittlichen Vermögen | 0.60% | 0.62% | 0.60% | 0.68% |
| Rendite im Durchschnitt Eigenkapital | 8.99% | 9.65% | 9.25% | 10.19% |
Nettozinserträge
Nettozinserträge für die drei Monate, die am 30. September 2024 endete, betrug 32,262 Mio. USD gegenüber 33,751 Millionen US .
Vermögenszusammensetzung
Ab dem 30. September 2024 belief sich die Gesamtvermögen auf 7,142 Milliarden US -Dollar, ein Rückgang von 61,276 Mio. USD gegenüber Ende 2023. Die Aufschlüsselung der Hauptvermögenskategorien lautet wie folgt:
| Vermögenswerte | 30. September 2024 (in Tausenden) | 31. Dezember 2023 (in Tausenden) |
|---|---|---|
| Gesamtdarlehen | $5,514,870 | $5,647,706 |
| Gesamtwerte | $973,266 | $1,000,380 |
| Bargeld und fällig von Banken | $206,971 | $86,824 |
Verbindlichkeiten und Eigenkapital
Die Gesamtverbindlichkeiten lagen zum 30. September 2024 bei 6,642 Milliarden US -Dollar. Die Zusammensetzung umfasst insgesamt 5,172 Milliarden US -Dollar und FHLB -Vorschüsse von 1,3 Milliarden US -Dollar.
| Verbindlichkeiten und Eigenkapital | 30. September 2024 (in Tausenden) | 31. Dezember 2023 (in Tausenden) |
|---|---|---|
| Gesamtablagerungen | $5,171,890 | $5,348,160 |
| FHLB Fortschritte | $1,300,000 | $1,190,000 |
| Eigenkapital der Aktionäre | $502,229 | $472,686 |
Kreditportfolio
Die Gesamtdarlehen gingen vom 31. Dezember 2023 um 132,836 Mio. USD oder 2%zurück. Der größte Rückgang wurde im Wohnimmobilienportfolio beobachtet. Ab dem 30. September 2024 betrug die Zulage für Kreditverluste für Darlehen 42,630 Mio. USD, was 0,77% der Gesamtdarlehen entspricht.
Nichtinteresseneinkommen
Das Nichtinteresseneinkommen für die drei Monate am 30. September 2024 betrug 16,272 Mio. USD gegenüber 15,226 Mio. USD im Jahr 2023. Nichtinteressener Einkommen für die neun Monate am 30. September 2024 betrug 50,095 Mio. USD gegenüber 42,834 Mio. USD im Jahr 2023.
| Nichtinteresse Einkommenskomponenten | Q3 2024 (in Tausenden) | Q3 2023 (in Tausenden) |
|---|---|---|
| Einnahmen aus Vermögensverwaltung | $9,989 | $8,948 |
| Einnahmen aus Hypothekenbanking | $2,866 | $2,108 |
| Kartenwechselgebühren | $1,321 | $1,267 |
Dividendeninformationen
Washington Trust erklärte für die drei Monate, die am 30. September 2024 endete, eine vierteljährliche Dividende von 0,56 USD je Aktie, was dem gleichen Zeitraum 2023 übereinstimmte.
Regulierungskapitalanforderungen
Zum 30. September 2024 erfüllte Washington Trust alle Anforderungen an die Regulierungskapital mit einer risikobasierten Kapitalquote von 12,21%. Das Verhältnis des Gesamtkapitals zu den Gesamtvermögen betrug 7,03%.
Wie Washington Trust Bancorp, Inc. (Wash) Geld verdient
Nettozinserträge
Washington Trust Bancorp, Inc. erzielt hauptsächlich Einnahmen durch Nettozinserträge, die für die drei Monate am 30. September 2024 und 95,5 Mio. USD für die neun Monate, die am 30. September 2024 endeten, auf 32,3 Mio. USD belief 104,4 Millionen US -Dollar für die gleichen Zeiträume im Jahr 2023.
Die Nettozinsspanne (NIM) betrug in den drei Monaten und 1,84% für die neun Monate, die am 30. September 2024 endeten, 1,97% und 2,11% für die gleichen Zeiträume im Vorjahr.
Kreditportfolio
Die gesamten durchschnittlichen Darlehensguthaben stiegen in den drei und neun Monaten, die am 30. September 2024 endeten, um 88,8 Mio. USD bzw. 325,3 Mio. USD. Die Rendite der Gesamtdarlehen betrug 5,44% für die drei Monate und 5,41% für die neun Monate, gegenüber 5,14% und 4,95% in den entsprechenden Zeiträumen von 2023.
Zum 30. September 2024 beliefen sich die Gesamtdarlehen auf 5,5 Milliarden US -Dollar, was einen Rückgang von 132,8 Mio. USD oder 2% gegenüber Ende 2023 widerspricht.
Nichtinteresseneinkommen
Das Nichtinteresse ist ein weiterer bedeutender Einnahmequellen für Washington Trust. Für die drei Monate am 30. September 2024 beliefen sich die Nichtinteressensergebnisse auf 16,3 Mio. USD, ein Anstieg von 7% gegenüber 15,2 Mio. USD im selben Quartal von 2023. In den neun Monaten erreichte es 50,1 Mio. USD, was einem Anstieg von 17% gegenüber 42,8 Mio. USD im Jahr 2023 stieg.
Zu den Hauptkomponenten des Nichtinteresseeinkommens gehören:
- Vermögensverwaltungseinnahmen: 9,99 Mio. USD für das dritte Quartal 2024, ein Anstieg von 12% gegenüber dem Vorjahr
- Einnahmen aus Hypothekenbanking: 2,87 Mio. USD für das dritte Quartal 2024, ein Anstieg von 36% gegenüber dem Vorjahr
- Kartenaustungsgebühren: 1,32 Millionen US-Dollar für das dritte Quartal 2024, ein Anstieg von 4% gegenüber dem Vorjahresjahr.
- Servicegebühren auf Einlagenkonten: 784 $ Tausend Tausend für das dritte Quartal 2024, ein Anstieg von 16% gegenüber dem Vorjahr.
Vermögensverwaltungsdienste
Das Vermögensverwaltungsumsatz machte in den neun Monaten, die am 30. September 2024 endete, 58% des gesamten Nichtinteressensergebnisses aus. Das Ende der in der Verwaltung (AUA) bezeichneten Vermögenswerte betrug 7,05 Milliarden US -Dollar, was das Wachstum von 6,13 Mrd. USD Ende September 2023 widerspricht.
Die Einnahmen von Vermögensverwaltungseinnahmen für die neun Monate, die am 30. September 2024 endeten, lautet wie folgt:
| Einnahmequelle | Q3 2024 ($ Tausende) | Q3 2023 ($ Tausende) | Ändern (%) |
|---|---|---|---|
| Einnahmen aus Vermögenswerten | 9,770 | 8,683 | 13% |
| Transaktionsbasierte Einnahmen | 219 | 265 | -17% |
| Gesamtumsatz des Vermögens Management | 9,989 | 8,948 | 12% |
Einnahmen aus Hypothekenbanking
Die Einnahmen aus dem Hypothekenbanking trugen in den neun Monaten zum 30. September 2024 erheblich zu einem Einzugsergebnis von 8,13 Mio. USD bei, was einem Anstieg von 59% gegenüber 5,11 Mio. USD im gleichen Zeitraum von 2023 entspricht.
Im gleichen Zeitraum betrug das an den Sekundärmarkt verkaufte Kredite 303,0 Mio. USD und stieg um 66% gegenüber 182,5 Mio. USD im Jahr 2023.
Betriebskosten
Die Gesamtkosten für die neun Monate am 30. September 2024 betrugen 102,8 Mio. USD, ein geringfügiger Anstieg von 2% gegenüber 101,0 Mio. USD im gleichen Zeitraum von 2023. Zu den wichtigsten Ausgabenkategorien gehörten:
- Gehälter und Leistungen der Mitarbeiter: 64,4 Millionen US -Dollar
- Andere nichtinteressene Ausgaben: 38,4 Millionen US -Dollar
Dividenden und Aktionäre Eigenkapital
Washington Trust erklärte für die drei Monate, die am 30. September 2024 endete, eine vierteljährliche Dividende von 0,56 USD je Aktie, was dem Vorjahr entspricht. Die Dividenden von Jahr zu Jahr beliefen sich auf 1,68 USD pro Aktie.
Das Eigenkapital des Gesamtkapitals betrug zum 30. September 2024 502,2 Mio. USD, verglichen mit 472,7 Mio. USD zum Ende von 2023, was eine Steigerung von 29,5 Mio. USD entspricht.
Washington Trust Bancorp, Inc. (WASH) DCF Excel Template
5-Year Financial Model
40+ Charts & Metrics
DCF & Multiple Valuation
Free Email Support
Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- Washington Trust Bancorp, Inc. (WASH) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Washington Trust Bancorp, Inc. (WASH)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Washington Trust Bancorp, Inc. (WASH)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.