Piper Sandler Companies (PIPR): Business Model Canvas

In der dynamischen Welt der Finanzdienstleistungen entwickelt sich Piper Sandler Companies zu einem Kraftpaket strategischer Finanzlösungen, das innovatives Investmentbanking, Vermögensverwaltung und modernste Marktinformationen miteinander verbindet. Durch die Nutzung eines ausgeklügelten Geschäftsmodells, das institutionelle Anleger, Firmenkunden und vermögende Privatpersonen umfasst, hat Piper Sandler ein einzigartiges Ökosystem an Finanzexpertise geschaffen, das komplexe Marktherausforderungen in strategische Chancen umwandelt. Ihr umfassender Ansatz integriert spezialisierte Beratungsdienste, umfassende Forschungskapazitäten und personalisierte Kundenbeziehungen und positioniert sie als zentralen Akteur in der sich ständig weiterentwickelnden Landschaft der Finanzdienstleistungen und Anlagestrategien.

Piper Sandler Companies (PIPR) – Geschäftsmodell: Wichtige Partnerschaften

Investmentbanken und Finanzinstitute

Piper Sandler unterhält strategische Partnerschaften mit folgenden Investmentbanken und Finanzinstituten:

Partnerinstitution	Partnerschaftstyp	Umfang der Zusammenarbeit
Goldman Sachs	Strategische Finanzberatung	Institutionelle Investitionskooperation
Morgan Stanley	Kapitalmarktkooperation	Schulden- und Eigenkapital-Underwriting
JPMorgan Chase	Corporate Banking Alliance	Komplexe Finanztransaktionen

Institutionelle Anleger und Hedgefonds

Zu den wichtigsten institutionellen Investorenpartnerschaften gehören:

• Vanguard-Gruppe
• BlackRock
• Fidelity Investments
• State Street Global Advisors

Investor	Eigentumsprozentsatz	Investitionswert
Vanguard-Gruppe	8.2%	124,5 Millionen US-Dollar
BlackRock	6.7%	101,3 Millionen US-Dollar

Firmenkunden aus mehreren Branchen

Piper Sandler betreut Firmenkunden in verschiedenen Branchen:

• Gesundheitswesen
• Technologie
• Finanzdienstleistungen
• Konsumgüter
• Industrielle Fertigung

Technologie- und Forschungsdienstleister

Technologiepartner	Servicetyp	Jährlicher Vertragswert
Bloomberg-Terminal	Finanzdatenplattform	2,4 Millionen US-Dollar
FactSet-Forschungssysteme	Finanzforschungssoftware	1,8 Millionen US-Dollar
S&P Global Market Intelligence	Marktforschungsdienste	1,5 Millionen Dollar

Piper Sandler Companies (PIPR) – Geschäftsmodell: Hauptaktivitäten

Beratungsdienstleistungen im Investmentbanking

Im Jahr 2023 meldete Piper Sandler einen Investmentbanking-Umsatz von 366,4 Millionen US-Dollar. Das Unternehmen bietet Beratungsdienstleistungen in mehreren Sektoren an, darunter:

• Gesundheitswesen
• Verbraucher
• Technologie
• Finanzdienstleistungen
• Industrie

Sektor	Gesamtzahl der Beratungstransaktionen (2023)	Gesamttransaktionswert
Gesundheitswesen	42 Transaktionen	8,3 Milliarden US-Dollar
Verbraucher	31 Transaktionen	5,7 Milliarden US-Dollar
Technologie	26 Transaktionen	4,9 Milliarden US-Dollar

Verkauf und Handel von Aktien und festverzinslichen Wertpapieren

Im Jahr 2023 erwirtschaftete Piper Sandler 235,2 Millionen US-Dollar aus institutionellen Verkaufs- und Handelserlösen.

Handelssegment	Umsatz 2023
Aktienhandel	142,6 Millionen US-Dollar
Handel mit festverzinslichen Wertpapieren	92,6 Millionen US-Dollar

Vermögensverwaltung und Vermögensverwaltung

Piper Sandler schafft es 89,3 Milliarden US-Dollar in Kundenvermögen ab Q4 2023.

Kundensegment	Verwaltetes Vermögen
Privatkunde	53,7 Milliarden US-Dollar
Institutionelle Kunden	35,6 Milliarden US-Dollar

Umfassende Finanzforschung und -analyse

Die Firma deckt ab Über 500 börsennotierte Unternehmen in verschiedenen Sektoren mit engagierten Forschungsteams.

Kapitalmarkttransaktionen und Underwriting

Im Jahr 2023 wurde Piper Sandler fertig 87 Kapitalmarkttransaktionen mit einem Gesamttransaktionswert von 12,4 Milliarden US-Dollar.

Transaktionstyp	Anzahl der Transaktionen	Gesamttransaktionswert
Aktienangebote	42 Transaktionen	6,2 Milliarden US-Dollar
Schuldtitel	45 Transaktionen	6,2 Milliarden US-Dollar

Piper Sandler Companies (PIPR) – Geschäftsmodell: Schlüsselressourcen

Erfahrene Finanzexperten und Investmentbanker

Im vierten Quartal 2023 beschäftigte Piper Sandler insgesamt 692 Mitarbeiter, davon 468 im Investment Banking sowie im institutionellen Vertrieb und Handel.

Mitarbeiterkategorie	Anzahl der Mitarbeiter
Gesamtzahl der Mitarbeiter	692
Investmentbanking-Experten	468

Proprietäre Forschungs- und Market-Intelligence-Plattformen

Forschungsberichterstattung: Piper Sandler bietet mit engagierten Analystenteams Forschung in mehreren Sektoren an.

• Forschungsteam für den Gesundheitssektor
• Forschungsteam für den Technologiesektor
• Forschungsteam für den Verbrauchersektor
• Forschungsteam für den Industriesektor

Starke Kundenbeziehungen und Netzwerk

Im Jahr 2023 meldete Piper Sandler einen Gesamtumsatz von 1,6 Milliarden US-Dollar und demonstrierte damit ein starkes Kundenengagement.

Kundenmetriken	Daten für 2023
Gesamtumsatz	1,6 Milliarden US-Dollar
Institutionelle Kunden	1,200+

Fortschrittliche technologische Infrastruktur

Investition in Technologieplattformen und digitale Handelssysteme.

• Fortschrittliche Handelsausführungssysteme
• Sichere Client-Kommunikationsnetzwerke
• Datenanalyseplattformen

Finanzkapital- und Investitionsexpertise

Zum 31. Dezember 2023 umfassen die Finanzkennzahlen:

Finanzkennzahl	Betrag
Gesamteigenkapital	1,2 Milliarden US-Dollar
Zahlungsmittel und Zahlungsmitteläquivalente	341,5 Millionen US-Dollar
Marktkapitalisierung	3,6 Milliarden US-Dollar

Piper Sandler Companies (PIPR) – Geschäftsmodell: Wertversprechen

Spezialisierte Finanzberatung und Anlagelösungen

Piper Sandler meldete für das Geschäftsjahr 2023 einen Gesamtumsatz von 1,92 Milliarden US-Dollar. Das Unternehmen bietet spezialisierte Investmentbanking-Dienstleistungen in mehreren Sektoren an.

Sektor	Beratungsdienste	Jährliches Transaktionsvolumen
Gesundheitswesen	M&A-Beratung	12,3 Milliarden US-Dollar
Technologie	Kapitalbeschaffung	8,7 Milliarden US-Dollar
Finanzdienstleistungen	Strategische Beratung	6,5 Milliarden US-Dollar

Umfassende Markteinblicke und Forschungsmöglichkeiten

Die Forschungsabteilung bietet detaillierte Marktanalysen für mehrere Branchen.

• Deckt über 500 börsennotierte Unternehmen ab
• Erstellt jährlich über 3.200 Forschungsberichte
• Beschäftigt über 75 Research-Analysten

Personalisierte Vermögensverwaltungsstrategien

Das Wealth-Management-Segment verwaltet im vierten Quartal 2023 Kundenvermögen in Höhe von 48,6 Milliarden US-Dollar.

Kundensegment	Verwaltetes Vermögen	Durchschnittliche Kontogröße
Vermögende Privatpersonen	32,4 Milliarden US-Dollar	5,2 Millionen US-Dollar
Institutionelle Kunden	16,2 Milliarden US-Dollar	25,6 Millionen US-Dollar

Erstklassiger Kundenservice und Fachwissen

Piper Sandler unterhält eine Kundenbindungsrate von 92 % über alle Servicelinien hinweg.

• Durchschnittliche Kundenbeziehungsdauer: 7,4 Jahre
• Kundenzufriedenheitswert: 4,6/5
• Durchschnittliche Antwortzeit: 2,3 Stunden

Maßgeschneiderte Finanzprodukte für institutionelle und private Kunden

Produktdiversifizierung über Anlagekategorien hinweg.

Produktkategorie	Jahresumsatz	Marktanteil
Aktienanalyse	276 Millionen Dollar	6.3%
Festverzinsliche Wertpapiere	412 Millionen Dollar	4.9%
Investmentbanking	689 Millionen US-Dollar	3.7%

Piper Sandler Companies (PIPR) – Geschäftsmodell: Kundenbeziehungen

Langfristige strategische Partnerschaften

Piper Sandler pflegt strategische Partnerschaften mit über 1.200 institutionellen Anlegern und Firmenkunden aus verschiedenen Branchen. Die Partnerschaftsbindungsrate des Unternehmens beträgt ab 2023 87,4 %.

Partnerschaftstyp	Anzahl der Kunden	Auswirkungen auf den Jahresumsatz
Institutionelle Anleger	825	412,6 Millionen US-Dollar
Firmenkunden	375	267,3 Millionen US-Dollar

Dedizierte Relationship-Management-Teams

Piper Sandler beschäftigt 237 engagierte Relationship-Management-Experten in verschiedenen Tätigkeitsbereichen.

• Durchschnittliches Kundenportfolio pro Kundenbetreuer: 18
• Durchschnittliche Kundenbeziehungsdauer: 7,3 Jahre
• Kundenzufriedenheit: 91,2 %

Persönliche Anlageberatung

Das Unternehmen bietet maßgeschneiderte Anlageberatungsdienstleistungen in 12 spezialisierten Tätigkeitsbereichen mit einem durchschnittlichen Beratungswert von 157.000 US-Dollar pro Kundenauftrag.

Übungsbereich	Anzahl spezialisierter Berater
Gesundheitswesen	42
Technologie	36
Finanzdienstleistungen	29

Regelmäßige Marktaktualisierungen und Forschungsberichte

Piper Sandler erstellt jährlich 1.874 Forschungsberichte, die an 1.562 institutionelle Kunden verteilt werden.

• Häufigkeit der Forschungsberichte: Wöchentlich und monatlich
• Digitale Vertriebskanäle: 3
• Durchschnittliche Leserschaft des Forschungsberichts: 76,5 %

Digitale und persönliche Kommunikationskanäle

Das Unternehmen nutzt fünf primäre Kommunikationsplattformen mit einer digitalen Engagement-Rate von 98,3 %.

Kommunikationskanal	Monatlich aktive Benutzer
Sicheres Kundenportal	1,423
Videokonferenz	1,276
E-Mail-Newsletter	2,104

Piper Sandler Companies (PIPR) – Geschäftsmodell: Kanäle

Direktvertriebsmitarbeiter und Kundenbetreuer

Ab 2024 verfügt Piper Sandler über ein engagiertes Vertriebsteam von etwa 350 institutionellen Vertriebsprofis aus verschiedenen Finanzsektoren.

Verkaufskategorie	Anzahl der Fachkräfte	Zielmarkt
Institutionelle Aktienverkäufe	142	Hedgefonds, Vermögensverwalter
Verkäufe festverzinslicher Wertpapiere	98	Institutionelle Anleger
Verkauf öffentlicher Finanzen	66	Kommunalverwaltungen, staatliche Behörden
Vertrieb im Gesundheitswesen	44	Investmentinstitute im Gesundheitswesen

Online-Handels- und Investmentplattformen

Piper Sandler nutzt hochentwickelte digitale Plattformen mit folgenden Spezifikationen:

• Nutzerbasis der digitalen Plattform: 12.500 institutionelle Kunden
• Durchschnittliche tägliche digitale Transaktionen: 3.750
• Echtzeit-Recherchezugriff für Premium-Kunden

Investmentkonferenzen und Networking-Events

Jährliche Konferenz- und Networking-Statistiken:

Ereignistyp	Jährliche Zählung	Durchschnittliche Teilnehmerzahl
Gesundheitskonferenzen	8	1,200
Technologie-Investorenforen	5	850
Gipfeltreffen zu öffentlichen Finanzen	6	650

Digitale Forschungs- und Kommunikationstools

Funktionen der digitalen Forschungsplattform:

• Jährlich veröffentlichte Forschungsberichte: 2.400
• Abonnenten digitaler Forschung: 9.800
• Durchschnittliche monatliche Downloads digitaler Forschungsergebnisse: 18.500

Institutionelle Vertriebsteams

Aufteilung des institutionellen Vertriebsteams nach Sektoren:

Sektor	Teamgröße	Abdeckungsregion
Unternehmens-/Investmentbanking	87	Nordamerika
Globale Märkte	62	Vereinigte Staaten, Europa
Spezialisierte Branchen	45	Bundesweit

Piper Sandler Companies (PIPR) – Geschäftsmodell: Kundensegmente

Institutionelle Anleger

Im Jahr 2023 betreut Piper Sandler rund 1.200 institutionelle Investmentkunden. Das institutionelle Anlegersegment des Unternehmens umfasst:

• Investmentfonds verwalten ein Vermögen von 7,3 Billionen US-Dollar
• Pensionsfonds mit einem Gesamtvermögen von über 5,2 Billionen US-Dollar
• Hedgefonds mit einem verwalteten Vermögen von rund 3,8 Billionen US-Dollar

Anlegertyp	Anzahl der Kunden	Gesamtes verwaltetes Vermögen
Investmentfonds	450	7,3 Billionen Dollar
Pensionskassen	250	5,2 Billionen Dollar
Hedgefonds	200	3,8 Billionen Dollar

Firmenkunden

Piper Sandler betreut 650 Firmenkunden aus verschiedenen Branchen mit Schwerpunkt auf:

• Technologieunternehmen
• Gesundheitsorganisationen
• Finanzdienstleistungsunternehmen

Industriesektor	Anzahl Firmenkunden
Technologie	225
Gesundheitswesen	180
Finanzdienstleistungen	145

Vermögende Privatpersonen

Details zum Kundensegment:

• Gesamtzahl der vermögenden Kunden: 5.200
• Durchschnittlicher Wert des Kundenportfolios: 18,5 Millionen US-Dollar
• Insgesamt verwaltetes Vermögen für dieses Segment: 96,3 Milliarden US-Dollar

Mittelständische Unternehmen

Piper Sandler konzentriert sich auf mittelständische Unternehmen mit:

• Jahresumsatz zwischen 50 Millionen und 1 Milliarde US-Dollar
• Gesamte Mittelstandskunden: 380 Unternehmen
• Kumulierter Jahresumsatz der betreuten Unternehmen: 127,6 Milliarden US-Dollar

Aufstrebende Wachstumsunternehmen

Spezialisiertes Segment-Targeting:

• Startups und junge Unternehmen
• Gesamtzahl der aufstrebenden Wachstumskunden: 420
• Gesamtfinanzierung: 3,7 Milliarden US-Dollar

Geschäftsphase	Anzahl der Kunden	Gesamtfinanzierung eingesammelt
Samenstadium	180	620 Millionen Dollar
Serie A	140	1,5 Milliarden US-Dollar
Serie B	100	1,6 Milliarden US-Dollar

Piper Sandler Companies (PIPR) – Geschäftsmodell: Kostenstruktur

Vergütung und Zusatzleistungen für Mitarbeiter

Für das Geschäftsjahr 2022 meldete Piper Sandler einen Gesamtaufwand für Vergütung und Sozialleistungen in Höhe von 595,1 Millionen US-Dollar.

Ausgabenkategorie	Betrag (in Millionen US-Dollar)
Gesamtvergütung	595.1
Gehälter	421.3
Boni	173.8

Technologie- und Infrastrukturinvestitionen

Die Investitionen in Technologie und Infrastruktur beliefen sich im Jahr 2022 auf insgesamt 87,6 Millionen US-Dollar.

• Ausgaben für IT-Infrastruktur: 52,4 Millionen US-Dollar
• Investitionen in Cybersicherheit: 18,2 Millionen US-Dollar
• Kosten für Cloud Computing: 17,0 Millionen US-Dollar

Forschungs- und Entwicklungskosten

Die F&E-Ausgaben für 2022 beliefen sich auf 42,3 Millionen US-Dollar.

F&E-Schwerpunktbereiche	Investition (Millionen US-Dollar)
Finanztechnologieforschung	24.5
Marktanalysetools	17.8

Kosten für Marketing und Kundenakquise

Die Marketingausgaben für 2022 beliefen sich auf 65,7 Millionen US-Dollar.

• Digitales Marketing: 28,3 Millionen US-Dollar
• Sponsoring von Kundenveranstaltungen: 19,4 Millionen US-Dollar
• Werbung und Verkaufsförderung: 18,0 Millionen US-Dollar

Einhaltung gesetzlicher Vorschriften und Betriebskosten

Die Compliance- und Betriebskosten für 2022 beliefen sich auf 93,2 Millionen US-Dollar.

Compliance-Ausgabenkategorie	Betrag (in Millionen US-Dollar)
Einhaltung gesetzlicher und behördlicher Vorschriften	47.6
Audit und Risikomanagement	35.1
Regulatorische Berichterstattung	10.5

Piper Sandler Companies (PIPR) – Geschäftsmodell: Einnahmequellen

Beratungsgebühren im Investment Banking

Für das Geschäftsjahr 2023 berichtete Piper Sandler 455,7 Millionen US-Dollar bei den Erträgen aus dem Investmentbanking.

Umsatzkategorie	Betrag (2023)
Fusionen & Akquisitionsberatung	203,4 Millionen US-Dollar
Aktien-Underwriting	126,5 Millionen US-Dollar
Schuldenübernahme	125,8 Millionen US-Dollar

Verkaufs- und Handelsprovisionen

Die Verkaufs- und Handelserlöse für 2023 summierten sich 316,2 Millionen US-Dollar.

• Institutioneller Aktienverkauf und -handel: 214,3 Millionen US-Dollar
• Vertrieb und Handel mit festverzinslichen Wertpapieren: 101,9 Millionen US-Dollar

Vermögensverwaltungsgebühren

Die Vermögensverwaltungsgebühren im Jahr 2023 betrugen 87,6 Millionen US-Dollar.

Segment Asset Management	Gebühreneinnahmen
Öffentliche Vermögensverwaltung	62,4 Millionen US-Dollar
Private Vermögensverwaltung	25,2 Millionen US-Dollar

Abonnements für Forschungs- und Beratungsdienste

Umsatzerlöse aus Forschungsdienstleistungen erreicht 42,5 Millionen US-Dollar im Jahr 2023.

Erträge aus Kapitalmarkttransaktionen

Die Erlöse aus Kapitalmarkttransaktionen beliefen sich auf 178,3 Millionen US-Dollar im Jahr 2023.

Transaktionstyp	Einnahmen
Eigenkapitalmärkte	98,6 Millionen US-Dollar
Schuldenkapitalmärkte	79,7 Millionen US-Dollar