Rocket Pharmaceuticals, Inc. (RCKT) Bundle
Understanding Rocket Pharmaceuticals, Inc. (RCKT) Revenue Streams
Understanding Rocket Pharmaceuticals, Inc.’s Revenue Streams
The company has not generated any revenue since inception. Al 30 de septiembre de 2024, los ingresos totales permanecieron en $0 Tanto para los tres y nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 como 2023.
Tasa de crecimiento de ingresos año tras año
Dado que la compañía ha informado constantemente $0 En los ingresos, la tasa de crecimiento de ingresos año tras año es 0% para los períodos analizados.
Contribución de diferentes segmentos comerciales a los ingresos generales
Como la compañía opera en el sector de la biotecnología con un enfoque en las terapias génicas, actualmente se encuentra en el desarrollo y las etapas clínicas de sus productos. En consecuencia, no se informan contribuciones de ingresos de ningún segmento comercial.
Análisis de cambios significativos en las fuentes de ingresos
No ha habido cambios en las fuentes de ingresos a medida que la compañía continúa enfocándose en la investigación y el desarrollo sin generar ingresos por ventas. La compañía todavía se encuentra en la fase de pre-comercialización para sus candidatos de productos.
| Período | Ingresos ($) | Crecimiento año tras año (%) |
|---|---|---|
| Tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024 | 0 | 0 |
| Tres meses terminados el 30 de septiembre de 2023 | 0 | 0 |
| Nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 | 0 | 0 |
| Nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2023 | 0 | 0 |
Una inmersión profunda en Rocket Pharmaceuticals, Inc. (RCKT) Rentabilidad
Una inmersión profunda en Rocket Pharmaceuticals, la rentabilidad de Inc.
Margen de beneficio bruto: Al 30 de septiembre de 2024, la compañía informó un margen de beneficio bruto de 0% ya que no ha generado ningún ingreso.
Margen de beneficio operativo: La pérdida operativa de los nueve meses terminó el 30 de septiembre de 2024 $(210,511,000), dando como resultado un margen de beneficio operativo de 0%.
Margen de beneficio neto: La pérdida neta para el mismo período fue $(198,419,000), conduciendo a un margen de beneficio neto de 0%.
Tendencias en rentabilidad a lo largo del tiempo
Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2023, la pérdida neta fue $(185,935,000), indicando un aumento en las pérdidas netas año tras año por $(12,484,000) a $(198,419,000) en 2024.
Comparación de los índices de rentabilidad con promedios de la industria
Como la compañía opera dentro del sector de biotecnología, que generalmente ve márgenes de ganancias negativas durante las primeras etapas, el margen bruto promedio de la industria es aproximadamente 70% para empresas establecidas. La clara diferencia destaca la inversión continua de la compañía en investigación y desarrollo sin la generación inmediata de ingresos.
Análisis de la eficiencia operativa
Investigación y desarrollo (I + D) Gastos: Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, los gastos de I + D totalizaron $133,887,000, abajo de $144,598,000 en el mismo período de 2023, reflejando una disminución de $10,711,000.
Gastos generales y administrativos (G&A): Los gastos de G&A aumentaron $76,624,000 en 2024 de $51,782,000 en 2023, marcando un aumento de $24,842,000.
| Métrico | 2024 (9 meses) | 2023 (9 meses) | Cambiar |
|---|---|---|---|
| Pérdida neta | $(198,419,000) | $(185,935,000) | $(12,484,000) |
| Gastos de I + D | $133,887,000 | $144,598,000 | $(10,711,000) |
| Gastos de G&A | $76,624,000 | $51,782,000 | $24,842,000 |
| Gastos operativos totales | $210,511,000 | $196,380,000 | $14,131,000 |
Flujo de efectivo de las actividades operativas: La empresa utilizada $(162,782,000) en efectivo para actividades operativas durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, en comparación con $(165,577,000) en 2023, lo que indica una mejor gestión de efectivo a pesar de las pérdidas continuas.
Déficit acumulado: El déficit acumulado al 30 de septiembre de 2024 fue $(1,157,789,000), un aumento de $(959,370,000) A finales de 2023.
Compensación basada en acciones: El gasto total de compensación basado en acciones reconocido fue $32,832,000 Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, en comparación con $29,476,000 en 2023.
Intereses y otros ingresos: Los intereses y otros ingresos para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fueron $6,650,000, arriba de $4,474,000 en 2023, reflejando un aumento de $2,176,000.
Deuda vs. Equidad: Cómo Rocket Pharmaceuticals, Inc. (RCKT) financia su crecimiento
Deuda versus capital: cómo Rocket Pharmaceuticals, Inc. financia su crecimiento
Overview de niveles de deuda
Al 30 de septiembre de 2024, la compañía reportó pasivos totales de $ 63.9 millones, con pasivos corrientes por valor de $ 39.9 millones y pasivos no corrientes de $ 24.0 millones. El desglose de los pasivos corrientes incluye las cuentas por pagar y los gastos acumulados de $ 37.1 millones.
Relación deuda / capital
La relación deuda / capital es una medida crítica de apalancamiento financiero. Al 30 de septiembre de 2024, el capital total de los accionistas se encontraba en $ 329.8 millones. Esto da como resultado una relación de deuda / capital calculada de aproximadamente 0.19, indicando un uso conservador de la deuda en comparación con el capital, especialmente en comparación con el promedio de la industria de alrededor 0.5.
Emisiones de deuda recientes y calificaciones crediticias
No se han reportado emisiones de deuda recientes significativas. La Compañía no ha establecido una calificación crediticia de las principales agencias, lo que refleja su enfoque en el financiamiento de capital sobre el financiamiento de la deuda. Históricamente, la compañía ha financiado sus operaciones principalmente a través de la venta de capital, recaudando $ 208 millones en actividades de financiación durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2023.
Saldo entre financiamiento de la deuda y financiación de capital
Rocket Pharmaceuticals ha optado estratégicamente por el financiamiento de capital para apoyar su crecimiento y gastos operativos. Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, el efectivo neto proporcionado por las actividades de financiación fue $ 2.9 millones, principalmente del ejercicio de opciones sobre acciones. En contraste, el año anterior vio $ 208 millones Criado a través de ofertas públicas y ofertas en el mercado, mostrando una dependencia sustancial de la equidad para financiar operaciones e iniciativas de crecimiento.
| Métrica financiera | A partir del 30 de septiembre de 2024 | Al 31 de diciembre de 2023 |
|---|---|---|
| Pasivos totales | $ 63.9 millones | $ 73.8 millones |
| Equidad total de los accionistas | $ 329.8 millones | $ 492.6 millones |
| Relación deuda / capital | 0.19 | 0.15 |
| Efectivo neto proporcionado por actividades de financiación | $ 2.9 millones | $ 208 millones |
Evaluación de Rocket Pharmaceuticals, Inc. (RCKT) Liquidez
Evaluar la liquidez de Rocket Pharmaceuticals, Inc.
Relación actual: Al 30 de septiembre de 2024, la relación actual fue 2.60, indicando una fuerte posición de liquidez.
Relación rápida: La relación rápida, que excluye el inventario de los activos actuales, se paró en 2.50.
Tendencias de capital de trabajo
Al 30 de septiembre de 2024, se informó el capital de trabajo en $ 235.7 millones, una mejora significativa en comparación con $ 227.5 millones Al 31 de diciembre de 2023.
| Período | Activos actuales ($ millones) | Pasivos corrientes ($ millones) | Capital de trabajo ($ millones) |
|---|---|---|---|
| 30 de septiembre de 2024 | 235.7 | 39.98 | 195.72 |
| 31 de diciembre de 2023 | 227.5 | 48.51 | 178.99 |
Estados de flujo de efectivo Overview
Para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, el estado de flujo de efectivo refleja lo siguiente:
- Efectivo neto utilizado en actividades operativas: $ (162.8 millones)
- Efectivo neto proporcionado por actividades de inversión: $ 169.6 millones
- Efectivo neto proporcionado por actividades de financiación: $ 2.9 millones
- Aumento neto en efectivo, equivalentes de efectivo y efectivo restringido: $ 9.7 millones
| Actividad de flujo de efectivo | 2024 ($ millones) | 2023 ($ millones) |
|---|---|---|
| Actividades operativas | (162.8) | (165.6) |
| Actividades de inversión | 169.6 | (42.7) |
| Actividades financieras | 2.9 | 208.0 |
| Aumento neto en efectivo | 9.7 | 85.2 |
Posibles preocupaciones o fortalezas de liquidez
La compañía ha mantenido una fuerte posición de liquidez, con efectivo, equivalentes de efectivo e inversiones por un total $ 235.7 millones A partir del 30 de septiembre de 2024. Sin embargo, las pérdidas netas persistentes, que ascienden a $ 198.4 millones Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, plantea preocupaciones con respecto a la liquidez futura.
A pesar de las pérdidas, la compañía espera que sus recursos actuales sean suficientes para financiar las operaciones hasta 2026, dependiendo de la gestión efectiva de costos y los posibles aumentos de capital. El déficit acumulado alcanzado $ 1.16 mil millones Al 30 de septiembre de 2024, que subraya la importancia de las estrategias continuas de gestión de liquidez.
¿Rocket Pharmaceuticals, Inc. (RCKT) está sobrevaluado o infravalorado?
Análisis de valoración
¿Rocket Pharmaceuticals, Inc. está sobrevaluado o infravalorado?
La valoración de los productos farmacéuticos de cohetes se puede evaluar utilizando varias proporciones financieras, incluidas las relaciones de precio a ganancias (P/E), precio a libro (P/B) y Value a Ebitda (EV/EBITDA) de Enterprise (EV/EBITDA) .
Relación de precio a ganancias (P/E)
Al 30 de septiembre de 2024, la pérdida neta por acción atribuible a los accionistas comunes fue $(0.71) Durante los tres meses terminaron y $(2.11) Durante los nueve meses terminaron. Dado que la compañía aún no ha generado ingresos, la relación P/E no es aplicable.
Relación de precio a libro (P/B)
El valor en libros por acción se puede calcular utilizando el capital total de los accionistas y el número de acciones en circulación. Al 30 de septiembre de 2024, el capital total de los accionistas era $ 329.8 millones y el número de acciones en circulación fue 91,116,692.
Por lo tanto, el valor en libros por acción es:
Valor en libros por acción = Total de capital de los accionistas / acciones en circulación
Valor en libros por acción = $ 329,771 / 91,116,692 = $ 3.62
Con el precio de las acciones en $18.47 Al 30 de septiembre de 2024, la relación P/B es:
Relación p / b = precio de las acciones / valor en libros por acción
Relación p / b = $ 18.47 / $ 3.62 = 5.1
Relación empresarial valor a ebitda (EV/EBITDA)
Como la compañía no está generando EBITDA debido a las pérdidas netas en curso, la relación EV/EBITDA tampoco es aplicable.
Tendencias del precio de las acciones
En los últimos 12 meses, el precio de las acciones ha mostrado una volatilidad significativa:
- Precio el 30 de septiembre de 2023: $29.50
- Precio el 30 de septiembre de 2024: $18.47
Esto representa una disminución de aproximadamente 37.5% durante el año.
Rendimiento de dividendos y relaciones de pago
La compañía actualmente no paga dividendos y, por lo tanto, no son aplicables los índices de rendimiento y pago de dividendos.
Consenso de analista sobre valoración de acciones
Las calificaciones de los analistas generalmente indican una variedad de opiniones:
- Comprar: 2 analistas
- Hold: 4 analistas
- Vender: 1 Analista
La calificación de consenso sigue siendo mixta, lo que refleja la incertidumbre sobre la rentabilidad futura de la compañía y las perspectivas de crecimiento.
Tabla resumida de métricas de valoración clave
| Métrico | Valor |
|---|---|
| Relación de precio a ganancias (P/E) | N / A |
| Relación de precio a libro (P/B) | 5.1 |
| Enterprise Value a-Ebitda (EV/EBITDA) | N / A |
| Precio de las acciones actual | $18.47 |
| Cambio de precios de 12 meses | -37.5% |
| Rendimiento de dividendos | N / A |
| Consenso de analista | Mixto (2 compra, 4 retención, 1 vender) |
Riesgos clave que enfrenta Rocket Pharmaceuticals, Inc. (RCKT)
Los riesgos clave enfrentan Rocket Pharmaceuticals, Inc.
Rocket Pharmaceuticals, Inc. enfrenta una variedad de riesgos internos y externos que podrían afectar significativamente su salud financiera y sus capacidades operativas. Estos riesgos incluyen la competencia dentro de la industria de la biotecnología, los desafíos regulatorios y las condiciones del mercado en evolución.
Competencia de la industria
El sector de la biotecnología se caracteriza por una rápida innovación y una intensa competencia. Al 30 de septiembre de 2024, Rocket Pharmaceuticals no ha generado ningún ingreso, lo que aumenta su vulnerabilidad a los competidores que pueden aportar con éxito terapias similares al mercado. La compañía opera en un entorno donde existe una competencia sustancial de compañías farmacéuticas establecidas y empresas de biotecnología emergentes, lo que puede afectar su participación en el mercado y estrategias de precios.
Riesgos regulatorios
Los obstáculos regulatorios representan un riesgo significativo de productos farmacéuticos de cohetes. Los candidatos a los medicamentos de la compañía se encuentran actualmente en varias etapas del desarrollo clínico, y no hay garantía de que recibirán las aprobaciones necesarias de las autoridades reguladoras. Por ejemplo, el 28 de junio de 2024, la FDA emitió una carta de respuesta completa (CRL) para una de sus solicitudes, lo que indica que se requería información adicional para completar su revisión.
Riesgos financieros
La incertidumbre financiera es un factor de riesgo destacado. Al 30 de septiembre de 2024, Rocket Pharmaceuticals informó un déficit acumulado de $ 1.16 mil millones e incurrió en una pérdida neta de $ 198.4 millones Durante los nueve meses terminaron esa fecha. La compañía ha experimentado flujos de efectivo negativos de las operaciones y ha dependido en gran medida del financiamiento de capital, recaudando $ 63.8 millones a través de su programa de oferta en el mercado desde su inicio. Las necesidades financieras futuras pueden conducir a una mayor dilución de los accionistas existentes.
Riesgos operativos
Los riesgos operativos incluyen la dependencia del personal clave y la falta de experiencia comercial de fabricación y marketing de la compañía. El éxito de la compañía se basa significativamente en su capacidad para atraer y retener a profesionales calificados que pueden navegar por el complejo panorama de la biotecnología.
Condiciones de mercado
Las condiciones del mercado pueden fluctuar dramáticamente, afectando la disponibilidad de capital y el rendimiento de las acciones de la compañía. Al 30 de septiembre de 2024, el precio de las acciones era $18.47, una disminución de $29.50 Al 31 de diciembre de 2023. Estas fluctuaciones pueden afectar el sentimiento de los inversores y la capacidad de la compañía para recaudar fondos en el futuro.
Estrategias de mitigación
Rocket Pharmaceuticals está implementando estrategias de optimización de costos para administrar sus recursos financieros de manera más efectiva. La compañía espera su efectivo, equivalentes de efectivo e inversiones de $ 235.7 millones Al 30 de septiembre de 2024, para ser suficiente para financiar las operaciones en 2026. Además, la compañía está trabajando activamente para abordar la retroalimentación regulatoria para optimizar sus procesos de aprobación de medicamentos.
| Factor de riesgo | Descripción | Impacto financiero actual |
|---|---|---|
| Competencia de la industria | Competencia intensa en el sector de biotecnología | Pérdida potencial de participación de mercado |
| Riesgos regulatorios | Posibles demoras o negaciones en aprobaciones de drogas | CRL reciente de la FDA |
| Riesgos financieros | Una gran dependencia del financiamiento de capital | Déficit acumulado de $ 1.16 mil millones |
| Riesgos operativos | Dependencia del personal clave | Riesgo de perder experiencia crítica |
| Condiciones de mercado | Fluctuaciones en el precio de las acciones y el sentimiento de los inversores | Disminución del precio de las acciones de $29.50 a $18.47 |
Perspectivas de crecimiento futuro para Rocket Pharmaceuticals, Inc. (RCKT)
Perspectivas de crecimiento futuro para Rocket Pharmaceuticals, Inc.
Conductores de crecimiento clave
Rocket Pharmaceuticals está listo para el crecimiento a través de diversas vías, incluidas las innovaciones de productos y las expansiones del mercado. La compañía se centra en desarrollar terapias génicas para enfermedades raras, lo que la posiciona de manera única en el sector de la biotecnología. Los candidatos de productos significativos incluyen:
- RP-L102: Dirigido a la anemia Fanconi.
- RP-L201: Apuntando a la deficiencia de adhesión de leucocitos-I.
- RP-L301: Abordar la deficiencia de piruvato quinasa.
Al 30 de septiembre de 2024, la compañía ha incurrido $ 198.4 millones en pérdidas netas para los nueve meses que terminan el 30 de septiembre de 2024, en comparación con $ 185.9 millones para el mismo período en 2023. Los gastos totales de investigación y desarrollo fueron $ 133.9 millones Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024.
Proyecciones de crecimiento de ingresos futuros y estimaciones de ganancias
La compañía aún no ha generado ingresos a partir de las ventas de productos. Sin embargo, las aprobaciones regulatorias exitosas podrían conducir a flujos de ingresos significativos en el futuro. La FDA aceptó la Solicitud de Licencia de Biología (BLA) para RP-L201 en septiembre de 2023, con la aprobación esperada en 2025.
Iniciativas o asociaciones estratégicas
Las asociaciones estratégicas son cruciales para el crecimiento de Rocket Pharmaceuticals. La compañía se ha dedicado a colaboraciones para mejorar sus capacidades de investigación y desarrollo. Por ejemplo, la compañía inició una revisión continua para RP-L102 en septiembre de 2024. Además, han celebrado un acuerdo de venta para un programa de oferta en el mercado, lo que les permite aumentar $ 180 millones.
Ventajas competitivas
Rocket Pharmaceuticals tiene varias ventajas competitivas en la industria de la biotecnología:
- Concéntrese en enfermedades raras con altas necesidades médicas no satisfechas.
- Fuerte tubería de terapias génicas con datos clínicos prometedores.
- Relaciones establecidas con organismos reguladores, mejorando las posibilidades de aprobación.
Al 30 de septiembre de 2024, los activos totales de la compañía se encontraban en $ 393.7 millones, mientras que los pasivos totales fueron $ 63.9 millones. Este posicionamiento financiero proporciona una base sólida para futuras iniciativas de crecimiento.
| Métricas financieras | P3 2024 | P3 2023 |
|---|---|---|
| Pérdida neta | $ 66.7 millones | $ 61.9 millones |
| Activos totales | $ 393.7 millones | $ 566.3 millones |
| Pasivos totales | $ 63.9 millones | $ 73.8 millones |
| Déficit acumulado | $ 1.16 mil millones | $ 959.4 millones |
Con un enfoque en terapias innovadoras y asociaciones estratégicas, Rocket Pharmaceuticals tiene como objetivo aprovechar su posición única en el mercado para impulsar el crecimiento futuro.
Rocket Pharmaceuticals, Inc. (RCKT) DCF Excel Template
5-Year Financial Model
40+ Charts & Metrics
DCF & Multiple Valuation
Free Email Support
Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- Rocket Pharmaceuticals, Inc. (RCKT) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Rocket Pharmaceuticals, Inc. (RCKT)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Rocket Pharmaceuticals, Inc. (RCKT)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.