CareTrust REIT, Inc. (CTRE): Lienzo del Modelo de Negocio [Actualizado en Ene-2025]

En el panorama dinámico de la inversión inmobiliaria de la salud, Caretrust Reit, Inc. (CTRE) emerge como un jugador fundamental, transformando la forma en que se adquieren, gestionan y aprovechan las propiedades de atención médica para un crecimiento financiero sostenible. Al navegar estratégicamente por la compleja intersección de la infraestructura de salud y la inversión inmobiliaria, CareTrust REIT ofrece un modelo comercial único que proporciona soluciones de capital innovadoras para los operadores de atención médica al tiempo que genera flujos de ingresos estables para los inversores. Esta exploración de su lienzo de modelo de negocio revela los intrincados mecanismos detrás de su éxito, mostrando cómo crean valor en un mercado inmobiliario de atención médica cada vez más competitivo y en evolución.

CareTrust Reit, Inc. (CTRE) - Modelo de negocios: asociaciones clave

Propietarios de propiedades de salud y operadores

Caretrust REIT se asocia con 129 propiedades de atención médica en 22 estados a partir del cuarto trimestre de 2023. Valor de cartera de propiedad total: $ 2.67 mil millones.

Categoría de socio	Número de propiedades	Extensión geográfica
Instalaciones de vivienda para personas mayores	58	15 estados
Instalaciones de enfermería especializada	71	19 estados

Vivientes para personas mayores y proveedores de instalaciones de enfermería especializada

Los socios estratégicos principales incluyen:

• Ensign Group (inquilino más grande, que representa el 32.4% de los ingresos totales)
• Misión Senior Vida
• Atención médica de SABRA

Inversión inmobiliaria e instituciones financieras

Asociaciones financieras clave a partir de 2024:

Institución financiera	Línea de crédito	Cantidad
Banco de América	Línea de crédito giratorio	$ 300 millones
Wells Fargo	Préstamo a plazo	$ 250 millones

Empresas de gestión de la salud

Asociaciones de gestión activa con:

• Trust de atención médica diversificada
• Brookdale Senior Living
• Jubilación de vacaciones

Redes de servicios de salud regionales y nacionales

Cubierta de asociaciones de red:

• 22 estados cobertura de salud
• 129 propiedades totales
• Aproximadamente 13,500 camas de atención médica operativa

Métricas de asociación total: 129 propiedades, valor de cartera de $ 2.67 mil millones, asociaciones en 22 estados.

CareTrust Reit, Inc. (CTRE) - Modelo de negocio: actividades clave

Adquirir y arrendar propiedades de bienes raíces de atención médica

A partir del cuarto trimestre de 2023, Caretrust REIT posee 182 propiedades de atención médica en 22 estados. La cartera consta de:

Tipo de propiedad	Número de propiedades	Porcentaje de cartera
Instalaciones de enfermería especializada	135	74.2%
Instalaciones de vida asistida	37	20.3%
Otras propiedades de atención médica	10	5.5%

Gestión y mantenimiento de la cartera de instalaciones de atención médica

Inversión bruta total en activos inmobiliarios: $ 2.3 mil millones al 31 de diciembre de 2023.

• Tasa de ocupación: 89.5%
• Término de arrendamiento promedio: 10.4 años
• Pesonado Escalador de escaleras de alquiler anuales promedio: 2.7%

Identificar oportunidades de inversión estratégica

La estrategia de inversión se centra en:

• Diversificación geográfica
• Calidad del inquilino y estabilidad financiera
• Condición de propiedad y potencial

Realización de la debida diligencia en adquisiciones potenciales de propiedades

Métricas de diligencia debida	2023 rendimiento
Adquisiciones totales	12 propiedades
Valor de inversión total	$ 187.5 millones
Valor de propiedad promedio	$ 15.6 millones

Desarrollar estrategias de arrendamiento e inversión a largo plazo

Ingresos de arrendamiento para 2023: $ 218.3 millones

• Relación de cobertura de arrendamiento: 1.45x
• Porcentaje de arrendamiento maestro: 68%
• Número de operadores primarios: 16

CareTrust Reit, Inc. (CTRE) - Modelo de negocio: recursos clave

Cartera de bienes raíces de atención médica extensa

A partir del cuarto trimestre de 2023, Caretrust REIT posee 182 propiedades de atención médica en 22 estados. Valor total de la cartera de propiedades: $ 2.87 mil millones. Los tipos de propiedades incluyen:

• Instalaciones de enfermería especializada: 134 propiedades
• Instalaciones de vida asistida: 33 propiedades
• Centros de rehabilitación: 15 propiedades

Categoría de propiedad	Número de propiedades	Porcentaje de cartera
Enfermería especializada	134	73.6%
Vida asistida	33	18.1%
Rehabilitación	15	8.3%

Capacidades de capital financiero y de inversión sólidos

Métricas financieras al 31 de diciembre de 2023:

• Capitalización de mercado: $ 2.1 mil millones
• Activos totales: $ 3.4 mil millones
• Relación de deuda / capital: 0.62
• Ingresos anuales: $ 246.7 millones

Equipo de gestión e inversión experimentado

Posición de liderazgo	Años de experiencia	Antecedentes de la industria
CEO	Más de 25 años	Bienes raíces de atención médica
director de Finanzas	Más de 20 años	Gestión financiera de REIT
Director de inversiones	Más de 18 años	Inversión inmobiliaria

Diversa red de propiedades en múltiples estados

Distribución geográfica de propiedades:

• Los 5 principales estados por número de propiedades:
  • Texas: 29 propiedades
  • Pensilvania: 22 propiedades
  • Indiana: 18 propiedades
  • Michigan: 16 propiedades
  • Wisconsin: 14 propiedades

Sistemas robustos de gestión de riesgos y valoración

Métricas de gestión de riesgos:

• Tasa de ocupación: 86.5%
• Relación de cobertura de arrendamiento: 1.45x
• Término de arrendamiento promedio: 9.3 años
• Diversificación de inquilinos: 28 socios operativos diferentes

CareTrust Reit, Inc. (CTRE) - Modelo de negocio: propuestas de valor

Generación de ingresos estables a través de inversiones inmobiliarias de atención médica

A partir del cuarto trimestre de 2023, Caretrust REIT generó $ 197.4 millones en ingresos totales. La compañía posee 182 propiedades de atención médica en 24 estados, con una tasa de ocupación del 85.6%.

Métrico de inversión	Valor 2023
Ingresos totales	$ 197.4 millones
Número de propiedades	182
Tasa de ocupación de la propiedad	85.6%

Proporcionar soluciones de capital para los propietarios de atención médica

Caretrust REIT proporciona soluciones de capital estratégico con un plazo de arrendamiento promedio de 10.4 años y un rendimiento de arrendamiento promedio ponderado de 7.2%.

• Término de arrendamiento promedio: 10.4 años
• Rendimiento de arrendamiento promedio ponderado: 7.2%
• Inversiones totales en bienes raíces de atención médica: $ 2.3 mil millones

Cartera diversificada de instalaciones médicas y de vida para personas mayores

Composición de cartera a partir de 2023:

Tipo de instalación	Número de propiedades	Porcentaje de cartera
Instalaciones de enfermería especializada	109	59.9%
Instalaciones de vivienda para personas mayores	43	23.6%
Edificios de consultorio médico	30	16.5%

Apoyo al desarrollo de la infraestructura de atención médica

En 2023, Caretrust REIT invirtió $ 156.3 millones en nuevas adquisiciones de propiedades de salud y proyectos de desarrollo.

• Nuevas adquisiciones de propiedades: $ 112.5 millones
• Inversiones de proyectos de desarrollo: $ 43.8 millones
• Cobertura geográfica: 24 estados

Ofreciendo opciones de inversión inmobiliaria flexible y sostenible

Métricas de rendimiento financiero para 2023:

Métrica financiera	Valor
Fondos de Operaciones (FFO)	$ 172.6 millones
Rendimiento de dividendos	5.8%
Capitalización de mercado	$ 2.9 mil millones

CareTrust Reit, Inc. (CTRE) - Modelo de negocios: relaciones con los clientes

Acuerdos de arrendamiento a largo plazo con operadores de atención médica

A partir del cuarto trimestre de 2023, Caretrust REIT mantiene Aproximadamente 190 propiedades de atención médica con contratos de arrendamiento. El plazo promedio de arrendamiento es de 10.4 años, con una cobertura total de arrendamiento de cartera de $ 149.8 millones en alquiler anual.

Tipo de arrendamiento	Número de propiedades	Alquiler anual
Vivienda para personas mayores	89	$ 68.3 millones
Enfermería especializada	72	$ 62.5 millones
Vida asistida	29	$ 19 millones

Modelo de asociación colaborativa con propietarios

CareTrust REIT opera con 33 socios operativos independientes de atención médica, abarcando 26 estados.

• Duración promedio de la relación de pareja: 7.2 años
• Tasa de ocupación en toda la cartera: 85.6%
• Tasa de retención del operador: 92.3%

Soporte de administración de propiedades receptivo

La empresa asigna $ 12.4 millones anuales para el mantenimiento de la propiedad y las mejoras de capital. El equipo de administración de propiedades consiste en 47 profesionales dedicados.

Información financiera transparente y comunicación

Métricas de informes financieros:

• Llamadas de ganancias trimestrales: 4 por año
• Presentaciones de inversores: 6 por año
• Rendimiento de dividendos: 5.6% a diciembre de 2023

Soluciones de inversión inmobiliaria personalizadas

Desglose de la cartera de inversiones:

Categoría de inversión	Valor total	Porcentaje de cartera
Arrendamientos de triple red	$ 1.2 mil millones	68%
Transacciones de venta de arrendamiento	$ 380 millones	22%
Inversiones de propiedad directa	$ 170 millones	10%

CareTrust Reit, Inc. (CTRE) - Modelo de negocio: canales

Negociaciones de adquisición de propiedades directas

CareTrust REIT negocia directamente las adquisiciones de propiedades a través de estrategias específicas:

• Portafolio de propiedad total: 182 Propiedades de atención médica a partir del cuarto trimestre de 2023
• Cobertura geográfica: 26 estados en los Estados Unidos
• Tipos de propiedades: vivienda para personas mayores, instalaciones de enfermería especializada, edificios de consultorio médico

Canal de adquisición	Número de transacciones	Valor de inversión total
Negociaciones directas	14 transacciones en 2023	$ 287.4 millones
Ofertas fuera del mercado	7 transacciones en 2023	$ 136.2 millones

Plataformas de inversión inmobiliaria

CareTrust utiliza plataformas de inversión inmobiliaria especializadas para el abastecimiento de propiedades y la participación de los inversores:

• Alcance de la plataforma de inversión institucional: 42 inversores institucionales
• Volumen de transacción de plataforma digital: $ 456.7 millones en 2023
• Tasa de participación de inversión en línea: 68% de las interacciones totales de los inversores

Conferencias y redes de la industria de la salud

Los canales estratégicos de redes incluyen:

• Conferencias asistidas: 12 conferencias inmobiliarias de salud en 2023
• Conexiones de red: más de 350 profesionales de la industria de la salud
• Abastecimiento de acuerdos potenciales a través de redes: 23% de las adquisiciones anuales

Servicios de asesoramiento financiero y corretaje

Colaboración con intermediarios financieros:

Servicio de asesoramiento	Número de socios	Volumen de transacción
Bancos de inversión	7 socios	$ 215.6 millones
Corredores de bienes raíces	19 socios	$ 172.3 millones

Plataformas de relaciones con inversores en línea

Canales de participación digital:

• Sitio web Visitantes únicos: 127,400 en 2023
• Descargas de presentación del inversor: 8,236
• Frecuencia de comunicación del inversor en línea: seminarios web de ganancias trimestrales

Métricas de rendimiento total del canal: Valor de transacción bruta en 2023: $ 624.1 millones Índice de diversificación de canales: 4.2 de 5

CareTrust Reit, Inc. (CTRE) - Modelo de negocio: segmentos de clientes

Operadores de instalaciones para personas mayores

A partir del cuarto trimestre de 2023, CareTrust REIT atiende a aproximadamente 182 instalaciones de vida para personas mayores en 26 estados. La cartera incluye:

Tipo de instalación	Número de instalaciones	Capacidad operativa total
Vida independiente	42	3.750 unidades
Vida asistida	89	5.620 unidades
Cuidado de la memoria	51	2.310 unidades

Proveedores de hogares de ancianos calificados

CareTrust REIT administra 129 instalaciones de enfermería especializada con las siguientes características:

• Capacidad total de la cama: 14,870 camas
• Tasa de ocupación promedio: 81.3% en 2023
• Distribución geográfica en 21 estados

Empresas regionales de gestión de la salud

Las métricas actuales de la asociación incluyen:

Categoría	Número de asociaciones	Ingresos anuales de arrendamiento
Redes de salud regionales	37	$ 186.4 millones
Operadores de múltiples estados	18	$ 92.7 millones

Equidad privada e inversores institucionales

Detalles de la cartera de inversiones:

• Capitalización de mercado total: $ 3.2 mil millones (a diciembre de 2023)
• Propiedad institucional: 88.6%
• Número de inversores institucionales: 264

Grupos de inversión inmobiliaria de la salud

Segmento de inversión inmobiliaria overview:

Métrico de inversión	Valor
Cartera de propiedades totales	$ 3.8 mil millones
Edad de propiedad promedio	12.4 años
Adquisición anual de bienes raíces	$ 276.5 millones

CareTrust Reit, Inc. (CTRE) - Modelo de negocio: Estructura de costos

Gastos de adquisición de propiedades

A partir del cuarto trimestre de 2023, Caretrust REIT reportó inversiones totales de adquisición de propiedades de $ 179.4 millones. La estrategia de adquisición de propiedades de la compañía incluye:

• Propiedades de vivienda para personas mayores
• Instalaciones de enfermería especializada
• Instalaciones de vida asistida

Tipo de propiedad	Costo de adquisición	Número de propiedades
Vivienda para personas mayores	$ 87.6 millones	42 propiedades
Enfermería especializada	$ 65.3 millones	38 propiedades
Vida asistida	$ 26.5 millones	19 propiedades

Costos de mantenimiento y renovación

Los gastos anuales de mantenimiento y renovación totalizaron $ 24.7 millones en 2023, con un desglose de la siguiente manera:

• Mantenimiento de rutina: $ 12.3 millones
• Renovaciones importantes: $ 8.9 millones
• Actualizaciones de propiedades: $ 3.5 millones

Gestión y gastos generales administrativos

Los gastos administrativos para 2023 fueron de $ 18.2 millones, que incluyen:

Categoría de gastos	Costo
Compensación ejecutiva	$ 5.6 millones
Salarios de los empleados	$ 8.3 millones
Servicios profesionales	$ 4.3 millones

Gastos de financiamiento e intereses

Los costos de financiamiento total para 2023 fueron de $ 42.1 millones, con el siguiente desglose:

• Intereses en deuda a largo plazo: $ 36.5 millones
• Costos de refinanciación de deuda: $ 3.2 millones
• Tarifas de facilidades de crédito: $ 2.4 millones

Costos de cumplimiento y inversión regulatoria

Los gastos de cumplimiento regulatorio para 2023 ascendieron a $ 7.6 millones:

Área de cumplimiento	Inversión
Regulaciones de atención médica	$ 3.9 millones
Cumplimiento de REIT	$ 2.1 millones
Servicios legales y de auditoría	$ 1.6 millones

CareTrust Reit, Inc. (CTRE) - Modelo de negocio: Fleos de ingresos

Ingresos de alquiler de arrendamientos de propiedad de atención médica

A partir del tercer trimestre de 2023, Caretrust REIT informó $ 68.9 millones En ingresos trimestrales totales. La compañía posee 182 Propiedades de atención médica En múltiples estados, generar ingresos de alquiler consistentes desde el arrendamiento hasta los operadores de atención médica.

Tipo de propiedad	Número de propiedades	Ingresos de alquiler anuales
Instalaciones de enfermería especializada	119	$ 185.4 millones
Vivienda para personas mayores	37	$ 52.6 millones
Instalaciones de rehabilitación	26	$ 34.2 millones

Apreciación de la propiedad y crecimiento del valor

En 2023, la cartera de propiedades totales de CareTrust Reit fue valorada en $ 2.3 mil millones, con una tasa de apreciación anual promedio de 3.7%.

Rendimientos de diversificación de la cartera de inversiones

• Rendimiento de dividendos: 5.2% a diciembre de 2023
• Valor total de la cartera de inversiones: $ 2.5 mil millones
• Término de arrendamiento promedio ponderado: 10.4 años

Ingresos del contrato de arrendamiento a largo plazo

La compañía mantiene los contratos de arrendamiento triple-red a largo plazo con una duración promedio de 12.3 años, asegurando flujos de ingresos estables y predecibles.

Transacciones de venta de propiedades estratégicas

Año	Ventas de propiedades totales	Bruto
2022	7 propiedades	$ 52.3 millones
2023	5 propiedades	$ 38.6 millones