Explorer l'investisseur de l'Oncology Institute, Inc. (TOI) Profile: Qui achète et pourquoi ?

Vous regardez The Oncology Institute, Inc. (TOI) et posez la bonne question : qui achète ce titre et pourquoi, en particulier avec des signaux mitigés ? Honnêtement, l'investisseur profile est un puzzle fascinant. Le cours de l'action a explosé, grimpant d'une manière étonnante 1,263.46% de novembre 2024 à novembre 2025, mais la société prévoit toujours une perte d'EBITDA ajusté pour 2025 pouvant atteindre 13 millions de dollars, même avec des prévisions de revenus mises à jour 495 millions de dollars à 505 millions de dollars. Le véritable atout réside dans la structure de propriété : les investisseurs individuels ou particuliers détiennent la plus grande participation, soit environ 47%, qui est une voix immense, tandis que des institutions comme BlackRock, Inc. et Vanguard Group Inc. détiennent collectivement environ 35%. Cette présence dominante dans le commerce de détail signifie-t-elle que le titre est davantage motivé par le sentiment que par les fondamentaux, ou les acteurs institutionnels comme Deerfield Management Company voient-ils une voie claire vers la rentabilité qui justifie le troisième trimestre ? 16,5 millions de dollars perte nette ? Nous devons définitivement analyser les motivations de ces acheteurs et ce que cela signifie pour les TOI. 396 millions de dollars capitalisation boursière.

Qui investit dans The Oncology Institute, Inc. (TOI) et pourquoi ?

Vous regardez The Oncology Institute, Inc. (TOI) en raison de son stock sauvage en 2025, et vous voulez savoir qui est à l’origine des achats. Ce qu'il faut retenir directement, c'est qu'un mélange de géants institutionnels passifs et de capitaux de détail/privés agressifs parie sur le passage de l'entreprise à des soins basés sur la valeur, malgré les pertes nettes persistantes selon les PCGR.

La base d’investisseurs de The Oncology Institute, Inc. est un mélange fascinant de capital passif à long terme et d’acteurs à forte conviction et axés sur la croissance. Depuis le troisième trimestre 2025, les investisseurs individuels - le grand public et les particuliers - détiennent collectivement une participation considérable, environ 47% des actions de la société, leur donnant ainsi une voix collective significative. Pourtant, les acteurs institutionnels, bien qu’ils détiennent un pourcentage du total d’actions inférieur à celui du public, détiennent les blocs concentrés les plus importants, ce qui fait souvent varier le cours des actions.

Voici une ventilation rapide des principaux types d’investisseurs et de leurs derniers titres au 30 septembre 2025 :

• Investisseurs institutionnels : Des entités telles que les fonds communs de placement et les fonds de pension en détiennent une part importante, avec des chiffres généralement dans l'ordre de 35% à 37% gamme d’actions en circulation.
• Private Equity/Actionnaires majeurs : Des sociétés comme M33 Growth I L.P. restent le plus grand actionnaire, détenant 9.12% d'actions en circulation.
• Investisseurs particuliers : Le grand public détient un enjeu important et dispersé, souvent autour 47%.

Motivations d’investissement : miser sur la croissance et les soins basés sur la valeur

La principale motivation pour acheter des actions de The Oncology Institute, Inc. est un pari clair sur sa trajectoire de croissance et sa position stratégique dans le système de santé américain en évolution. La société est l'un des plus grands groupes d'oncologie communautaire axés sur la valeur, ce qui signifie qu'elle est payée pour maintenir les patients en bonne santé et à des coûts faibles, et pas seulement pour effectuer des procédures (rémunération à l'acte). Ce modèle représente l’avenir des soins de santé, c’est pourquoi les investisseurs adhèrent à cette tendance.

Les chiffres financiers de 2025 confortent sans aucun doute le scénario de la croissance. Pour le troisième trimestre 2025, le chiffre d'affaires consolidé s'élève à 136,6 millions de dollars, un énorme 36.7% augmenter d’année en année. Le secteur des pharmacies de détail et des dispensaires est un moteur clé, contribuant 75,9 millions de dollars de chiffre d’affaires au seul troisième trimestre 2025. La direction est suffisamment confiante pour avoir relevé ses prévisions de revenus pour l'ensemble de l'année 2025 à un niveau variable. 495 millions de dollars à 505 millions de dollars.

Ce que cache cette estimation, cependant, c'est que la société continue de déclarer une perte nette selon les PCGR, ce qui était 16,5 millions de dollars au troisième trimestre 2025. Mais la voie vers la rentabilité est plus claire : l'EBITDA ajusté (bénéfice avant intérêts, impôts, dépréciation et amortissement) s'est amélioré à seulement (3,5) millions de dollars au troisième trimestre 2025, et les prévisions prévoient que l'EBITDA ajusté du quatrième trimestre 2025 soit positif, entre 0 et 2 millions de dollars. Personne n’achète ces actions pour un dividende ; ils l'achètent en raison de son potentiel de croissance exponentielle à mesure qu'il étend sa présence sur des marchés comme la Floride et l'Oregon. Pour en savoir plus sur les fondations de l'entreprise, vous pouvez explorer The Oncology Institute, Inc. (TOI) : histoire, propriété, mission, comment ça marche et gagne de l'argent.

Stratégies d'investissement : l'indexation passive rencontre le trading à conviction élevée

Les stratégies en jeu sont variées, reflétant le statut de société à petite capitalisation et ses activités à forte croissance et à haut risque. profile. Vous constatez une distinction nette entre la détention passive à long terme et le trading plus agressif à court terme.

Les plus grands détenteurs institutionnels sont généralement des gestionnaires de fonds indiciels, ce qui signifie que leur stratégie est une détention purement passive et à long terme. Ils possèdent les actions parce que The Oncology Institute, Inc. est une composante d'un indice majeur, et non en raison d'une décision d'investissement active. Par exemple, Vanguard Group Inc. détenait 4,545,245 actions, et BlackRock, Inc. détenait 3,434,875 actions au 30 septembre 2025. Ils y sont par définition sur le long terme.

D’un autre côté, l’incroyable hausse du titre 950% depuis le début de l’année jusqu’en novembre 2025, signale une forte présence de transactions à court terme et d’investissements spéculatifs de croissance. Le taux d'intérêt élevé à court terme, qui était 14.70% au 18 novembre 2025, montre qu'un nombre important de traders parient contre le titre, ce qui peut alimenter des fluctuations de prix volatiles (un short squeeze). Il s'agit d'un stock de champ de bataille. L'investissement axé sur la valeur, au sens traditionnel du terme, est moins courant en raison des capitaux propres négatifs et des pertes persistantes selon les PCGR, mais les investisseurs recherchent un retournement de situation, en investissant dans la « valeur » des flux de trésorerie futurs du modèle de soins fondé sur la valeur.

Le tableau ci-dessous résume les principales positions institutionnelles, qui sont généralement indicatives de stratégies passives ou à long terme :

Vous constatez également une activité interne, qui peut signaler des mouvements à forte conviction. Par exemple, un directeur a vendu 50,000 actions pour $200,000 le 20 novembre 2025, une décision qui mérite d'être notée pour son timing, même s'il ne s'agit que d'un faible pourcentage du flottant total. L’action clé pour vous est de surveiller les résultats du quatrième trimestre 2025 pour déterminer l’EBITDA ajusté positif projeté, car ce sera le prochain catalyseur majeur pour tous les types d’investisseurs.

Propriété institutionnelle et principaux actionnaires de The Oncology Institute, Inc. (TOI)

Vous regardez The Oncology Institute, Inc. (TOI) et essayez de déterminer qui sont les plus gros financiers – les investisseurs institutionnels – et ce que leurs récentes actions signifient pour le titre. Honnêtement, ce qu’il faut retenir : la propriété institutionnelle est importante mais pas dominante, et l’activité récente montre une nette divergence d’opinions, ce qui est souvent synonyme de volatilité.

Fin 2025, les investisseurs institutionnels détenaient entre 35 % et 40,72 % des actions de The Oncology Institute, Inc., selon la date de clôture, ce qui constitue une participation solide et professionnelle mais laisse néanmoins une grande partie – environ 47 % – entre les mains d'investisseurs individuels. Il s’agit d’un détail clé, car cela signifie que les investisseurs particuliers ont ici un pouvoir collectif bien plus important que dans de nombreuses actions à grande capitalisation. Pourtant, les grands acteurs comptent et leurs positions sont importantes.

Voici un calcul rapide des principaux détenteurs institutionnels, sur la base des derniers dépôts de septembre et octobre 2025. Ce sont les entreprises dont vous devriez absolument surveiller les thèses d'investissement.

La participation combinée de M33 Growth I L.P. et de M33 Growth, LLC, à hauteur de 9,12 %, est particulièrement remarquable car il s'agit d'une société de capital-investissement. La détention de capital-investissement signale souvent une approche pratique de la stratégie et une concentration sur la création de valeur à long terme ou une stratégie de sortie potentielle, sur laquelle vous pouvez en savoir plus dans The Oncology Institute, Inc. (TOI) : histoire, propriété, mission, comment ça marche et gagne de l'argent.

Changements récents : qui achète et qui vend ?

Le troisième trimestre 2025 a été chargé pour la base institutionnelle de The Oncology Institute, Inc. (TOI). L’activité n’était cependant pas à sens unique. Nous avons constaté une tendance claire : davantage d’institutions initient ou renforcent des positions que d’institutions les clôturent.

Plus précisément, 65 investisseurs institutionnels ont ajouté des actions à leurs portefeuilles au cours du dernier trimestre, tandis que seulement 13 ont réduit leurs positions. Cette tendance d'achat net suggère une confiance professionnelle croissante dans la trajectoire de l'entreprise, en particulier après que l'entreprise a relevé ses prévisions de revenus pour l'ensemble de l'année à 495-505 millions de dollars à la suite d'une solide annonce de résultats pour le troisième trimestre 2025.

L’augmentation de la conviction est évidente dans les chiffres. Par exemple, Vanguard Group Inc. a augmenté sa position de 6,18 % au 7 novembre 2025, mais la véritable révélation est CenterBook Partners LP, qui a augmenté sa participation d'un incroyable 277,80 % au cours de la même période de référence. Ce type d’achat agressif est un signal fort.

• 65 institutions ont acheté des actions au troisième trimestre 2025.
• 13 établissements ont réduit leurs participations.
• Un administrateur a vendu 50 000 actions pour 200 000 $ en novembre 2025.

Il faut néanmoins reconnaître le risque : un administrateur a vendu 50 000 actions en novembre 2025, ce qui, bien que représentant un faible pourcentage du flottant global, constitue une donnée qui ne peut être ignorée. Les ventes d’initiés, même mineures, peuvent freiner la confiance.

L’impact des grands investisseurs sur les actions et la stratégie

Les investisseurs institutionnels jouent un rôle essentiel, mais leur influence au sein de The Oncology Institute, Inc. (TOI) est multiple en raison de la forte participation des particuliers. L’approbation institutionnelle apporte de la crédibilité ; leur présence sur la liste des actionnaires suggère que des équipes de recherche professionnelles ont examiné l'entreprise.

Leur activité d’achat, comme l’augmentation massive de CenterBook Partners LP, peut donner une impulsion à la hausse au cours de l’action. À l’inverse, si quelques grandes institutions décident de vendre simultanément leurs positions – ce qui n’est pas rare – cela peut provoquer une forte baisse des prix, le marché interprétant cette décision comme une perte de confiance.

En termes de stratégie, la participation du capital-investissement de M33 Growth, LLC, avec sa participation de 9,12 %, est le facteur institutionnel le plus influent. Le capital-investissement pousse souvent à l'efficacité opérationnelle et à des changements stratégiques, tels que les efforts d'expansion de l'entreprise en Floride et l'introduction de l'intelligence artificielle (IA) dans les opérations, qui devraient améliorer l'efficacité et contribuer à la croissance future. Ce ne sont pas des investisseurs passifs ; ils veulent voir une voie claire pour maximiser leur retour sur investissement. Cependant, le niveau élevé de participation des investisseurs individuels signifie que la direction doit également tenir compte d’une base d’actionnaires plus diversifiée et parfois moins prévisible dans ses décisions.

Investisseurs clés et leur impact sur The Oncology Institute, Inc. (TOI)

L'investisseur profile pour The Oncology Institute, Inc. (TOI) est un mélange fascinant, principalement caractérisé par une présence commerciale importante aux côtés de quelques acteurs institutionnels puissants. Cet équilibre signifie que les mouvements des actions sont souvent un bras de fer entre des fonds à forte conviction et le sentiment collectif des investisseurs individuels, qui détiennent une participation considérable de 47 % dans la société en novembre 2025.

Les investisseurs institutionnels, parmi lesquels de grands gestionnaires d'actifs et des sociétés de capital-investissement, détiennent environ 35 % de la société, ce qui constitue un solide vote de confiance de la part des gestionnaires de fonds professionnels. Ce soutien institutionnel offre une couche de crédibilité, mais la grande propriété des détaillants signifie que vous devez absolument surveiller le sentiment social, et pas seulement les documents déposés auprès de la SEC.

Les gros frappeurs : à qui appartient l'Oncology Institute, Inc. (TOI) ?

Quand on regarde les principaux actionnaires, quelques noms ressortent. Le plus grand propriétaire est M33 Growth, LLC, une société de capital-investissement. Il ne s'agit pas simplement d'un investissement passif ; une société de capital-investissement détenant une participation de 9,1 % signifie souvent qu’elle a un lien direct avec le conseil d’administration et peut pousser à des changements stratégiques pour accroître la valeur. Les autres acteurs majeurs sont les géants du monde de la gestion d’actifs, dont la taille même leur confère de l’influence.

Voici un rapide calcul sur les principaux détenteurs de capital-investissement institutionnels et privés en septembre 2025, sur la base des documents les plus récents :

La présence de sociétés comme The Vanguard Group, Inc. et BlackRock, Inc. indique que The Oncology Institute, Inc. (TOI) est inclus dans les principaux fonds indiciels (investissement passif), ce qui donne au titre une demande de base. Mais ce sont les investisseurs actifs, comme M33 Growth, LLC et Deerfield Management Company, L.P., qui sont les plus susceptibles d'influencer l'orientation stratégique, en particulier en ce qui concerne l'accent mis par l'entreprise sur les soins basés sur la valeur. Pour en savoir plus sur la stratégie à long terme qui attire ces investisseurs, vous pouvez consulter le site Web de l'entreprise. Énoncé de mission, vision et valeurs fondamentales de The Oncology Institute, Inc. (TOI).

Mouvements récents des investisseurs et signaux du marché

Au cours du trimestre le plus récent (T3 2025), nous avons constaté une nette tendance à l'intérêt institutionnel, avec 65 investisseurs institutionnels ajoutant des actions de The Oncology Institute, Inc. (TOI) à leurs portefeuilles, tandis que seulement 13 ont réduit leurs positions. Cette activité d'achat net suggère une confiance croissante dans le redressement de l'entreprise, en particulier après avoir annoncé un chiffre d'affaires de 136,6 millions de dollars au troisième trimestre 2025 et avoir relevé ses prévisions de chiffre d'affaires pour l'ensemble de l'année entre 495 et 505 millions de dollars.

Cependant, vous devez être réaliste quant aux activités des initiés. Alors que la société a vu 6 976 693 actions d'initiés achetées au cours des 12 derniers mois, 17 038 503 actions ont été vendues. Plus récemment, le 20 novembre 2025, le directeur Mark L Pacala a vendu 50 000 actions pour une valeur totale de 200 000 $. Il s’agit d’un signal mitigé classique : les institutions adhèrent, mais les initiés retirent de l’argent de la table, ce qui peut être pour des raisons personnelles, mais qui mérite néanmoins qu’on s’y intéresse.

• Surveillez la pression activiste de M33 Growth, LLC.
• L’achat institutionnel valide le modèle de soins basé sur la valeur.
• Les ventes d'initiés suggèrent la prudence quant à la valorisation actuelle.

Influence des investisseurs : le conseil d’administration et la volatilité des actions

L'influence de ces investisseurs est double. Premièrement, la participation en capital-investissement de M33 Growth, LLC leur donne une place à la table pour promouvoir l’efficacité opérationnelle et une voie claire vers la rentabilité. Deuxièmement, la forte participation des investisseurs individuels signifie que le titre peut être sujet à la volatilité, ce qui explique pourquoi le cours de l'action a augmenté de plus de 950 % en 2025 jusqu'au 20 novembre. Ce type d'appréciation rapide est souvent alimenté par l'enthousiasme des particuliers, mais cela signifie également qu'une baisse soudaine est possible si un important détenteur institutionnel décide de se retirer.

Ce qu'il faut retenir, c'est que le marché récompense la forte croissance des revenus de l'Oncology Institute, Inc. (TOI), en hausse de 37 % sur un an au troisième trimestre 2025, mais l'effet de levier élevé et les capitaux propres négatifs restent une préoccupation qui maintient les perspectives globales des analystes prudentes. Votre action ici consiste à suivre les prochains dépôts 13F pour voir si BlackRock, Inc. et Vanguard continuent d'augmenter leurs participations passives, ce qui solidifierait la base institutionnelle à long terme du titre.

Impact sur le marché et sentiment des investisseurs

Si vous regardez The Oncology Institute, Inc. (TOI), la première chose que vous devez comprendre est que l'investisseur profile est une étude en contradiction. Il y a un vote institutionnel massif de confiance dans l’accumulation, mais un signal clair de prudence de la part des personnes qui connaissent le mieux l’entreprise – les initiés. Honnêtement, le sentiment général des investisseurs peut être décrit comme étant prudemment optimiste, s’appuyant sur le redressement opérationnel mais se méfiant du bilan.

Le Fund Sentiment Score (une mesure de l'accumulation institutionnelle) montre que les fonds achètent activement, les institutions détenant environ 35 % de la société en novembre 2025. Mais voici un petit calcul du côté des initiés : au cours de l'année écoulée, les initiés ont vendu pour 68,3 millions de dollars d'actions dans le cadre de transactions sur le marché libre, dépassant largement les 2,72 millions de dollars qu'ils ont achetés. Ce type de vente, en particulier la vente par le directeur de 50 000 actions pour 200 000 $ en novembre 2025, fait définitivement réfléchir les investisseurs.

La répartition de la propriété : qui détient le pouvoir ?

L'Oncology Institute, Inc. a une structure de propriété unique dans laquelle les investisseurs individuels - particuliers et particuliers fortunés - détiennent en réalité le plus grand bloc, soit environ 47 % des actions en circulation. Cela signifie que le titre peut être plus sensible aux fluctuations du sentiment que les sociétés dominées par les institutions. Pourtant, les acteurs institutionnels sont importants et leurs mouvements sont étroitement surveillés.

Des détenteurs institutionnels clés comme Vanguard Group Inc, BlackRock, Inc. et Deerfield Management Company, L.p. (série C) sont inscrits au registre, ce qui suggère un niveau de crédibilité parmi les gestionnaires de fonds professionnels. Par exemple, la présence de BlackRock, Inc. et de Vanguard Group Inc est souvent un sceau d'approbation, indiquant que l'action est incluse dans les principaux fonds indiciels.

Voici un aperçu des principaux groupes d'actionnaires en novembre 2025 :

• Investisseurs individuels : 47 % de participation
• Investisseurs institutionnels : participation à 35 %
• Private Equity (M33 Growth, LLC) : participation de 9,1 %

Réactions récentes du marché et volatilité

Le marché boursier a réagi à ce sentiment mitigé par une volatilité importante. Alors que les actions de The Oncology Institute, Inc. ont augmenté d'environ 1 010 % depuis le début de 2025 jusqu'à la mi-novembre, la situation à court terme est beaucoup plus difficile. Par exemple, le cours de l’action a chuté de -3,40 % le 21 novembre 2025 et de -11,71 % au cours des 10 jours précédents. Ce type de problème se produit lorsque de bonnes nouvelles opérationnelles se heurtent à des risques financiers tels qu’un effet de levier élevé et des fonds propres négatifs.

La réaction du marché à la publication des résultats du troisième trimestre 2025 est un parfait exemple de ce push-pull. La société a déclaré une perte de 0,14 $ par action, manquant l'estimation consensuelle de Zacks d'une perte de 0,12 $, mais les revenus ont été solides à 127 millions de dollars, dépassant les estimations de 11,71 %. Le cours de l'action reflète immédiatement la perte, mais l'augmentation des prévisions de revenus pour l'ensemble de l'année, de 495 millions de dollars à 505 millions de dollars, constitue un plancher pour les détenteurs à long terme.

Points de vue des analystes sur l'impact des principaux investisseurs

La communauté des analystes de Wall Street est généralement positive, considérant la dynamique opérationnelle comme le facteur dominant à long terme. La note consensuelle est un achat modéré basé sur quatre analystes, avec un objectif de prix moyen sur 12 mois de 7,00 $. Cet objectif implique une hausse prévue d'environ 123,64 % par rapport au prix de 3,13 $ de novembre 2025.

L’impact des grands investisseurs institutionnels est ici crucial. Lorsque des sociétés comme Balyasny Asset Management L.P. renforcent leurs avoirs - Balyasny a augmenté sa position de 17,3 % au deuxième trimestre 2025 pour détenir plus de 2,5 millions d'actions - cela témoigne de la confiance dans l'exécution stratégique de la direction, qui est essentielle pour réaliser l'objectif. Énoncé de mission, vision et valeurs fondamentales de The Oncology Institute, Inc. (TOI). Les analystes considèrent ce soutien institutionnel comme une force stabilisatrice qui peut aider l'entreprise à faire face à ses défis financiers, en particulier les niveaux de trésorerie approchant le seuil minimum de 40 millions de dollars mentionné fin 2024.

Voici un résumé des objectifs de prix les plus récents des analystes pour The Oncology Institute, Inc. :

Le consensus est que la croissance des revenus de l'entreprise, tirée par une hausse de 42 % de l'activité pharmacie au troisième trimestre 2025, finira par surmonter l'effet de levier élevé. Mais jusqu'à ce que le problème des capitaux propres négatifs soit résolu, les ventes d'initiés continueront de limiter l'enthousiasme du titre, ce qui en fera une histoire de solidité opérationnelle par rapport au risque financier.

Votre prochaine étape devrait être de comparer l’avantage implicite par rapport à l’objectif de prix consensuel de 7,00 $ au risque de nouvelles ventes d’initiés. Action : Gestionnaire de portefeuille : modélisez l'impact d'une vente institutionnelle de 10 % sur le cours de l'action d'ici mercredi prochain.