Explorando o índice de preço/vendas: o que os investidores precisam saber

Introdução ao preço de preço/vendas

Investir em ações e entender os mercados pode ser uma proposta desafiadora, e vale a pena saber quais diferentes tipos de métricas estão disponíveis para os investidores, a fim de tomar decisões informadas. Uma das medidas mais importantes para os investidores entenderem é a taxa de preço/vendas.

Definição de preço de preço/vendas

O índice de preço/vendas, que também é conhecido como relação P/S, é uma métrica de avaliação que mede o preço atual de mercado das ações ou ações de uma empresa em relação à sua receita média anual. É calculado dividindo o preço de mercado das ações de uma empresa ou ações pela receita da empresa nos últimos 12 meses.

Descrição de seu propósito

Essencialmente, o índice de preços/vendas oferece aos investidores uma estimativa rápida do valor de uma empresa. Quanto menor a relação P/S da empresa, mais barata a ação é comparada ao desempenho geral da empresa. Os índices P/S mais altos, por outro lado, podem significar que o preço das ações é maior que o desempenho financeiro da empresa e não vale tanto.

Como calcular a taxa de preços/vendas

O índice de preço/vendas é uma importante métrica financeira que os investidores devem usar para avaliar a saúde financeira de uma empresa. Ele fornece uma maneira fácil de comparar o preço das ações de uma empresa com suas vendas totais. Saber como calcular a taxa de preço/vendas é essencial para qualquer investidor sério.

Localizar preços por ação e vendas totais para cada empresa

Para calcular o índice de preço/vendas, o primeiro passo é determinar o preço por compartilhamento de cada empresa e as vendas totais. O preço por ação é o preço atual de uma única ação das ações da empresa. Isso deve ser obtido de uma fonte confiável, como uma plataforma de negociação do mercado de ações ou um site financeiro. O número total de vendas pode ser obtido nos relatórios financeiros da Companhia ou em uma empresa de pesquisa financeira independente.

Dividindo o preço por compartilhamento por vendas totais

Depois de ter as informações necessárias, você pode calcular a taxa de preço/vendas simplesmente dividindo o preço por ação pelo total de vendas. Por exemplo, se o preço por ação de uma empresa for de US $ 10 e suas vendas totais forem US $ 42, o índice de preço/vendas seria de US $ 10/US $ 42 = 0,24.

É importante observar que o índice de preço/vendas fornece apenas uma indicação da saúde financeira de uma empresa, não uma resposta definitiva. Outros fatores, como os níveis de dívida de uma empresa e seu fluxo de caixa, também devem ser levados em consideração ao avaliar o desempenho financeiro de uma empresa.

Explorando o índice de preço/vendas: o que os investidores precisam saber

Fatores que influenciam a taxa de preços/vendas

Quando se trata de entender e investir sabiamente, a taxa de preço/vendas é uma métrica importante a ser considerada. Esse índice mede a capitalização de mercado de uma empresa dividida por sua receita e é comumente usada para analisar empresas em diferentes setores e indústrias. A relação P/S também ajuda os investidores a avaliar o preço das ações de uma empresa em relação ao seu fluxo de receita, tornando -o uma consideração importante na avaliação do potencial do crescimento futuro de uma empresa. Aqui, discutiremos alguns dos fatores que influenciam a taxa de preço/vendas de uma empresa.

Condições de mercado

O estado da economia e as condições gerais do mercado podem ter uma forte influência no índice de preço/vendas de uma empresa. Quando as condições forem favoráveis, a proporção normalmente será maior do que quando os mercados estiverem em uma queda. Isso se deve ao fato de que as empresas tendem a experimentar mais crescimento quando a economia está prosperando e os investidores têm maior probabilidade de demonstrar interesse em ações com taxas de P/S mais altas. Por outro lado, as empresas que estão lutando financeiramente geralmente têm taxas de P/S mais baixas.

Financiamento e estrutura de capital

A maneira como uma empresa é financiada e sua estrutura de capital também pode ter um impacto no seu índice de preço/vendas. As empresas que dependem fortemente do financiamento da dívida podem ter índices P/S mais altos, porque os custos da dívida associados a ela podem reduzir o lucro líquido da empresa, afetando assim sua capitalização geral de mercado. Por outro lado, as empresas que possuem uma base de ações mais fortes podem ter índices P/S mais baixos, uma vez que o patrimônio líquido maior pode fornecer -lhes mais capital para investir no crescimento de seus negócios e, da mesma forma, sua capitalização de mercado.

Custo de bens e serviços

O custo de bens e serviços vendidos por uma empresa também pode afetar sua taxa de preço/vendas. Empresas com custos mais altos para seus bens e serviços podem ter índices P/S mais baixos, porque os custos mais altos podem reduzir sua receita e, assim, diminuir sua capitalização de mercado. Por outro lado, as empresas que podem oferecer seus bens e serviços a preços mais baixos geralmente podem ter taxas de P/S mais altas devido à sua maior capacidade de gerar receita e, assim, atrair mais investidores.

Explorando o índice de preço/vendas: o que os investidores precisam saber

O índice de preço/vendas é uma métrica eficaz para determinar o preço relativo em que uma empresa está negociando em comparação com sua receita. Isso ajuda os investidores a avaliar as empresas e comparar seu desempenho financeiro. Um índice de preço/vendas é calculado dividindo o valor de mercado de suas ações ordinárias pela receita gerada nos últimos doze meses.

Explorar o índice de preço/vendas oferece aos investidores uma melhor compreensão de como uma empresa está. Também ajuda a identificar empresas supervalorizadas e tomar decisões sólidas em relação aos investimentos. Aqui estão alguns dos benefícios de explorar a taxa de preço/vendas para os investidores:

Benefícios de explorar o índice de preços/vendas

• Permite aos investidores comparar empresas
• O índice de preço/vendas permite que os investidores comparem o preço relativo de uma empresa com a receita gerada. Isso ajuda os investidores a determinar se uma empresa está supervalorizada ou subvalorizada.
• O índice de preço/vendas também oferece aos investidores uma melhor compreensão do desempenho financeiro geral de várias empresas no mesmo mercado.


• Fornece informações sobre a saúde financeira de uma empresa
  • O índice de preço/vendas de uma empresa é uma boa indicação de sua saúde financeira, pois fornece informações sobre o quanto uma empresa está investindo em pesquisa e desenvolvimento e outras áreas que afetam ou agregam valor aos negócios.
  • A proporção também ajuda a identificar quaisquer riscos potenciais associados a uma empresa específica.
  
  
• Pode ser usado para definir preços de entrada/saída
  • Conhecer o atual índice de preço/vendas para uma empresa é uma informação inestimável para os investidores, pois ajuda a decidir quando entrar ou sair de uma posição na empresa.
  • Com a ajuda do índice de preço/vendas, os investidores podem definir pontos de entrada e saída que estão alinhados com o desempenho financeiro da empresa.
  
  

Vantagens e desvantagens dos índices de preços/ vendas

O índice de preço/vendas tem vantagens e desvantagens que os investidores devem considerar ao usar a proporção. Compreender essas vantagens e desvantagens pode ajudar os investidores a entender o valor potencial da proporção de suas decisões de investimento.

Vantagens

O índice de preço/vendas pode fornecer aos investidores insights valiosos quando usados ​​corretamente. A principal vantagem do uso da proporção é a facilidade de cálculo, pois não requer informações sobre fluxo de caixa. Isso torna uma métrica fácil de calcular e usar ao fazer uma avaliação das ações de uma empresa.

Desvantagens

Apesar de suas vantagens, o índice de preço/vendas também possui algumas desvantagens que os investidores devem estar cientes. A fórmula não leva em consideração a dívida, o que pode impactar bastante as perspectivas financeiras de uma empresa. Além disso, a proporção não considera as condições do setor, o que pode influenciar ainda mais o desempenho de uma empresa. Portanto, os investidores devem considerar esses fatores ao usar a proporção.

Diretrizes para o uso de índices de preços/vendas

Com o advento da Internet e seu uso expandido para dados financeiros, vimos um aumento nas ferramentas disponíveis para os investidores tomarem decisões bem informadas sobre seus investimentos. A taxa de preço/vendas é uma dessas ferramentas e, quando usada com cautela e como elogio a outras medidas, pode fornecer informações valiosas. Abaixo estão algumas diretrizes que os investidores devem ter em mente ao utilizar essas informações.

Use como um complemento para outros índices financeiros

O índice de preço/vendas é uma ferramenta valiosa a ser considerada, mas não deve ser usada sozinha como o único fator determinante ao avaliar um estoque ou setor específico. Em vez disso, essa proporção deve ser usada em conjunto com outros índices, como preços/ganhos, preço/livro, preço/fluxo de caixa e outros. Isso fornecerá uma imagem mais completa da saúde geral de uma empresa e desempenho potencial nos mercados.

Considere as normas da indústria

Assim como qualquer outro índice financeiro, os índices de preço/vendas devem ser comparados com as normas do setor. Isso ocorre porque o que pode ser um bom índice de preço/vendas para um setor pode ser muito alto para outro. Como tal, antes de usar essas informações como fator de tomada de decisão, é importante garantir que elas estejam sendo comparadas com empresas e indústrias semelhantes.

Mantenha -se atualizado com as informações de vendas

Também é importante garantir que qualquer informação usada para calcular a taxa de preço/vendas esteja atual. Como as vendas geralmente são o aspecto mais volátil da demonstração de resultados de uma empresa, é importante garantir que os dados de vendas que você está usando seja preciso e atualizado. Além disso, como as empresas geralmente fazem ajustes em seus dados de vendas de acordo com as condições atuais do mercado, é importante garantir que esses ajustes sejam contabilizados em seus cálculos.

Conclusão

O índice de preço/vendas é uma ferramenta valiosa para os investidores e pode fornecer um instantâneo útil do status financeiro atual de uma empresa. É importante lembrar, no entanto, que o índice de preço/vendas por si só não deve ser a base da sua decisão de investimento. Deve ser usado como parte de uma análise maior do investimento em potencial e não deve ser considerado isoladamente. Ao avaliar cuidadosamente as métricas financeiras de uma empresa e manter -se atualizado nas tendências do mercado, você pode usar o índice de preço/vendas como um dos vários fatores para tomar uma decisão de investimento informada e confiante.