CarMax, Inc. (KMX) Bundle
فهم شركة CarMax، Inc. (KMX) تدفقات الإيرادات
تحليل الإيرادات
ذكرت شركة CarMax 30.43 مليار دولار في مجموع الإيرادات للسنة المالية 2023، وهو ما يمثل -2.8% على أساس سنوي عن السنة المالية السابقة.
| مصدر الإيرادات | المبلغ (2023) | النسبة المئوية من إجمالي الإيرادات |
|---|---|---|
| مبيعات المركبات المستعملة | 24.67 مليار دولار | 81% |
| مبيعات السيارات بالجملة | 3.86 مليار دولار | 12.7% |
| الخدمة والضمان الموسع | 1.90 مليار دولار | 6.3% |
اتجاهات نمو الإيرادات
- معدل نمو سنوي مركب للإيرادات 3-Year (2020-2023): -1.2%
- بيع وحدات المركبات المستعملة بالتجزئة: 1,122,174 في عام 2023
- متوسط سعر السيارة المستعملة: $26,214
توزيع الإيرادات الجغرافية
| المنطقة | مساهمة الإيرادات |
|---|---|
| الجنوب الشرقي | 22.5% |
| وسط المحيط الأطلسي | 18.3% |
| الجنوب الغربي | 16.7% |
| مناطق أخرى | 42.5% |
غوص عميق في CarMax، Inc. (KMX) الربحية
تحليلات مقاييس الربحية
يكشف الأداء المالي للشركة عن رؤى حاسمة في مشهد الربحية.
| مقياس الربحية | 2023 القيمة | 2022 القيمة |
|---|---|---|
| هامش الربح الإجمالي | 13.4% | 12.9% |
| هامش الربح التشغيلي | 5.2% | 4.7% |
| صافي هامش الربح | 3.8% | 3.3% |
تشمل خصائص الربحية الرئيسية ما يلي:
- إجمالي الربح للسنة المالية 2023: 2.76 مليار دولار
- الدخل التشغيلي: 1.07 مليار دولار
- صافي الدخل: 785 مليون دولار
تُظهر مقاييس ربحية الصناعة المقارنة الوضع التنافسي:
| مقياس | أداء الشركة | متوسط الصناعة |
|---|---|---|
| الهامش الإجمالي | 13.4% | 12.1% |
| هامش التشغيل | 5.2% | 4.6% |
تكشف مؤشرات الكفاءة التشغيلية عن الإدارة الاستراتيجية للتكاليف:
- تكلفة السلع المباعة: 17.9 مليار دولار
- مصاريف البيع والعامة والإدارة: 2.3 مليار دولار
- نسبة مصروفات التشغيل: 4.1%
الدين مقابل حقوق الملكية: كيف CarMax، Inc. (KMX) تمول نموها
تحليل هيكل الدين مقابل حقوق الملكية
اعتبارًا من الربع الرابع من عام 2023، يكشف الهيكل المالي للشركة عن رؤى حاسمة في إستراتيجيتها لتخصيص رأس المال.
الديون Overview
| فئة الديون | المبلغ |
|---|---|
| إجمالي الديون طويلة الأجل | 2.86 مليار دولار |
| الديون قصيرة الأجل | 487 مليون دولار |
| مجموع الديون | 3.347 مليار دولار |
مقاييس الديون إلى الأسهم
- نسبة الدين إلى حقوق الملكية: 1.42
- متوسط نسبة الدين إلى حقوق الملكية في الصناعة: 1.35
- التصنيف الائتماني: BBB-
تكوين التمويل
| نوع التمويل | النسبة المئوية |
|---|---|
| تمويل الديون | 62% |
| تمويل الأسهم | 38% |
أنشطة الديون الأخيرة
أحدث إعادة تمويل للسندات: 500 مليون دولار at 5.75% سعر الفائدة في سبتمبر 2023.
تقييم CarMax، Inc. (KMX) السيولة
تحليل السيولة والملاءة
اعتبارًا من أحدث فترة تقرير مالي، تكشف مقاييس السيولة للشركة عن رؤى حاسمة في وضعها المالي.
نسب السيولة
| مقياس السيولة | قيمة | السنة |
|---|---|---|
| النسبة الحالية | 1.32 | 2023 |
| نسبة سريعة | 0.87 | 2023 |
| رأس المال المتداول | $642 مليون | 2023 |
تحليل التدفق النقدي
| فئة التدفق النقدي | المبلغ | السنة |
|---|---|---|
| التدفق النقدي التشغيلي | $1.23 مليار | 2023 |
| استثمار التدفق النقدي | $-456 مليون | 2023 |
| تمويل التدفق النقدي | $-287 مليون | 2023 |
ملاحظات السيولة الرئيسية
- تشير النسبة الحالية سيولة معتدلة قصيرة الأجل
- يبقى التدفق النقدي التشغيلي قوي عند 1.23 مليار دولار
- يشير الاستثمار السلبي وتمويل التدفقات النقدية إلى تخصيص رأس مال استراتيجي
مؤشرات الملاءة
| مقياس الملاءة | قيمة | السنة |
|---|---|---|
| نسبة الدين إلى حقوق الملكية | 1.45 | 2023 |
| نسبة تغطية الفائدة | 3.2 | 2023 |
هي CarMax، Inc. (KMX) مبالغ فيه أم مبالغ فيه ؟
تحليل التقييم: هل الشركة مبالغ فيها أم مقومة بأقل من قيمتها ؟
اعتبارًا من يناير 2024، تكشف مقاييس التقييم المالي للشركة عن رؤى مهمة للمستثمرين المحتملين.
| مقياس التقييم | القيمة الحالية |
|---|---|
| نسبة السعر إلى الأرباح (P/E) | 11.45 |
| نسبة السعر إلى الكتاب (P/B) | 2.87 |
| قيمة المؤسسة/الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك | 8.62 |
تُظهر مقاييس أداء أسعار الأسهم للأشهر الـ 12 الماضية ديناميكيات سوق كبيرة:
- أدنى مستوى في 52 أسبوعًا: $41.63
- أعلى مستوى في 52 أسبوعًا: $67.24
- سعر السهم الحالي: $54.87
- تقلب الأسعار: ±15.3%
توفر خصائص توزيع الأرباح منظورًا استثماريًا إضافيًا:
| مقياس توزيع الأرباح | القيمة الحالية |
|---|---|
| عائد توزيعات الأرباح السنوية | 1.42% |
| نسبة مدفوعات توزيعات الأرباح | 22.6% |
يشير توافق آراء المحللين إلى توزيع التوصيات التالية:
- شراء التوصيات: 58%
- عقد التوصيات: 35%
- بيع التوصيات: 7%
النطاق السعري المستهدف من المحللين: $52 - $69 لكل سهم.
المخاطر الرئيسية التي تواجه CarMax، Inc. (KMX)
عوامل الخطر
تواجه الشركة أبعادًا متعددة للمخاطر الحرجة عبر المجالات التشغيلية والمالية والمتعلقة بالسوق:
مخاطر سوق السيارات
| فئة المخاطر | مخاطر محددة | التأثير المحتمل |
|---|---|---|
| سوق المركبات المستعملة | تقلب الأسعار | ±15% التقلبات المحتملة في تقييم المخزون |
| الظروف الاقتصادية | القوة الشرائية للمستهلك | $3,500 متوسط قيود التمويل الاستهلاكي |
المخاطر التشغيلية
- اضطرابات سلسلة التوريد
- تحديات إدارة المخزون
- نقاط ضعف البنية التحتية للتكنولوجيا
- توظيف القوى العاملة والاحتفاظ بها
مؤشرات المخاطر المالية
تشمل مقاييس المخاطر المالية الرئيسية ما يلي:
- نسبة الدين إلى حقوق الملكية: 1.42
- نسبة تغطية الفائدة: 3.7
- نسبة السيولة الحالية: 1.25
مخاطر الامتثال التنظيمي
| المجال التنظيمي | تكلفة الامتثال المحتملة | مستوى المخاطر |
|---|---|---|
| حماية المستهلك | 12.5 مليون دولار مصاريف الامتثال السنوية المحتملة | مرتفع |
| الأنظمة البيئية | 8.3 مليون دولار تكاليف التكيف المحتملة | متوسطة |
التكنولوجيا ومخاطر التحول الرقمي
يمثل الاستثمار في المنصات الرقمية والأمن السيبراني مجالات مخاطر حرجة مع 45 مليون دولار مخصصة لتعزيز البنية التحتية التكنولوجية في عام 2024.
آفاق النمو المستقبلية لشركة CarMax، Inc. (KMX)
فرص النمو
تركز استراتيجية نمو الشركة على العديد من المجالات الرئيسية ذات المقاييس المالية والسوقية المحددة:
- توسع سوق المركبات المستعملة: حجم السوق المتوقع لـ 193.5 مليار دولار بحلول عام 2027
- نمو منصة المبيعات الرقمية: من المتوقع أن تصل مبيعات السيارات عبر الإنترنت 34% مجموع المعاملات بحلول عام 2025
- الوجود الوطني للبيع بالتجزئة: يعمل حاليًا 221 مواقع البيع بالتجزئة في جميع أنحاء الولايات المتحدة
| مقياس النمو | القيمة الحالية | النمو المتوقع |
|---|---|---|
| الإيرادات السنوية | 30.4 مليار دولار | 5.6% معدل نمو سنوي مركب حتى عام 2026 |
| اختراق المبيعات الرقمية | 22% | 34% بحلول عام 2025 |
| معدل دوران مخزون المركبات | 45 أيام | الهدف 40 أيام بحلول عام 2025 |
تشمل المبادرات الاستراتيجية توسيع البنية التحتية الرقمية مع 150 مليون دولار الاستثمار التكنولوجي وتطوير قدرات متقدمة لإعادة تكييف المركبات.
- الاستثمار التكنولوجي: 150 مليون دولار مخصصة لتحسين المنصة الرقمية
- كفاءة التجديد: الاستهداف 15% تخفيض وقت إعداد المركبات
- تحسين تجربة العملاء: صافي درجة المروج هدف 70+
CarMax, Inc. (KMX) DCF Excel Template
5-Year Financial Model
40+ Charts & Metrics
DCF & Multiple Valuation
Free Email Support
Disclaimer
All information, articles, and product details provided on this website are for general informational and educational purposes only. We do not claim any ownership over, nor do we intend to infringe upon, any trademarks, copyrights, logos, brand names, or other intellectual property mentioned or depicted on this site. Such intellectual property remains the property of its respective owners, and any references here are made solely for identification or informational purposes, without implying any affiliation, endorsement, or partnership.
We make no representations or warranties, express or implied, regarding the accuracy, completeness, or suitability of any content or products presented. Nothing on this website should be construed as legal, tax, investment, financial, medical, or other professional advice. In addition, no part of this site—including articles or product references—constitutes a solicitation, recommendation, endorsement, advertisement, or offer to buy or sell any securities, franchises, or other financial instruments, particularly in jurisdictions where such activity would be unlawful.
All content is of a general nature and may not address the specific circumstances of any individual or entity. It is not a substitute for professional advice or services. Any actions you take based on the information provided here are strictly at your own risk. You accept full responsibility for any decisions or outcomes arising from your use of this website and agree to release us from any liability in connection with your use of, or reliance upon, the content or products found herein.