Rithm Capital Corp. (0K76.L) Bundle
تاريخ موجز لشركة Rithm Capital Corp.
تأسست شركة Rithm Capital Corp في عام 2012 ، حيث تعمل في الأصل كصندوق استثمار عقاري (REIT) التي تركز على الاستثمار في القروض العقارية السكنية ، بما في ذلك القروض الكاملة والأوراق المالية المدعومة من الرهن العقاري. أكدت استراتيجية الشركة على توليد عوائد جذابة تم تعديلها من خلال الاستفادة من خلع في السوق.
في عام 2021 ، تم إعادة تسمية الشركة من New York Mortgage Trust ، Inc. كان هذا المحور الاستراتيجي جزءًا من محاولة لتحسين وضع نفسه استجابة لظروف السوق المتطورة.
للسنة المنتهية في 31 ديسمبر 2022 ، أبلغت ريثم كابيتال عن الأصول التي بلغ مجموعها تقريبًا 2.52 مليار دولار. حافظت الشركة على سياسة توزيع أرباح متسقة ، وبلغت ذروتها في إجمالي توزيع الأرباح السنوية 0.80 دولار للسهم الواحد، مما أدى إلى عائد توزيعات الأرباح تقريبًا 10.6% بناء على سعر سهمها حول تلك الفترة. يوضح هذا العائد التزام Rithm بإعادة رأس المال إلى مساهميها.
في الربع الثاني من عام 2023 ، أبلغت ريثم كابيتال عن صافي دخل يعزى إلى المساهمين العاديين 22.7 مليون دولار، ترجمة إلى أرباح السهم (EPS) من $0.20. هذا يمثل زيادة من 15.1 مليون دولار و EPS من $0.14 في Q2 2022.
| سنة | إجمالي الأصول (مليار دولار) | توزيعات الأرباح السنوية للسهم ($) | عائد الأرباح (٪) | صافي الدخل (مليون دولار) | EPS ($) |
|---|---|---|---|---|---|
| 2021 | $2.35 | $0.80 | 9.3 | $18.5 | $0.16 |
| 2022 | $2.52 | $0.80 | 10.6 | $22.7 | $0.20 |
| 2023 (Q2) | $2.68 | $0.80 | 9.9 | $20.2 | $0.19 |
بحلول منتصف عام 2013 ، أظهر أداء أسهم Rithm Capital المرونة على الرغم من تقلبات السوق الأوسع. تم تداول السهم في نطاق بين $7.50 و $8.40، إظهار فائدة مستثمر مستقر وسط ارتفاع أسعار الفائدة وعدم اليقين الاقتصادي.
كما تطورت استراتيجية استثمار الشركة ، مع تخصيصات كبيرة للأصول العقارية التجارية ، مما أدى إلى محفظة أكثر تنوعًا تخفف من المخاطر المرتبطة بتقلب السوق في أي قطاع واحد. اعتبارا من التقرير الأخير ، تقريبا 40% تتألف محفظتها من قروض وأوراق مالية تجارية ، تعرض هذا التنويع الاستراتيجي.
علاوة على ذلك ، شاركت Rithm Capital بنشاط في إعادة شراء الأسهم ، مع برنامج معلن في عام 2022 لشراء ما يصل إلى ما يصل إلى 100 مليون دولار من الأسهم المشتركة ، تشير الثقة في تقييمها وآفاقها المستقبلية.
تستمر استراتيجية Rithm التشغيلية في التركيز على الاستفادة من خبرتها في التمويل العقاري لتحديد فرص الاستثمار المربحة وتعزيز قيمة المساهمين ، بهدف النمو المستدام في بيئة السوق المتزايدة التنافسية.
أ من يملك ريثم كابيتال كورب.
Rithm Capital Corp. ، المدرجة في بورصة نيويورك تحت رمز المشرقة ريتلديه هيكل ملكية متنوعة. اعتبارًا من أحدث تقرير في نهاية الربع الثالث من عام 2023 ، يحمل المستثمرون المؤسسيون جزءًا كبيرًا من أسهم الشركة.
فيما يلي انهيار هيكل ملكية شركة Rithm Capital:
| نوع المالك | النسبة المئوية المملوكة | عدد الأسهم |
|---|---|---|
| المستثمرين المؤسسيين | 70.3% | 245.67 مليون |
| المطلعين | 4.5% | 15.89 مليون |
| مستثمري التجزئة | 25.2% | 88.48 مليون |
بين المستثمرين المؤسسيين ، يشمل المساهمين البارزين:
- BlackRock Inc. - مع حصة تقريبًا 16.4% أو 57.57 مليون الأسهم.
- The Vanguard Group ، Inc. - التمسك حولها 12.8% أو 44.70 مليون الأسهم.
- Invesco Ltd. - امتلاك عن 5.1% وهو تقريبا 17.85 مليون الأسهم.
تعكس ملكية Insider الثقة في اتجاه الشركة ، مع المديرين التنفيذيين الرئيسيين مثل الرئيس التنفيذي والمدير المدير المالي. الرئيس التنفيذي يحتفظ به تقريبا 1.2%، ترجمة إلى 4.23 مليون الأسهم.
الجزء المتبقي مملوك في الغالب من قبل مستثمري التجزئة. توفر هذه الملكية المتنوعة هيكل حوكمة متوازن وتعكس ثقة السوق ، كما يراه أداء Rithm Capital Corp. القيمة السوقية للشركة اعتبارًا من أكتوبر 2023 تقريبًا 3.45 مليار دولار.
كان أداء الأسهم لشركة Rithm Capital Corp. ملحوظًا ، حيث يبلغ متوسط سعر السهم في المتوسط $14.05 في الأشهر الستة الماضية ، يعرض موقع مرن في سوق متقلبة. يتأثر هذا الأداء بعائد أرباح الشركة 9.2%، جذب المستثمرين الذين يركزون على الدخل.
بشكل عام ، يوضح هيكل ملكية شركة Rithm Capital Corp. دعمًا مؤسسيًا مهمًا مع حيازات من الداخل الاستراتيجية ومشاركة مستثمر التجزئة ، مما يساهم في استقرارها المالي ومكانة السوق.
بيان مهمة ريثم كابيتال
تعمل شركة Rithm Capital Corp ، المدرجة في بورصة نيويورك تحت رمز Ticker RITM ، بصفتها صندوق استثمار عقاري (REIT) الذي يركز على الاستحواذ على الأصول ذات الصلة بالعقارات وإدارتها. تهدف الشركة إلى تقديم عوائد مستدامة وجذابة لمساهميها من خلال توظيف استراتيجية استثمار منضبطة والحفاظ على محفظة متنوعة.
يؤكد بيان المهمة على الالتزام بزيادة قيمة المساهمين من خلال إدارة المخاطر الحكيمة وتخصيص الأصول الاستراتيجية. تركز فلسفة الاستثمار في Rithm Capital على الاستفادة من المعرفة السوقية الواسعة لتحديد فرص الاستثمار عالية الجودة مع الالتزام بممارسات الحوكمة القوية.
| تركيز المهمة | تفاصيل |
|---|---|
| الاستراتيجية الأساسية | تعظيم قيمة المساهمين من خلال الاستثمار المنضبط وإدارة المخاطر |
| تنويع الحافظة | الاستثمار في مزيج من قروض الرهن العقاري والأسهم العقارية والأوراق المالية ذات الصلة |
| عودة الهدف | العائد السنوي على الأسهم التي تهدف إلى تجاوز 10% |
| الحكم | الالتزام بمبادئ وممارسات حوكمة الشركات القوية |
| تركيز السوق | قطاعات العقارات السكنية والتجارية في أمريكا الشمالية |
| الاستحواذ الأخير | المكتسبة تقريبا 1.2 مليار دولار في العقارات والأوراق المالية ذات الصلة في عام 2023 |
| سياسة توزيع الأرباح | الالتزام بالحفاظ على توزيع أرباح ثابت مع العائد الحالي من 8.5% |
في السنة المالية 2022 ، أبلغت ريثم كابيتال عن إجمالي إيراداتها تقريبًا 1.3 مليار دولار، مما يعكس زيادة 15% سنة سنة. تستمر الشركة في استهداف نسب الرفع التي تسمح بالمرونة في الاستفادة من الفرص الجديدة مع إدارة المخاطر بفعالية.
يتم التأكيد على نهج Rithm Capital من خلال تقييم منضبط لظروف السوق وأداء الأصول ، بهدف تحسين العائدات في كل من دورات السوق الصعودية والهبوطية. المهمة ليست فقط حول العائدات المالية ولكنها تشمل أيضًا التزاما بالمسؤولية الاجتماعية من خلال مشاركة المجتمع ومبادرات الاستدامة.
تحتفظ الشركة بميزانية عمومية قوية ، مع إجمالي الأصول التي تصل إلى ما يقرب من 6 مليارات دولار اعتبارًا من نهاية Q2 2023. يتيح هذا تحديد المواقع الاستراتيجية Rithm Capital للتنقل في تقلبات السوق مع الحفاظ على اتخاذها بمهمتها المتمثلة في تقديم القيمة لأصحاب المصلحة.
كيف تعمل شركة Rithm Capital Corp.
Rithm Capital Corp. هي صندوق استثمار عقاري متنوع (REIT) يركز على الاستحواذ وإدارة وتطوير مجموعة متنوعة من الأصول العقارية. اعتبارًا من أحدث التقارير المالية ، تعمل الشركة بشكل أساسي في قطاعي الرهن العقاري والعقارات ، ونشر رأس المال عبر العقارات السكنية والتجارية.
تستثمر الشركة في المقام الأول في قروض الرهن العقاري والأوراق المالية المدعومة من الرهن العقاري (MBS) والأصول الأخرى المتعلقة بالعقارات. يولد Rithm Capital الإيرادات من خلال إيرادات الفوائد من القروض و MBS ، وكذلك من إيرادات الإيجار المستمدة من عقاراتها المملوكة. في الربع الثالث من عام 2023 ، أبلغت ريثم كابيتال عن إجمالي إيراداتها 170 مليون دولار، تمثل زيادة كبيرة مقارنة بـ 135 مليون دولار في Q3 2022.
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2023 ، تمتلك Rithm Capital محفظة متنوعة مع انهيار الأصول التالي:
| نوع الأصول | القيمة (بالملايين) | نسبة إجمالي الأصول |
|---|---|---|
| الرهون العقارية السكنية | $2,100 | 35% |
| القروض العقارية التجارية | $1,500 | 25% |
| الأوراق المالية المدعومة من الرهن العقاري | $1,000 | 20% |
| استثمارات الأسهم في العقارات | $700 | 12% |
| المعادلات النقدية والنقدية | $300 | 8% |
من حيث الأداء المالي ، أبلغت ريثم كابيتال عن صافي دخل 50 مليون دولار في Q3 2023 ، والذي يعكس هامش صافي 29%. وقفت أرباح الشركة للسهم (EPS) $0.30، زيادة من $0.25 في الربع نفسه من 2022.
هيكل رأس المال Rithm Capital هو مزيج من الأسهم والديون ، مما يعزز قدرتها على الاستفادة من الاستثمارات. تُظهر الميزانية العمومية الأحدث إجمالي الالتزامات 3 مليارات دولار، مع إجمالي حقوق الملكية 1 مليار دولار، مما يؤدي إلى نسبة الديون إلى حقوق الملكية 3:1.
لدى الشركة سياسة توزيع أرباح تتماشى مع هيكلها REIT ، والذي يستلزم توزيع 90 ٪ على الأقل من الدخل الخاضع للضريبة للمساهمين. في عام 2023 ، أعلنت ريثم كابيتال توزيع أرباح $0.25 للسهم الواحد ، الذي يعكس عائد سنوي تقريبًا 8% بناء على سعر السهم الحالي.
تشمل اتجاهات السوق التي تؤثر على ريثم كابيتال التقلبات في أسعار الفائدة ، والتي تؤثر بشكل كبير على عائدات قروض الرهن العقاري ونشاط إعادة التمويل. اعتبارًا من أكتوبر 2023 ، يظل معدل الأموال الفيدرالية المستهدف في الاحتياطي الفيدرالي بين 5.25% ل 5.50%، التأثير على ديناميات سوق الرهن العقاري.
شهد سهم Rithm Capital ، الذي تم تداوله تحت رمز Ticker "RITM" ، أداء متفاوتًا طوال عام 2023 ، مع عائد عام تقريبًا 15%، يتفوق على مؤشر REIT الأوسع الذي عاد 10%.
بشكل عام ، تستخدم شركة Rithm Capital Corp استراتيجية استثمارية قوية تشمل مزيجًا من قروض الرهن العقاري والأوراق المالية والأصول العقارية ، بدعم من نهج الإدارة المالية الدؤوبة ، وضع نفسه بشكل مفيد في قطاع REIT.
كيف تجني شركة Rithm Capital Corp المال
تقوم شركة Rithm Capital Corp. وهي تعمل كموفر لرأس المال المتنوع في صناعات العقارات والرهن العقاري.
اعتبارًا من Q2 2023 ، أبلغ Rithm عن صافي دخل 82 مليون دولار، ترجمة إلى أرباح السهم (EPS) من $0.38. وقفت إيراداتها للربع نفسه 242 مليون دولار، إظهار زيادة كبيرة مقارنة بالربع السابقة.
| متري | Q2 2023 | Q1 2023 | Q4 2022 |
|---|---|---|---|
| صافي الدخل | 82 مليون دولار | 75 مليون دولار | 60 مليون دولار |
| أرباح السهم (EPS) | $0.38 | $0.35 | $0.30 |
| ربح | 242 مليون دولار | 220 مليون دولار | 205 مليون دولار |
أحد تدفقات الإيرادات الأساسية لـ Rithm هو استثماراتها في قروض الرهن العقاري السكنية. تتضمن استراتيجية الشركة الحصول على قروض الرهن العقاري التي تولد تدفقات نقدية مستقرة. في عام 2023 ، استثمرت تقريبًا 1.8 مليار دولار في أصول الرهن العقاري هذه ، للمساهمة في عائد قوي على الاستثمار.
بالإضافة إلى ذلك ، أثبتت استثمارات Rithm Capital في حقوق خدمة الرهن العقاري (MSRS) مربحًا. يدير Rithm حاليًا MSRS بقيمة تقريبًا 3.5 مليار دولار، عائد رسوم الخدمة التي تعزز مباشرة ربحية الشركة. تستفيد الشركة من الطلب المتزايد على MSRs ، خاصة مع مرور صناعة الرهن العقاري.
- إيرادات الإيجار من العقارات المملوكة: 45 مليون دولار (Q2 2023).
- مكاسب من الأوراق المالية: 15 مليون دولار (Q2 2023).
- الدخل من عقود الاستثمار: 20 مليون دولار (Q2 2023).
يتيح النهج المتنوع للشركة تخفيف المخاطر المرتبطة بالتقلبات في سوق الرهن العقاري. من خلال تحقيق التوازن بين محفظتها مع مختلف فئات الأصول ، وضعت Rithm نفسها للاستجابة بشكل فعال للتغيرات في الظروف الاقتصادية.
استفادت Rithm Capital أيضًا من استراتيجية تخصيص رأس المال الفعالة. اعتبارًا من منتصف عام 2013 ، وقفت نسبة ديون إلى حقوق الملكية في الشركة 3.2، مع الإشارة إلى وضع جيد المساعد الذي يساعد على تحسين العوائد مع الحفاظ على مستويات المخاطر التي يمكن التحكم فيها. يقدر متوسط تكلفة رأس المال (WACC) لـ Rithm بـ 6.5%.
من حيث مقاييس الإرجاع ، تم الإبلاغ عن عائد ريثم على الأسهم (ROE) في 12%، تعكس الإدارة الفعالة وتوليد الربحية. بالإضافة إلى ذلك ، يقف العائد على الأصول (ROA) في 1.4%، إثبات استخدام الأصول الفعال.
تساهم سياسة توزيع أرباح الشركة أيضًا في استراتيجية توليد الدخل. ريثم كابيتال تدفع أرباح ربع سنوية $0.25 للسهم الواحد ، تساوي العائد السنوي تقريبًا 11.5% بناء على سعر السهم الحالي. هذا العائد الأرباح هو تنافسية داخل القطاع ، وجذب المستثمرين الذين يركزون على الدخل.
اعتبارًا من نهاية Q2 2023 ، كان سعر سهم Rithm Capital تقريبًا $8.70، مع اقتراب القيمة السوقية 1.8 مليار دولار. تحتفظ الشركة بوضعًا قويًا في السوق ، مدعومة بتياراتها المتنوعة للدخل وإدارة الأصول الاستراتيجية.
Rithm Capital Corp. (0K76.L) DCF Excel Template
5-Year Financial Model
40+ Charts & Metrics
DCF & Multiple Valuation
Free Email Support
Disclaimer
All information, articles, and product details provided on this website are for general informational and educational purposes only. We do not claim any ownership over, nor do we intend to infringe upon, any trademarks, copyrights, logos, brand names, or other intellectual property mentioned or depicted on this site. Such intellectual property remains the property of its respective owners, and any references here are made solely for identification or informational purposes, without implying any affiliation, endorsement, or partnership.
We make no representations or warranties, express or implied, regarding the accuracy, completeness, or suitability of any content or products presented. Nothing on this website should be construed as legal, tax, investment, financial, medical, or other professional advice. In addition, no part of this site—including articles or product references—constitutes a solicitation, recommendation, endorsement, advertisement, or offer to buy or sell any securities, franchises, or other financial instruments, particularly in jurisdictions where such activity would be unlawful.
All content is of a general nature and may not address the specific circumstances of any individual or entity. It is not a substitute for professional advice or services. Any actions you take based on the information provided here are strictly at your own risk. You accept full responsibility for any decisions or outcomes arising from your use of this website and agree to release us from any liability in connection with your use of, or reliance upon, the content or products found herein.