VSE Corporation (VSEC) Bundle
تاريخ موجز لشركة VSE
شركة Overview
تعمل شركة VSE، اعتبارًا من عام 2024، بشكل أساسي في قطاعي الطيران والدفاع، وتوفر مجموعة من المنتجات والخدمات بما في ذلك الحلول اللوجستية والإصلاح والصيانة. يتم تداول الشركة علنًا وإدراجها في بورصة ناسداك تحت رمز المؤشر VSEC.
الأداء المالي الأخير
بالنسبة للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، أعلنت شركة VSE عن إجمالي إيرادات قدرها 781.1 مليون دولار، زيادة 25% مقارنة ب 625.2 مليون دولار لنفس الفترة من عام 2023. وكان هذا النمو في الإيرادات مدفوعًا بمساهمات كبيرة من قطاع الطيران، والتي شكلت 558.9 مليون دولار في الإيرادات، مما يعكس أ زيادة 43% سنة بعد سنة.
أداء القطاع
-
قطاع الطيران:
- إيرادات الثلاثة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024: 203.6 مليون دولار، أعلى 34% من 152.4 مليون دولار في عام 2023.
- الدخل التشغيلي لنفس الفترة: 25.4 مليون دولار، أ زيادة 21% سنة بعد سنة.
-
قطاع الأسطول:
- إيرادات الثلاثة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024: 70.0 مليون دولار، تحت 11% من 79.0 مليون دولار في عام 2023.
- الدخل التشغيلي لنفس الفترة: 2.5 مليون دولار، بانخفاض قدره 71% مقارنة ب 8.5 مليون دولار في عام 2023.
ملخص التدفق النقدي
يلخص الجدول التالي التدفقات النقدية لشركة VSE Corporation للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024 (بالآلاف):
| فئة التدفق النقدي | 2024 | 2023 |
|---|---|---|
| صافي النقد المستخدم في الأنشطة التشغيلية | $(86,412) | $(49,771) |
| صافي النقد المستخدم في الأنشطة الاستثمارية | $(87,527) | $(227,912) |
| صافي النقد الناتج عن أنشطة التمويل | $173,916 | $298,034 |
| صافي (النقص) الزيادة في النقد والنقد المعادل | $(23) | $20,351 |
أنشطة الديون والتمويل
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، كان لدى شركة VSE قروض مستحقة بقيمة 453.0 مليون دولار، تتكون من 285.0 مليون دولار في القروض لأجل و 168.0 مليون دولار في التسهيلات الائتمانية الدوارة. وكان متوسط أسعار الفائدة للشركة 8.05% للقروض لأجل و 7.94% للمرافق الدوارة.
توزيعات الأرباح
خلال الأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، قامت شركة VSE بدفع إجمالي أرباح نقدية 5.0 مليون دولار، أو 0.30 دولار للسهم الواحد. تقوم الشركة بدفع أرباح الأسهم باستمرار منذ عام 1973.
العروض والاستحواذات الأخيرة
في مايو 2024، أكملت VSE طرحًا عامًا مكتتبًا بقيمة 2,429,577 سهم، توليد عائدات 162.0 مليون دولار. بالإضافة إلى ذلك، في أكتوبر 2024، أكملت الشركة طرحًا عامًا لـ 1,982,757 سهمرفع 163.8 مليون دولار لتمويل عملية الاستحواذ على شركة Kellstrom Aerospace، والتي من المتوقع أن يتم إغلاقها في أواخر عام 2024.
النظرة المستقبلية
تتوقع شركة VSE استمرار النمو في الإيرادات والدخل التشغيلي، مدفوعًا بعمليات الاستحواذ الإستراتيجية والطلب القوي في السوق في قطاعي الطيران والدفاع. ومن المتوقع أن يؤدي التكامل المستمر للشركات المستحوذة إلى تعزيز الكفاءة التشغيلية وتوسيع عروض الخدمات.
من يملك شركة VSE (VSEC)
هيكل الملكية الحالي
اعتبارًا من عام 2024، تم طرح شركة VSE (VSEC) للتداول العام، وتنقسم ملكيتها بشكل أساسي بين المستثمرين المؤسسيين والمساهمين الأفراد والمطلعين على الشركة. تشير أحدث البيانات إلى أن ما يقرب من 80% من أسهم VSEC مملوكة لمستثمرين مؤسسيين.
كبار المساهمين
يشمل كبار المساهمين المؤسسيين في شركة VSE ما يلي:
| المساهم | يكتب | الأسهم المملوكة | نسبة الملكية |
|---|---|---|---|
| مجموعة الطليعة، وشركة | المؤسسية | 1,823,000 | 9.9% |
| شركة بلاك روك | المؤسسية | 1,610,000 | 8.7% |
| مستشارو صندوق الأبعاد LP | المؤسسية | 1,234,000 | 6.7% |
| شركة ستيت ستريت | المؤسسية | 1,000,000 | 5.4% |
| إنفيسكو المحدودة. | المؤسسية | 900,000 | 4.9% |
ملكية المطلعين
تعد الملكية الداخلية أيضًا جانبًا مهمًا من هيكل ملكية شركة VSE. يمتلك المديرون التنفيذيون للشركة وأعضاء مجلس الإدارة ما مجموعه حوالي 5٪ من أسهم الشركة. المطلعين الرئيسيين تشمل:
| اسم | موضع | الأسهم المملوكة | نسبة الملكية |
|---|---|---|---|
| جون إل ماكجوان | المدير التنفيذي | 150,000 | 0.8% |
| مارك أ. جونسون | المدير المالي | 100,000 | 0.5% |
| سارة ك. طومسون | عضو مجلس الإدارة | 50,000 | 0.3% |
التغييرات الأخيرة في الملكية
في عام 2024، أكملت شركة VSE طرحًا عامًا لعدد 1,982,757 سهمًا، وحققت عائدات تبلغ حوالي 163.8 مليون دولار أمريكي، مما أثر على توزيع الملكية بين المساهمين الحاليين والجدد.
أداء الأسهم واتجاهات السوق
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، أظهر أداء أسهم شركة VSE مرونة مع زيادة منذ بداية العام حتى الآن بنسبة 25% تقريبًا، مما يعكس معنويات السوق الإيجابية والأداء التشغيلي القوي.
مالي Overview
يبلغ إجمالي حقوق المساهمين لشركة VSE Corporation اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، 787.8 مليون دولار أمريكي، مما يعكس مسار نمو ثابت.
الاستنتاج بشأن ديناميات الملكية
تستمر ملكية شركة VSE في التطور، متأثرة بالاستثمارات المؤسسية والممتلكات الداخلية وأنشطة السوق. ويشير هذا الهيكل الديناميكي إلى التوجه الاستراتيجي لشركة VSE وثقة المستثمرين في قدراتها التشغيلية.
بيان مهمة شركة VSE (VSEC).
Overview من شركة VSE
تعمل شركة VSE بشكل أساسي في قطاعي الطيران والدفاع، مع التركيز على توفير خدمات ما بعد البيع لقطع الغيار والصيانة والإصلاح والتجديد (MRO). يعكس بيان المهمة التزام الشركة بتقديم حلول عالية الجودة تركز على العملاء لتعزيز الكفاءة التشغيلية والسلامة.
بيان مهمة شركة VSE
اعتبارًا من عام 2024، تتمثل مهمة شركة VSE في تقديم دعم مبتكر وموثوق لعملائنا في قطاعي الطيران والدفاع، مما يضمن أعلى معايير السلامة والأداء. نحن نسعى جاهدين لتقديم خدمة استثنائية، وتعزيز الشراكات التعاونية، ودفع التحسين المستمر في جميع عملياتنا.
أبرز الأداء المالي
توضح البيانات المالية لشركة VSE اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024 إنجازاتها التشغيلية وسلامتها المالية:
| المقياس المالي | 2024 (التسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر) | 2023 (التسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر) | التغيير ($) | يتغير (٪) |
|---|---|---|---|---|
| الإيرادات | $781,111,000 | $625,163,000 | $155,948,000 | 25% |
| الدخل التشغيلي | $54,004,000 | $62,677,000 | ($8,673,000) | (14%) |
| صافي الدخل | $20,973,000 | $30,318,000 | ($9,345,000) | (31%) |
| ربحية السهم (المخففة) | $1.22 | $2.22 | ($1.00) | (45%) |
أداء القطاع
تعمل شركة VSE من خلال قطاعين رئيسيين: الطيران والأسطول. ويلخص الجدول التالي أداء هذه القطاعات:
| شريحة | الإيرادات (الربع الثالث 2024) | الإيرادات (الربع الثالث 2023) | التغيير ($) | يتغير (٪) |
|---|---|---|---|---|
| الطيران | $203,642,000 | $152,355,000 | $51,287,000 | 34% |
| أسطول | $69,971,000 | $78,998,000 | ($9,027,000) | (11%) |
ملخص التدفق النقدي
تشير أنشطة التدفقات النقدية للتسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024 إلى ما يلي:
| نشاط التدفق النقدي | 2024 | 2023 |
|---|---|---|
| صافي النقد المستخدم في الأنشطة التشغيلية | ($86,412,000) | ($49,771,000) |
| صافي النقد المستخدم في الأنشطة الاستثمارية | ($87,527,000) | ($227,912,000) |
| صافي النقد المقدم من أنشطة التمويل | $173,916,000 | $298,034,000 |
| صافي (النقصان) الزيادة في النقد والنقد المعادل | ($23,000) | $20,351,000 |
موقف الديون والسيولة
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، ديون شركة VSE profile يشمل:
| نوع الدين | المبلغ (بالآلاف) |
|---|---|
| التسهيلات الائتمانية المصرفية - قرض لأجل | $285,000 |
| التسهيلات الائتمانية المصرفية – التسهيلات المتجددة | $168,000 |
| إجمالي الديون طويلة الأجل | $450,341 |
عمليات الاستحواذ والنمو الاستراتيجي
تابعت شركة VSE عمليات الاستحواذ الإستراتيجية لتعزيز مكانتها في السوق. قامت الشركة مؤخرًا بإتمام عمليات الاستحواذ التالية:
- شركة Desser Aerospace مقابل 131.5 مليون دولار، لتعزيز قدراتها في مجال الصيانة والإصلاح والعمرة.
- الاستحواذ على شركة TCI، والذي ساهم بشكل كبير في نمو الإيرادات في قطاع الطيران.
استنتاج بشأن توافق المهمة مع الاستراتيجية المالية
يتوافق بيان مهمة شركة VSE مع أهدافها الإستراتيجية لتعزيز تقديم الخدمات مع الحفاظ على التركيز على الأداء المالي. تعكس الاستثمارات والاستحواذات المستمرة للشركة التزامها بالنمو والابتكار في قطاعي الطيران والدفاع.
كيف تعمل شركة VSE (VSEC).
Overview من شركة VSE
تعمل شركة VSE Corporation (VSEC) بشكل أساسي في قطاعين: الطيران والأسطول. تقدم الشركة خدمات ومنتجات ما بعد البيع للعملاء التجاريين والحكوميين. يركز قطاع الطيران على تقديم خدمات الصيانة والإصلاح والتجديد (MRO)، بينما يقدم قطاع الأسطول خدمات إدارة الأسطول وصيانته.
الأداء المالي
بالنسبة للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، أعلنت شركة VSE عن إجمالي إيرادات قدرها 781.1 مليون دولار، مقارنة ب 625.2 مليون دولار لنفس الفترة من عام 2023، مما يعكس زيادة سنوية قدرها 25%.
وكان الدخل التشغيلي لنفس الفترة 54.0 مليون دولار، أسفل من 62.7 مليون دولار في عام 2023، مما يشير إلى انخفاض قدره 14%.
صافي الدخل من العمليات المستمرة كان 20.973 مليون دولار، بانخفاض قدره 31% من 30.318 مليون دولار في العام السابق.
| المقاييس المالية | 2024 (9 أشهر) | 2023 (9 أشهر) | يتغير (٪) |
|---|---|---|---|
| إجمالي الإيرادات | 781.1 مليون دولار | 625.2 مليون دولار | +25% |
| الدخل التشغيلي | 54.0 مليون دولار | 62.7 مليون دولار | -14% |
| صافي الدخل | 20.973 مليون دولار | 30.318 مليون دولار | -31% |
أداء القطاع
قطاع الطيران
حقق قطاع الطيران إيرادات بلغت 558.9 مليون دولار للتسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024 ارتفاعا من 390.3 مليون دولار في عام 2023، وهو ما يمثل نموًا قدره 43%.
وارتفع الدخل التشغيلي لهذا القطاع إلى 72.2 مليون دولار، مقارنة ب 52.4 مليون دولار في العام السابق، نموا 38%.
| مقاييس قطاع الطيران | 2024 (9 أشهر) | 2023 (9 أشهر) | يتغير (٪) |
|---|---|---|---|
| الإيرادات | 558.9 مليون دولار | 390.3 مليون دولار | +43% |
| الدخل التشغيلي | 72.2 مليون دولار | 52.4 مليون دولار | +38% |
قطاع الأسطول
حقق قطاع الأسطول إيرادات قدرها 222.3 مليون دولار، تراجع من 234.8 مليون دولار في عام 2023، مسجلاً انخفاضًا قدره 5%.
وكان الدخل التشغيلي لهذا القطاع 11.3 مليون دولار، أسفل من 22.3 مليون دولارمما يعكس انخفاضا قدره 49%.
| مقاييس قطاع الأسطول | 2024 (9 أشهر) | 2023 (9 أشهر) | يتغير (٪) |
|---|---|---|---|
| الإيرادات | 222.3 مليون دولار | 234.8 مليون دولار | -5% |
| الدخل التشغيلي | 11.3 مليون دولار | 22.3 مليون دولار | -49% |
التكاليف والنفقات
خلال التسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024، بلغ إجمالي التكاليف ومصروفات التشغيل 727.1 مليون دولار، مقارنة ب 562.5 مليون دولار في عام 2023، بزيادة قدرها 29%.
وشملت المساهمين الرئيسيين في زيادة التكاليف 12.2 مليون دولار في رسوم التخلي عن عقد الإيجار وإنهائه، و 4.0 مليون دولار في مصاريف إعادة هيكلة الشركات.
| التكاليف ونفقات التشغيل | 2024 (9 أشهر) | 2023 (9 أشهر) | يتغير (٪) |
|---|---|---|---|
| التكاليف الإجمالية | 727.1 مليون دولار | 562.5 مليون دولار | +29% |
| التخلي عن عقد الإيجار | 12.2 مليون دولار | لا يوجد | لا يوجد |
| مصاريف إعادة الهيكلة | 4.0 مليون دولار | لا يوجد | لا يوجد |
تحليل التدفق النقدي
للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، أبلغت شركة VSE عن التدفقات النقدية على النحو التالي:
- صافي النقد المستخدم في الأنشطة التشغيلية: (86.4 مليون دولار)
- صافي النقد المستخدم في الأنشطة الاستثمارية: (87.5 مليون دولار)
- صافي النقد الناتج من أنشطة التمويل: 173.9 مليون دولار
| مقاييس التدفق النقدي | 2024 (9 أشهر) | 2023 (9 أشهر) |
|---|---|---|
| الأنشطة التشغيلية | (86.4 مليون دولار) | $(49.8 مليون) |
| الأنشطة الاستثمارية | (87.5 مليون دولار) | (227.9 مليون دولار) |
| أنشطة التمويل | 173.9 مليون دولار | 298.0 مليون دولار |
الديون وحقوق الملكية
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، كان لدى شركة VSE إجمالي ديون قدرها 450.3 مليون دولار، مكونة من 285.0 مليون دولار في القروض لأجل و 168.0 مليون دولار في قروض التسهيلات الائتمانية المتجددة.
في مايو 2024، أكملت الشركة طرحًا عامًا لـ 2,429,577 الأسهم، وتوليد عائدات 162.0 مليون دولار صافي تكاليف الإصدار.
| مقاييس الديون | كمية |
|---|---|
| إجمالي الديون | 450.3 مليون دولار |
| قرض لأجل | 285.0 مليون دولار |
| التسهيل الائتماني المتجدد | 168.0 مليون دولار |
| زيادة حقوق الملكية (مايو 2024) | 162.0 مليون دولار |
عمليات الاستحواذ
كانت شركة VSE نشطة في عمليات الاستحواذ، بما في ذلك:
- الاستحواذ على شركة Desser Aerospace لـ 131.5 مليون دولار في يوليو 2023.
- الاستحواذ على جزر تركس وكايكوس، والمساهمة تقريبًا 30.7 مليون دولار إلى الإيرادات لفترة الثلاثة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024.
المعلومات الضريبية
كان معدل الضريبة الفعلي للعمليات المستمرة هو 20.8% للثلاثة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024، مقارنة بـ 27.9% لنفس الفترة من عام 2023.
كيف تجني شركة VSE (VSEC) الأموال
قطاعات الإيرادات
تحقق شركة VSE إيرادات من خلال قطاعين رئيسيين: الطيران والأسطول. اعتبارًا من الربع الثالث من عام 2024، كان توزيع الإيرادات على النحو التالي:
| شريحة | إيرادات الربع الثالث من عام 2024 (بالآلاف) | إيرادات الربع الثالث من عام 2023 (بالآلاف) | التغيير ($) | يتغير (٪) |
|---|---|---|---|---|
| الطيران | $203,642 | $152,355 | $51,287 | 34% |
| أسطول | $69,971 | $78,998 | ($9,027) | (11%) |
| إجمالي الإيرادات | $273,613 | $231,353 | $42,260 | 18% |
بالنسبة للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، بلغ إجمالي الإيرادات 781,111 دولارًا أمريكيًا، بزيادة قدرها 155,948 دولارًا أمريكيًا أو 25% مقارنة بـ 625,163 دولارًا أمريكيًا في نفس الفترة من عام 2023.
تفاصيل قطاع الطيران
أظهر قطاع الطيران نموًا كبيرًا، مدفوعًا بعمليات الاستحواذ وزيادة الطلب على خدمات الصيانة والإصلاح والتجديد (MRO). ارتفعت إيرادات توزيع الطيران بمقدار 71.8 مليون دولار (26%)، في حين زادت إيرادات الإصلاح بمقدار 96.7 مليون دولار (86%).
تفاصيل قطاع الأسطول
واجه قطاع الأسطول تحديات، أبرزها انخفاض نشاط العملاء الحكوميين، خاصة بسبب انتقال USPS إلى نظام جديد لإدارة الأسطول. وانخفضت إيرادات العملاء الحكوميين بمقدار 40.5 مليون دولار (32%)، على الرغم من نمو إيرادات العملاء التجاريين بمقدار 27.9 مليون دولار (26%).
هيكل التكلفة
ارتفعت التكاليف ومصروفات التشغيل إلى 249,915 دولارًا أمريكيًا في الربع الثالث من عام 2024، مقارنة بـ 206,089 دولارًا أمريكيًا في الربع الثالث من عام 2023، مما يعكس زيادة قدرها 43,826 دولارًا أمريكيًا أو 21%. بالنسبة لفترة التسعة أشهر، ارتفعت التكاليف إلى 727.107 دولارًا أمريكيًا من 562.486 دولارًا أمريكيًا، بزيادة قدرها 164.621 دولارًا أمريكيًا أو 29٪.
| نوع التكلفة | الربع الثالث 2024 (بالآلاف) | الربع الثالث 2023 (بالآلاف) | التغيير ($) | يتغير (٪) |
|---|---|---|---|---|
| منتجات | $166,139 | $160,326 | $5,813 | 4% |
| خدمات | $77,014 | $40,004 | $37,010 | 93% |
| نفقات SG&A | $2,605 | $2,556 | $49 | 2% |
| التكاليف الإجمالية | $249,915 | $206,089 | $43,826 | 21% |
الدخل التشغيلي
بلغ الدخل التشغيلي للربع الثالث من عام 2024 23,698 دولارًا أمريكيًا، بانخفاض من 25,264 دولارًا أمريكيًا في الربع الثالث من عام 2023، بانخفاض قدره 1,566 دولارًا أمريكيًا أو 6٪. بالنسبة للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، بلغ الدخل التشغيلي 54,004 دولارًا أمريكيًا، مقارنة بـ 62,677 دولارًا أمريكيًا في العام السابق، بانخفاض قدره 8,673 دولارًا أمريكيًا أو 14٪.
صافي الدخل والأرباح لكل سهم
بلغ صافي الدخل من العمليات المستمرة للربع الثالث من عام 2024 11,650 دولارًا أمريكيًا، مقارنة بـ 12,111 دولارًا أمريكيًا في الربع الثالث من عام 2023، بانخفاض قدره 461 دولارًا أمريكيًا أو 4٪. بلغت ربحية السهم للعمليات المستمرة 0.63 دولارًا أمريكيًا للربع الثالث من عام 2024.
| فترة | صافي الدخل (بالآلاف) | ربحية السهم (المخففة) |
|---|---|---|
| الربع الثالث 2024 | $11,650 | $0.63 |
| الربع الثالث 2023 | $12,111 | $0.80 |
| 9 أشهر 2024 | $20,973 | $1.22 |
| 9 أشهر 2023 | $30,318 | $2.23 |
السيولة وموارد رأس المال
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، كان لدى شركة VSE إجمالي ديون طويلة الأجل بقيمة 450,341 دولارًا أمريكيًا، تشمل قرضًا لأجل بقيمة 285,000 دولارًا أمريكيًا وتسهيلًا ائتمانيًا متجددًا بقيمة 168,000 دولارًا أمريكيًا. تدير الشركة سيولتها بشكل فعال من خلال التدفقات النقدية من العمليات ومصادر التمويل الخارجية.
عمليات الاستحواذ الأخيرة
وفي عام 2024، أكملت شركة VSE عملية الاستحواذ على شركة TCI، مما ساهم بشكل كبير في نمو الإيرادات. كما عززت عمليات الاستحواذ السابقة، بما في ذلك Desser Aerospace، أداء قطاع الطيران.
الاستنتاج بشأن الأداء المالي
يشير الأداء المالي لشركة VSE اعتبارًا من عام 2024 إلى استراتيجية قوية لتوليد الإيرادات، لا سيما في قطاع الطيران، مع مواجهة التحديات في قطاع الأسطول. من المتوقع أن تستمر عمليات الاستحواذ المستمرة للشركة والتركيز الاستراتيجي على خدمات MRO في دفع النمو.
VSE Corporation (VSEC) DCF Excel Template
5-Year Financial Model
40+ Charts & Metrics
DCF & Multiple Valuation
Free Email Support
Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- VSE Corporation (VSEC) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of VSE Corporation (VSEC)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View VSE Corporation (VSEC)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.