Annaly Capital Management, Inc. (Nly): Historia, propiedad, Misión, cómo funciona & gana dinero

Una breve historia de Annaly Capital Management, Inc. (Nly)

Compañía Overview

Annaly Capital Management, Inc. (NLY) es un fideicomiso de inversión inmobiliaria (REIT) con sede en la ciudad de Nueva York. Fundada en 1997, la compañía invierte principalmente en valores respaldados por hipotecas.

Desempeño financiero

A partir del cuarto trimestre de 2023, Annaly informó las siguientes métricas financieras clave:

Composición de la cartera de inversiones

• Valores respaldados por hipotecas de la agencia: 85.3%
• Valores no respaldados por hipotecas: 7.2%
• Préstamos inmobiliarios comerciales: 5.5%
• Otras inversiones: 2%

Destacados operativos

Annaly Capital Management administra una cartera diversa de inversiones relacionadas con las hipotecas con un enfoque en valores de agencia.

Desarrollos corporativos recientes

• Completó $ 2.3 mil millones en recompras de acciones en 2023
• Mantenido dividendo trimestral de $ 0.88 por acción
• Cartera de préstamos inmobiliarios comerciales ampliados

Quién posee Annaly Capital Management, Inc. (Nly)

Propiedad institucional

A partir del cuarto trimestre de 2023, los principales accionistas institucionales de Annaly Capital Management incluyen:

Propiedad interna

Detalles de propiedad de información privilegiada clave para Annaly Capital Management:

• Propiedad total de información privilegiada: 0.41%
• Número de inversores institucionales: 428
• Porcentaje de propiedad institucional: 89.40%

Principales accionistas

Los principales accionistas individuales y sus porcentajes de propiedad:

Estructura de propiedad

Desglose de distribución de propiedad:

• Flotador público: 822,453,000 acciones
• Acciones en circulación: 1,024,567,890
• Inversores institucionales: 89.40%
• Inversores minoristas: 10.60%

Declaración de misión de Annaly Capital Management, Inc. (NLY)

Compañía Overview

Annaly Capital Management, Inc. es un fideicomiso de inversión inmobiliaria (REIT) que invierte principalmente, financia y administra valores e inversiones relacionadas con hipotecas residenciales de la agencia.

Desempeño financiero

Enfoque de inversión estratégica

• Agencia Valores respaldados por hipotecas residenciales
• Deuda inmobiliaria comercial
• Inversiones de crédito residencial
• Préstamos del mercado intermedio

Objetivos de inversión clave

Los objetivos principales incluyen:

• Generar rendimientos constantes ajustados al riesgo
• Mantener una cartera de inversiones diversificada
• Proporcionar ingresos de dividendos atractivos a los accionistas

Composición de cartera

Cumplimiento regulatorio

Opera como un fideicomiso de inversión inmobiliaria (REIT), que cumple con las regulaciones del IRS que requieren la distribución de al menos el 90% de los ingresos imponibles a los accionistas.

Enfoque de gestión de riesgos

• Riesgos de tasa de interés de cobertura
• Mantener relaciones de apalancamiento conservador
• Diversificación de la cartera de inversiones

Cómo funciona Annaly Capital Management, Inc. (NLY)

Compañía Overview

Annaly Capital Management, Inc. es un fideicomiso de inversión inmobiliaria (REIT) con sede en la ciudad de Nueva York. A partir del cuarto trimestre de 2023, la compañía administra aproximadamente $ 74.7 mil millones en activos totales.

Modelo de negocio

Annaly invierte principalmente en valores respaldados por hipotecas (MBS) con las siguientes características clave:

• Agencia MBS: 89.4% de la cartera a partir del cuarto trimestre de 2023
• MBS sin agencia: 10.6% de la cartera
• Valor total de la cartera de inversiones: $ 74.7 mil millones

Desempeño financiero

Estrategia de inversión

Áreas clave de enfoque de inversión:

• Valores respaldados por hipotecas residenciales
• Valores comerciales respaldados por hipotecas
• Valores empresariales patrocinados por el gobierno (GSE)

Gestión de riesgos

Annaly utiliza estrategias de cobertura de tasas de interés con:

• Swaps de tasas de interés: valor nocional de $ 42.3 mil millones
• Contratos de futuros del Tesoro
• Swaps de incumplimiento de crédito

Métricas operativas

Cómo Annaly Capital Management, Inc. (NLY) gana dinero

Modelo de negocio Overview

Annaly Capital Management, Inc. opera como un fideicomiso de inversión inmobiliaria (REIT) que invierte principalmente en valores respaldados por hipotecas (MBS).

Estrategia de inversión

Annaly se centra en invertir en los siguientes tipos de valores respaldados por hipotecas:

• Agencia Valores respaldados por hipotecas residenciales (RMBS)
• Agencia Valores respaldados por hipotecas comerciales (CMBS)
• Valores no respaldados por hipotecas

Métricas de desempeño financiero

Mecanismos de generación de ingresos

Fuentes de ingresos primarios:

• Ingresos por intereses de valores respaldados por hipotecas
• Margen de interés neto de la cartera de inversiones
• Ganancias/pérdidas realizadas y no realizadas en valores

Composición de la cartera de inversiones

Indicadores financieros clave

Relación de apalancamiento: 5.1x

Regreso sobre la equidad (ROE): 10.2%

Difundir el interés neto: 1.35%

Estrategia de financiación

• Acuerdos de recompra
• Financiamiento asegurado
• Patrimonio de los accionistas