Évaluer vos performances d'investissement

Introduction

L'évaluation de vos performances d'investissement est le processus de révision de la façon dont vos investissements se portent par rapport à vos objectifs et attentes. Il s'agit de prendre en compte des facteurs tels que les conditions du marché, les frais d'investissement et les changements dans votre situation personnelle qui peuvent avoir un impact sur vos décisions d'investissement.

Il existe plusieurs facteurs importants à considérer lors de l'évaluation de vos performances d'investissement, et il est important de les comprendre afin de prendre de bonnes décisions et de maximiser vos chances d'atteindre vos objectifs d'investissement.

Définition de l'évaluation des performances d'investissement

L'évaluation des performances des investissements est généralement le processus de mesure de vos investissements contre les objectifs et critères prédéterminés. Cela vous aide à répondre à des questions telles que «Suis-je pour atteindre mes objectifs financiers?», «Est-ce que je prends trop de risques?», Ou «est-ce que je maximisé mes rendements?». Cela implique essentiellement de regarder vos avoirs actuels, de revoir vos objectifs et d'attentes, et d'évaluer si vous êtes ou non sur la bonne voie.

Importance de l'évaluation des performances d'investissement

• L'évaluation de vos performances d'investissement vous permet de prendre de meilleures décisions, car elle vous permet de comprendre où vos investissements sont positionnés par rapport à vos objectifs et attentes.
• Il vous aide à identifier les investissements qui fonctionnent bien, ainsi que ceux qui peuvent être sous-performants par rapport à vos objectifs.
• Il vous aide à être plus conscient des risques de marché et d'autres facteurs qui pourraient potentiellement avoir un impact sur vos investissements.
• Il vous permet d'ajuster votre stratégie d'investissement et d'apporter des modifications si nécessaire.

Catégories de performances d'investissement

La performance des investissements est un facteur important lors de la détermination de la réussite d'une stratégie ou d'une décision d'investissement. Les investisseurs devraient considérer tous les aspects de la performance, car différentes catégories jouent un rôle dans la métrique globale. Trois principales catégories de performance d'investissement sont la performance financière, la performance des participants et la performance des conseillers / gestionnaires.

Performance financière

La performance financière est la mesure la plus élémentaire de la performance et comprend des éléments tels que le retour sur investissement (ROI), les gains en capital, l'appréciation, etc. Il est important de comprendre les détails de chaque métrique financière lors de l'évaluation de la performance. Par exemple, les gains en capital et l'appréciation ne racontent pas toute l'histoire car ils peuvent ne pas être liés à la stratégie globale et au calendrier d'une décision d'investissement.

Performance des participants

La performance des participants est une mesure des personnes impliquées dans l'effort d'investissement. La façon dont les participants comprennent le risque, la stratégie et les décisions est un fait important. Les investisseurs devraient rechercher des participants qui connaissent les décisions prises et peuvent comprendre les risques impliqués pour prendre les meilleures décisions.

Performance conseiller / gestionnaire

Les performances des conseillers / gestionnaires se réfèrent à la façon dont le conseiller ou le gestionnaire fonctionne dans le processus d'investissement. Cela peut inclure des choses comme la façon dont le conseiller est bien informé sur les investissements et dans quelle mesure ils gèrent efficacement les actifs. Les investisseurs doivent rechercher un conseiller expérimenté, compétent et capable de gérer efficacement les investissements.

Établir des normes de performance

Lors de l'évaluation de vos performances d'investissement, il est important d'établir des critères pour mesurer les progrès ultérieurs contre. Cela comprend la définition de facteurs clés tels que la tolérance au risque, les objectifs cibles et les délais.

Tolérance au risque

Les investisseurs doivent déterminer le risque qu'ils sont disposés à comprendre afin d'atteindre le résultat souhaité. Comme la situation de chacun et l'appétit pour le risque varient, des descripteurs faciles à comprendre tels que «conservateur», «modéré» et «agressif» peuvent aider à déterminer la meilleure stratégie.

Objectifs cibler

Lorsque vous établissez des normes de performance, il est crucial d'établir un objectif réalisable. Qu'espérez-vous réaliser à partir de vos investissements? Cherchez-vous un rendement plus important, mais prêt à accepter plus de risques ou une approche plus conservatrice avec un taux de rendement inférieur? Connaître la réponse à ces questions aidera à définir des attentes réalistes.

Laps de temps

La performance des investissements doit également être évaluée dans un délai spécifié. Cela garantira que les objectifs restent lorsque le marché fluctue et permettra aux investisseurs d'ajuster leur stratégie si nécessaire. Des objectifs à court terme pourraient chercher à capitaliser sur les mouvements quotidiens sur le marché, tandis que les objectifs à plus long terme peuvent se concentrer sur la retraite et les formes financières connexes.

Critères de performance des investissements

Lors de l'évaluation du succès d'un investissement, les investisseurs devraient se demander si leurs rendements sont supérieurs, inférieurs à la norme ou quelque part entre les types d'investissements contre lesquels ils les comparent. Cela leur permettra d'évaluer les performances globales de leur portefeuille et de faire tous les ajustements qui pourraient être nécessaires.

Performance d'investissement supérieure et inférieure

La performance d'investissement supérieure est généralement définie comme des rendements qui dépassent les repères applicables. Les performances de qualité inférieure sont généralement définies comme des rendements inférieurs aux repères applicables. Lors de l'évaluation si les performances sont supérieures ou inférieures, les investisseurs doivent examiner à la fois les rendements absolus (en termes de dollars et de cents) et de rendements relatifs (en termes de gains en pourcentage).

Benchmarking contre les investissements appropriés

Il est essentiel de comparer les performances par rapport aux types d'investissements appropriés. Par exemple, un investisseur qui a investi dans des actions ne devrait pas comparer ses rendements à ceux des obligations. De même, un investisseur qui a investi dans des obligations à court terme ne devrait pas comparer ses rendements à ceux des obligations à long terme. Lors de l'exécution d'une analyse comparative, les investisseurs doivent utiliser des repères similaires au type d'investissements qu'ils évaluent.

Une façon d'évaluer les performances des investissements est de comparer le rendement total d'un investisseur (après impôts et frais) à une référence appropriée. Cela peut donner un aperçu de la question de savoir si l'investisseur utilise efficacement son capital et atteint son niveau de rendement souhaité. Il peut également fournir un contexte pour prendre des décisions d'investissement à l'avenir.

Performance d'investissement systématique vs discrétionnaire

Les investisseurs devraient accorder une attention particulière à leur performance d'investissement et selon leurs stratégies, ils peuvent vouloir évaluer systématiquement ou discrétionnaires de leurs investissements. Afin de s'assurer que les investisseurs tirent le meilleur parti de leurs investissements, ils doivent comprendre les différences entre les évaluations systématiques et discrétionnaires des performances et comment elles peuvent être utilisées pour créer un portefeuille réussi.

Évaluation systématique des performances

L'évaluation systématique des performances est une approche quantitative de l'investissement qui se concentre sur les modèles et les tendances de performance historiques. L'évaluation systématique des performances consiste à analyser des facteurs tels que le cours de l'action, le volume et l'élan pour déterminer les meilleures titres. Les investisseurs utilisant une évaluation systématique des performances reposent souvent sur une analyse technique, qui consiste à utiliser un ensemble d'indicateurs et de modèles pour prévoir des changements potentiels sur le marché. Cette méthode est souvent basée sur des modèles conçus pour réduire le bruit des fluctuations quotidiennes du marché et se concentrer sur les tendances sous-jacentes qui peuvent affecter les performances d'une sécurité particulière. L'évaluation systématique des performances peut être utilisée par les investisseurs pour générer des portefeuilles réussis et prendre des décisions éclairées, cependant, il est important de se rappeler que les performances passées ne garantissent pas les résultats futurs.

Évaluation discrétionnaire de la performance

L'évaluation discrétionnaire de la performance est une approche qualitative de l'investissement qui se concentre sur la recherche des principes fondamentaux sous-jacents d'une sécurité et de déterminer sa valeur potentielle. Cette méthode d'investissement implique la recherche d'une sécurité et la détermination de sa valeur intrinsèque, ainsi que la compréhension de l'industrie sous-jacente et de tout facteur politique ou socio-économique qui peut affecter la valeur de la sécurité. Cette méthode est souvent considérée comme une combinaison d'analyse fondamentale et de calendrier du marché, et les investisseurs utilisant une approche discrétionnaire prendront souvent des décisions en fonction de leur instinct intestinal et de leur expérience personnelle. L'évaluation discrétionnaire des performances peut être utile pour les investisseurs qui cherchent à prendre des décisions éclairées, cependant, il convient de noter que cette méthode nécessite beaucoup de compétences, de connaissances et d'expérience pour réussir.

Les investisseurs devraient prêter attention à leur performance d'investissement, quelles que soient leurs stratégies et évaluer leurs investissements en utilisant une combinaison de méthodes systématiques et discrétionnaires. L'évaluation systématique des performances peut aider à identifier les opportunités potentielles, tandis que l'évaluation discrétionnaire des performances peut aider à confirmer si une sécurité est un bon ajustement pour un portefeuille. En accordant une attention particulière aux deux méthodes d'évaluation, les investisseurs peuvent s'assurer qu'ils prennent des décisions éclairées qui les aideront à créer un portefeuille réussi.

Évaluation des rendements

L'un des domaines les plus importants dans l'évaluation des performances d'investissement consiste à évaluer votre retour sur investissement. Cela signifie que vous devez comprendre non seulement le montant des gains ou des pertes, mais aussi comment les performances ont changé au fil du temps.

Graphiques et graphiques pour l'évaluation

Afin d'évaluer efficacement vos performances d'investissement, vous devez utiliser des graphiques et des graphiques de haute qualité. La création de visuels clairs facilitera la comparaison de vos performances par rapport aux différentes délais, ainsi que contre les références. Par exemple, un graphique peut révéler des pics et des creux dans les performances, ou des changements plus progressifs au cours d'une certaine période.

Enquêter sur les facteurs qui ont conduit à un changement dans les rendements

Une fois que vous avez évalué votre retour sur investissement, il est important d'étudier les facteurs qui ont entraîné des changements dans les rendements. Cela peut impliquer de rechercher des facteurs tels que l'environnement macroéconomique, des changements politiques ou réglementaires, ou cela peut impliquer de rechercher des changements de performance au sein de votre propre portefeuille. Par exemple, si une action spécifique a sous-performé, il peut être nécessaire de déterminer si cela était dû à un facteur externe ou à un problème interne.

Pour évaluer avec précision vos performances d'investissement, il est important de surveiller et d'évaluer les rendements au fil du temps. Pour ce faire efficacement, vous devez être en mesure de suivre vos performances avec des visuels clairs, et également étudier toutes les modifications pour essayer de trouver des informations sur ce qui les a causées.

Conclusion

Le maintien d'un portefeuille ciblé et l'évaluation régulière de vos performances d'investissement peut avoir une valeur énorme. Que vous ayez un portefeuille d'actions individuelles ou un portefeuille diversifié de fonds communs de placement et de fonds indexés, l'évaluation de votre performance d'investissement est essentielle pour le succès du portefeuille.

Avoir une stratégie pour évaluer vos investissements est essentiel en raison de la nature en évolution rapide du marché. La vérification périodique des performances peut vous aider à créer un portefeuille en fonction des objectifs à court et à long terme. Un examen régulier de votre portefeuille vous aidera également à équilibrer vos investissements et à déterminer si votre portefeuille est devenu trop risqué.

Il est important de vous concentrer sur vos objectifs d'investissement globaux et de passer régulièrement à l'examen de votre portefeuille pour vous assurer que vous êtes sur la bonne voie. L'évaluation de vos investissements et l'évaluation de leurs performances vous aidera à prendre des décisions plus éclairées et à augmenter potentiellement vos rendements.

Résumé de l'évaluation des performances d'investissement

L'évaluation de vos performances d'investissement est essentielle pour construire et gérer un portefeuille réussi. La surveillance de vos performances de portefeuille vous permet de constamment évoluer vos stratégies et de déplacer vos investissements en réponse aux changements de marché. Il vous aide également à gérer vos risques et à rester sur la bonne voie pour atteindre vos objectifs d'investissement globaux.

Valeur dans l'évaluation des performances d'investissement

En évaluant vos investissements, vous pouvez identifier et résoudre tous les problèmes, tels qu'un manque de diversification ou une position de surpondération dans un secteur. De plus, cela vous aide à améliorer vos processus de prise de décision et à repérer les problèmes potentiels avant de devenir trop coûteux.

• L'analyse des performances de vos investissements vous permet d'ajuster votre portefeuille en réponse aux changements de marché.
• Le suivi de vos performances vous permet de surveiller et de réduire les risques.
• L'évaluation de vos investissements vous aide à identifier et résoudre tous les problèmes avec votre portefeuille.
• L'évaluation régulière de vos investissements vous aide à prendre des décisions plus éclairées.