Énoncé de mission, vision, & Valeurs fondamentales de Deutsche Bank Aktiengesellschaft (DB)

Lorsqu'une banque comme Deutsche Bank Aktiengesellschaft est en passe d'atteindre un objectif de chiffre d'affaires annuel d'environ 32 milliards d'euros pour 2025, avec un bénéfice avant impôts sur neuf mois déjà à un niveau record 7,7 milliards d'euros, vous devez vous demander : quelle est la stratégie fondamentale qui conduit à ce type de performance ? Il ne s’agit pas seulement de mécanismes de bilan ; il s'agit de l'objectif principal - la mission, la vision et les valeurs - qui guide chaque décision d'allocation de capital et chaque modèle de risque.

Savez-vous vraiment comment leur objectif déclaré d'être la « Global Hausbank » se traduit par une 10.9% Retour sur fonds propres tangibles (RoTE) pour les neuf premiers mois de 2025, ou comment leurs valeurs fondamentales façonnent le déploiement de leur 2,3 milliards d'euros dans les distributions de capital prévues cette année ? Passons en revue le langage de l'entreprise et examinons les principes réels qui font bouger les choses. 14.5% Ratio de fonds propres Common Equity Tier 1 (CET1).

Deutsche Bank Aktiengesellschaft (DB) Overview

Vous recherchez les chiffres concrets et la véritable histoire de la Deutsche Bank Aktiengesellschaft (DB), et la conclusion est simple : la concentration disciplinée de la banque sur ses activités principales porte ses fruits avec une rentabilité record en 2025. Elle a dépassé la phase de restructuration et se trouve désormais carrément dans un cycle de croissance et de rendement, prouvant que la stratégie Global Hausbank fonctionne.

La Deutsche Bank a été fondée à Berlin en 1870, avec pour mission claire de financer le commerce extérieur allemand et de concurrencer les grandes banques londoniennes. C'est un acteur mondial depuis le début, ouvrant ses premiers bureaux à l'étranger à Shanghai et Yokohama en 1872 et à Londres en 1873. Cet ADN international est toujours au cœur de son modèle commercial aujourd'hui, en particulier après des acquisitions clés comme Morgan Grenfell en 1989 et Bankers Trust en 1998.

Aujourd'hui, Deutsche Bank fonctionne comme une banque universelle, fournissant des services à travers quatre divisions principales qui couvrent l'ensemble des besoins financiers. C'est une machine à service complet.

• Banque d'entreprise : Banque de transactions mondiales et financement pour les entreprises multinationales.
• Banque d'investissement : Se concentre sur les titres à revenu fixe et les devises (FIC), le financement et les services de conseil.
• Banque privée : Au service des clients privés, professionnels et de gestion de patrimoine.
• Gestion des actifs (DWS) : Gère les actifs des clients institutionnels et de détail.

La banque est en passe d'atteindre ses prévisions de revenus pour l'ensemble de l'année 2025, d'environ 32 milliards d'euros, un indicateur clair que le pivot stratégique fonctionne. Ils ne vendent pas seulement des produits ; ils construisent un modèle opérationnel évolutif. Vous pouvez en savoir plus sur le point de vue des investisseurs ici : Explorer l'investisseur de Deutsche Bank Aktiengesellschaft (DB) Profile: Qui achète et pourquoi ?

Dynamique financière pour 2025 : rentabilité record et croissance de base

Les derniers rapports financiers, couvrant le troisième trimestre (T3) 2025, montrent un rythme décisif dans tous les domaines. La banque a déclaré un bénéfice avant impôts record de 2,4 milliards d'euros au troisième trimestre 2025, soit une augmentation de 8 % sur un an. Ce bon trimestre a permis de porter le bénéfice avant impôts des neuf premiers mois de 2025 à 7,7 milliards d'euros, soit un bond massif de 64 % par rapport à la même période en 2024.

Voici un petit calcul sur les revenus : les revenus nets du troisième trimestre 2025 s'élevaient à 8,0 milliards d'euros, en hausse de 7 % sur un an. Il ne s’agit pas simplement d’une histoire de croissance axée sur un seul moteur ; les quatre activités principales ont enregistré une croissance des bénéfices à deux chiffres. Il s'agit sans aucun doute d'une source de revenus diversifiée.

• Banque d'investissement : Les revenus du troisième trimestre ont augmenté de 18 %, avec des revenus de taux et devises (FIC) hors financement en hausse de 21 % à 1,6 milliard d'euros.
• Banque privée : Les bénéfices ont augmenté de 71 % depuis le début de l’année 2025, ce qui témoigne d’une réelle dynamique dans les segments du commerce de détail et de la gestion de patrimoine.
• Gestion des actifs : La collecte nette dans la banque privée et la gestion d'actifs s'est élevée à 66 milliards d'euros au cours des neuf premiers mois de 2025, entraînant une augmentation de 140 milliards d'euros des actifs sous gestion au cours des douze derniers mois.

Deutsche Bank réalise également de réels progrès dans la réalisation de ses objectifs en matière de développement durable, atteignant 440 milliards d'euros de volumes cumulés d'investissements en finance durable et ESG jusqu'à la fin du troisième trimestre 2025. Il s'agit d'un chiffre significatif qui montre que son engagement envers les facteurs environnementaux, sociaux et de gouvernance (ESG) se traduit par une activité commerciale et des revenus tangibles.

Deutsche Bank : le champion européen du secteur bancaire mondial

Deutsche Bank n'est pas seulement une grande banque ; elle se positionne comme « l'alternative européenne au système bancaire mondial » et la « porte d'entrée vers l'Europe ». Ils ont réussi un redressement qui a rétabli la rentabilité et renforcé leur base de capital, un facteur clé pour toute institution financière. Le ratio de fonds propres Common Equity Tier 1 (CET1) de la banque, une mesure essentielle de la solidité financière d'une banque, s'élevait à un solide 14,5 % à la fin du troisième trimestre 2025.

La banque est en bonne voie pour atteindre ses objectifs de rentabilité pour l'ensemble de l'année 2025 : un retour sur fonds propres tangibles (RoTE) supérieur à 10 % et un coefficient d'exploitation (CIR) inférieur à 65 %. Atteindre ces objectifs est un signal clair au marché que la stratégie de Global Hausbank, qui vise à devenir la banque de référence pour les entreprises mondiales, génère des rendements durables et leaders sur le marché. C'est la définition d'un pivot réussi.

Cette exécution disciplinée et cette solide position en capital permettent à la banque de restituer du capital aux actionnaires, avec des distributions totales en 2025, y compris les dividendes et les rachats d'actions, atteignant 2,3 milliards d'euros. Cette combinaison de solides performances opérationnelles, de solidité du capital et de rendement pour les actionnaires est la raison pour laquelle Deutsche Bank Aktiengesellschaft (DB) est un leader du secteur. Pour comprendre toute l’ampleur de ce succès, vous devez approfondir les détails ci-dessous.

Déclaration de mission de la Deutsche Bank Aktiengesellschaft (DB)

Vous recherchez le fondement de la stratégie de Deutsche Bank Aktiengesellschaft : l'objectif principal qui guide chaque investissement et chaque décision. La mission de la banque est centrée sur le fait d'être une « banque immobilière mondiale », ce qui se traduit par un partenaire de confiance offrant des services complets pour les clients du monde entier. Leur objectif déclaré est clair : Dédié au succès durable et à la sécurité financière de nos clients au pays et à l'étranger, qui est le prisme à travers lequel ils envisagent la création de valeur à long terme.

Cette mission n'est pas seulement un slogan d'entreprise ; c'est le cadre de leurs ambitieux objectifs financiers pour 2025. Par exemple, la banque est en bonne voie pour générer des revenus nets d’environ 2025 pour l’ensemble de l’année 2025. 32 milliards d'euros et un bénéfice avant impôt d'environ 10 milliards d'euros, démontrant que leur stratégie axée sur le client se traduit directement par des performances financières significatives. L'importance d'un énoncé de mission réside dans sa capacité à aligner un effectif mondial de plus de 90 000 personnes vers un objectif unique et mesurable. C'est le calcul rapide.

Pour atteindre cet objectif, Deutsche Bank Aktiengesellschaft se concentre sur six valeurs fondamentales, mais trois se démarquent comme les moteurs les plus essentiels de sa stratégie actuelle : l'orientation client, la performance durable et l'innovation.

Orientation client : gagner la confiance grâce à la valeur

Le premier élément essentiel, Client Centricity, consiste à placer vous, le client, au cœur de l'organisation pour gagner la confiance. Il s'agit de fournir une véritable valeur ajoutée en comprenant et en répondant au mieux aux besoins des clients, et pas seulement en proposant des produits. Honnêtement, pour une banque de cette taille, cela signifie disposer du capital et des offres adaptées pour accompagner votre croissance.

Cet engagement se reflète dans les chiffres à l’horizon 2025. Les pôles Banque Privée et Asset Management ont enregistré une collecte nette de 66 milliards d'euros au cours des neuf premiers mois de l'année, un signe clair que les clients votent avec leurs actifs. De plus, la banque a généré avec succès 30 milliards d'euros en actifs pondérés en fonction des risques (RWA) à partir du deuxième trimestre 2025, ce qui leur donne une plus grande capacité à prêter et à soutenir les initiatives de croissance axées sur les clients. Il ne s'agit pas seulement de service ; il s'agit d'avoir un bilan solide pour être un partenaire véritablement fiable.

• Placer les clients au cœur de l’organisation.
• Offrez une véritable valeur ajoutée en répondant au mieux aux besoins des clients.
• Établissez des relations à long terme et mutuellement bénéfiques.

Pour approfondir les facteurs qui contribuent à la notoriété de Deutsche Bank Aktiengesellschaft et comprendre son approche stratégique, explorez : Breaking Down Deutsche Bank Aktiengesellschaft (DB) Financial Health: Key Insights for Investors

Sustainable Performance: Long-Term Value Over Short-Term Gain

La performance durable est le deuxième élément crucial, mettant l'accent sur le succès à long terme plutôt que sur le gain à court terme pour les actionnaires et les parties prenantes. This value is the engine behind the bank's push for consistent, high-quality returns and operational efficiency. Leur objectif de rendement des capitaux propres tangibles (RoTE) pour l’ensemble de l’année 2025 est supérieur à 10 %, ce qui est une mesure clé de rentabilité et un indicateur solide de création de valeur.

The commitment also extends to environmental, social, and governance (ESG) factors. Les volumes cumulés de la banque en matière de financement durable et d'investissements ESG ont atteint 417 milliards d'euros depuis 2020 jusqu'au premier semestre 2025. Cet accent mis sur la performance et l'efficacité se reflète également dans le contrôle des coûts, l'objectif de ratio coûts/revenus pour 2025 étant fixé à moins de 65 %, une mesure qui montre qu'elle gère efficacement ses dépenses tout en augmentant ses revenus.

Innovation : adopter des méthodes nouvelles et meilleures

Le troisième élément clé est l'innovation, qui consiste à stimuler la curiosité intellectuelle et à rechercher constamment des solutions adaptées aux problèmes des clients. Il ne s'agit pas seulement de nouvelles applications ; it's about fundamentally improving processes and platforms to achieve operational excellence.

L'orientation stratégique de la banque sur un modèle opérationnel évolutif, qui inclut l'exploitation de l'intelligence artificielle (IA) pour améliorer l'efficacité, est un exemple clair de cette valeur en action. Ils sont sur le point d'achever leur programme d'efficacité opérationnelle, qui devrait générer 2,5 milliards d'euros d'efficacité brute des coûts. Ce type d’économies provient d’une innovation systémique intelligente, et pas seulement d’une réduction des graisses. Cela garantit qu’ils peuvent continuer à investir dans la technologie qui permet votre réussite.

Déclaration de vision de la Deutsche Bank Aktiengesellschaft (DB)

Vous devez savoir où se dirige la Deutsche Bank Aktiengesellschaft, d'autant plus que la banque oriente sa stratégie vers 2028. L'essentiel à retenir est simple : la Deutsche Bank met en œuvre sa vision de « Global Hausbank », visant à être le champion européen du secteur bancaire, et elle atteint ses principaux objectifs financiers pour 2025, ce qui constitue une base solide pour la prochaine phase de croissance.

L'objectif de la banque – « Dédiée au succès durable et à la sécurité financière de nos clients au pays et à l'étranger » -est la boussole qui guide sa vision. Il ne s’agit pas seulement d’être grand ; il s'agit d'être la banque européenne la plus pertinente au monde, notamment pour les clients entreprises et institutionnels. Cette orientation est définitivement plus claire aujourd’hui qu’elle ne l’était il y a cinq ans.

The Global Hausbank : Championne européenne et présence mondiale

La vision est de devenir le champion européen du secteur bancaire, en s’appuyant sur une présence mondiale profonde et à grande échelle. Pensez au concept de « Global Hausbank » : cela signifie être le partenaire de confiance des sociétés multinationales allemandes et européennes, en les connectant aux marchés mondiaux. Ce n’est pas une vague aspiration ; il s'agit d'une stratégie ciblée visant à stimuler la croissance dans des domaines spécifiques tels que les transactions bancaires et la franchise ciblée de la banque d'investissement.

La Corporate Bank, par exemple, tire parti de cette position pour augmenter ses revenus auprès des entreprises clientes dans les domaines de la gestion de trésorerie et des paiements. Ils visent à être le « premier appel » pour les sociétés multinationales mondiales (MNC). Le risque ici est la volatilité du marché, mais la force réside dans la résilience des activités bancaires de transaction, qui offrent une base de frais stable. Vous pouvez approfondir la composition de vos clients en Explorer l'investisseur de Deutsche Bank Aktiengesellschaft (DB) Profile: Qui achète et pourquoi ?

Obtenir des rendements et une discipline en matière de capital parmi les meilleurs du marché

Une vision est inutile sans les chiffres pour la soutenir. La stratégie de Deutsche Bank repose sur la réalisation de « rendements parmi les meilleurs du marché ». Les objectifs financiers pour 2025 en sont la preuve. Pour les neuf premiers mois de 2025, la banque a déclaré un bénéfice avant impôts record de 7,7 milliards d’euros, démontrant que sa stratégie fonctionne.

La mesure essentielle est le retour sur capitaux propres tangibles (RoTE), qui mesure l’efficacité avec laquelle la banque utilise le capital des actionnaires. Leur objectif pour 2025 est supérieur à 10 %, et ils sont sur la bonne voie, avec un RoTE de 10,9 % pour les neuf premiers mois de 2025. Voici le calcul rapide : atteindre cet objectif RoTE signifie que la banque crée une réelle valeur pour les actionnaires, au-delà des années de restructuration. De plus, le ratio de fonds propres Common Equity Tier 1 (CET1), la principale force du capital de la banque, s'est établi à un solide niveau de 14,5 % au troisième trimestre 2025, bien au-dessus de sa fourchette opérationnelle prévue de 13,5 % à 14,0 %.

• Perspectives de chiffre d'affaires net 2025 : environ 32 milliards d'euros.
• Objectif de ratio coûts/revenus pour 2025 : inférieur à 65 % (9 mois 2025 était de 63,0 %).
• Distributions aux actionnaires 2025 : 2,3 milliards d'euros prévus.

Préparer l’avenir grâce à l’innovation et à la durabilité

La vision mentionne également explicitement « exploiter le potentiel de l’IA et un bilan solide ». C’est là que la banque identifie les opportunités à court terme. Ils investissent dans la technologie pour créer un modèle opérationnel évolutif et générer des économies. L’objectif est de transformer les processus pour les rendre plus intégrés et automatisés, ce qui est essentiel pour atteindre l’objectif de ratio coûts/revenus inférieur à 65 % d’ici 2025.

Au-delà de la technologie, la vision de la banque repose sur son engagement en faveur du développement durable, une valeur fondamentale reflétée dans son principe directeur « Penser commercialement pour des résultats durables ». Ils ont facilité 247 milliards d’euros de financements et d’investissements durables en 2024, montrant une claire concentration sur les facteurs ESG (environnementaux, sociaux et de gouvernance) dans leurs pratiques commerciales. L’opportunité est ici énorme : être un leader de la finance durable les positionne pour les flux de capitaux massifs nécessaires à la transition énergétique mondiale. Ce que cache cette estimation, c'est le risque réglementaire de définir ce qui est véritablement « durable » dans les années à venir.

Cette orientation vers l’intégrité et la responsabilité est l’un des quatre principes directeurs de la banque :

• Agissez de manière responsable pour inspirer la confiance.
• Pensez commercialement pour des résultats durables.
• Prendre des initiatives pour créer des solutions.
• Travaillez en collaboration pour obtenir le plus grand impact.

Il ne s’agit pas seulement de discussions sur les RH ; c'est le cadre culturel qui soutient la vision financière. Vous avez besoin d’une culture stable pour exécuter une stratégie pluriannuelle, en particulier une stratégie visant un RoTE supérieur à 13 % d’ici 2028.

Étape suivante : examinez l'exposition de votre portefeuille au secteur bancaire européen et évaluez si la discipline en matière de capital et la trajectoire RoTE de Deutsche Bank s'alignent sur vos taux minimum d'investissement.

Valeurs fondamentales de la Deutsche Bank Aktiengesellschaft (DB)

Au-delà des gros titres, vous regardez le fondement stratégique d'une institution mondiale, et c'est intelligent ; les valeurs fondamentales d’une banque sont un indicateur avancé de son risque profile et la rentabilité future. Deutsche Bank Aktiengesellschaft (DB) guide l'ensemble de ses opérations, de la conformité à l'allocation du capital, selon quatre principes clairs, qu'elle appelle ses principes directeurs : nous agissons de manière responsable pour inspirer la confiance, nous pensons commercialement pour des résultats durables, nous prenons l'initiative de créer des solutions et nous travaillons en collaboration pour le plus grand impact. Ces valeurs ne sont pas de simples affiches sur un mur ; ils sont directement liés à l'objectif de la banque d'atteindre un rendement des capitaux propres tangibles (RoTE) supérieur à 10 % pour l'exercice 2025, un objectif qu'elle a déjà dépassé en atteignant 11,0 % au premier semestre 2025.

Voici un rapide calcul expliquant pourquoi ces valeurs sont importantes : l'efficacité opérationnelle, motivée par ces principes, est la clé de l'objectif de la banque de maintenir son ratio charges/revenu en dessous de 65 % pour 2025, qui s'élevait à 62,3 % au premier semestre.

Nous agissons de manière responsable pour inspirer la confiance

Cette valeur est le fondement de toute institution financière, représentant l’engagement envers l’intégrité, la conformité et la gestion communautaire. Pour Deutsche Bank Aktiengesellschaft (DB), cela signifie non seulement respecter la loi, mais aussi gérer activement les risques de réputation et organisationnels qui érodent la confiance du public. Honnêtement, c’est là que le caoutchouc rencontre la route pour une banque mondiale.

Un exemple récent et concret illustre cette pression constante : le régulateur financier allemand BaFin a infligé à la banque une amende de 23,05 millions d’euros en février 2025 pour manquements organisationnels, en particulier pour avoir mis trop de temps à enquêter et à corriger des problèmes dans des domaines tels que le commerce des produits dérivés. C’est clairement le prix à payer si l’on n’agit pas assez vite.

Côté proactif, l’engagement de la banque s’étend à l’ensemble de son écosystème :

• Approuvé une déclaration de politique sur la loi sur le devoir de diligence de la chaîne d'approvisionnement (SCDDA) en mai 2025, exigeant le respect des droits de l'homme et de l'environnement de la part de ses fournisseurs.
• Le Community Development Finance Group (CDFG) s'est engagé en août 2025 à accorder un prêt d'investissement lié au programme (PRI) pouvant atteindre 1 million de dollars au Fonds renouvelable du FJC, pour soutenir le logement abordable dans la ville de New York.

Nous pensons commercialement pour des résultats durables

Penser commercialement en vue de résultats durables (ESG) est désormais tout simplement une affaire intelligente ; il s’agit d’orienter les capitaux vers la transition de l’économie vers la carboneutralité, ce qui présente une énorme opportunité de croissance. Deutsche Bank Aktiengesellschaft (DB) a donné un chiffre clair à ce sujet, avec pour objectif de faciliter 500 milliards d'euros de financements durables cumulés et de volumes d'investissements ESG entre 2020 et fin 2025.

La banque est bel et bien en bonne voie pour atteindre cet objectif, puisqu'elle a atteint 440 milliards d'euros de volumes cumulés à la fin du troisième trimestre 2025. Il ne s'agit pas non plus d'un total cumulé. Au cours du seul troisième trimestre 2025, la banque a facilité 23 milliards d’euros de nouveaux volumes de finance durable. Cela montre une forte demande actuelle des clients pour des solutions vertes et sociales.

L'entreprise étend également son attention à de nouveaux marchés environnementaux, en se fixant pour objectif de faciliter 300 transactions d'ici fin 2027 qui contribuent à la biodiversité, à la conservation et à la restauration des écosystèmes. Il s’agit clairement d’une démarche visant à capter de la valeur dans le domaine émergent du financement de la nature, une tendance clé que vous devriez surveiller.

Nous prenons l'initiative de créer des solutions

Cette valeur concerne l'innovation, l'adoption de technologies et l'efficacité des processus - le moteur de l'objectif de la banque d'atteindre un chiffre d'affaires annuel d'environ 32 milliards d'euros pour 2025. La banque comprend qu'un modèle opérationnel évolutif est le seul moyen de réduire sa base de coûts tout en augmentant son chiffre d'affaires.

Le programme d’efficacité pluriannuel en cours en constitue une grande partie, puisqu’il est sur le point d’atteindre son objectif de générer 2,5 milliards d’euros d’économies brutes. Mais ce n'est qu'un début. Pour l’avenir, la stratégie est explicitement axée sur la technologie :

• Tirer parti de l'intelligence artificielle (IA) pour un « modèle opérationnel évolutif » dans l'ensemble de l'entreprise.
• Mettre en œuvre « une automatisation front-to-back basée sur l'IA » et viser des « ingénieurs 100 % compatibles avec l'IA » dans sa banque d'investissement.

La banque réalise également des investissements ciblés dans la technologie et les talents en contact avec les clients, en allouant environ 300 millions d'euros au cours des trois prochaines années pour développer sa division de gestion de patrimoine, notamment en recrutant jusqu'à 250 nouveaux banquiers. Il s'agit d'un investissement direct dans de futures sources de revenus.

Nous travaillons en collaboration pour le plus grand impact

Une banque mondiale est une machine complexe, la collaboration est donc essentielle pour fournir une gamme complète de services aux clients. Deutsche Bank Aktiengesellschaft (DB) définit cela comme « faire évoluer la Banque Hausbank mondiale », ce qui signifie tirer parti de la force de ses divisions Corporate Bank, Investment Bank et Private Bank pour servir ses clients de manière transparente. L’objectif est d’être l’alternative européenne dans le secteur bancaire mondial.

Collaborer, c’est aussi bâtir une culture interne inclusive et performante. Un indicateur fort lié à cette valeur est l'objectif de diversité de la banque : viser à ce que les femmes représentent au moins 35 % de ses postes de directrice générale, de directrice et de vice-présidente d'ici la fin de 2025. Il s'agit d'un engagement important et mesurable en faveur d'un bassin de leadership plus diversifié.

Si vous souhaitez approfondir les mécanismes financiers qui sous-tendent ces valeurs, en particulier la manière dont la structure du capital de la banque soutient sa croissance, vous devriez lire Analyse de la santé financière de la Deutsche Bank Aktiengesellschaft (DB) : informations clés pour les investisseurs. Il s'agit de relier la culture à la capitale.