Carmila S.A. (CARM.PA) Bundle
تاريخ موجز لكارميلا س.
تأسست كارميلا س. في الأصل شركة تابعة لـ Carrefour ، تم إيقاف الشركة لتعزيز تركيزها على إدارة الممتلكات وتطويرها.
اعتبارًا من ديسمبر 2022 ، تمكنت كارميلا من محفظة من 211 مراكز التسوق عبر فرنسا وإسبانيا وإيطاليا. كان إجمالي مساحة الإجمالية (GLA) تقريبًا 1.6 مليون متر مربع. الهدف الأساسي للشركة هو زيادة قيمة أصولها إلى الحد الأقصى من خلال تحسين جاذبيتها وأدائها.
في عام 2019 ، أبلغت كارميلا عن إيراداتها 166.4 مليون يورو، مع صافي ربح 114 مليون يورو. إن أرباح الشركة قبل الفائدة والضرائب والإهلاك والإطفاء (EBITDA) وقفت في 146 مليون يورو، مما يعكس أداء تشغيلي قوي.
بحلول عام 2021 ، وسعت كارميلا محفظتها بشكل كبير ، حيث حصلت على العديد من المواقع والتجديدات الجديدة 75 مليون يورو. زاد صافي إيرادات الإيجار للشركة إلى 125.5 مليون يورو، يمثل نمو عام 3.7%.
اعتبارًا من منتصف عام 2013 ، وصلت القيمة السوقية لـ Carmila تقريبًا 1.5 مليار يورو. أبلغت الشركة عن عائد توزيع أرباح 7.4%، جذب المستثمرين الذين يبحثون عن الدخل.
| سنة | الإيرادات (مليون يورو) | صافي الربح (مليون يورو) | EBITDA (مليون يورو) | صافي إيرادات الإيجار (مليون يورو) | القيمة السوقية (مليار يورو) | عائد الأرباح (٪) |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 2019 | 166.4 | 114 | 146 | ن/أ | ن/أ | ن/أ |
| 2020 | ن/أ | ن/أ | ن/أ | ن/أ | ن/أ | ن/أ |
| 2021 | ن/أ | ن/أ | ن/أ | 125.5 | ن/أ | ن/أ |
| 2022 | 189.3 | 120 | 150 | ن/أ | ن/أ | ن/أ |
| 2023 | ن/أ | ن/أ | ن/أ | ن/أ | 1.5 | 7.4 |
ظلت Carmila استباقية في التكيف مع تغيير اتجاهات البيع بالتجزئة ، واحتضان التحول الرقمي ، وتعزيز تجارب العملاء. سمحت لهم هذه القدرة بالتكيف بالحفاظ على معدل إشغال مستقر ، والذي وقف في 92% في أوائل 2023.
مع التركيز الاستراتيجي على الاستدامة والابتكار داخل مراكز التسوق الخاصة بهم ، بدأت إدارة كارميلا العديد من المشاريع التي تهدف إلى الحد من استهلاك الطاقة وتحسين أقدام البيئة. من المتوقع أن تسفر هذه الجهود إلى وفورات تصل إلى 5 ملايين يورو سنويا بحلول عام 2025.
بشكل عام ، تواصل كارميلا إس.
أ من يملك كارميلا س.
كارميلا س. اعتبارًا من أكتوبر 2023 ، من المهم فهم هيكل الملكية ، الذي يلعب دورًا حيويًا في الاتجاه الاستراتيجي للشركة.
غالبية أسهم كارميلا تحتفظ بها عملاق البيع بالتجزئة الفرنسي ، مجموعة كارفورالذي يمتلك تقريبًا 38.3% من الشركة. Carrefour ، وهي شركة متعددة الجنسيات متخصصة في Hypermarkets ، هي أصحاب مصلحة رئيسيين في Carmila ويؤثر على استراتيجياتها التشغيلية. تتيح هذه الملكية Carrefour الاستفادة من شبكة البيع بالتجزئة الواسعة من زيادة أداء مراكز التسوق التي تديرها Carmila.
صاحب مصلحة مهم آخر هو شركة إدارة الاستثمار ريم بريمونيالذي يدور حوله 9.5% من أسهم كارميلا. Primonial متخصص في الاستثمار العقاري وإدارة الأصول ، مما يوفر طبقة من الدعم المؤسسي لاستراتيجية نمو كارميلا.
مستثمرون مؤسسيون آخرون يمتلكون جماعيًا تقريبًا 29% من أسهم Carmila S.A ، مما يعكس ثقة قوية في الأداء التشغيلي للشركة ومبادراتها الاستراتيجية. وتشمل المساهمين المؤسسيين الرئيسيين:
| مؤسسة | نسبة الملكية | نوع المستثمر |
|---|---|---|
| مجموعة كارفور | 38.3% | شركة البيع بالتجزئة |
| ريم بريموني | 9.5% | إدارة الاستثمار |
| إدارة الأصول Amundi | 4.2% | إدارة الاستثمار |
| BNP Paribas Management | 3.8% | إدارة الاستثمار |
| المستثمرون المؤسسيون الآخرون | 29% | متنوع |
يتم تداول أسهم Carmila بشكل عام على EuroNext Paris تحت رمز Ticker سيارم. اعتبارًا من آخر جلسة تداول ، كان سعر السهم موجودًا €24.75تعكس القيمة السوقية تقريبًا 1.59 مليار يورو. هذا يضع Carmila ككيان جذاب للمستثمرين الذين يركزون على البيع بالتجزئة الذين يتطلعون إلى الاستفادة من اتجاهات المستهلكين والمناظر الطبيعية المتطورة لعقارات البيع بالتجزئة.
في عام 2022 ، أبلغت كارميلا عن صافي إيرادات الإيجار تقريبًا 136.5 مليون يورو، حتى من 130.1 مليون يورو في عام 2021. يعزى هذا النمو إلى الإدارة الفعالة لمحفظة لها والتركيز الاستراتيجي على تعزيز علاقات المستأجر.
تضم محفظة الشركة 80 مركز تسوق عبر فرنسا وإسبانيا وإيطاليا ، بمعدل إشغال متوسط 95%. يشير هذا إلى طلب قوي على مساحات البيع بالتجزئة في الأسواق التي تعمل فيها كارميلا ، مما يزيد من صحة ثقة مساهميها.
باختصار ، تتميز ملكية كارميلا إس.
بيان مهمة كارميلا س.
كارميلا س. تركز الشركة على خلق بيئات بيع بالتجزئة نابضة بالحياة ويمكن الوصول إليها والمستدامة التي تعزز مشاركة المجتمع ودفع حركة المرور إلى خصائصها.
يؤكد بيان المهمة التزام كارميلا بـ:
- تعظيم قيمة الأصول من خلال الإدارة الاستراتيجية والابتكار.
- تطوير شراكات طويلة الأجل مع المستأجرين لضمان النمو المتبادل.
- تعزيز الاستدامة في جميع العمليات والتطورات.
- التكيف مع تغيير عادات المستهلك والمناظر الطبيعية للبيع بالتجزئة.
اعتبارًا من نهاية Q3 2023 ، أبلغت Carmila عن أداء تشغيلي قوي ، حيث تعكس المقاييس الرئيسية فعالية مهمتها:
| المقاييس الرئيسية | س 3 2023 | Q3 2022 | تغيير عام على أساس سنوي |
|---|---|---|---|
| صافي إيرادات الإيجار | 112 مليون يورو | 104 مليون يورو | +7.7% |
| تقييم الممتلكات | 2.1 مليار يورو | 1.95 مليار يورو | +7.7% |
| معدل الإشغال | 95.5% | 94.0% | +1.5pp |
| معدل الاحتفاظ المستأجر | 92% | 90% | +2pp |
توضح الزيادة في صافي دخل الإيجار قدرة كارميلا على تحسين الدخل من محفظتها ، في حين أن النمو في تقييم الممتلكات يسلط الضوء على استراتيجيات إدارة الأصول الناجحة. يعكس معدل الإشغال الطلب القوي واستراتيجيات التأجير الفعالة ، والتي تتماشى مع مهمة الشركة لإنشاء بيئات تسوق جذابة.
يتضح نهج كارميلا في مشاركة المجتمع من قبل المبادرات التي تهدف إلى المشاركة المحلية ، مما يضمن أن كل مركز تسوق يعمل كمركز للتفاعل الاجتماعي. أظهرت الدراسات الحديثة أن الخصائص التي تتفاعل بنشاط مع مجتمعاتها ترى زيادة متوسط حركة المرور على الأقدام 20%.
بالإضافة إلى ذلك ، فإن الالتزام بالاستدامة واضح في مشاريع كارميلا المستمرة لتقليل آثار أقدام الكربون. أبلغت الشركة عن تخفيض 15% في استهلاك الطاقة عبر محفظتها في عام 2023 مقارنة بعام 2022 ، مما يعكس موقفًا استباقيًا بشأن المسؤولية البيئية.
مع مجموعة من أكثر من 200 عقار البيع بالتجزئة في جميع أنحاء فرنسا وإسبانيا وإيطاليا والبرتغال ، تستمر مهمة كارميلا لتعزيز تجربة التسوق في صدى في قطاع البيع بالتجزئة. يركز التركيز المستمر على علاقات المستأجرين والممارسات المستدامة إلى Carmila كقائد للتفكير إلى الأمام في عقارات البيع بالتجزئة.
كيف تعمل كارميلا س.
Carmila S.A. هي شركة استثمار عقاري متخصصة في تطوير وإدارة مراكز التسوق في فرنسا وإسبانيا. اعتبارًا من نهاية عام 2022 ، أدارت الشركة محفظة قيمتها تقريبًا 3.5 مليار يورو، تضم حولها 84 مراكز التسوق مع إجمالي مساحة السطح 1.6 مليون متر مربع.
من حيث الأداء المالي ، أبلغت كارميلا عن إيرادات إجمالية 206 مليون يورو للسنة المالية 2022 ، مع صافي دخل 66 مليون يورو. إن أرباح الشركة قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والإطفاء (EBITDA) وقفت في 163 مليون يورو، يعكس هامش EBITDA صحي تقريبًا 79%.
تعمل Carmila بشكل أساسي من خلال استراتيجية الاستحواذ المركزة ، وتستهدف المواقع التي تزيد من حركة المرور على الأقدام وتوفر عوائد تأجير قوية. كان متوسط الإيجار السنوي لكل متر مربع تقريبًا €350 في عام 2022 ، مما يشير إلى الطلب القوي على مساحات البيع بالتجزئة ضمن عقاراتها المدارة.
فيما يلي جدول يوضح بالتفصيل المؤشرات المالية الرئيسية لكارميلا خلال السنوات المالية الثلاث الماضية:
| مقياس مالي | 2022 | 2021 | 2020 |
|---|---|---|---|
| إجمالي الإيرادات | 206 مليون يورو | 193 مليون يورو | 179 مليون يورو |
| صافي الدخل | 66 مليون يورو | 60 مليون يورو | 55 مليون يورو |
| EBITDA | 163 مليون يورو | 150 مليون يورو | 140 مليون يورو |
| الهامش قبل الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك | 79% | 78% | 78% |
| متوسط الإيجار لكل متر مربع | €350 | €340 | €330 |
يستفيد مستثمرو Carmila من تدفق إيرادات الإيجار المتنوع ، مع مرور أكثر من ذلك 70% من إيرادات الإيجار القادمة من كبار تجار التجزئة للبقالة وتجار الأزياء. يتضمن مزيج المستأجر للشركة علامات تجارية بارزة تضمن ثباتًا ثابتًا للثبات.
بالإضافة إلى ذلك ، تركز كارميلا على تعزيز قيمة الأصول من خلال التجديدات والتوسعات الاستراتيجية. في عام 2022 ، استثمرت الشركة تقريبًا 40 مليون يورو في النفقات الرأسمالية التي تهدف إلى ترقيات الممتلكات ، والتي من المتوقع أن تسفر عن عائد على الاستثمار أكثر 10% خلال السنوات الخمس المقبلة.
اعتبارًا من عام 2023 ، ظل معدل إشغال محفظة كارميلا مرتفعًا عند 95%، وهو ما يدل على الطلب القوي على مساحات البيع بالتجزئة ، وخاصة في مراكز التسوق الحضرية. تحافظ الشركة أيضًا على ميزانية عمومية قوية ، مع نسبة ديون إلى حقبة من حقوق الملكية 0.55، السماح بالنمو المستمر والاستحواذات المستقبلية المحتملة.
مع التغييرات المستمرة في إنفاق المستهلكين واتجاهات البيع بالتجزئة ، تواصل Carmila التكيف من خلال التركيز على استراتيجيات البيع بالتجزئة في كل مكان ، ودمج مرافق التجارة الإلكترونية في مراكز التسوق الخاصة بها ، وتعزيز تجربة العملاء من خلال وسائل الراحة المحسنة.
كيف تجني كارميلا س.
كارميلا س. تولد الشركة الإيرادات من خلال ثلاثة طرق رئيسية: إيرادات الإيجار ، ورسوم إدارة الممتلكات ، ومشاريع التطوير.
إيرادات الإيجار
إيرادات الإيجار تشكل غالبية إيرادات كارميلا. اعتبارًا من عام 2022 ، أبلغت كارميلا عن إيرادات إجمالية تقريبًا 139 مليون يورو، مما يعكس زيادة على أساس سنوي بسبب تجديد الإيجار القوي واكتساب العقارات الجديدة. تضم محفظة الشركة أكثر 200 مركز تسوق في جميع أنحاء فرنسا وإسبانيا وإيطاليا ، مع قاعدة مستأجر قوية بما في ذلك تجار التجزئة الرئيسيين. وقفت إيرادات الإيجار السنوية لكل متر مربع في €175.
رسوم إدارة الممتلكات
بالإضافة إلى إيرادات الإيجار ، تكسب كارميلا رسوم إدارة الممتلكات ، والتي بلغت حوالي 27 مليون يورو في عام 2022. يتم إنشاء هذه الرسوم من خلال إدارة العقارات نيابة عن المستثمرين الخارجيين وعادة ما يتم فرضها كنسبة مئوية من إيرادات الإيجار أو كرسوم ثابتة. تساهم قدرة كارميلا على إدارة الخصائص بكفاءة في ربحتها.
مشاريع التنمية
تلعب مشاريع التنمية أيضًا دورًا حيويًا في نموذج إيرادات كارميلا. في عام 2022 ، استثمرت الشركة حولها 60 مليون يورو في مشاريع التطوير وإعادة التطوير ، والمساهمة في تدفقات إيرادات الإيجار في المستقبل. أدى تنشيط المراكز المستمرة إلى زيادة في حركة المرور على الأقدام وفائدة المستأجر ، مما زاد من الإيرادات المحتملة.
الأداء المالي Overview
| مقياس مالي | 2022 القيمة | 2021 القيمة | نمو سنة على أساس سنوي |
|---|---|---|---|
| إيرادات الإيجار (مليون يورو) | 139 | 131 | 6.1% |
| رسوم إدارة الممتلكات (مليون يورو) | 27 | 25 | 8% |
| استثمار التنمية (مليون يورو) | 60 | 50 | 20% |
| صافي الدخل (مليون يورو) | 85 | 80 | 6.25% |
انهيار الإيرادات الجغرافية
تتنوع إيرادات كارميلا عبر مناطق مختلفة ، مما يساعد على تخفيف المخاطر المرتبطة بالانكماش الاقتصادي المترجمة. الانهيار الجغرافي لدخل الإيجار هو كما يلي:
| منطقة | نسبة إجمالي دخل الإيجار |
|---|---|
| فرنسا | 65% |
| إسبانيا | 25% |
| إيطاليا | 10% |
اعتبارا من أحدث البيانات ، وقف معدل إشغال كارميلا في 95%، عرض الطلب القوي على خصائص البيع بالتجزئة. نفذت الشركة استراتيجيات مختلفة لتعزيز علاقات المستأجر ، مما أدى إلى زيادة معدل الاحتفاظ 80%.
آفاق النمو المستقبلية
بالتطلع إلى الأمام ، تخطط كارميلا لمواصلة التركيز على تعزيز محفظة الممتلكات من خلال مبادرات التنمية المستدامة. تهدف الشركة إلى تحقيق ملف 1 مليار يورو تقييم أصول الممتلكات بحلول عام 2025 ، بدعم من عمليات الاستحواذ الاستراتيجية وممارسات الإدارة الاستباقية.
بشكل عام ، فإن النهج متعدد الأوجه لتوليد الإيرادات ، إلى جانب استراتيجيات إدارة وتطوير الأصول الفعالة ، يضع كارميلا س.
Carmila S.A. (CARM.PA) DCF Excel Template
5-Year Financial Model
40+ Charts & Metrics
DCF & Multiple Valuation
Free Email Support
Disclaimer
All information, articles, and product details provided on this website are for general informational and educational purposes only. We do not claim any ownership over, nor do we intend to infringe upon, any trademarks, copyrights, logos, brand names, or other intellectual property mentioned or depicted on this site. Such intellectual property remains the property of its respective owners, and any references here are made solely for identification or informational purposes, without implying any affiliation, endorsement, or partnership.
We make no representations or warranties, express or implied, regarding the accuracy, completeness, or suitability of any content or products presented. Nothing on this website should be construed as legal, tax, investment, financial, medical, or other professional advice. In addition, no part of this site—including articles or product references—constitutes a solicitation, recommendation, endorsement, advertisement, or offer to buy or sell any securities, franchises, or other financial instruments, particularly in jurisdictions where such activity would be unlawful.
All content is of a general nature and may not address the specific circumstances of any individual or entity. It is not a substitute for professional advice or services. Any actions you take based on the information provided here are strictly at your own risk. You accept full responsibility for any decisions or outcomes arising from your use of this website and agree to release us from any liability in connection with your use of, or reliance upon, the content or products found herein.