Intuitive Surgical, Inc. (ISRG) Bundle
Verständnis der Einnahmequellen für intuitive Chirurgie, Inc. (ISRG)
Verständnis der Einnahmequellen von Intuitive Surgical, Inc.
Der Gesamtumsatz des Unternehmens für die drei Monate zum 30. September 2024, erhöhte sich um um 17% Zu 2,04 Milliarden US -Dollar, im Vergleich zu 1,74 Milliarden US -Dollar Für den gleichen Zeitraum im Jahr 2023.
Für die neun Monate am 30. September 2024 stieg der Gesamtumsatz ebenfalls um einen Anstieg von 14% Zu 5,94 Milliarden US -Dollar, im Vergleich zu 5,20 Milliarden US -Dollar Für den gleichen Zeitraum im Jahr 2023.
Aufschlüsselung der primären Einnahmequellen
- Einnahmen aus Instrumenten und Zubehör: Erhöht durch 18% Zu 1,26 Milliarden US -Dollar für Q3 2024 im Vergleich zu 1,07 Milliarden US -Dollar in Q3 2023.
- Systemeinnahmen: Erhöht durch 17% Zu 445 Millionen Dollar für Q3 2024 im Vergleich zu 379 Millionen US -Dollar in Q3 2023.
- Serviceeinnahmen: Erhöht durch 12% Zu 329 Millionen US -Dollar für Q3 2024 im Vergleich zu 293 Millionen Dollar in Q3 2023.
Vorjahreswachstumswachstumsrate im Vorjahr
Das Umsatzwachstum von Jahr bis heute für die neun Monate, die am 30. September 2024 endeten, wird wie folgt beschrieben:
| Einnahmequelle | 2024 (in Millionen) | 2023 (in Millionen) | Wachstum des Jahr für das Jahr |
|---|---|---|---|
| Instrumente und Zubehör | $3,667.5 | $3,132.9 | 17% |
| Systeme | $1,310.0 | $1,200.0 | 9% |
| Service | $960.0 | $863.0 | 11% |
| Gesamtumsatz | $5,940.0 | $5,200.0 | 14% |
Beitrag verschiedener Geschäftssegmente zu Gesamteinnahmen
Der Beitrag jedes Segments zu Gesamtumsatz für die neun Monate, die am 30. September 2024 endeten, lautet wie folgt:
| Segment | Einnahmen (in Millionen) | Prozentsatz des Gesamtumsatzes |
|---|---|---|
| Instrumente und Zubehör | $3,667.5 | 62% |
| Systeme | $1,310.0 | 22% |
| Service | $960.0 | 16% |
Analyse signifikanter Änderungen der Einnahmequellenströme
Die Erhöhung der Einnahmen aus Instrumenten und Zubehör wird in erster Linie auf a zurückgeführt 17% Erhöhung des Vinci -Verfahrensvolumens von da Vinci und eines erheblichen 73% Erhöhung des Ionenverfahrensvolumens für Q3 2024.
Darüber hinaus spiegelt das Wachstum der Dienstleistungseinnahmen eine größere installierte Basis von Systemen für die Erzeugung von Serviceeinnahmen wider, die von zunehmend gestiegen sind 15% ab dem Vorjahr, was ungefähr zu 9,539 DA Vinci Systems wurden zum 30. September 2024 installiert.
Die folgende Tabelle fasst die wesentlichen Änderungen der Einnahmequellen im vergangenen Jahr zusammen:
| Einnahmequelle | Q3 2024 Einnahmen (in Millionen) | Q3 2023 Einnahmen (in Millionen) | Ändern |
|---|---|---|---|
| Instrumente und Zubehör | $1,264.2 | $1,071.4 | +18% |
| Systeme | $445.0 | $379.0 | +17% |
| Service | $329.0 | $293.0 | +12% |
Ein tiefes Eintauchen in die Rentabilität der intuitiven Operation, Inc. (ISRG)
Ein tiefes Eintauchen in die Rentabilität von Intuitive Surgical, Inc.
Bruttogewinn
Für die drei Monate am 30. September 2024 war der Bruttogewinn der Bruttogewinn 1,37 Milliarden US -Dollareine grobe Marge von von 67.5% von Produkteinnahmen im Vergleich zu 1,17 Milliarden US -Dollar oder 66.3% Im gleichen Zeitraum im Jahr 2023. In den neun Monaten zum 30. September 2024 stieg der Bruttogewinn auf 3,99 Milliarden US -Dollarmit einem Rand von 66.9%, hoch von 3,45 Milliarden US -Dollar Und 65.8% im Jahr 2023.
Betriebsgewinn
Betriebsergebnisse für die drei Monate, die am 30. September 2024 endeten, war 577,3 Millionen US -Dollar, widerspiegeln einen Betriebsraum von 28%, im Vergleich zu 465,8 Millionen US -Dollar Und 27% Im Jahr 2023. Für die neun Monate am 30. September 2024 war das Betriebsergebnis 1,61 Milliarden US -Dollarmit einem Betriebsspanne von 27%, im Vergleich zu 1,32 Milliarden US -Dollar Und 25% im Jahr 2023.
Reingewinn
Das Nettoeinkommen für die drei Monate am 30. September 2024 war 570,6 Millionen US -Dollar, oder 28% des Gesamtumsatzes, gegenüber von 419,8 Millionen US -Dollar oder 24% Im Jahr 2023. In den neun Monaten zum 30. September 2024 war das Nettoeinkommen 1,65 Milliarden US -Dollarrepräsentieren 28% des Gesamtumsatzes im Vergleich zu 1,21 Milliarden US -Dollar Und 23% im Jahr 2023.
Trends in der Rentabilität im Laufe der Zeit
Die folgende Tabelle fasst die Trends der wichtigsten Rentabilitätskennzahlen zusammen:
| Metrisch | Q3 2024 | Q3 2023 | 9m 2024 | 9m 2023 |
|---|---|---|---|---|
| Bruttogewinn | 1,37 Milliarden US -Dollar | 1,17 Milliarden US -Dollar | 3,99 Milliarden US -Dollar | 3,45 Milliarden US -Dollar |
| Betriebseinkommen | 577,3 Millionen US -Dollar | 465,8 Millionen US -Dollar | 1,61 Milliarden US -Dollar | 1,32 Milliarden US -Dollar |
| Nettoeinkommen | 570,6 Millionen US -Dollar | 419,8 Millionen US -Dollar | 1,65 Milliarden US -Dollar | 1,21 Milliarden US -Dollar |
Vergleich der Rentabilitätsquoten mit der Industrie -Durchschnittswerte
Die folgende Tabelle vergleicht die Rentabilitätsquoten des Unternehmens mit der Industrie -Durchschnittswerte:
| Verhältnis | Unternehmen | Branchendurchschnitt |
|---|---|---|
| Bruttomarge | 67.5% | 55% |
| Betriebsspanne | 28% | 20% |
| Nettomarge | 28% | 15% |
Analyse der Betriebseffizienz
Für die drei Monate am 30. September 2024 waren Verkaufs-, allgemeine und Verwaltungskosten waren 511 Millionen Dollar, A 13% zunehmen von 452 Millionen US -Dollar Im Jahr 2023 waren Forschungs- und Entwicklungskosten 286 Millionen US -Dollar, hoch von 249 Millionen Dollar. Gesamtbetriebskosten für die drei Monate waren 796,6 Millionen US -Dollar, im Vergleich zu 701,4 Millionen US -Dollar im Vorjahr.
Einkommen aus dem Geschäft für die drei Monate war 577,3 Millionen US -Dollar, A 24% zunehmen von 465,8 Millionen US -Dollar im Vorjahr. Dies zeigt eine verbesserte operative Effizienz, die durch das Umsatzwachstum in Produkt- und Dienstleistungssegmenten zurückzuführen ist.
Schuld vs. Eigenkapital: Wie intuitive chirurgische, Inc. (ISRG) sein Wachstum finanziert
Schuld vs. Eigenkapital: Wie intuitive chirurgische, Inc. sein Wachstum finanziert
Langfristige Schulden: Bis zum 30. September 2024 berichtete das Unternehmen $0 in langfristigen Schulden.
Kurzfristige Schulden: Die kurzfristige Schulden standen bei $0 Zum 30. September 2024.
Verschuldungsquote: Verschuldung: Das Verhältnis von Schulden zu Equity ist 0.0ein vollständiges Vertrauen in die Eigenkapitalfinanzierung ohne Schulden.
Branchenvergleich: Das durchschnittliche Verhältnis von Schulden zu Äquity für die Branche im Gesundheitswesen und der Versorgung beträgt ungefähr 0.5 Zu 1.0, was darauf hinweist, dass das Unternehmen im Vergleich zu seinen Kollegen weniger genutzt wird.
Jüngste Schuld -Emissionen und Kreditratings
In jüngster Zeit wurden im Jahr 2024 keine Schulden oder Refinanzierungsaktivitäten gemeldet. Das Unternehmen hält aufgrund seines Null-DEBT-Status ein starkes Kreditrating bei, was erhebliche finanzielle Flexibilität bietet.
Ausgleichsfinanzierung und Eigenkapitalfinanzierung
Das Unternehmen hat sich ständig für die Finanzierung von Eigenkapital über die Schuldenfinanzierung entschieden, was aus seinem umfassenden Aktienrückkaufprogramm hervorgeht. Das Unternehmen hat insgesamt insgesamt genehmigt 10,0 Milliarden US -Dollar für Aktienrückkäufe seit 2009 mit 1,1 Milliarden US -Dollar verbleibend zum 30. September 2024.
| Finanzmetrik | Wert |
|---|---|
| Langfristige Schulden | $0 |
| Kurzfristige Schulden | $0 |
| Verschuldungsquote | 0.0 |
| Branchendurchschnittliche Verschuldungsquoten | 0.5 - 1.0 |
| Gesamt autorisiert für den Aktienrückkauf | 10,0 Milliarden US -Dollar |
| Verbleibende Genehmigung für den Aktienrückkauf | 1,1 Milliarden US -Dollar |
Bewertung der Liquidität der intuitiven Chirurgie, Inc. (ISRG)
Bewertung der Liquidität von Intuitive Chirurgical, Inc.
Stromverhältnis: Zum 30. September 2024 wird das Stromverhältnis bei berechnet 4.30 (Aktuelle Vermögenswerte von 7,22 Milliarden US -Dollar / aktuellen Verbindlichkeiten von 1,68 Milliarden US -Dollar).
Schnellverhältnis: Das schnelle Verhältnis ohne Inventar steht bei 3.25 (Aktuelles Vermögen von 7,22 Milliarden US -Dollar - Lagerbestand von 1,48 Mrd. USD / Aktuelle Verbindlichkeiten von 1,68 Milliarden US -Dollar).
Analyse von Betriebskapitaltrends
Das Betriebskapital zum 30. September 2024 ist ungefähr 5,54 Milliarden US -Dollar (Aktuelles Vermögen von 7,22 Milliarden US -Dollar - Aktuelle Verbindlichkeiten von 1,68 Milliarden US -Dollar).
Der Trend im Betriebskapital zeigt einen signifikanten Anstieg gegenüber 6,23 Milliarden US -Dollar Ende 2023, was auf eine verstärkte Liquidität hinweist.
Cashflow -Statements Overview
| Cashflow -Typ | Neun Monate endete 30. September 2024 (in Millionen) | Neun Monate endete am 30. September 2023 (in Millionen) |
|---|---|---|
| Nettogeld, das durch Betriebsaktivitäten bereitgestellt wird | $1,592.4 | $1,585.5 |
| Nettogeld für Investitionstätigkeiten verwendet | ($2,008.6) | $684.1 |
| Nettogeld, das durch Finanzierungsaktivitäten bereitgestellt wird | $101.5 | ($256.1) |
| Nettoerhöhung der Bargeld | ($323.8) | $2,022.2 |
Potenzielle Liquiditätsbedenken oder Stärken
Das Unternehmen hat eine robuste Liquidität mit insgesamt Bargeld und Bargeldäquivalenten nachgewiesen 2,41 Milliarden US -Dollar Zum 30. September 2024. Gesamtgeld, Bargeldäquivalente und Investitionen erhöht sich auf 8,31 Milliarden US -Dollar aus 7,34 Milliarden US -Dollar Ende 2023 widerspiegelt der starke operative Cashflow trotz eines hohen Investitionsabflusses.
Das erhebliche Geld, das für Investitionstätigkeiten verwendet wird, insgesamt insgesamt (2,01 Milliarden US -Dollar), wirft potenzielle Bedenken hinsichtlich der künftigen Verfügbarkeit von Bargeld auf. Das Unternehmen rechnet mit dem fortgesetzten Cashflow aus dem Betrieb, aber makroökonomische Faktoren können diesen Ausblick beeinflussen.
Ist Intuitive Surgical, Inc. (ISRG) überbewertet oder unterbewertet?
Bewertungsanalyse
Preis-zu-Leistungs-Verhältnis (P/E) zum 30. September 2024 ist 34.7, im Vergleich zu 29.5 Im gleichen Zeitraum im Jahr 2023. Das Verhältnis von Preis-Buch (P/B) steht bei 5.6 Zum selben Datum, während das Verhältnis von Enterprise Value-to-Ebbitda (EV/EBITDA) ist 24.2.
| Bewertungsmetrik | 2024 | 2023 |
|---|---|---|
| P/E -Verhältnis | 34.7 | 29.5 |
| P/B -Verhältnis | 5.6 | 5.2 |
| EV/EBITDA -Verhältnis | 24.2 | 21.8 |
Aktienkurstrends in den letzten 12 Monaten deuten auf eine stetige Erhöhung hin, wobei der Aktienkurs erreicht ist $55.12 am 30. September 2024, oben von $46.30 ein Jahr zuvor, was ein Wachstum von widerspiegelt 19.0%.
Zum 30. September 2024 zahlt das Unternehmen derzeit keine Dividende, daher ist die Dividendenrendite 0%. Die Ausschüttungsquote gilt auch aufgrund des Mangels an Dividenden nicht.
Der Analystenkonsens über die Bestandsbewertung Ende September 2024 zeigt eine Mehrheitsposition von Kaufen, mit 75% von Analysten, die einen Kauf empfehlen, 20% einen Halt beraten und 5% einen Verkauf vorschlagen.
| Analystenempfehlung | Prozentsatz |
|---|---|
| Kaufen | 75% |
| Halten | 20% |
| Verkaufen | 5% |
Schlüsselrisiken für intuitive Chirurgie, Inc. (ISRG)
Schlüsselrisiken für intuitive Operation, Inc.
Overview interner und externer Risiken
Intuitive Surgical, Inc. steht vor verschiedenen internen und externen Risiken, die sich auf die finanzielle Gesundheit auswirken könnten. Zu den wichtigsten Risiken gehören:
- Branchenwettbewerb: Das Unternehmen tätig in einer stark wettbewerbsfähigen Branche mit mehreren Unternehmen, die roboterunterstützte chirurgische Systeme entwickeln. Dieser Wettbewerb kann zu einem Preisdruck und einem verringerten Marktanteil führen.
- Regulatorische Veränderungen: Änderungen der Gesundheitsvorschriften oder Erstattungsrichtlinien könnten sich nachteilig auf das Geschäftsmodell und die Rentabilität des Unternehmens auswirken.
- Marktbedingungen: Wirtschaftliche Schwankungen können sich auf das Krankenhausbudget und die Ausgaben für Kapitalausrüstung auswirken, was die Nachfrage nach chirurgischen Systemen verringern kann.
Betriebsrisiken
Zu den operativen Risiken gehören:
- Störungen der Lieferkette: Das Unternehmen ist auf eine globale Lieferkette für Komponenten angewiesen. Störungen könnten zu Verzögerungen bei der Produktion und der Produktverfügbarkeit führen.
- Produkteinführungsrisiken: Die Einführung neuer Produkte wie dem DA Vinci 5 -chirurgischen System beinhaltet Risiken im Zusammenhang mit Kundenakzeptanz und betrieblicher Bereitschaft.
Finanzielle Risiken
Zu den jüngsten Ertragsberichten, die finanzielle Risiken hervorgehoben haben, gehören:
- Fremdwährungsrisiko: Etwa 24% Einnahmen werden in Fremdwährungen generiert, was das Unternehmen Schwankungen der Wechselkurse aussetzt. Zum Beispiel hatten Fremdwährungsschwankungen einen ungünstigen Einfluss von 2 Millionen Dollar Bei OUS Gesamtumsatz für die drei Monate am 30. September 2024.
- Schuldenniveaus: Zum 30. September 2024 dauerten die Gesamtverbindlichkeiten ungefähr 2,16 Milliarden US -Dollar, was sich auf die finanzielle Flexibilität auswirken könnte.
Strategische Risiken
Zu den strategischen Risiken gehören:
- Marktdurchdringung: Das Unternehmen hat eine erhebliche Abhängigkeit vom US -Markt, das sich ausmachte 68% des Gesamtumsatzes für die drei Monate am 30. September 2024. Dieses Vertrauen stellt Risiken dar, wenn sich die US -Marktdynamik ändert.
- Innovationsrisiken: Die Notwendigkeit kontinuierlicher Innovationen in chirurgischen Technologien ist von entscheidender Bedeutung. Das Versäumnis der Innovation könnte zu einem Verlust des Wettbewerbsvorteils führen.
Minderungsstrategien
Das Unternehmen hat verschiedene Strategien umgesetzt, um diese Risiken zu mildern:
- Verschiedenes Produktportfolio: Durch die Erweiterung seiner Produktangebote, einschließlich des Ionensystems, zielt das Unternehmen darauf ab, die Abhängigkeit von einer einzelnen Produktlinie zu verringern.
- Globale Expansion: Investitionen in internationale Märkte sollen die Umsatzquellen diversifizieren und die Abhängigkeit vom US -Markt verringern.
| Risikotyp | Beschreibung | Auswirkungen |
|---|---|---|
| Operativ | Störungen der Lieferkette | Verzögerungen bei Produktion und Produktverfügbarkeit |
| Finanziell | Fremdwährungsrisiko | Unpapierliche Wechselkursschwankungen, die Einnahmen beeinflussen |
| Strategisch | Marktdurchdringung | Eine hohe Abhängigkeit vom US -Markt kann der Volatilität ausgesetzt sein |
| Regulatorisch | Änderungen der Gesundheitspolitik | Mögliche nachteilige Auswirkungen auf das Geschäftsmodell und die Rentabilität |
Zukünftige Wachstumsaussichten für Intuitive Surgical, Inc. (ISRG)
Zukünftige Wachstumsaussichten für intuitive Operation, Inc.
Schlüsselwachstumstreiber
Produktinnovationen: Der Start des DA Vinci 5 -chirurgischen Systems wird voraussichtlich die Verfahrensfunktionen verbessern. In den neun Monaten am 30. September 2024 wurden insgesamt 1.033 da Vinci -chirurgische Systeme platziert, was eine Zunahme von 78 Einheiten entspricht, verglichen mit 955 Einheiten für den gleichen Zeitraum im Jahr 2023.
Markterweiterung: Das Unternehmen durchdringt weiterhin in internationale Märkte, 220 Systeme in Europa und 225 in Asien in den neun Monaten zum 30. September 2024. Dies ist ein Hinweis auf eine wachsende globale Nachfrage nach roboterunterstützten chirurgischen Systemen, insbesondere in Regionen wie Japan und Indien.
Zukünftige Umsatzwachstumsprojektionen und Gewinnschätzungen
Der Gesamtumsatz wird voraussichtlich in den drei Monaten zum 30. September 2024 um 17% auf 2,04 Milliarden US -Dollar steigen, verglichen mit 1,74 Milliarden US % auf 5,94 Milliarden US -Dollar, gegenüber 5,20 Milliarden US -Dollar. Analysten schätzen das anhaltende Wachstum, wobei die Erwartungen des Jahresumsatzes bis 2025 über 8 Milliarden US -Dollar liegen.
| Metrisch | 2023 | 2024 (projiziert) |
|---|---|---|
| Gesamtumsatz | 5,20 Milliarden US -Dollar | 5,94 Milliarden US -Dollar |
| Umsatzwachstumsrate | 14% | 17% |
| Nettoeinkommen | 1,19 Milliarden US -Dollar | 1,64 Milliarden US -Dollar |
Strategische Initiativen und Partnerschaften
Es wird erwartet, dass strategische Partnerschaften mit Gesundheitsdienstleistern und Technologieunternehmen die Innovation vorhersehen und den Marktzugang erweitern. Das Unternehmen hat die Investitionsausgaben zur Unterstützung von F & E -Initiativen erhöht, wobei die F & E -Ausgaben für die drei Monate am 30. September 2024 286 Millionen US -Dollar im Vergleich zu 249 Millionen US -Dollar im Vorjahr erreichten.
Wettbewerbsvorteile
Das Unternehmen hat einen Wettbewerbsvorteil, da es sich um einen festgelegten Ruf in der Roboter-unterstützte Operation und eine wachsende installierte Basis von rund 9.539 DA Vinci-Systemen zum 30. September 2024 handelt, was einem Anstieg von um 15% gegenüber 8.285 Systemen im Vorjahr. Die installierte Basis trägt nicht nur zu wiederkehrenden Einnahmen bei, sondern erhöht auch die Kundenbindung und die Betriebseffizienz.
Darüber hinaus meldete das Unternehmen im dritten Quartal 2024 rund 670.000 DA Vinci -Verfahren, was einem Anstieg von 567.000 im dritten Quartal 2023 um 18% entspricht, was auf eine robuste Nachfrage nach seinen chirurgischen Systemen hinweist. Diese wachsende Nutzung bestehender Systeme verstärkt das Potenzial für zukünftiges Umsatzwachstum durch erhöhte Verfahrensvolumina.
Zusammenfassung der wichtigsten Wachstumskennzahlen
| Metrisch | Q3 2023 | Q3 2024 |
|---|---|---|
| Da Vinci -Verfahren | 567,000 | 670,000 |
| Ionenverfahren | 14,500 | 25,000 |
| Installierte Basis | 8.285 Systeme | 9.539 Systeme |
Intuitive Surgical, Inc. (ISRG) DCF Excel Template
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Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- Intuitive Surgical, Inc. (ISRG) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Intuitive Surgical, Inc. (ISRG)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Intuitive Surgical, Inc. (ISRG)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.