Break Old Second Bancorp, Inc. (OSBC) Finanzielle Gesundheit: Schlüsselerkenntnisse für Investoren

Verständnis des alten Second Bancorp, Inc. (OSBC) Einnahmequellenströme

Verständnis der Umsatzströme von Old Second Bancorp, Inc.

Die Haupteinnahmequellen für Old Second Bancorp, Inc. umfassen Nettozinserträge und Nichtinteressenerträge. Die Aufschlüsselung dieser Einnahmequellen ist wie folgt:

Der Umsatzwachstumszinssatz des Jahres des Jahres zeigt einen Rückgang des Nettozinserträges, der durch die Zinsaufwand für die Einzahlung zurückzuführen ist. In den neun Monaten zum 30. September 2024 beliefen sich Nettozinsen und Dividendenergebnisse insgesamt 180,1 Millionen US -Dollar, unten von $ 190,7 Millionen im gleichen Zeitraum von 2023, widerspiegelt eine Abnahme von 5.6%.

Der Beitrag verschiedener Geschäftssegmente zu Gesamteinnahmen ist erheblich, wobei der Nettozinserträge der größte Mitwirkende darstellt. Im zweiten Quartal 2024 machten Nettozinserträge ungefähr aus 85% des Gesamtumsatzes, während das Nichtinteresse eingebracht hat 15%.

Zu den wesentlichen Änderungen der Einnahmequellen gehören:

• Reduzierung des Nettozinserträges aufgrund höherer Einlagenkosten.
• Erhöhung des Nichtinteresseeinkommens, das auf höhere Gebühren für die Vermögensverwaltung und andere Einkommensquellen zurückzuführen ist.
• Gesamtumsatz des Gesamtumsatzes im Vergleich zum Vorjahr.

Für eine detaillierte Übersicht über die Umsatztrends im vergangenen Jahr fasst die folgende Tabelle die Umsatzleistung zusammen:

Die Analyse zeigt einen klaren Trend, einen sinkenden Nettozinserträge durch die steigenden Einlagenkosten zu beeinflussen, während das Nichtinteresse im gleichen Zeitraum Belastbarkeit und Wachstum gezeigt hat. Dies zeigt einen gemischten Ausblick für Einnahmenströme, die sich in Zukunft befinden.

Ein tiefer Eintauchen in die Rentabilität der alten Second Bancorp, Inc. (OSBC)

Ein tiefes Tauchen in die Rentabilität von Old Second Bancorp, Inc.

Bruttogewinnmarge: Zum 30. September 2024 wird in den Finanzberichten die Bruttogewinnmarge nicht ausdrücklich angegeben. Der Nettozinserträge für das dritte Quartal 2024 war jedoch 60,6 Millionen US -Dollar, im Vergleich zu 63,0 Millionen US -Dollar im gleichen Zeitraum im Jahr 2023, was auf eine Abnahme von angibt 3.97%.

Betriebsgewinnmarge: Einkommen vor Einkommenssteuern für das dritte Quartal 2024 war 29,9 Millionen US -Dollar, unten von 32,5 Millionen US -Dollar im dritten Quartal 2023. Dies führt zu einer operativen Gewinnspanne von 48.63% für Q3 2024 im Vergleich zu 51.53% in Q3 2023.

Nettogewinnmarge: Das Nettoergebnis für das dritte Quartal 2024 war 23,0 Millionen US -Dollar, oder $0.50 pro verdünnter Aktie im Vergleich zu 24,3 Millionen US -Dollar, oder $0.54 pro verdünnter Aktie für das gleiche Quartal im Jahr 2023. Dies gibt eine Nettogewinnspanne von 38.51% für Q3 2024 versus 38.54% für Q3 2023.

Trends in der Rentabilität im Laufe der Zeit: Für die neun Monate am 30. September 2024 war das Nettoeinkommen 66,2 Millionen US -Dollar, oder $1.45 pro verdünnter Aktie im Vergleich zu 73,5 Millionen US -Dollar, oder $1.62 pro verdünnter Anteil für den gleichen Zeitraum im Jahr 2023, was einen Abnahme von von 10.62% im Nettoeinkommen gegenüber dem Vorjahr.

Vergleich der Rentabilitätsquoten mit der Industrie -Durchschnittswerte: Die Effizienzquote für das dritte Quartal von 2024 war 53.42%, im Vergleich zu 48.15% in Q3 2023. Das durchschnittliche Effizienzverhältnis der Branche beträgt ungefähr 55%, was darauf hinweist, dass das Unternehmen trotz des Anstiegs der Ausgaben etwas besser abschneidet.

Analyse der operativen Effizienz: Nichtinteressenkosten für das dritte Quartal 2024 waren 39,3 Millionen US -Dollar, eine Zunahme von 37,4 Millionen US -Dollar in Q3 2023, dargestellt a 5.05% Zunahme. Dieser Anstieg wurde in erster Linie auf höhere Gehalts- und Leistungskosten der Mitarbeiter zurückzuführen.

Schuld vs. Eigenkapital: Wie alt zweiter Bancorp, Inc. (OSBC) sein Wachstum finanziert

Schuld vs. Eigenkapital: Wie alt zweiter Bancorp, Inc. sein Wachstum finanziert

Schuldenniveaus

Zum 30. September 2024 lag die Gesamtverbindlichkeiten bei ungefähr ungefähr 5,01 Milliarden US -Dollar, was eine Abnahme von Abnahme von 5,07 Milliarden US -Dollar zum 31. Dezember 2023. Das Unternehmen meldete kurzfristige Kredite von 335,0 Millionen US -Dollar, unten von 405,0 Millionen US -Dollar Ende 2023. Langfristige Schulden, die hauptsächlich aus nachrangigen Schuldverschreibungen bestand, war 59,4 Millionen US -Dollar zum gleichen Datum.

Verschuldungsquote

Das Verschuldungsquoten vom 30. September 2024 wurde bei berechnet 7.57, deutlich höher als der Branchendurchschnitt von ungefähr 1.25. Dieses hohe Verhältnis weist auf eine stärkere Abhängigkeit von der Fremdfinanzierung im Verhältnis zum Eigenkapital hin.

Jüngste Schuldenausstellungen

Im zweiten Quartal 2021 gab das Unternehmen aus 60,0 Millionen US -Dollar In festen Zinsnoten, die am 15. April 2031 mit einem anfänglichen festen Zinssatz nachgeordnet sind 3.50%. Darüber hinaus wurde das Unternehmen eingelöst 45,0 Millionen US -Dollar In Senior Notes am 30. Juni 2023, die wirksame Kosten an hatten 12.85%.

Kreditratings

Das Kreditrating des Unternehmens bleibt stabil, wobei die jüngsten Bewertungen eine solide finanzielle Position widerspiegeln. In den neuesten Berichten werden jedoch spezifische Bewertungsdetails nicht bekannt gegeben. Die Gesamtkapitalverhältnisse deuten auf einen gut kapitalisierten Status mit einem Hebelverhältnis von Tier 1 an 11.46% Zum 30. September 2024.

Eigenkapitalfinanzierung

Zum 30. September 2024 lag der Eigenkapital der Aktionäre ungefähr ungefähr 661,4 Millionen US -Dollar, hoch von 577,3 Millionen US -Dollar Ende 2023. Dieser Anstieg war in erster Linie auf das Nettoeinkommen von zurückzuführen 66,2 Millionen US -Dollar In den ersten neun Monaten 2024. Das Unternehmen hat einen ausgewogenen Ansatz für die Finanzierung bei und nutzt das Eigenkapitalwachstum sowie die Strategien für die Schuldenmanagement.

Bewertung der Liquidität der alten Second Bancorp, Inc. (OSBC)

Bewertung der Liquidität von Old Second Bancorp, Inc.

Stromverhältnis: Zum 30. September 2024 war das aktuelle Verhältnis 1.04und darauf hin, dass das Unternehmen über ausreichende aktuelle Vermögenswerte verfügt, um seine aktuellen Verbindlichkeiten abzudecken.

Schnellverhältnis: Das schnelle Verhältnis stand bei 0.93und schlägt vor, dass das Unternehmen selbst beim Ausschluss des Inventars kurz vor seiner kurzfristigen Verpflichtungen steht.

Analyse von Betriebskapitaltrends

Das Betriebskapital zum 30. September 2024 wurde wie folgt berechnet:

Das Betriebskapital hat einen leichten Rückgang von aus $62,000 Zum 31. Dezember 2023, hauptsächlich aufgrund eines Rückgangs der Gesamtdarlehen.

Cashflow -Statements Overview

Die Cashflow -Erklärungen für die neun Monate, die am 30. September 2024 endeten, zeigen Folgendes:

Das von Betriebsaktivitäten bereitgestellte Nettogeld $87,321 im gleichen Zeitraum von 2023, was auf eine verbesserte Betriebseffizienz hinweist.

Potenzielle Liquiditätsbedenken oder Stärken

Zum 30. September 2024 behielt das Unternehmen Bargeld und Bargeldäquivalente von 115,8 Millionen US -Dollar, eine Zunahme von 100,1 Millionen US -Dollar Zum 31. Dezember 2023. Dieser Anstieg war hauptsächlich auf einen Rückgang der Kredit- und Wertpapierportfolios zurückzuführen.

Die Gesamtablagerungen wurden bei gemeldet 4,47 Milliarden US -Dollar, eine Abnahme von 105,3 Millionen US -Dollar Vom 31. Dezember 2023. Das Unternehmen gelang es jedoch, die Liquidität durch verschiedene Quellen aufrechtzuerhalten, darunter:

• Wertpapiere, die im Gesamtabkommen von Rückkaufvereinbarungen verkauft werden 53,9 Millionen US -Dollar.
• Kurzfristige FHLBC-Kredite von 335,0 Millionen US -Dollar.
• Verfügbarkeit von a 30,0 Millionen US -Dollar Unbezogene Kreditlinie.

Die Gesamtliquidität des Unternehmens bleibt stark und wird durch eine diversifizierte Finanzierungsstrategie und effektive Cash -Management -Praktiken unterstützt.

Ist Old Second Bancorp, Inc. (OSBC) überbewertet oder unterbewertet?

Bewertungsanalyse

Um die finanzielle Gesundheit des Unternehmens zu bewerten, werden wir wichtige Bewertungsmetriken einschließlich des Verhältnisses von Preis-Leistungs-Verhältnis (P/E), Preis-zu-Buch (P/B) und Enterprise-Wert zu EBITDA (EV (EV) analysieren (EV) /Bitda) Verhältnis.

Preis-Leistungs-Verhältnis (P/E)

Das aktuelle P/E -Verhältnis steht bei 11.50, berechnet aus dem jüngsten Gewinn je Aktie von $1.45 für die neun Monate am 30. September 2024.

Preis-zu-Buch (P/B) Verhältnis

Das P/B -Verhältnis ist derzeit 1.20basierend auf einem Buchwert von $13.00 pro Aktie und der aktuelle Aktienkurs von $15.60.

Enterprise Value-to-Ebbitda (EV/EBITDA) -Verhältnis

Das EV/EBITDA -Verhältnis wird bei angegeben 8.75, mit einem Unternehmenswert von 480 Millionen Dollar und Ebitda von 54,8 Millionen US -Dollar.

Aktienkurstrends

In den letzten 12 Monaten hat der Aktienkurs einen schwankenden Trend gezeigt:

• Vor 12 Monaten: $14.50
• Vor 6 Monaten: $16.20
• Aktueller Preis: $15.60

Dividendenrendite- und Ausschüttungsquoten

Das Unternehmen bietet eine Dividendenrendite von 1.92%mit einer Dividendenausschüttungsquote von 30% basierend auf der aktuellen Dividende von $0.15 pro Aktie.

Analystenkonsens über die Aktienbewertung

Analysten haben derzeit ein Konsensrating von Halten auf der Aktie mit 60% empfehlen zu halten, 30% raten zu kaufen und 10% Schlagen Sie zu verkaufen.

Schlüsselrisiken für den alten Second Bancorp, Inc. (OSBC)

Schlüsselrisiken für den alten Second Bancorp, Inc.

Old Second Bancorp, Inc. steht vor einer Vielzahl interner und externer Risiken, die sich erheblich auf die finanzielle Gesundheit auswirken können. Im Folgenden finden Sie die wichtigsten Risikofaktoren, die ab 2024 identifiziert wurden:

Branchenwettbewerb

Die Bankenbranche ist sehr wettbewerbsfähig und zahlreiche Institutionen, die um Marktanteile kämpfen. Ab dem 30. September 2024 wurden insgesamt Kredite bei gemeldet 3,99 Milliarden US -Dollar, reflektiert eine Abnahme von 51,9 Millionen US -Dollar Vom 31. Dezember 2023. Die Wettbewerbslandschaft kann die Nettozinsspannen unter Druck setzen und das Darlehenswachstum beeinflussen.

Regulatorische Veränderungen

Old Second Bancorp unterliegt verschiedenen regulatorischen Anforderungen, einschließlich Kapitalquoten. Ab dem 30. September 2024 war die Quote der Tier -1 -Kapitalhebelwirkung 11.46%und die Gesamtkapitalquote war 14.45%beides überschreitende regulatorische Minimum. Änderungen in den Vorschriften können jedoch zusätzliche Einhaltung von Kosten und betrieblichen Einschränkungen auferlegen.

Marktbedingungen

Zinsschwankungen stellen ein erhebliches Risiko dar. Im dritten Quartal 2024 nahmen Nettozinsen und Dividendenerträge auf 60,6 Millionen US -Dollar aus 63,0 Millionen US -Dollar Im selben Quartal des Vorjahres, vor allem auf erhöhte Einlagenzinskosten zurückzuführen. Solche Bedingungen können die Rentabilität und Liquidität direkt beeinflussen.

Betriebsrisiken

Zu den betrieblichen Risiken zählen potenzielle Ausfälle in internen Prozessen, Systemen oder externen Ereignissen. Die Bank verzeichnete eine Nettovorstellung für Kreditverluste von 2,0 Millionen US -Dollar Im dritten Quartal 2024, beeinflusst von Kreditverdünnungen. Die Notwendigkeit robuster Risikomanagementsysteme ist entscheidend, um diese Risiken zu mildern.

Finanzielle Risiken

Liquidität ist ein zentrales Anliegen, insbesondere bei Gesamteinzahlungen bei 4,47 Milliarden US -Dollar Ab dem 30. September 2024, unten 105,3 Millionen US -Dollar Vom 31. Dezember 2023. Das Vertrauen der Bank in kurzfristige Finanzierungsquellen, wie z. B. Rückkaufvereinbarungen insgesamt 53,9 Millionen US -Dollarerhöht die Anfälligkeit für die Vermarktung der Volatilität.

Strategische Risiken

Strategische Entscheidungen, einschließlich Akquisitionen und Markterweiterung, bilden inhärente Risiken. Der erwartete Erwerb von fünf Filialen wird Ende 2024 abgeschlossen, was sich auf die betriebliche Effizienz und die finanzielle Stabilität auswirken könnte.

Minderungsstrategien

Die Bank hat verschiedene Strategien durchgeführt, um diese Risiken zu mildern, darunter:

• Aufrechterhaltung einer starken Kapitalposition mit den Kapitalquoten von Tier 1 über die behördlichen Anforderungen.
• Aktives Management von Liquidität und Zinsrisiko durch eine diversifizierte Finanzierungsstrategie.
• Kontinuierliche Überwachung der Kreditqualität und proaktive Maßnahmen zur Verwaltung des Kreditportfolios.

Zukünftige Wachstumsaussichten für Old Second Bancorp, Inc. (OSBC)

Wachstumschancen

Zukünftige Wachstumsaussichten für das Finanzinstitut werden von mehreren wichtigen Treibern geprägt, darunter Markterweiterungen, Produktinnovationen und strategische Akquisitionen.

Schlüsselwachstumstreiber

• Markterweiterungen: Das Unternehmen konzentriert sich darauf, seinen Fußabdruck zu erweitern, indem sie zusätzliche Filialen erwerben. Die Übernahme von fünf neuen Filialen wird voraussichtlich Ende 2024 abgeschlossen, was die Präsenz der Bank auf den lokalen Märkten verbessern wird.
• Produktinnovationen: Es werden neue Bankprodukte entwickelt, um den sich entwickelnden Bedürfnissen der Kunden, insbesondere in digitalen Bankdiensten, gerecht zu werden. Dies beinhaltet Verbesserungen im Mobile Banking und des Online -Kundendienstes.
• Strategische Akquisitionen: Die Bank hat strategische Akquisitionen engagiert und zu ihrer Vermögensbasis und ihrer Kundenreichweite beigetragen. Die Integration der ersten Akquisition des Merchants wird voraussichtlich die operative Kapazität und den Marktanteil der Bank steigern.

Zukünftige Umsatzwachstumsprojektionen

Das zukünftige Umsatzwachstum wird voraussichtlich von den folgenden finanziellen Metriken beeinflusst:

Einkommensschätzungen

Die Gewinnschätzungen für die kommenden Jahre sind wie folgt:

Strategische Initiativen und Partnerschaften

Zu den strategischen Initiativen, die das zukünftige Wachstum vorantreiben können, gehören:

• Partnerschaften mit Fintechs: Die Zusammenarbeit mit Technologieunternehmen werden verfolgt, um die Servicebereitstellung und die betriebliche Effizienz zu verbessern.
• Community Engagement -Programme: Initiativen zur Stärkung der Gemeinschaftsbindungen und zur Steigerung der Markentreue werden eingeführt.
• Konzentrieren Sie sich auf Nachhaltigkeit: Umweltverträgliche Nachhaltigkeitsprogramme werden in Geschäftspraktiken integriert, um umweltbewusste Verbraucher anzulocken.

Wettbewerbsvorteile

Das Unternehmen verfügt über mehrere Wettbewerbsvorteile, die es gut für das Wachstum positionieren:

• Starke Kapitalposition: Zum 30. September 2024 betrug das Eigenkapital der Aktionäre 661,4 Mio. USD, ein Anstieg von 84,1 Mio. USD gegenüber dem 31. Dezember 2023.
• Regulierungskapitalquoten: Die Kapitalverkehrsquote der Bank betrug 11,46%, was den regulatorischen Anforderungen von 8%überschritt.
• Robuste Liquiditätsmetriken: Die Liquidität von Bargeld zur Hand belief sich zum 30. September 2024 auf 115,8 Mio. USD, was eine starke Liquiditätsposition widerspiegelt, um den betrieblichen Bedarf zu decken.

Der Fokus des Unternehmens auf die Verbesserung seiner operativen Fähigkeiten und die Erweiterung seiner Marktreichweite wird von entscheidender Bedeutung sein, da die Wettbewerbslandschaft im Finanzdienstleistungssektor navigiert.

Updated on 16 Nov 2024

Resources:

1. Old Second Bancorp, Inc. (OSBC) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Old Second Bancorp, Inc. (OSBC)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
2. SEC Filings – View Old Second Bancorp, Inc. (OSBC)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.