¿Qué se usa para determinar el valor de una acción?

Introducción

Una acción es una seguridad que representa una parte de la propiedad en una empresa. El valor de una acción es la cantidad de dinero que puede esperar recibir si lo vende en la bolsa de valores al precio de mercado actual. Hay muchos factores que determinan el valor de una acción. Esta publicación de blog explorará cómo se calcula el valor de las acciones, los tipos de acciones y los precios de las acciones, así como los factores que influyen en el precio de una acción.

Fuente de precios

Cuando se trata de evaluar las acciones y determinar su valor, los inversores y los comerciantes a menudo analizarán una serie de diferentes relaciones financieras. Saber cómo leer y comprender estas proporciones lo ayudará a tomar mejores decisiones de inversión y garantizar que obtenga el mejor ROI. Aquí hay un vistazo a las tres relaciones principales que se utilizan para calcular el valor de un stock.

Relación de precio/ganancias (relación P/E)

La relación precio/ganancias (relación P/E), también conocida como 'múltiplo de precio' o 'múltiplo de ganancias', es una relación financiera utilizada para comparar el precio de mercado actual de una compañía con sus ganancias por acción. Esta relación generalmente se calcula dividiendo el precio actual del mercado de valores de una empresa por sus ganancias por acción (EPS). Cuanto mayor sea la relación P/E, mayor será el precio de las acciones y más costosa es la compañía.

Relación de precio/libro (relación P/B)

La relación precio/libro (relación P/B) es una relación financiera que mide el valor de mercado de las acciones de una empresa en relación con su valor en libros. La relación P/B se calcula dividiendo la capitalización de mercado del capital pendiente de la Compañía (es decir, el valor de mercado) por el valor en libros de la Compañía (activos netos). En general, una relación P/B más alta indica que los inversores están pagando más por el capital de una empresa.

Relación de precio a ventas (relación P/S)

La relación precio/ventas (relación P/S), también conocida como múltiplo de ventas, es una relación financiera utilizada para comparar el precio de las acciones de una empresa con sus ingresos por acción. Esta relación se calcula dividiendo el precio de las acciones por los ingresos de la Compañía por acción (ingresos/acciones). Una relación P/S más alta indica que las acciones de la compañía son más costosas en relación con sus ventas, mientras que una relación P/S más baja indica que las acciones de la compañía son menos costosas en relación con sus ventas.

Los inversores a menudo usan una combinación de estas tres proporciones para evaluar el valor de una empresa, su potencial de crecimiento y la salud financiera general. Saber cómo se aplican y utilizan estas proporciones para determinar el valor de una acción puede ayudar a los inversores a tomar mejores decisiones cuando se trata de invertir en el mercado de valores.

Análisis técnico

El análisis técnico es una herramienta vital utilizada para determinar el valor de una acción. Las técnicas comunes utilizadas por los inversores para predecir el precio de las acciones incluyen promedio móvil, apoyo y resistencia, y el índice de resistencia relativa (RSI).

Promedio móvil

Un promedio móvil es una herramienta de análisis técnico que se utiliza para calcular el precio promedio de una seguridad durante un período de tiempo deseado. Proporciona una medida fácil para comprender la tendencia del comportamiento del precio del activo durante un período particular. El beneficio principal de usar un promedio móvil es que ayuda a los inversores a identificar rápidamente la dirección del precio de una acción.

Soporte de precios y resistencia

El soporte y la resistencia de los precios son dos de las herramientas de análisis técnico más utilizadas. El apoyo y la resistencia se utilizan para identificar niveles potenciales de movimientos en el precio de una acción. Cuando el precio de una acción se acerca a un nivel de soporte, indica que es probable que la acción aumente en el valor. Por el contrario, cuando el precio de una acción se acerca a un nivel de resistencia, indica que es probable que la acción disminuya en el valor.

Índice de fuerza relativa (RSI)

El índice de resistencia relativa, o RSI, es un indicador de impulso utilizado para comparar las magnitudes de las ganancias y pérdidas recientes en el precio de la acción. Se calcula tomando el precio de cierre promedio de las acciones durante un período determinado, generalmente 14 períodos, y luego comparando eso con el promedio de los precios de cierre de las acciones durante el mismo período. Si el RSI aumenta por encima de 70, generalmente se considera un stock de sobrecompra, mientras que un valor inferior a 30 se considera un stock infravalorado.

Análisis fundamental

Tomar decisiones en el mercado de valores puede ser complicado y abrumador. Pero comprender qué factores son importantes para determinar el valor de una acción puede ayudar a los inversores a tomar decisiones más informadas. El análisis fundamental se utiliza para evaluar el potencial de una acción al observar el valor subyacente de la empresa o activo, en lugar de solo el precio actual del mercado.

Ganancias de la empresa

Uno de los elementos más importantes del análisis fundamental es revisar el desempeño financiero de una empresa. Por ejemplo, los inversores pueden evaluar las ganancias, los ingresos y los flujos de efectivo de la Compañía. La fortaleza del balance de la compañía, incluidos los activos, los pasivos y el patrimonio, también indica la fortaleza financiera de una empresa. En términos generales, cuanto más rentable, sostenible y eficiente sea la empresa, mayor será el precio de sus acciones.

Capitalización de mercado

La capitalización de mercado también conocida como "capitalización de mercado" es el valor total de las acciones de acciones de una empresa. Se calcula como el número total de acciones en circulación, el precio actual del mercado por acción. Market Cap ayuda a los inversores a comprender el tamaño y el alcance de una empresa en relación con sus pares. En términos generales, cuanto mayor sea la capitalización de mercado, más diversificada y valiosa es la empresa.

Rendimiento de dividendos

El rendimiento de dividendos mide la cantidad de ingresos que una empresa paga a los accionistas en relación con el precio actual del mercado. Se calcula como el dividendo total pagado durante los 12 meses anteriores dividido por el precio actual del mercado por acción. Un mayor rendimiento de dividendos a menudo se considera más atractivo para los inversores, ya que señala que la compañía está obteniendo ganancias constantemente y recompensando a sus accionistas por su inversión.

El análisis fundamental es una excelente manera de evaluar el potencial de una acción. Al mirar más allá del precio actual del mercado y comprender el valor subyacente de una empresa y sus activos, los inversores pueden tomar decisiones más rentables y sostenibles para sus carteras.

Otras influencias

El valor de una acción no se basa únicamente en el rendimiento de la empresa, y puede haber una multitud de otros factores que pueden tener un efecto sobre si una acción es una buena inversión o no.

Clima político o económico

Los cambios en el clima político o económico pueden tener un gran impacto en el valor de las acciones, dependiendo de la naturaleza del cambio y sus efectos en el mercado o en las industrias particulares. Por ejemplo, si una cifra política importante introduce un cambio de política para estimular un cierto sector del mercado, el precio de las acciones de las empresas relacionadas puede aumentar a medida que los inversores se vuelven más seguros en sus perspectivas.

Tasas de interés

La tasa de interés de un país también puede influir en las acciones, especialmente cuando el banco central cambia la tasa para afectar el flujo de dinero. Si el banco central reduce la tasa de interés, a menudo puede conducir a un aumento en los precios de las acciones, ya que es más probable que los inversores tomen riesgos e invertir su dinero en acciones, mientras que un aumento de la tasa puede conducir a la reacción opuesta.

Oferta y demanda

La ley simple de oferta y demanda también juega un papel en el valor de las acciones, como si la demanda de una acción en particular sea mayor que la oferta disponible, entonces el precio de las acciones tenderá a aumentar, y viceversa si la demanda es más baja que la suministrar.

Los factores mencionados anteriormente pueden tener diferentes niveles de influencia en los valores de las acciones, y los inversores deben tener en cuenta todos antes de tomar las decisiones importantes.

Introducción

El valor de una acción se juzga por el monto de las ganancias monetarias que los inversores imaginan recibir de ella. El mercado de valores implica la negociación de acciones o valores, donde los inversores y emisores deben determinar su valor para futuras operaciones. Determinar el valor de una acción incluye analizar el rendimiento pasado de la acción, las condiciones del mercado, el rendimiento de la competencia y otras variables.

Fluctuaciones del mercado

El mercado de valores es susceptible a las fluctuaciones del mercado y estas variables deben tenerse en cuenta al calcular el valor de las acciones. Las fluctuaciones del mercado normalmente son el resultado del entorno económico, lo que puede afectar las acciones de una industria en particular. Se espera que las empresas generen rendimientos más altos que el rendimiento del mercado y esto se tiene en cuenta al calcular el valor de su acción.

Herramientas para determinar el valor de las acciones

Hay una serie de herramientas disponibles para ayudar a los inversores a determinar el valor de una acción. Esto incluye:

Plataformas comerciales

• Las plataformas comerciales como Bloomberg, Yahoo Finance y Google Finance permiten a los inversores analizar y ver los precios y fluctuaciones actuales de las acciones.
• Los inversores pueden usar estas plataformas para monitorear las actividades del mercado a fin de tomar decisiones informadas sobre sus inversiones en acciones.

Corredores de bolsa y servicios de asesoramiento

• Los corredores de bolsa y los servicios de asesoramiento ofrecen asesoramiento y orientación de expertos a los inversores, con respecto a su cartera de acciones.
• Estos servicios proporcionan información actualizada sobre el mercado de valores, las condiciones del mercado y otros factores que pueden afectar el mercado.
• Los servicios también pueden ofrecer recomendaciones sobre las acciones más apropiadas para comprar.

Orientación profesional para evaluar el valor de las acciones

• Los asesores y analistas financieros pueden ofrecer orientación e información profesional sobre cómo evaluar el valor de las acciones.
• Son capaces de revisar y analizar los datos financieros de una empresa y brindar asesoramiento sobre qué valen las acciones y en qué acciones deben evitarse.
• Los asesores financieros también pueden asesorar a los inversores sobre qué acciones observan posibles aumentos de valor.

Conclusión

Determinar el valor de las acciones implica mucho más que solo analizar datos históricos y verificar los precios de las acciones actuales. Las condiciones del mercado, las acciones de la competencia y el asesoramiento experto pueden tener un impacto en el valor de una acción. Los inversores deben utilizar herramientas como plataformas comerciales, casas de bolsa y servicios de asesoramiento, y orientación profesional para determinar el valor correcto de una acción.

Conclusión

El valor del stock está determinado por varios factores, muchos de los cuales son extremadamente complejos. La relación precio / ganancias, el valor en libros y el impulso de los precios se encuentran entre las formas más comunes en que se mide el valor de las acciones, pero otros factores pueden estar en juego al determinar el valor de una acción. El índice de precio a ganancias es una medida de la rentabilidad de la compañía, el valor en libros se determina restando los pasivos de la compañía de sus activos y reservas, y el impulso del precio determina la tendencia general de las acciones y si una decisión de compra o venta es la más prudente entre inversores.

Es importante comprender los matices del valor de las acciones y tener una comprensión exhaustiva de todos los factores que influyen en el valor del stock. Es aconsejable adoptar un enfoque cauteloso al invertir en acciones y consultar a un profesional financiero si no está seguro de las mejores decisiones de inversión. Además, es aconsejable diversificar su cartera y asegurarse de que no se concentre demasiado en ningún stock.

En conclusión, el valor de las acciones está determinado por muchos factores diferentes, incluida la relación precio / ganancias, valor en libros e impulso de precios. Es necesaria una comprensión profunda de estas y otras métricas de valor de acciones si uno desea tomar las mejores decisiones posibles al invertir en acciones. Además, es importante reconocer la importancia de la diversificación y consultar a un profesional financiero si es necesario.