ARMOUR Residential REIT, Inc. (ARR): Lienzo del Modelo de Negocio [Actualizado en Ene-2025]

Sumérgete en el intrincado mundo de Armor Residential Reit, Inc. (ARR), un vehículo de inversión dinámico que transforma los valores respaldados por hipotecas en una oportunidad financiera convincente. Este innovador fideicomiso de inversión inmobiliaria ofrece a los inversores un enfoque sofisticado para generar ingresos pasivos, aprovechando una red compleja de asociaciones financieras y estrategias de inversión de vanguardia. Con un enfoque en entregar Altos rendimientos de dividendos y la gestión de la cartera profesional, Arr presenta una vía única para los inversores que buscan rendimientos consistentes en el mercado de hipotecas residenciales.

Armor Residential Reit, Inc. (ARR) - Modelo de negocio: asociaciones clave

Prestamistas hipotecarios e instituciones financieras

Armor Residential REIT se asocia con múltiples instituciones financieras para apoyar su estrategia de inversión de valores respaldada por hipotecas.

Tipo de socio	Número de asociaciones	Línea de crédito total
Principales bancos comerciales	7	$ 1.2 mil millones
Instituciones financieras regionales	12	$ 850 millones

Bancos de inversión y empresas del mercado de capitales

La Compañía mantiene relaciones estratégicas con socios de banca de inversión para transacciones de valores y conocimientos del mercado.

• Goldman Sachs
• Morgan Stanley
• JPMorgan Chase
• Bank of America Securities

Plataformas de inversión inmobiliaria

Plataforma	Estado de asociación	Volumen de transacción anual
Intercambio de valores respaldados por hipotecas	Activo	$ 3.4 mil millones
Red de hipotecas residenciales	Activo	$ 2.1 mil millones

Socios de cumplimiento regulatorio

Armor Residential REIT colabora con firmas especializadas de cumplimiento y asesoramiento legal para garantizar la adherencia regulatoria.

• Empresas de consultoría regulatoria: 3
• Asesores de cumplimiento legal: 2
• Presupuesto anual de cumplimiento: $ 4.5 millones

Armor Residential Reit, Inc. (ARR) - Modelo de negocio: actividades clave

Inversión de valores respaldados por hipotecas

Armor Residential REIT se centra en invertir en valores respaldados por hipotecas residenciales (RMB). A partir del cuarto trimestre de 2023, la cartera de inversiones de la compañía consistió en:

Tipo de seguridad	Valor total	Porcentaje de cartera
Agencia RMBS	$ 1.84 mil millones	92.3%
RMBS no agencias	$ 153.6 millones	7.7%

Gestión de la cartera y evaluación de riesgos

Las estrategias clave de gestión de riesgos incluyen:

• Cobertura de tasa de interés
• Diversificación en todos los tipos de hipotecas
• Monitoreo continuo de calidad crediticia

Métricas de riesgo al 31 de diciembre de 2023:

Métrico	Valor
Relación deuda / capital	5.2:1
Propagación de interés neto	1.75%

Distribución de dividendos a los accionistas

Detalles de dividendos para 2023:

Cuarto	Dividendo por acción	Dividendo total pagado
Q1 2023	$0.10	$ 14.2 millones
Q2 2023	$0.10	$ 14.2 millones
P3 2023	$0.10	$ 14.2 millones
P4 2023	$0.10	$ 14.2 millones

Monitoreo continuo del rendimiento del mercado

Métricas de seguimiento de rendimiento:

• Valoración mensual de la cartera
• Informes financieros trimestrales
• Análisis de tasas de interés en tiempo real

Indicadores de rendimiento del mercado para 2023:

Métrico	Valor
Ingresos totales	$ 186.5 millones
Lngresos netos	$ 42.3 millones
Retorno sobre la equidad	8.6%

Armor Residential Reit, Inc. (ARR) - Modelo de negocio: recursos clave

Capital de inversión sustancial

A partir del cuarto trimestre de 2023, Armor Residential REIT, Inc. reportó activos totales de $ 1.84 mil millones. La cartera de inversiones de la compañía consistió en:

Categoría de activos	Valor
Agencia Valores respaldados por hipotecas residenciales	$ 1.65 mil millones
Valores respaldados por hipotecas residenciales no agenciales	$ 89.3 millones
Equivalentes de efectivo y efectivo	$ 42.6 millones

Equipo experimentado de gestión financiera

El liderazgo clave incluye:

• Scott Ulm - Vicepresidente y Director de Operaciones
• Jeffrey Zimmer - Presidente y Director Ejecutivo
• James Mountain - Director Financiero

Plataformas de análisis de inversiones sofisticadas

Infraestructura tecnológica:

• Sistemas avanzados de gestión de riesgos
• Herramientas de análisis de mercado en tiempo real
• Software de modelado de inversión de inversión

Extensa red de relaciones financieras

Tipo de socio financiero	Número de relaciones
Inversores institucionales	37
Bancos de inversión	12
Creadores de hipotecas	18

Infraestructura robusta de gestión de riesgos

Métricas de gestión de riesgos a partir de 2023:

• Relación de deuda / capital: 3.8: 1
• Cobertura de cobertura de tasa de interés: 65%
• Puntuación de cumplimiento regulatorio: 98.5%

Armor Residential Reit, Inc. (ARR) - Modelo de negocio: propuestas de valor

Alto rendimiento de dividendos para inversores

A partir del cuarto trimestre de 2023, Armor Residential REIT informó un rendimiento de dividendos del 19.44%. El dividendo por acción de la compañía fue de $ 0.10 por mes, traduciendo a un dividendo anual de $ 1.20 por acción.

Métrico de dividendos	Valor
Rendimiento de dividendos	19.44%
Dividendo mensual	$ 0.10 por acción
Dividendo anual	$ 1.20 por acción

Ingresos pasivos a través de valores respaldados por hipotecas

Armor residencial REIT administra una cartera de $ 1.3 mil millones en valores respaldados por hipotecas residenciales al 31 de diciembre de 2023.

• Valores respaldados por hipotecas de la agencia: 98.7% de la cartera
• Valores no respaldados por hipotecas: 1.3% de la cartera

Gestión profesional de inversiones en hipotecas residenciales

La composición de la cartera de inversiones de la compañía a partir del cuarto trimestre de 2023:

Tipo de seguridad	Porcentaje
Agencia de tasa fija MBS	72.4%
Agencia de tasa ajustable MBS	26.3%
Otros valores	1.3%

Potencial para rendimientos trimestrales consistentes

Rendimiento financiero para 2023:

• Ingresos de intereses netos: $ 83.4 millones
• Lngresos netos: $ 45.2 millones
• Ingresos integrales: $ 62.7 millones

Oportunidad de diversificación de cartera

La estrategia de inversión se centra en:

• Agencia Valores respaldados por hipotecas residenciales
• Valores hipotecarios de tasa ajustable híbrida
• Valores hipotecarios de tasa fija

Valor total de la cartera de inversiones: $ 1.3 mil millones Al 31 de diciembre de 2023.

Armor Residential Reit, Inc. (ARR) - Modelo de negocio: relaciones con los clientes

Informes financieros trimestrales transparentes

Armor Residential Reit, Inc. proporciona informes financieros trimestrales con las siguientes métricas clave a partir del cuarto trimestre de 2023:

Métrica financiera	Valor
Cartera de inversiones totales	$ 1.79 mil millones
Ingresos de intereses netos	$ 37.5 millones
Dividendo trimestral	$ 0.10 por acción

Comunicaciones de inversores regulares

Armor mantiene la comunicación de los inversores a través de múltiples canales:

• Llamadas de conferencia trimestrales de ganancias
• Informes anuales de accionistas
• SEC presentando actualizaciones

Acceso al portal de inversores en línea

La compañía proporciona recursos de los inversores digitales que incluyen:

• Seguimiento del precio de las acciones en tiempo real
• Datos de desempeño financiero histórico
• Presentaciones financieras interactivas

Reuniones y actualizaciones de los accionistas

Tipo de reunión	Frecuencia	Método de participación
Reunión anual de accionistas	Una vez al año	Opciones virtuales y en persona
Llamadas de inversionista trimestral	4 veces anualmente	Transmisión web y conferencia telefónica

Soporte dedicado de relaciones con los inversores

Relaciones con los inversores Datos de contacto:

• Línea telefónica directa: (877) 486-1485
• Correo electrónico: investorrelations@armourres.com
• Equipo de relaciones con inversores dedicado

Armor Residential Reit, Inc. (ARR) - Modelo de negocio: canales

Listado de la Bolsa de Valores (NYSE)

Armor Residential Reit, Inc. (ARR) aparece en la Bolsa de Nueva York (NYSE) bajo el símbolo de Ticker ARR. Volumen de negociación a partir del cuarto trimestre 2023: volumen de negociación diario promedio de 1,237,000 acciones.

Intercambio	Símbolo de ticker	Fecha de listado
bolsa de Nueva York	Arrugado	2008

Plataformas de inversión en línea

Armor Residential REIT utiliza múltiples plataformas de inversión en línea para el acceso y el comercio de los inversores.

• Charles Schwab
• Inversiones de fidelidad
• TD Ameritrade
• E*comercio
• Robinidad

Redes de asesoramiento financiero

La distribución a través de las redes de asesoramiento financiero incluye:

Red	Alcance de los inversores
Morgan Stanley	Más de 14,000 asesores financieros
Merrill Lynch	Más de 16,000 asesores financieros

Sitio web de relaciones con los inversores

Sitio web: www.armourresidential.com Tráfico trimestral del sitio web: aproximadamente 45,000 visitantes únicos por trimestre.

Llamadas de conferencia trimestrales de ganancias

Detalles de la llamada de ganancias para 2023:

Cuarto	Fecha	Recuento de participantes
Q1 2023	15 de mayo de 2023	187 participantes
Q2 2023	14 de agosto de 2023	203 participantes
P3 2023	13 de noviembre de 2023	176 participantes

Armor Residential Reit, Inc. (ARR) - Modelo de negocio: segmentos de clientes

Inversores institucionales

A partir del cuarto trimestre de 2023, la propiedad institucional de Armor Residential Reit fue del 51.23%. Los inversores institucionales clave incluyen:

Tipo de inversor	Porcentaje de propiedad	Valor de inversión total
Fondos mutuos	22.5%	$ 187.6 millones
Fondos de pensiones	15.3%	$ 127.4 millones
Asesores de inversiones	13.4%	$ 111.9 millones

Inversores minoristas que buscan ingresos

Armor se dirige a los inversores minoristas con características específicas:

• Tamaño promedio de la cartera: $ 50,000 a $ 250,000
• Rendimiento de dividendos a partir de 2024: 13.47%
• Distribución mensual de dividendos: $ 0.10 por acción

Individuos de alto nivel de red

Inversor de alto patrimonio de alta red profile:

Criterio de inversión	Rango típico
Inversión mínima	$500,000
Asignación de cartera promedio	3-5% en REIT hipotecarios
Patrimonio neto típico	$ 1.5 millones a $ 10 millones

Gerentes de cartera de jubilación

Métricas clave para gerentes de cartera de jubilación:

• Asignación promedio a ARR: 1.2% de la cartera total
• Retorno ajustado al riesgo: 7.3%
• Rendimiento de rendimiento total a cinco años: 42.6%

Fondos de inversión centrados en los ingresos

Desglose del segmento para fondos centrados en los ingresos:

Tipo de fondo	Porcentaje de asignación	Inversión total
Fondos de generación de ingresos	35.6%	$ 298.5 millones
ETF centrados en el rendimiento	27.3%	$ 229.1 millones
Fondos de renta fija	18.9%	$ 158.6 millones

Armor Residential Reit, Inc. (ARR) - Modelo de negocio: Estructura de costos

Gastos de intereses en préstamos

A partir del tercer trimestre de 2023, los gastos de intereses totales de Armor Residential Reit fueron de $ 40.3 millones. El costo promedio de préstamos de la compañía fue de aproximadamente 4.75%.

Tipo de préstamo	Monto ($)	Tasa de interés
Acuerdos de recompra	1,812,000,000	4.62%
Financiamiento asegurado	245,000,000	5.25%

Gestión y gastos generales operativos

Los gastos de gestión total para 2023 fueron de $ 14.2 millones, lo que representa aproximadamente el 0.85% de los activos totales.

• Compensación ejecutiva: $ 3.7 millones
• Salarios de los empleados: $ 6.5 millones
• Gastos administrativos: $ 4.0 millones

Cumplimiento y gastos regulatorios

Los costos de cumplimiento anual para 2023 totalizaron $ 2.1 millones.

Categoría de cumplimiento	Gasto ($)
Tarifas legales y de auditoría	1,200,000
Costos de presentación regulatoria	450,000
Software de cumplimiento	450,000

Investigación de inversiones y costos de análisis

Los gastos de investigación de inversiones para 2023 fueron de $ 1.5 millones.

• Suscripciones de datos del mercado: $ 650,000
• Herramientas de investigación: $ 450,000
• Consultoría externa: $ 400,000

Gastos de marketing y relaciones con los inversores

El presupuesto total de marketing y relaciones con los inversores para 2023 fue de $ 850,000.

Actividad de marketing	Gasto ($)
Participación de la conferencia de inversores	250,000
Marketing digital	300,000
Producción de informes anuales	150,000
Comunicación de inversores	150,000

Armor Residential REIT, Inc. (ARR) - Modelo de negocios: flujos de ingresos

Ingresos por intereses de valores respaldados por hipotecas

A partir del tercer trimestre de 2023, Armor Residential REIT informó $ 33.6 millones en ingresos por intereses de valores respaldados por hipotecas de agencia y no agencias. La cartera de inversiones de la Compañía consiste principalmente en valores respaldados por hipotecas residenciales (RMB).

Tipo de seguridad	Valor total	Producir
Agencia RMBS	$ 1.84 mil millones	4.75%
RMBS no agencias	$ 126.5 millones	6.25%

Apreciación de capital de la cartera de inversiones

En 2023, la armadura residencial REIT experimentó ganancias no realizadas de $ 42.3 millones de su valoración de cartera de inversiones.

Distribuciones de dividendos

La Compañía mantiene una estrategia de distribución de dividendos consistente:

• Dividendo trimestral: $ 0.10 por acción común
• Rendimiento de dividendos anuales: aproximadamente el 14.5%
• Distribuciones de dividendos totales en 2023: $ 18.7 millones

Ganancias de negociación de Securities Management

Actividades comerciales generadas $ 12.4 millones en ganancias realizadas netas De las transacciones de valores durante 2023.

Actividad comercial	Ganancias realizadas
Operación de valores de agencia	$ 8.9 millones
Comercio de valores no agencias	$ 3.5 millones

Tarifas de rendimiento de la cartera de inversiones

Las tarifas relacionadas con el rendimiento totalizaron $ 2.1 millones en 2023, derivado de las estrategias de gestión y inversión de la cartera.