Comment analyser le ratio actuel d'une entreprise

Introduction

Le ratio actuel d'une entreprise, également connu sous le nom de ratio de liquidité, est une mesure importante de la santé financière. Il s'agit d'une comparaison des actifs actuels d'une entreprise avec ses passifs actuels et une indication de savoir si une entreprise a des actifs à court terme suffisants pour couvrir ses passifs à court terme. Si une entreprise a un ratio actuel supérieur à la moyenne, cela pourrait être un signe que l'entreprise se porte bien financièrement. L'analyse du ratio actuel d'une entreprise est une étape clé pour déterminer la santé financière actuelle de l'entreprise.

Le ratio actuel d'une entreprise est calculé en divisant ses actifs actuels par ses passifs actuels. Ce ratio fournit une indication de la liquidité et de la capacité de l'entreprise à couvrir ses responsabilités à court terme avec ses actifs disponibles. Généralement, un rapport actuel de 1,0 ou plus est considéré comme sain. Un nombre inférieur à 1,0 pourrait indiquer que la société n'a pas suffisamment d'actifs à court terme pour couvrir ses passifs à court terme. Les entreprises qui ont un ratio actuel inférieur à 1,0 pourraient être à risque de devenir insolvables ou incapables de respecter ses obligations à court terme.

Il est important que les entreprises analysent régulièrement leur ratio actuel pour rester au courant de leur santé financière. Vous trouverez ci-dessous quelques conseils pour analyser le ratio actuel d'une entreprise.

Calcul du ratio actuel d'une entreprise

Le calcul du ratio actuel d'une entreprise est une étape importante dans l'évaluation de la santé financière de l'entreprise. Ce ratio aide les investisseurs et les gestionnaires à déterminer si une entreprise disposait de ressources financières à court terme adéquates pour rembourser ses passifs actuels. Le ratio actuel, également connu sous le nom de ratio de fonds de roulement, indique dans quelle mesure les actifs actuels d'une entreprise couvrent ses passifs actuels. Ce ratio est un indicateur financier à court terme de la capacité d’une entreprise à respecter ses obligations.

Décomposer les composants du rapport actuel

L’équation du ratio actuel est calculée en divisant les actifs actuels totaux d’une entreprise par ses passifs actuels totaux. Les actifs actuels sont définis comme des actifs qui peuvent être convertis en espèces ou utilisés pour rembourser les passifs à court terme. Ces actifs peuvent être liquidés pour respecter les obligations actuelles de la société. Les types courants d'actifs courants comprennent les espèces, les comptes débiteurs et les stocks. Les passifs actuels, en revanche, se réfèrent à des passifs qui doivent être payés dans le cycle d'exploitation actuel. En conséquence, les passifs actuels sont parfois appelés responsabilités à court terme. Les exemples de passifs courants comprennent les comptes à payer, les passifs de paie, les impôts à payer et les prêts à court terme.

Calcul étape par étape

Pour calculer le ratio actuel d'une entreprise particulière, les investisseurs doivent d'abord rassembler les informations financières pertinentes. Cela comprend généralement le dernier état du bilan et le compte de résultat. Une fois les données financières collectées, les mesures suivantes doivent être prises pour effectuer un calcul de ratio actuel:

• Étape 1: Additionnez les actifs courants, qui comprennent des espèces, des comptes débiteurs (factures), des stocks et tout autre actif qui peut être converti en espèces ou utilisé pour rembourser les passifs courants.
• Étape 2: Additionnez les passifs courants, qui comprennent les comptes à payer, les passifs de paie, les impôts à payer et la dette à court terme.
• Étape 3: Divisez les actifs actuels totaux par le passif total actuel. Par exemple, si une entreprise a un actif actuel total de 125 000 $ et un passif total actuel de 90 000 $, son ratio actuel est de 1,39 (125 000 $ / 90 000 $).

Il convient de noter que le ratio actuel d’une entreprise devrait idéalement se situer entre 1,2 et 2. Si le ratio actuel d’une entreprise est inférieur à 1,2, il peut être en danger d’insolvabilité. Inversement, un ratio actuel de 3 ou plus peut indiquer une mauvaise utilisation du capital. Les investisseurs devraient également considérer les moyennes de l'industrie lors de l'évaluation du ratio actuel d'une entreprise.

Comment le financement a un impact sur le ratio actuel

Le financement par des prêts ou des obligations peut jouer un rôle important dans l’impact de l’impact sur le ratio actuel d’une entreprise. Lorsqu'une entreprise contracte un prêt ou émet des obligations, elle augmente en espèces, soit pour acheter des stocks supplémentaires, soit pour étendre les opérations. Cet espèce supplémentaire peut entraîner l'augmentation du ratio actuel, fournissant une forte source de liquidité à l'entreprise.

Implications de l'obtention de prêts ou de l'émission d'obligations

Organiser un prêt ou émettre des obligations exige souvent que la société prenne plus de dettes. Cela peut être considéré comme augmentant les responsabilités de l'entreprise, ce qui peut entraîner une diminution du rapport actuel. Non seulement cela, mais les paiements supplémentaires du service de la dette peuvent réduire le montant d'argent disponible pour l'achat de stocks supplémentaires ou d'autres dépenses opérationnelles, ce qui peut réduire davantage la liquidité de l'entreprise.

Impact sur la capacité de remboursement de la dette

Des montants plus élevés de dettes peuvent également avoir un impact sur la capacité de l'entreprise à rembourser ses créanciers. En augmentant le chargement de la dette de l'entreprise, il peut limiter les flux de trésorerie disponibles pour le remboursement de la dette existante. Cela peut entraîner une baisse du ratio actuel, ce qui peut entraîner des coûts d'emprunt plus élevés et une baisse de la liquidité pour l'entreprise.

En plus de l'impact sur le ratio actuel, le financement peut également avoir un impact sur la solvabilité de l'entreprise. Si la dette supplémentaire prise en place est suffisamment élevée, elle peut faire en sorte que l'entreprise soit considérée comme moins solvable, ce qui peut entraîner des coûts d'emprunt plus élevés.

4. Surveillance du rapport dans le temps

L'analyse du ratio actuel d'une entreprise dans le temps est un élément important de la décision s'il s'agit d'un investissement potentiel. La surveillance du ratio actuel aide à évaluer la liquidité de l'entreprise à différents moments. Cela peut être utile pour que les investisseurs s'assurent que l'entreprise a un coussin adéquat afin de couvrir les dépenses inattendues qui peuvent survenir.

un. Analyse si l'entreprise a une liquidité saine

Le ratio actuel montre les capacités d'une entreprise de payer ses dettes à court terme. Un ratio actuel d'environ 1,5 est généralement considéré comme sain pour indiquer que la société a une liquidité suffisante disponible pour couvrir ses passifs actuels. Un ratio inférieur à 1 peut indiquer que la société n'est pas en mesure de couvrir ses dettes actuelles. Cependant, il est important de considérer l'industrie lorsqu'il examine le ratio actuel, car certaines industries peuvent avoir un ratio plus élevé qui est toujours considéré comme normal.

né Comment l'augmentation ou la diminution du ratio actuel peut avoir un impact sur les décisions d'investissement

En examinant le ratio actuel d'une entreprise, les investisseurs devraient rechercher des tendances ascendantes ou à la baisse du ratio de l'entreprise au fil du temps. Si la société a une augmentation constante de son ratio actuel au fil du temps, cela peut indiquer que la société a amélioré sa liquidité à court terme et devient un investissement plus fort. Si le ratio diminue ou stagne, cela peut être une indication que l'entreprise a du mal à suivre ses dettes à court terme.

Les investisseurs devraient également examiner la comparaison du ratio actuel avec des entreprises similaires dans le même secteur. Cela permet de mieux comprendre la santé de la liquidité de l'entreprise par rapport à ses concurrents.

Analyser les ratios actuels de l'industrie d'une entreprise

Lors de l’évaluation de la santé financière d’une entreprise, son ratio actuel est l’une des mesures les plus importantes à considérer. Le ratio actuel d'une entreprise stimule la façon dont il peut gérer les obligations à court terme et la rapidité avec laquelle il peut rembourser ses passifs à court terme. L’analyse du ratio actuel d’une entreprise dans le contexte plus large de son industrie peut aider les prêteurs, les investisseurs et les parties prenantes à obtenir une meilleure image du tableau financier de l’entreprise.

Analyser les ratios actuels des concurrents pour développer une référence

Le ratio actuel d'une entreprise peut être évalué de manière plus significative par rapport à ses concurrents dans l'industrie. La réalisation d'une analyse de concurrence devrait impliquer la considération des ratios actuels des cinq dernières années et les pondérer les uns contre les autres pour développer une référence. Par exemple, si une entreprise a en moyenne un ratio actuel de 1,2 alors que ses concurrents ont en moyenne 1,8 au cours des cinq dernières années, le ratio actuel de la société devrait être considéré comme faible.

Comment les nouveaux produits pourraient changer la tendance du ratio actuel de l'industrie

Les changements dans les forces de l'industrie peuvent également affecter le ratio actuel d'une entreprise. Par exemple, l'introduction d'un nouveau produit sur le marché peut provoquer des passifs à court terme (par exemple l'inventaire) pour augmenter les actifs actuels, réduisant ainsi le rapport actuel. Cela pourrait être un signe de croissance tant que l'entreprise est bien équipée pour gérer le coût de production supplémentaire. Il est important pour les investisseurs et les prêteurs d'analyser la tendance actuelle du ratio de l'entreprise au cours des cinq dernières années pour rechercher des changements anormaux tirés par la dynamique de l'industrie.

L'évaluation du ratio actuel d'une entreprise aux côtés de ses homologues de l'industrie est un moyen efficace de évaluer sa liquidité et sa santé financière. Un ratio actuel fort peut montrer aux prêteurs et aux investisseurs que la société a une situation financière saine et peut répondre à ses passifs à court terme. Bien que des ratios actuels élevés puissent indiquer de solides performances financières, les investisseurs doivent également être conscients d'une dynamique unique de l'industrie qui pourrait considérablement modifier la tendance actuelle du ratio.

Interpréter les résultats

Une fois que le ratio actuel d'une entreprise a été déterminé, il y a quelques éléments à considérer en termes de façon d'interpréter ce résultat. Premièrement, le rapport actuel peut être utilisé comme indicateur de risque. Les entreprises dont les ratios actuels inférieurs à 1,0 seraient dans un «état financier en détresse» et courent un risque accru de défaut. Alors que les entreprises avec un ratio actuel supérieur à 1,0 ne sont pas nécessairement en grande situation financière, le ratio plus élevé peut être un signe que la société est moins susceptible de faire défaut sur leurs dettes.

Il est également important de comprendre les composants du bilan lors de l'interprétation des résultats du rapport actuel. La valeur plus élevée des actifs actuels par rapport aux passifs actuels peut être dégradé si une partie importante des actifs actuelles est composée d'un inventaire qui est rapidement périssable. En effet, cet inventaire ne peut pas être utilisé pour rembourser la dette à court terme car il sera utilisé ou expire avant qu'il ne puisse être vendu pour créer des espèces.

Conclusion

Le ratio actuel est un ratio financier clé qui peut donner aux investisseurs un aperçu de la capacité d’une entreprise à payer ses responsabilités actuelles. En analysant le ratio actuel d’une entreprise, les investisseurs peuvent comprendre la santé financière globale de l’entreprise, car un ratio actuel plus élevé indique que la société est en mesure de générer suffisamment de revenus pour respecter ses passifs actuels. En outre, les investisseurs peuvent utiliser ce ratio pour comparer les performances de leur entreprise à des entreprises similaires dans leur industrie.

Tout comme pour tout ratio financier, le ratio actuel n'est pas un indicateur parfait de la santé financière d'une entreprise. Il est important de considérer d'autres indicateurs, comme les niveaux de dette et les dépenses d'exploitation pour obtenir une compréhension complète des performances financières de l'entreprise.

En conclusion, l’analyse du ratio actuel d’une entreprise est un élément important de la compréhension de la santé financière globale de l’entreprise et de la capacité de rembourser ses responsabilités. En considérant le ratio actuel ainsi que d'autres indicateurs financiers, les investisseurs peuvent mieux comprendre la performance financière de leurs sociétés de portefeuille.