Exploration de Domo, Inc. (DOMO) Investisseur Profile: Qui achète et pourquoi ?

Vous avez vu les actions de Domo, Inc. (DOMO) augmenter environ 45.87% au cours de la dernière année à un prix d'environ $12.37 par action en novembre 2025 - et vous vous demandez certainement qui est à l'origine de cet élan et pourquoi ils achètent des actions dans une société qui a déclaré une perte nette GAAP pour l'exercice 2025 de 81,9 millions de dollars. La réponse rapide est que les grosses sommes d’argent sont déjà là ; les investisseurs institutionnels, y compris des géants comme Vanguard Group Inc. et BlackRock, Inc., possèdent collectivement plus de 72.51% du flottant, signalant une conviction professionnelle que le redressement est réel. Il ne s’agit pas seulement d’un pari spéculatif, mais d’un pari calculé sur leur passage à un modèle de tarification basé sur la consommation, qui représente désormais 55% de leur chiffre d'affaires récurrent annuel (ARR) et les a aidés à afficher un BPA surprise au deuxième trimestre de l'exercice 2026 de $0.02, écrasant le consensus des analystes de -0,21 $. Ces acheteurs institutionnels voient-ils dans leur plateforme de produits d’IA et de données un moteur de croissance durable et rentable que le marché n’a pas encore pleinement intégré ? Examinons les dossiers 13F et le pivot stratégique qui permet aux plus grands acteurs de Wall Street d'accumuler des actions malgré les pertes historiques.

Qui investit dans Domo, Inc. (DOMO) et pourquoi ?

Vous examinez Domo, Inc. (DOMO) et essayez de déterminer si les grosses sommes d'argent sont d'accord avec votre thèse. La réponse courte est oui, mais leurs raisons passent de la croissance pure à l’accent mis sur la rentabilité et le modèle de consommation basé sur l’IA. Les investisseurs institutionnels, des géants comme Vanguard Group Inc. et BlackRock, Inc., détiennent la majorité de la société, ce qui témoigne d'un niveau de confiance de base, mais ce sont les hedge funds actifs qui parient sur un point d'inflexion à court terme.

La base d'investisseurs de Domo est sans aucun doute très riche en argent professionnel, ce qui signifie que le cours de l'action est très sensible à leurs actions collectives. Voici un calcul rapide sur qui possède l’entreprise à la fin de 2025 :

• Investisseurs institutionnels : environ 63% d'actions en circulation.
• Insiders (Management et Administrateurs) : Un nombre important 17% participation, y compris le PDG Joshua James.
• Grand Public (Détail) : Détient environ 13% du stock.

Cette forte propriété institutionnelle, qui représente bien plus de la moitié de l’entreprise, signifie que vous devez prêter attention à leurs schémas commerciaux. Lorsqu'un fonds indiciel comme Vanguard Group Inc. détient 12% et BlackRock, Inc. détient 7.7%, ils ne recherchent pas un retournement rapide ; ce sont des détenteurs passifs à long terme dont les positions sont liées à l'inclusion de l'entreprise dans les principaux indices boursiers.

Motivations d’investissement : le point d’inflexion piloté par l’IA

La principale motivation pour un nouvel investissement dans Domo, Inc. est le pivot de l'entreprise vers un modèle plus efficace, basé sur la consommation, ainsi que son positionnement dans l'espace explosif de l'IA et des produits de données. Il ne s’agit plus seulement d’une histoire de croissance du chiffre d’affaires ; il s'agit d'une voie vers une échelle durable et rentable.

Le passage à des contrats basés sur la consommation est un signal majeur pour le marché. Honnêtement, c'est pour cela que les fonds actifs sont intéressés. La direction indique que les arrangements basés sur la consommation représentent désormais 55% de revenus récurrents annuels (ARR). Ce modèle aligne directement les revenus sur la valeur client et constitue un meilleur indicateur d'une demande durable à long terme. La preuve en est dans l’arriéré : les obligations de performance restantes (RPO) de souscription attendues au-delà de douze mois ont augmenté 14% d'une année sur l'autre à partir des résultats du troisième trimestre de l'exercice 2025.

En outre, l’accent mis sur l’innovation en matière d’IA porte ses fruits. Domo est une plateforme d'IA et de produits de données, et ses solutions deviennent une « technologie d'ancrage » dans les piles de données clients. Cette orientation stratégique est à l'origine des surprises positives en matière de bénéfices, comme le BPA du deuxième trimestre 2026 de $0.02, qui a dépassé les estimations consensuelles. Le marché récompense l’efficacité et l’adéquation produit-marché dans une catégorie à forte croissance.

Stratégies d'investissement : du passif à la valeur et à la croissance

La base d'investisseurs utilise une combinaison de stratégies, mais l'action la plus intéressante vient des gestionnaires actifs qui cherchent à capitaliser sur l'amélioration des fondamentaux de Domo. Vous voyez trois stratégies principales en jeu :

• Détention passive à long terme : C’est la stratégie des fonds indiciels massifs comme Vanguard et BlackRock. Ils détiennent Domo en raison de sa capitalisation boursière et de son inclusion dans leurs fonds de marché étendu, offrant un plancher stable pour une partie importante du titre.
• Investissement axé sur la croissance et la valeur : Les fonds actifs comme Portolan Capital Management LLC, un important détenteur institutionnel, emploient une approche fondamentale axée sur la recherche. Ils se concentrent sur les sociétés de petite et moyenne capitalisation comme Domo, qui se trouvent à un « point d'inflexion ». Ils recherchent des sociétés sous-évaluées ou présentant de solides perspectives de croissance, ce qui en fait un jeu hybride de croissance et de valeur.
• Valeur/croissance (Hedge Fund Catalyst) : C'est la stratégie des hedge funds comme AIGH Capital Management LLC, qui était l'un des principaux acheteurs d'actions Domo au deuxième trimestre 2025. Leur thèse est de trouver des sociétés avec une faible valorisation par rapport à leur capacité bénéficiaire interne mais avec une nette réaccélération des revenus - la situation classique de « la valeur se tourne vers la croissance ». Ils parient que le marché n’a pas pleinement intégré le succès du modèle de consommation et du pivot de l’IA. Les hedge funds, qui détiennent environ 6.5% des actions, recherchent souvent des catalyseurs à moyen terme pour faire grimper le cours de l’action.

La volatilité du titre - il a connu 32 mouvements de plus que 5% au cours de l'année dernière, attire également les traders à court terme à la recherche d'opportunités de swing, notamment autour des annonces de bénéfices. Pour en savoir plus sur l'histoire de l'entreprise, vous pouvez consulter Domo, Inc. (DOMO) : histoire, propriété, mission, comment ça marche et gagne de l'argent.

Voici un aperçu de la thèse de l'investissement actif, en utilisant les résultats financiers du troisième trimestre de l'exercice 2025 comme point de référence :

Ce qu’il faut retenir, c’est que l’argent intelligent n’achète pas Domo pour une augmentation rapide des revenus ; ils achètent l'histoire d'un éditeur de logiciels qui a réussi à restructurer son modèle commercial pour capter la valeur de la vague de données d'IA, passant d'une perte nette GAAP négative de 18,8 millions de dollars au troisième trimestre de l’exercice 2025 vers un avenir plus efficace et plus rentable.

Propriété institutionnelle et principaux actionnaires de Domo, Inc. (DOMO)

Si vous regardez Domo, Inc. (DOMO), la première chose à comprendre est que l’argent institutionnel est fermement sous contrôle. Il ne s'agit pas d'un stock axé sur la vente au détail ; c'est un secteur dans lequel les grands acteurs - les fonds communs de placement, les fonds de pension et les gestionnaires d'actifs - détiennent la majorité des parts. Fin 2025, les investisseurs institutionnels détenaient environ 71.15% de l'entreprise, ce qui signifie que leurs décisions commerciales collectives sont ce qui fait réellement bouger le titre.

Ce niveau élevé de propriété institutionnelle indique un certain degré de crédibilité au sein de la communauté des investisseurs, mais cela signifie également que le cours des actions est très sensible à leurs actions. Lorsque les institutions commencent à vendre, le prix peut chuter rapidement. Pour approfondir l’histoire de l’entreprise, ceci pourrait vous être utile : Domo, Inc. (DOMO) : histoire, propriété, mission, comment ça marche et gagne de l'argent.

Principaux investisseurs institutionnels et leurs enjeux

Les plus grands actionnaires institutionnels sont exactement ceux que l’on s’attend à voir sur le registre d’une entreprise technologique de taille moyenne : des géants des indices passifs et des gestionnaires d’actifs actifs. The Vanguard Group, Inc. et BlackRock, Inc. sont en tête du peloton, détenant des positions importantes qui reflètent leurs vastes stratégies d'indices de marché. Ce ne sont pas des investisseurs activistes, mais leur taille leur confère un pouvoir immense.

Voici un calcul rapide des principaux détenteurs institutionnels, sur la base des récents dépôts de 2025 :

Notez que les cinq principaux détenteurs institutionnels représentent à eux seuls plus de 38% du total des actions en circulation. Cette concentration est un facteur de risque clé à surveiller. De plus, vous devez prendre en compte le PDG Joshua James, qui détient également une participation privilégiée substantielle de 5,10 % ou 2 103 840 actions.

Changements récents et tendances d’accumulation

En regardant les données de l’exercice 2025, la tendance est claire : les investisseurs institutionnels sont des accumulateurs nets d’actions Domo, Inc. Au cours du dernier trimestre de référence, les actions institutionnelles (Long) ont augmenté de façon notable de 9,42 %, ce qui représente une accumulation d'environ 2,85 millions d'actions.

Au cours des 12 derniers mois, le total des entrées institutionnelles – l’argent entrant dans le stock – a atteint 159,38 millions de dollars, dépassant largement les sorties de 79,87 millions de dollars. Ces achats nets suggèrent un sentiment positif ou une confiance dans la proposition de valeur à moyen terme de l'entreprise parmi un large segment de gestionnaires de fonds professionnels. C'est définitivement un signe d'accumulation et non de liquidation.

• Total des propriétaires institutionnels : 291 entreprises.
• Variation trimestrielle de détention : augmentation de 8,15 %.
• Achats institutionnels nets : 79,51 M$ sur les 12 derniers mois.

L’impact institutionnel sur les actions et la stratégie

Le rôle de ces grands investisseurs va au-delà de la simple négociation d’actions ; ils exercent une puissante influence à la fois sur le cours des actions et sur l’orientation stratégique de l’entreprise. Étant donné que les institutions possèdent plus de la moitié des actions émises, le conseil d’administration doit prêter une attention particulière à leurs préférences et préoccupations.

La volatilité du titre est directement liée à cette structure de propriété. Par exemple, les investisseurs institutionnels ont perdu 11 % au cours d’une seule semaine récente, mais ils ont également bénéficié d’un rendement de 36 % sur un an, ce qui montre la nature à enjeux élevés et à forte volatilité du titre lorsque les grosses sommes d’argent bougent. En outre, la présence de hedge funds, qui détiennent environ 6,5 % des actions, introduit un potentiel de pression activiste, poussant la direction à recourir à des catalyseurs à court terme pour faire monter le cours de l'action.

Ce que cache cette estimation, c’est la différence entre les investisseurs passifs comme Vanguard et les gestionnaires actifs. Les fonds passifs sont des détenteurs insensibles aux prix, mais les fonds actifs sont ceux dont les achats et les ventes créent les fluctuations de prix importantes que vous constatez. Vous devez donc surveiller de près ces dépôts 13F pour détecter tout changement majeur de la part des gestionnaires actifs.

Investisseurs clés et leur impact sur Domo, Inc. (DOMO)

Si vous regardez Domo, Inc. (DOMO), la première chose à comprendre est que l’argent institutionnel – les grands fonds – mène la danse. Ces entités possèdent collectivement une part importante de l’entreprise, ce qui leur confère un effet de levier important sur la stratégie et les mouvements de titres. Vous ne pariez pas seulement sur le produit ; vous misez sur la conviction de ces acteurs majeurs.

Fin 2025, les investisseurs institutionnels détenaient environ 71.15% des actions de Domo, Inc. en circulation, un chiffre qui éclipse le 12.85% détenus par des initiés. Cette dynamique signifie que tout changement de sentiment d’une poignée de grands fonds peut créer de la volatilité, comme nous l’avons vu lorsque les titres institutionnels ont chuté. 11% en valeur au cours d'une seule semaine en novembre 2025. C'est pourquoi le suivi de leurs mouvements est crucial.

Les principaux actionnaires sont un gratin des gestionnaires passifs et actifs, mais la taille même des géants passifs en fait le point d'ancrage. Voici un aperçu des plus grands propriétaires institutionnels et de leurs participations, sur la base des documents les plus récents :

• The Vanguard Group, Inc. : Détient environ 12.12% d'actions, évaluées à environ 61,81 millions de dollars.
• BlackRock, Inc. : Détient environ 7.67%, avec une valeur de mise d'environ 39,12 millions de dollars.
• Capital Research Global Investors : Détient environ 6.67%, évalué à près de 34,02 millions de dollars.

The Vanguard Group, Inc. et BlackRock, Inc. sont principalement des investisseurs passifs, ce qui signifie qu'ils suivent de larges indices de marché. Leur influence porte moins sur l’activisme au sein des conseils d’administration que sur le pouvoir de vote par procuration sur des questions cruciales comme la rémunération des dirigeants et la gouvernance d’entreprise. Ils ne se vendent généralement pas rapidement. Néanmoins, leurs positions importantes et stables fournissent une base de liquidité et de crédibilité à Domo, Inc. dans la communauté des investisseurs au sens large.

Mouvements d’activistes et d’initiés : où se situe l’action

Bien que les fonds passifs assurent la stabilité, les mouvements de titres les plus immédiats proviennent souvent de fonds plus petits et plus actifs et d'initiés de l'entreprise. La communauté des hedge funds, qui détient environ 6.5% des actions de Domo, Inc., a tendance à rechercher des catalyseurs à moyen terme et peut être assez activiste.

Un excellent exemple d’achat à forte conviction est venu d’en haut : le fondateur et PDG Joshua G. James. Il est le plus grand actionnaire individuel, détenant environ 2,10 millions actions, représentant un 5.10% enjeu. Sa confiance s'est définitivement manifestée en juin 2025 lorsqu'il a acheté un 13,025 actions pour un montant estimé $165,896. Lorsque la personne qui dirige l’entreprise met son propre argent en jeu, c’est un signal fort de sa confiance interne dans la stratégie.

Le premier trimestre de l’exercice 2025 a été marqué par des changements notables, et parfois contradictoires, parmi les gestionnaires les plus actifs :

• Acheteurs : AIGH Capital Management LLC et Portolan Capital Management, LLC se sont montrés agressifs, ajoutant 751,583 actions et 584,277 actions, respectivement. Cela suggère la conviction que l'orientation de l'entreprise vers des contrats basés sur la consommation et l'innovation en matière d'IA, qui ont contribué à porter le chiffre d'affaires total du troisième trimestre 2025 à 79,8 millions de dollars- c'est payant.
• Vendeurs : À l’inverse, JPMorgan Chase & Co. a supprimé une part substantielle 460,917 actions, un 71.7% réduction de leur position. Ce type de sortie brutale d’une grande institution financière signale une nette perte de conviction dans les perspectives à court terme ou une réaffectation du capital ailleurs.

Ces évolutions divergentes mettent en lumière le débat central : les investissements de Domo, Inc. dans l'IA et son modèle de croissance axé sur l'écosystème sont-ils suffisants pour surmonter sa perte nette GAAP de 18,8 millions de dollars au troisième trimestre 2025 ? Les acheteurs pensent oui ; les vendeurs retirent leurs jetons de la table. Si vous souhaitez en savoir plus sur la santé financière qui motive ces décisions, vous devriez consulter Briser la santé financière de Domo, Inc. (DOMO) : informations clés pour les investisseurs. Vous devez mettre en balance le potentiel à long terme et les pressions sur la rentabilité à court terme.

Impact sur le marché et sentiment des investisseurs

Vous regardez Domo, Inc. (DOMO) et vous vous demandez qui dirige réellement le navire et pourquoi le stock évolue comme il le fait. Ce qu’il faut retenir directement, c’est que les investisseurs institutionnels – les gros capitaux – contrôlent fermement la situation, détiennent la majorité des actions, et leur sentiment actuel est prudemment optimiste, tiré par une solide croissance des souscriptions mais tempéré par la volatilité du marché.

Fin 2025, les investisseurs institutionnels détenaient collectivement une part importante de l'entreprise, avec des chiffres de propriété allant d'environ 63% à un sommet de 76.64% du stock en circulation. Ce niveau de concentration signifie que le cours des actions est définitivement sensible à leurs actions commerciales. Lorsque quelques grands fonds décident d’acheter ou de vendre, le marché le remarque immédiatement. Les six principaux actionnaires représentent à eux seuls environ 52% de l'entreprise, ce qui constitue une concentration importante de pouvoir.

Le sentiment parmi ces acteurs majeurs est généralement positif, mais il s’agit d’un optimisme réaliste. Ils adhèrent à la performance de base de l'entreprise : l'obligation de performance restante (RPO) des abonnements à long terme est en forte hausse. 44.1% année après année, atteignant 189,6 millions de dollars, ce qui témoigne d’un fort engagement client. C’est un signe clair de la santé des entreprises, mais le titre lui-même est une aventure folle.

• La propriété institutionnelle dicte la sensibilité aux prix.
• La croissance du RPO d’abonnement est le principal moteur haussier.
• Un contrôle interne élevé ajoute une couche de complexité.

Qui achète et pourquoi : les principaux actionnaires

Lorsque l’on examine les différents niveaux de propriété institutionnelle, on découvre quelques acteurs clés dont les décisions ont le plus de poids. Votre plus grand actionnaire individuel est le PDG Joshua James, qui détient environ 13% des actions en circulation. Cette forte propriété interne est une arme à double tranchant ; cela aligne les intérêts de la direction avec ceux des actionnaires, mais cela donne également un pouvoir immense à un petit groupe, en particulier avec la structure de classe à double vote.

Les plus grands détenteurs institutionnels sont les géants passifs, ce qui est typique des valeurs technologiques de moyenne capitalisation. Le Vanguard Group, Inc. est l'un des principaux détenteurs avec environ un 12% participation, et BlackRock, Inc. est juste derrière avec environ 7.7% d'actions en circulation. Ces entreprises sont en grande partie des investisseurs passifs, ce qui signifie qu’elles achètent pour suivre un indice ou pour une allocation à long terme, et non pour des raisons activistes. Leur présence constitue une base de stabilité et de crédibilité pour Domo, Inc. (DOMO).

Voici un calcul rapide des principaux titres institutionnels, basé sur les documents déposés au troisième trimestre 2025, montrant l'ampleur de la base d'investissement passif :

Réactions du marché aux changements de propriété

La réponse du marché boursier aux changements de propriété de Domo, Inc. (DOMO) au cours de l'exercice 2025 a été une histoire de volatilité, souvent liée aux mouvements plus larges du secteur technologique. Par exemple, en mai 2025, un 12% la hausse du cours des actions a directement profité aux investisseurs institutionnels, récompensant leur conviction dans le discours de redressement de l'entreprise. Pourtant, vous avez également vu les investisseurs institutionnels perdre 11% de la valeur de leurs titres en seulement une semaine en novembre 2025, ce qui montre à quelle vitesse le sentiment peut se retourner à l’égard d’une action de croissance.

Le titre a fortement augmenté 74.2% depuis le début de l'année à la mi-novembre 2025, mais il se négociait également 32.1% en dessous de son plus haut sur 52 semaines de septembre 2025 $18.20. Cette baisse récente, dont une 7.2% chute en une journée en novembre, concernait moins une catastrophe spécifique à une entreprise que des investisseurs prenant des bénéfices et se méfiant des valorisations élevées dans le secteur technologique axé sur l'IA. Le marché récompense le solide rendement sur un an de 36% pour les institutions, mais cela pénalise tout signe de valorisation excessive.

Si vous souhaitez approfondir la stabilité financière de l'entreprise, vous devriez lire Briser la santé financière de Domo, Inc. (DOMO) : informations clés pour les investisseurs.

Consensus des analystes et perspectives des investisseurs

Pour l’avenir, la communauté des analystes est une source évidente de sentiment positif, qui contribue à soutenir les achats institutionnels. La note consensuelle de Domo, Inc. (DOMO) est « Achat » ou « Achat modéré » par les 8 à 10 analystes qui l'ont couvert en novembre 2025. Ils voient une hausse significative par rapport au prix de négociation actuel.

L'objectif de cours moyen se situe entre $15.13 et $19.60, avec l'objectif le plus élevé à $21.00. Cela implique un potentiel de hausse pouvant atteindre 69.77% par rapport au prix de novembre 2025 d’environ 12,37 $, ce qui constitue un fort vote de confiance. Les analystes prennent en compte le flux de trésorerie disponible positif de l'entreprise de 56,16 millions de dollars et les prévisions de revenus relevées pour l'exercice 2026 de 316 à 320 millions de dollars. La conviction est que l’accent mis sur l’analyse basée sur l’IA continuera à fidéliser les clients, comme en témoigne le 85% taux brut de rétention.

Ce que cache cependant cette estimation, c'est le risque lié à la structure à double vote et au roulement de la direction, qui sont des défis internes qui pourraient avoir un impact sur l'orientation stratégique, comme le notent certains analystes. L’opinion positive des analystes constitue une opportunité à court terme, mais vous devez être conscient du risque lié à la gouvernance d’entreprise. La prochaine action claire consiste à surveiller l'appel aux résultats du troisième trimestre de l'exercice 2026, prévu pour novembre 2025, car cela validera ou remettra en question les objectifs de prix actuels des analystes.