O que é o investimento em valor e como funciona?

Introdução

O investimento em valor é uma estratégia de investimento na qual os investidores procuram ações que eles acreditam estar subvalorizadas no mercado. O objetivo do investimento em valor é comprar ações a um preço mais baixo do que a empresa realmente vale. Ao fazer isso, os investidores podem maximizar seus retornos a curto prazo e a longo prazo.

O investimento em valor é geralmente dividido em duas categorias: investimento em crescimento e investimento em valor profundo. O investimento em crescimento se concentra em empresas com alto crescimento esperado, enquanto o investimento em valor profundo procura ações que são severamente subvalorizadas com base em suas métricas históricas.

A teoria do investimento por trás do investimento em valor

O investimento em valor é uma estratégia de investimento que se baseia em métodos para identificar ativos subvalorizados no mercado e depois capitalizar seu valor com desconto para gerar um retorno ao investidor. Para fornecer uma melhor compreensão dessa abordagem de investimento, as seções a seguir descrevem os métodos de identificação de ativos subvalorizados, fornecem uma explicação para descontar o valor dos ativos e explorar o que pode ser esperado como um retorno de uma abordagem de investimento em valor.

Métodos para identificar ativos subvalorizados

Existem vários métodos que os investidores de valor usam para identificar ativos subvalorizados, dependendo do tipo de ativo em que desejam investir. Por exemplo, os investidores das ações podem usar fundamentos como declarações de ganhos, tendências no setor e o sentimento atual do mercado para medir o valor de um estoque e determinar se está com preços muito caros. Eles também podem usar a análise técnica para avaliar os movimentos e tendências de preços de um estoque e identificar pontos de entrada que podem ser vantajosos. Enquanto isso, os investidores imobiliários provavelmente se concentrarão nas condições do mercado local, regulamentos de zoneamento e possíveis taxas futuras de vendas e aluguel para estimar o valor de uma propriedade.

Descontando o valor dos ativos

Descontando o valor dos ativos é um termo que descreve o desconto de um preço específico hoje em seu valor em alguma data futura. Este método é usado para valorizar os ativos com base em seus fluxos de caixa com desconto. A idéia é que o valor atual de um ativo seja descontado à taxa de retorno que o investidor exige e, em seguida, comparado aos retornos de longo prazo que podem ser gerados. Ao fazer isso, os investidores podem determinar o verdadeiro valor de um ativo e decidir se está abaixo do valor de mercado e vale a pena adquirir.

Retornos esperados de uma abordagem de investimento em valor

O investimento em valor pode ser uma maneira eficaz de gerar um retorno sobre um investimento. Dependendo dos ativos que o investidor escolher, eles poderão adquiri -los a um preço com desconto. Com o tempo, eles podem esperar que os ativos apreciem em valor, o que lhes fornece um retorno sobre o capital que eles investiram. Além disso, os investidores podem obter um retorno na forma de renda, coletando dividendos ou pagamentos de aluguel em seus investimentos.

Riscos associados ao investimento de valor

O investimento em valor envolve procurar ativos subvalorizados em comparação com o valor intrínseco do ativo e aposta na apreciação do ativo ao longo do tempo. O investimento em valor pode ser uma estratégia altamente lucrativa, mas, como em qualquer investimento, existem riscos associados que devem ser cuidadosamente pesados ​​antes de decidir investir.

Natureza volátil dos mercados

O mercado de ações é extremamente imprevisível. Mesmo com todos os dados, pesquisas e análises que um investidor pode fazer, pode ser impossível prever qualquer pico ou mergulho nos mercados, e os eventos generalizados do mercado podem enviar preços fora de controle, por mais resiliente que os fundamentos da empresa subjacente.

Dificuldade de prever o desempenho de um ativo

Mesmo que os mercados permaneçam relativamente estáveis, prever com precisão o desempenho de um ativo é uma tarefa difícil. Os preços subindo ou descendo nem sempre são indicativos do desempenho do ativo subjacente, e pode ser fácil se envolver no sentimento do mercado e superestimar os possíveis ganhos ou perdas de um ativo. É importante lembrar que o investimento em valor não é uma garantia de sucesso.

Risco de supervalorizar um ativo

O investimento em valor exige que um investidor aproveite o potencial de um ativo e chegue a uma conclusão educada sobre o verdadeiro valor do ativo. No entanto, esse processo pode ser subjetivo e o que parece estar subvalorizado a um investidor pode parecer supervalorizado para outro. É importante lembrar que mesmo a pesquisa e análise mais completas podem levar a uma conclusão não confiável, e os resultados podem não corresponder a qualquer investidor que se posiciona no ativo.

Ferramentas comuns usadas para implementar estratégias de investimento de valor

Neste capítulo, discutiremos as ferramentas comuns usadas para implementar estratégias de investimento em valor. Isso inclui demonstrações financeiras, estimativas de ganhos e análise do setor.

Demonstrações financeiras

As demonstrações financeiras são uma das principais ferramentas usadas para ajudar a avaliar o valor de um investimento. Eles fornecem informações sobre o desempenho financeiro e a saúde geral de uma empresa. Ao analisar as demonstrações financeiras, um investidor de valor pode procurar sinais de alerta em potencial e descobrir oportunidades como ações subvalorizadas. As demonstrações financeiras também fornecem dados valiosos sobre os níveis de dívida de uma empresa, sua estratégia de preços e sua estrutura de custos.

Estimativas de ganhos

As estimativas de ganhos também formam uma parte importante do investimento em valor. Um investidor de valor usa estimativas de ganhos para ajudar a avaliar a troca de recompensa de risco de um investimento em potencial. Ao analisar estimativas de ganhos, um investidor de valor pode determinar se as ações de uma empresa estão subvalorizadas, supervalorizadas ou valorizadas. Também pode ajudar a avaliar o potencial futuro de ganho das ações.

Análise da indústria

A análise da indústria é outra ferramenta importante usada no investimento em valor. Isso envolve pesquisar o setor em que uma empresa opera para entender sua dinâmica competitiva. Especificamente, um investidor de valor procura tendências do setor, vantagens competitivas e oportunidades ou ameaças futuras que podem influenciar o preço das ações. Essas informações podem ajudar a tomar decisões de investimento informadas.

O investimento em valor requer uma combinação de ferramentas e estratégias para alcançar os resultados desejados. Ao usar as ferramentas acima mencionadas, os investidores de valor podem tomar decisões de investimento bem informadas e se beneficiar de possíveis oportunidades que possam surgir.

Benefícios práticos do investimento de valor

O Value Investing oferece aos investidores vários benefícios práticos, dando -lhes a oportunidade de obter retornos mais altos, se envolver em uma abordagem de baixo custo e passiva e diversificar seu risco de investimento.

Oportunidades para realizar retornos mais altos

O investimento em valor visa criar oportunidades para obter retornos mais altos, em comparação com muitas outras estratégias de investimento. Isso geralmente é realizado por meio de investimentos mais econômicos e seletivos, concentrando-se em empresas que valem mais do que sua avaliação atual. Às vezes, o investimento em valor pode levar a retornos mais altos do que outras estratégias, pois coloca o investidor em posição de comprar ações e valores mobiliários em menos do que o valor de mercado.

Abordagem de baixo custo e passivo

O envolvimento no investimento em valor geralmente não requer gerenciamento de portfólio ativo ou um alto grau de conhecimento financeiro. Isso o torna uma opção de investimento ideal para indivíduos ocupados ou para aqueles que não têm tempo ou conhecimento financeiro para negociar ativamente ações. Além disso, em comparação com outras estratégias, geralmente é menos caro. Isso pode tornar o investimento de valor mais atraente, especialmente para investidores com saídas de capital menores.

Diversificação de risco

O investimento em valor permite que os investidores diversifiquem seus riscos, espalhando dinheiro por várias ações. Dessa forma, se um estoque não produzir retornos, é provável que o valor do portfólio total permaneça inalterado. Além de diversificar o portfólio e espalhar o risco, o investimento em valor pode oferecer a vantagem de escolher ações que forneçam retornos constantes e não precisam ser gerenciados ativamente.

• Oportunidades para realizar retornos mais altos
• Abordagem de baixo custo e passivo
• Diversificação de risco

Valor investindo como parte de uma estratégia de investimento de longo prazo

O investimento em valor tem sido aclamado há muito tempo como uma das maneiras mais consistentes de produzir crescimento a longo prazo na riqueza. Uma parte importante de uma estratégia de investimento de longo prazo, o investimento em valor é uma estratégia que busca identificar ações subvalorizadas e outros ativos e comprá-los para se beneficiar do potencial de valorização de capital a longo prazo. Para sustentar uma estratégia lucrativa de investimento de valor, é importante entender os fundamentos do investimento em valor e como integrá-lo a outras classes de ativos para um portfólio completo.

Pensamento contrário vs. tendências populares

Na sua essência, o investimento em valor é uma estratégia contrária, o que significa que os investidores normalmente optam por ir contra as tendências populares. O investimento em valor é baseado na idéia de comprar ações ou outros ativos que estão sendo negociados a um valor mais baixo do que o valor intrínseco do ativo. A esperança é que o mercado reconheça o valor intrínseco do ativo, aumentando o preço e fornecendo lucro ao investidor. Isso significa que o investidor terá que ter confiança para ir contra as tendências atuais do mercado para comprar oportunidades bem pesquisadas que se acredita serem subvalorizadas.

Sustentando ganhos de investimento de valor

O investimento em valor exige muita paciência, pois está focado em ganhos de longo prazo. Adequar-se uma estratégia bem pesquisada e ter um plano para quando comprar e vender é fundamental. Para sustentar ganhos e proteger das perdas, é importante estar familiarizado com os diferentes parâmetros de investimento de valor, como pontos de entrada, posições de dimensionamento e possíveis pontos de saída.

Alinhando o valor do investimento com outras classes de ativos

O investimento em valor funciona melhor quando é entendido e implementado como parte de um portfólio diversificado que inclui outras classes de ativos. É importante entender como equilibrar outras classes de ativos, como títulos, dinheiro e mercadorias com investimento em valor para otimizar o crescimento a longo prazo. Alguns investidores podem optar por usar uma combinação de ativos para ter um portfólio completo e criar o potencial de retornos mais altos ao longo do tempo.

• Invista em um portfólio diversificado
• Combinar diferentes classes de ativos
• Risco de equilíbrio e oportunidade
• Mantenha uma visão de longo prazo

Conclusão

O investimento em valor é uma estratégia de investimento que normalmente envolve a compra de ações, títulos ou outros instrumentos financeiros que são considerados subvalorizados. Ele procura capitalizar ativos ou ativos com preços incorretos com uma discrepância de preços no mercado. Ao investir nesses ativos e mantê-los por um longo período de tempo, um investidor pode coletar dividendos, estabelecer metas de longo prazo e criar um portfólio diversificado.

Resumo dos benefícios do investimento de valor

O Value Investing oferece muitas vantagens para o investidor. Estes incluem:

• Ele permite que os investidores se beneficiem das ineficiências do mercado.
• Tem potencial para altos retornos.
• Pode ser usado para minimizar a volatilidade do portfólio.
• Ajuda a se concentrar nos fundamentos de um investimento e ignorar as flutuações de curto prazo.
• Ele cria o portfólio diversificado de um investidor.

Abordagem de portfólio para valorizar investindo

Uma abordagem de portfólio para valorizar o investimento permite que o investidor se diversifique em diferentes classes de ativos. Isso fornece ao investidor o potencial de maximizar os retornos e minimizar os riscos. Essa abordagem se baseia na crença de que diferentes classes de ativos podem potencialmente fornecer melhores perfis de risco/recompensa do que investir em uma classe de investimento. Através da diversificação, um investidor também pode reduzir a volatilidade geral do portfólio e diminuir a probabilidade de grandes rebaixamentos.

Descrevendo um processo de investimento que incorpora o investimento de valor

A chave para implementar com sucesso uma estratégia de investimento em valor é desenvolver um processo de investimento que busque oportunidades em vários mercados. Isso exige que o investidor tenha uma compreensão das tendências macroeconômicas para identificar as ações que têm o potencial de superar o mercado. Eles também precisarão realizar análises completas sobre possíveis investimentos para determinar seu verdadeiro valor. O investidor deve decidir quando comprar e vender o ativo, bem como quando reduzir o risco, diversificando seu portfólio.

O investimento em valor é uma poderosa estratégia de investimento com potencial para gerar altos retornos. Ao focar nos fundamentos de um ativo, um investidor pode capitalizar oportunidades de preços incorretos no mercado. Ao combinar essa estratégia com uma abordagem de portfólio bem diversificada e uma análise abrangente de investimentos em potencial, o investidor pode construir um portfólio que busca maximizar os retornos e minimizar o risco.