Briser Harley-Davidson, Inc. (HOG) Financial Health: Clées clés pour les investisseurs

Gardez-vous un œil sur Harley-Davidson, Inc. (HOG)et vous interroger sur sa stabilité financière? Avec 2024 présentant un sac mixte de résultats, il est crucial de comprendre les facteurs clés influençant sa santé financière. Alors que le lancement de New Street Glide et Road Glide Touring Motorcycles a aidé à conduire La part de marché de Harley-Davidson à 74,5% Dans le segment de tourisme américain, la société a été confrontée à des vents contraires importants, notamment un 17% de diminution dans les expéditions mondiales de motos.

Analyse des revenus de Harley-Davidson, Inc. (HOG)

Analyse Harley-Davidson, Inc. (HOG)La performance financière de la performance nécessite un aperçu détaillé de ses sources de revenus, de ses taux de croissance et des contributions des segments. Les données récentes révèlent à la fois les défis et les zones de force pour le fabricant de motos emblématiques. Pour plus d'informations, vous pourriez trouver cette ressource utile: Énoncé de mission, vision et valeurs fondamentales de Harley-Davidson, Inc. (HOG).

Répartition des sources de revenus primaires:

Les revenus de Harley-Davidson proviennent principalement de deux segments principaux:

• Motos et produits connexes (HDMC): Ce segment comprend les revenus de la vente de motos, de pièces, d'accessoires et de vêtements. Dans 2024, HDMC était le principal moteur des revenus, contribuant 4,12 milliards de dollars, qui est 79% du total des revenus.
• Services financiers (HDF): Ce segment comprend les revenus du financement et de l'entretien des créances en gros de l'inventaire et des prêts aux consommateurs de détail, principalement pour les achats de moto Harley-Davidson. Dans 2024, HDFS a contribué 1,0 milliard de dollars au total des revenus.

Taux de croissance des revenus d'une année sur l'autre:

Harley-Davidson a récemment fait face à des défis dans la croissance des revenus. Les revenus annuels pour 2024 était 5,19 milliards de dollars, reflétant un 11.13% diminution par rapport à l'année précédente. Cette baisse fait partie d'une tendance fluctuante au cours des dernières années:

• 2020: La croissance des revenus a diminué de -24.4%.
• 2021: La croissance des revenus a considérablement augmenté 31.6%.
• 2022: La croissance des revenus a diminué à 7.8%.
• 2023: La croissance des revenus a encore diminué de 1.4%.

La croissance moyenne des revenus des exercices se terminant en décembre 2020 à 2024 était approximativement 1.1%.

Contribution de différents segments d'entreprise aux revenus globaux:

Le Harley-Davidson Motor Company (HDMC) Le segment reste le principal générateur de revenus. Cependant, il y a eu des changements dans les contributions de différents segments:

• Dans 2024, Hdmc contribué 4,12 milliards de dollars.
• Le Services financiers (HDF) Le segment a montré la croissance, les revenus augmentant à 1,0 milliard de dollars dans 2024.

Analyse des changements importants dans les sources de revenus:

Plusieurs facteurs ont influencé les sources de revenus de Harley-Davidson:

• Déclin des expéditions de motos: Les envois de moto mondiaux par HDMC ont diminué par 17% dans 2024 par rapport à l'année précédente.
• Performance des ventes au détail: Les ventes de détail mondiale de motos Harley-Davidson ont diminué par 7.1% dans 2024 par rapport à 2023.
• Variances régionales:
  • Amérique du Nord: les ventes au détail de modèles de tournée, de trike et de CVO ont augmenté 8%.
  • EMEA: les ventes au détail ont diminué de 11% Dans l'ensemble, mais les ventes de tournées, de trike et de CVO ont augmenté de 10%.
  • APAC: les ventes au détail ont diminué de 18%, tiré par la faiblesse au Japon et en Chine.
• Impact des nouveaux modèles: Le lancement de New Street Glide et Road Glide Touring Motorcycles a contribué à presque 5% croissance du segment de tourisme aux États-Unis, augmentant la part de marché 74.5% dans 2024.
• Performance en livewire: LiveWire, le segment de moto électrique, a connu un 32% diminution des revenus au quatrième trimestre 2024.

Voici un résumé des performances financières de Harley-Davidson en 2024:

Malgré des vents contraires économiques et une diminution des revenus globaux, Harley-Davidson a montré de la résilience dans des segments et des régions spécifiques. L'accent mis par la société sur les modèles de tournée et les services financiers a fourni une certaine stabilité, tandis que les défis dans les ventes mondiales et le marché des motos électriques doivent être relevés.

Harley-Davidson, Inc. (HOG) Métriques de rentabilité

Voici un aperçu détaillé de la rentabilité de Harley-Davidson, Inc., fournissant des informations clés aux investisseurs. Vous pouvez également explorer Briser Harley-Davidson, Inc. (HOG) Financial Health: Clées clés pour les investisseurs pour plus d'informations.

Bénéfice brut: En 2024, le bénéfice brut de Harley-Davidson Inc. est équipé de 1,4 milliard de dollars.

Marge bénéficiaire brute: La marge bénéficiaire brute de Harley-Davidson pour les douze derniers mois est 26.6%. Historiquement, de 2020 à 2024, la marge bénéficiaire brute est en moyenne 30.7%, culminant à 35.1% en décembre 2021 et atteindre un creux de 26.6% en décembre 2024. La marge brute était inférieure par 4,3 points en 2024 par rapport à 2023. Cette diminution a été attribuée à des volumes inférieurs et à des prix nets défavorables, bien que partiellement compensés par une logistique plus faible et des coûts de matières premières.

Résultat d'exploitation: Pour l'année complète 2024, Harley-Davidson Motor Company (HDMC) a déclaré un revenu d'exploitation de 278 millions de dollars. Cependant, pour le trimestre budgétaire se terminant en décembre 2024, le bénéfice d'exploitation a été déclaré comme - 193,349 millions de dollars.

Marge opérationnelle: La marge opérationnelle de HDMC pour 2024 était 6.7%, qui est 6,9 points inférieur à 2023. Pour l'année complète 2024, le bénéfice d'exploitation consolidé était 417 millions de dollars, une diminution significative de la 779 millions de dollars en 2023.

Revenu net: Harley-Davidson a déclaré un revenu net de - 116,892 millions de dollars Pour le trimestre d'exercice se terminant en décembre 2024. Pour l'année complète 2024, le revenu net était 455,4 millions de dollars, un 36% diminuer par rapport à l'exercice 2023.

Marge bénéficiaire nette: La marge bénéficiaire de 2024 était 8.8%, à partir de 12% Au cours de l'exercice 2023, la diminution principalement entraînée par une baisse des revenus.

Bénéfice par action (EPS): EPS dilué pour 2024 était $3.44. Cela se compare à $4.97 en 2023.

Voici un overview des performances financières de Harley-Davidson, Inc.:

• Revenu: 5,19 milliards de dollars (vers le bas 11% De l'exercice 2023)
• Revenu net: 455,4 millions de dollars (vers le bas 36% De l'exercice 2023)
• Marge bénéficiaire: 8.8% ( 12% au cours de l'exercice 2023)
• EPS: $3.46 ( $4.96 au cours de l'exercice 2023)

Un résumé des mesures de rentabilité de Harley-Davidson:

Au quatrième trimestre 2024, Harley-Davidson a été confronté à plusieurs défis, dont un 35% baisser les revenus totaux à 688 milliards de dollars et une perte nette de 117 millions de dollars, ou $0.93 par action.

Malgré ces défis, Harley-Davidson a augmenté ses flux de trésorerie d'exploitation 39% à 1,1 milliard de dollars, démontrant des stratégies de gestion de trésorerie efficaces. La société a également maintenu une forte part de marché dans le segment des touristes américaines.

Pour l'année complète 2025, Harley-Davidson prévoit:

• HDMC: revenus à plat vers le bas 5% et la marge de revenu d'exploitation de 7.0% à 8.0%
• HDFS: revenu d'exploitation en baisse 10% à 15%
• Livewire: Ventes de l'unité électrique de moto de 1,000 – 1,500 et une perte de fonctionnement de 70 à 80 millions de dollars

Ces mesures fournissent un complet overview de la santé financière de Harley-Davidson, permettant aux investisseurs de prendre des décisions éclairées.

Dette Harley-Davidson, Inc. (HOG) vs structure actions

Comprendre comment Harley-Davidson, Inc. (HOG) finance ses opérations et sa croissance est crucial pour les investisseurs. Cela consiste à examiner les niveaux de dette de l'entreprise, le ratio dette / capital-investissement et les activités de financement récentes pour évaluer son effet de levier financier et son risque.

Depuis l'exercice 2024, la dette de Harley-Davidson profile Comprend à la fois des obligations à long terme et à court terme. Bien que des chiffres spécifiques pour 2024 ne soient pas disponibles, l'analyse des données des années précédentes donne un aperçu. Par exemple, au 31 décembre 2023, la dette totale à long terme de la société était approximativement 5,2 milliards de dollars. Il est essentiel de surveiller ces chiffres dans les dépôts de 2024 pour comprendre tout changement significatif dans leur structure de dette. Gardez un œil sur les prochaines versions financières pour les informations les plus à jour.

Le ratio dette / capital-investissement est une mesure clé pour évaluer l'effet de levier financier de Harley-Davidson. Ce ratio indique la proportion de dettes et de capitaux propres que la société utilise pour financer ses actifs. Bien que le ratio 2024 exact nécessite des données financières mises à jour, nous pouvons examiner les performances passées. Un ratio dette / capital-investissement ci-dessus 1.0 Indique généralement qu'une entreprise repose davantage sur la dette que sur le financement par actions, ce qui peut augmenter le risque financier. Les investisseurs devraient comparer le ratio de Harley-Davidson aux moyennes de l'industrie et ses performances historiques pour évaluer si l'effet de levier de l'entreprise est durable et compétitif.

Des activités récentes telles que les émissions de dette, les notations de crédit ou le refinancement donnent un aperçu de la stratégie financière de Harley-Davidson. Par exemple, les cotes de crédit d'agences comme Standard & Poor's et Moody's affectent les coûts d'emprunt de l'entreprise et reflètent sa solvabilité. Toute rétrogradance ou amélioration de ces notations peut influencer la confiance des investisseurs et la capacité de l'entreprise à lever des capitaux. La surveillance de ces notes et toute nouvelle connexe est essentielle pour évaluer la santé financière de Harley-Davidson.

Harley-Davidson équilibre stratégiquement la dette et les capitaux propres pour financer ses initiatives d'opérations et de croissance. Voici quelques considérations clés:

• Financement de la dette: L'utilisation de la dette permet à Harley-Davidson d'investir dans des projets sans diluer les capitaux propres. Cependant, les niveaux de créance élevés peuvent augmenter le risque financier, surtout si l'entreprise fait face à des ralentissements économiques ou à la baisse des ventes.
• Financement en actions: L'émission des capitaux propres peut renforcer le bilan et offrir une flexibilité financière. Cependant, il peut également diluer la propriété des actionnaires existants.

L'équilibre optimal dépend de divers facteurs, notamment les conditions du marché, les taux d'intérêt et les priorités stratégiques de l'entreprise. La gestion active de cet équilibre est cruciale pour maintenir la stabilité financière et soutenir la croissance à long terme. Les investisseurs devraient surveiller de près les rapports financiers de Harley-Davidson et les commentaires de gestion pour comprendre leur approche du financement de la dette et des actions.

Pour plus d'informations sur la santé financière de Harley-Davidson, Inc. (HOG), vous pouvez explorer: Briser Harley-Davidson, Inc. (HOG) Financial Health: Clées clés pour les investisseurs

HARLEY-DAVIDSON, Inc. (HOG) Liquidité et solvabilité

Compréhension Harley-Davidson, Inc. (HOG) La santé financière nécessite un examen attentif de ses positions de liquidité et de solvabilité. La liquidité fait référence à la capacité de l'entreprise à respecter ses obligations à court terme, tandis que la solvabilité évalue sa capacité à respecter les obligations à long terme. Les indicateurs clés comme les ratios actuels et rapides, les tendances du fonds de roulement et les états de trésorerie fournissent des informations sur ces domaines critiques.

Le ratio actuel, calculé en divisant les actifs actuels par les passifs actuels, est une mesure principale pour évaluer la liquidité. Un rapport de courant plus élevé indique généralement une position de liquidité plus forte. De même, le ratio rapide, qui exclut les stocks des actifs actuels, offre une vision plus conservatrice de la capacité d'une entreprise à respecter ses responsabilités à court terme avec ses actifs les plus liquides. La surveillance de ces ratios au fil du temps aide à identifier les tendances Harley-Davidson, Inc. (HOG) Santé financière à court terme.

Le fonds de roulement, défini comme la différence entre les actifs actuels et les passifs actuels, est une autre mesure essentielle de la liquidité. L'analyse des tendances du fonds de roulement peut révéler si Harley-Davidson, Inc. (HOG) gère efficacement ses ressources à court terme. Un bilan de fonds de roulement en baisse peut signaler les problèmes de liquidité potentiels, tandis qu'un solde croissant suggère une meilleure santé financière à court terme.

Les états de flux de trésorerie fournissent une vue complète de Harley-Davidson, Inc. (HOG) Des entrées et des sorties de trésorerie, classées en activités d'exploitation, d'investissement et de financement. L'examen des tendances de ces flux de trésorerie peut révéler des informations importantes:

• Flux de trésorerie d'exploitation: Les flux de trésorerie d'exploitation positifs et cohérents indiquent que l'entreprise génère suffisamment de trésorerie à partir de ses principales opérations commerciales.
• Investir des flux de trésorerie: Cette section comprend des flux de trésorerie liés à l'achat et à la vente d'actifs à long terme. Des investissements importants peuvent indiquer des initiatives de croissance, tandis que les désinvestissements peuvent suggérer des ajustements stratégiques.
• Financement des flux de trésorerie: Cela comprend les flux de trésorerie liés à la dette, aux capitaux propres et aux dividendes. L'analyse des flux de trésorerie de financement peut révéler comment Harley-Davidson, Inc. (HOG) gére sa structure de capital et sa valeur de retour aux actionnaires.

En évaluant ces mesures financières clés, les investisseurs et les analystes peuvent mieux comprendre Harley-Davidson, Inc. (HOG) Liquidité et solvabilité, les aidant à prendre des décisions éclairées. Pour plus d'informations sur l'orientation stratégique de l'entreprise, envisagez d'explorer le Énoncé de mission, vision et valeurs fondamentales de Harley-Davidson, Inc. (HOG).

Analyse d'évaluation de Harley-Davidson, Inc. (HOG)

Déterminer si Harley-Davidson, Inc. (HOG) est surévalué ou sous-évalué nécessite d'analyser plusieurs mesures financières et indicateurs de marché clés. Voici une ventilation pour aider les investisseurs à évaluer l'évaluation actuelle de l'entreprise:

Ratios d'évaluation:

• Ratio de prix / bénéfice (P / E): En avril 2025, le ratio P / E de Harley-Davidson va de 4.49 à 6.64. Le ratio P / E historique moyen des dix dernières années est 107.05. Le rapport P / E actuel est significativement inférieur à la moyenne historique, suggérant une sous-évaluation potentielle.
• Ratio de prix / livre (P / B): Le rapport P / B en avril 2025 est approximativement 0.8816. Un ratio P / B inférieur à 1 peut indiquer que le stock est sous-évalué par rapport à la valeur comptable de la société.
• Ratio de valeur de valeur / ebitda (EV / EBITDA): Les derniers mois EV / EBITDA de Harley-Davidson sont 13,6x. L'EV / EBITDA pour les exercices se terminant de décembre 2020 à 2024 est en moyenne 16.4x.

Tendances des cours des actions:

• Au cours des 12 derniers mois, le cours de l'action a chuté d'environ 40.50% à 44.73%.
• Le haut de 52 semaines est $40.14, tandis que le bas de 52 semaines est $20.45.
• Au 17 avril 2025, le cours de l'action est $22.51.

Analyse des dividendes:

• Rendement des dividendes: Le rendement des dividendes de Harley-Davidson est approximativement 3.2%.
• Dividende annuel: Le dividende annuel est $0.72 par action.
• Ratio de paiement: Le ratio de paiement est approximativement 20.03%, indiquant que la société conserve une partie importante de ses gains pour réinvestissement et croissance.

Consensus d'analyste:

• La note consensuelle des analystes est «maintien» à «l'achat modéré».
• L'objectif de prix moyen des analystes est $32.00 à $38.88, avec une forte prévision de $45.00 et une faible prévision de $26.00.
• Cela suggère un potentiel à la hausse d'environ 41.87% du prix actuel.

Indicateurs d'évaluation supplémentaires:

• Une évaluation de la valeur intrinsèque suggère que Harley-Davidson est sous-évalué d'environ 46.70%, avec une valeur intrinsèque de $33.03 Basé sur un modèle de flux de trésorerie à prix réduit.
• Morningstar rapporte que PORC échange à un 22% rabais.

Performance financière:

• En 2024, les revenus de Harley-Davidson étaient 5,19 milliards de dollars, une diminution de 11.13% par rapport à l'année précédente.
• Les revenus étaient 455,36 millions de dollars, une diminution de 35.56%.

Tableau d'évaluation:

Compte tenu de ces facteurs, Harley-Davidson, Inc. (HOG) peut être sous-évalué. Les ratios P ​​/ E faibles et P / B, combinés à un rendement de dividende positif et à une hausse potentiel sur la base des objectifs de prix des analystes, suggèrent que l'action pourrait se négocier en dessous de sa valeur intrinsèque. Cependant, les investisseurs devraient également tenir compte de la récente baisse du cours des actions et des performances financières lors de la prise de décisions d'investissement.

Pour plus d'informations sur le comportement des investisseurs, explorez Explorer l'investisseur Harley-Davidson, Inc. (HOG) Profile: Qui achète et pourquoi?.

Facteurs de risque Harley-Davidson, Inc. (HOG)

Comprendre les risques confrontés à Harley-Davidson, Inc. (HOG) est crucial pour les investisseurs. Ces risques peuvent être à la fois internes et externes, ayant un impact sur la santé financière de l'entreprise et l'orientation stratégique. Les principaux domaines de préoccupation comprennent la concurrence de l'industrie, les changements réglementaires, les conditions du marché et les défis opérationnels et financiers spécifiques.

Un risque important découle de concurrence intense de l'industrie. Harley-Davidson fait face à la pression des fabricants de motos établis ainsi que des acteurs émergents sur le marché des véhicules électriques. Ces concurrents introduisent souvent des produits innovants et des stratégies de tarification, érodant potentiellement la part de marché et la rentabilité de Harley-Davidson. Pour atténuer cela, Harley-Davidson investit dans la recherche et le développement pour créer de nouveaux modèles et technologies, mais le succès de ces efforts n'est pas garanti.

Changements réglementaires représentent également un risque. Les réglementations environnementales, les normes de sécurité et les politiques commerciales peuvent avoir un impact significatif sur les opérations et les résultats financiers de Harley-Davidson. Par exemple, les normes d'émissions plus strictes peuvent nécessiter des modifications coûteuses des conceptions de motos, tandis que les changements de tarifs peuvent affecter le coût des composants importés et la compétitivité des exportations. La surveillance et l'adaptation de ces changements réglementaires sont un défi permanent.

Conditions du marché, y compris les cycles économiques et les préférences des consommateurs, jouent un rôle vital. Les ralentissements économiques peuvent réduire les dépenses de consommation en articles discrétionnaires comme les motos, tandis que les changements dans les goûts des consommateurs peuvent avoir un impact sur la demande d'offres de produits traditionnelles de Harley-Davidson. La capacité de l'entreprise à anticiper et à répondre à ces changements est essentielle pour maintenir les ventes et la rentabilité. Harley-Davidson travaille activement à diversifier sa gamme de produits et à faire appel à un éventail plus large de clients.

Le rapport annuel de Harley-Davidson sur le formulaire 10-K, déposé auprès de la Securities and Exchange Commission (SEC), fournit des informations détaillées sur ces facteurs de risque et d'autres. Les investisseurs doivent examiner attentivement ces dépôts pour acquérir une compréhension complète des défis auxquels l'entreprise est confrontée.

Les risques opérationnels et stratégiques sont constamment mis en évidence dans les dépôts de Harley-Davidson. Ceux-ci incluent:

• Perturbations de la chaîne d'approvisionnement: Les perturbations peuvent avoir un impact sur les calendriers de production et augmenter les coûts.
• Réclamations de responsabilité du fait des produits: Le risque de réclamations en responsabilité du fait des produits peut entraîner des dépenses importantes et des dommages de réputation.
• Relations de travail: Les arrêts de travail ou d'autres litiges de main-d'œuvre peuvent perturber les opérations et avoir un impact sur les performances financières.
• Réputation de la marque: Les dommages à la réputation de la marque, que ce soit par le biais de rappels de produits, de problèmes de sécurité ou d'autres problèmes, peuvent avoir un impact négatif sur les ventes et la fidélité des clients.

Les stratégies d'atténuation impliquent souvent la diversification des chaînes d'approvisionnement, l'amélioration des mesures de sécurité des produits, le maintien de relations de travail positives et l'investissement dans les efforts de protection de la marque.

Pour plus d'informations sur la mission, la vision et les valeurs fondamentales de Harley-Davidson, envisagez d'explorer: Énoncé de mission, vision et valeurs fondamentales de Harley-Davidson, Inc. (HOG).

Opportunités de croissance de Harley-Davidson, Inc. (HOG)

Pour les investisseurs qui envisagent Harley-Davidson, Inc. (HOG), comprendre ses perspectives de croissance futures est cruciale. Plusieurs facteurs pourraient influencer la trajectoire de l'entreprise dans les années à venir.

Médeins de croissance clés pour Harley-Davidson, Inc. (HOG) inclure:

• Innovations de produits: Développement de motos nouvelles et attrayantes et de produits connexes.
• Extensions du marché: Appuyant sur des marchés émergents et élargissant sa présence dans les marchés existants.
• Acquisitions: Acquisitions stratégiques pour élargir son portefeuille de produits ou sa portée de marché.

Tandis que des projections de croissance des revenus futurs spécifiques et des estimations des bénéfices pour Harley-Davidson, Inc. (HOG) Ne pas être disponible, garder un œil sur les rapports d'analystes et les présentations de l'entreprise est essentiel pour les informations les plus à jour. Ces sources fournissent souvent des prévisions détaillées basées sur les conditions actuelles du marché et les stratégies de l'entreprise.

Initiatives et partenariats stratégiques qui peuvent stimuler la croissance future:

• Marché des véhicules électriques (EV): L'incursion de Harley-Davidson sur le marché des véhicules électriques avec des modèles comme Livewire représente une opportunité de croissance importante.
• Partenariats: Les collaborations avec des entreprises technologiques ou d'autres constructeurs automobiles pourraient accélérer l'innovation et la pénétration du marché.

Harley-Davidson, Inc. (HOG) possède plusieurs avantages concurrentiels qui pourraient le positionner pour la croissance:

• Reconnaissance de la marque: Une marque forte et emblématique qui résonne avec les coureurs dans le monde.
• Réseau de concessionnaire établi: Un réseau généralisé de concessionnaires fournissant des ventes, des services et un soutien.
• Base de clients fidèles: Une communauté dédiée de coureurs passionnés par la marque.

Voici un aperçu de certains futurs indicateurs de performance potentiels pour Harley-Davidson, Inc. (HOG):

Pour des informations supplémentaires sur Harley-Davidson, Inc. (HOG)La santé financière, vous pouvez explorer: Briser Harley-Davidson, Inc. (HOG) Financial Health: Clées clés pour les investisseurs.