Marcus & Millichap, Inc. (MMI): Business Model Canvas [Jan-2025 Mis à jour]

Dans le monde dynamique de l'immobilier commercial, Marcus & Millichap, Inc. (MMI) émerge comme une puissance, transformant des transactions immobilières complexes en opportunités d'investissement stratégiques. En tirant parti d'un réseau complexe de courtiers, d'une technologie de pointe et d'une intelligence du marché profond, MMI a conçu un modèle commercial unique qui relie les investisseurs aux actifs immobiliers de premier ordre aux États-Unis. Leur approche innovante va au-delà du courtage traditionnel, offrant des solutions sur mesure qui permettent aux investisseurs immobiliers commerciaux de prendre des décisions informées et axées sur les données sur un marché en constante évolution.

Marcus & Millichap, Inc. (MMI) - Modèle d'entreprise: partenariats clés

Sociétés de courtage immobilier commerciales

Marcus & Millichap maintient des partenariats stratégiques avec plusieurs réseaux de courtage régionaux et nationaux.

Type de partenaire	Nombre de partenariats	Valeur de collaboration annuelle
Réseaux de courtage régionaux	37	42,6 millions de dollars
Réseaux de courtage nationaux	12	89,3 millions de dollars

Banques d'investissement et institutions financières

Marcus & Millichap collabore avec les principales institutions financières pour le financement des transactions et les stratégies d'investissement.

• JPMorgan Chase
• Wells Fargo
• Banque d'Amérique
• Goldman Sachs

Institution financière	Volume de transaction	Capacité de financement annuelle
JPMorgan Chase	1,2 milliard de dollars	3,7 milliards de dollars
Wells Fargo	890 millions de dollars	2,5 milliards de dollars

Promoteurs et investisseurs immobiliers

Partenariats stratégiques avec les grandes sociétés de développement immobilier et d'investissement.

• Hines
• Propriétés de Brookfield
• Entreprises connexes

Développeur / investisseur	Volume de transaction annuel	Durée de collaboration
Hines	675 millions de dollars	7 ans
Propriétés de Brookfield	1,1 milliard de dollars	9 ans

Fournisseurs de services technologiques

Marcus & Millichap intègre des partenariats technologiques avancés pour une analyse améliorée de marché et les services à la clientèle.

• Groupe de costar
• Véritable analyse des capitaux
• Reis

Fournisseur de technologie	Investissement technologique annuel	Type de service
Groupe de costar	4,2 millions de dollars	Analyse des données du marché
Véritable analyse des capitaux	3,7 millions de dollars	Suivi des transactions

Réseaux immobiliers nationaux et régionaux

De vastes collaborations de réseaux dans divers segments de marché immobilier.

Type de réseau	Nombre de connexions réseau	Transactions collaboratives annuelles
Réseaux nationaux	18	2,3 milliards de dollars
Réseaux régionaux	46	1,7 milliard de dollars

Marcus & Millichap, Inc. (MMI) - Modèle d'entreprise: activités clés

Services de courtage immobilier commercial

En 2023, Marcus & Millichap a complété 84,2 milliards de dollars de volume de transactions immobilières commerciales. La société exploite 84 bureaux aux États-Unis et au Canada.

Catégorie de service	Volume de transaction	Taux de commission moyen
Propriétés multifamiliales	42,6 milliards de dollars	2.5% - 3.5%
Propriétés du bureau	15,3 milliards de dollars	2.0% - 3.0%
Propriétés de vente au détail	12,7 milliards de dollars	2.5% - 3.5%
Propriétés industrielles	13,6 milliards de dollars	2.0% - 3.0%

Ventes et avis de propriété de placement

Marcus & Millichap dessert plus de 30 000 investisseurs institutionnels et privés chaque année.

• Les services de conseil en investissement couvrent plusieurs types de propriétés
• Stratégies d'investissement spécialisées pour différents segments de marché
• Diligence raisonnable complète et analyse financière

Étude de marché et évaluation des propriétés

La société maintient une équipe de recherche dédiée de plus de 150 professionnels qui génèrent plus de 1 200 rapports d'études de marché par an.

Les domaines de recherche sur la recherche	Nombre de rapports
Rapports du marché national	250
Analyse du marché régional	450
Rapports sectoriels	500

Gestion des relations avec les clients

Marcus & Millichap gère une base de données client d'environ 87 000 investisseurs actifs et propriétaires.

• Conseil d'investissement personnalisé
• Gestionnaires de relations dédiées
• Plateformes de communication client propriétaire

Conseil des investissements immobiliers stratégiques

L'entreprise fournit un conseil stratégique dans plus de 20 groupes de pratique spécialisés, avec une taille de transaction moyenne de 6,2 millions de dollars.

Groupe de pratique	Nombre de spécialistes
Multifamilial	325
Vente au détail	210
Bureau	180
Industriel	160

Marcus & Millichap, Inc. (MMI) - Modèle d'entreprise: Ressources clés

Réseau national de courtiers

Depuis 2024, Marcus & Millichap maintient un réseau de courtiers de 1 937 professionnels des ventes d'investissement et du financement dans 81 bureaux aux États-Unis et au Canada.

Métrique du réseau	Quantité
Total des courtiers	1,937
Bureaux totaux	81
Couverture géographique	États-Unis et Canada

Étude de marché propriétaire et analyse des données

Plateforme de recherche sur les investissements Fournit une intelligence complète du marché dans plusieurs secteurs immobiliers commerciaux.

• Rapports de recherche annuels: 450+ documents d'analyse du marché détaillées
• Base de données propriétaire couvrant plus de 150 marchés métropolitains
• Suivi des données de transaction en temps réel

Plateformes de technologie avancée

Infrastructure technologique soutenant la gestion des transactions et l'engagement des clients.

Composant technologique	Capacité
Plateforme de transaction numérique	Gère plus de 15 000 transactions annuelles
Système de gestion des relations avec les clients	Suit plus de 87 000 clients des investisseurs actifs

Solides relations de l'industrie

Réseau étendu de sources de capital institutionnelles et privées.

• Relations avec plus de 87 000 investisseurs actifs
• Lié à plus de 30 grands groupes d'investissement institutionnels
• Accès à 300 $ + milliards de capitaux de transaction potentiels

Professionnels des ventes d'investissement expérimentés

Équipe hautement spécialisée avec une expertise immobilière commerciale profonde.

Métrique de l'expérience professionnelle	Valeur
Expérience du courtier moyen	12,5 ans
Professionnels supérieurs	42% avec plus de 15 ans d'expérience

Marcus & Millichap, Inc. (MMI) - Modèle d'entreprise: propositions de valeur

Expertise spécialisée des transactions immobilières commerciales

Marcus & Millichap a effectué 84,4 milliards de dollars de transactions immobilières commerciales en 2022. La société opère avec plus de 2 100 professionnels des ventes d'investissement et du financement dans 81 bureaux à l'échelle nationale.

Volume de transaction	Nombre de professionnels	Emplacements de bureau
84,4 milliards de dollars (2022)	2,100+	81

Informations complètes sur le marché et intelligence

L'entreprise fournit des études de marché détaillées dans plusieurs secteurs immobiliers commerciaux.

• Couverture de recherche du secteur multifamilial
• Analyse du marché immobilier au détail
• Intelligence du marché des propriétés industrielles
• Rapports de tendance du secteur de bureau

Stratégies d'investissement sur mesure pour les clients

Marcus & Millichap a généré 502,8 millions de dollars de revenus totaux pour l'exercice 2022, démontrant des capacités de stratégie d'investissement robustes.

Couverture du marché à l'échelle nationale et connaissances du marché local

La société opère dans les 50 États américains avec une expertise régionale spécialisée sur les principaux marchés métropolitains.

Couverture géographique	Focus métropolitain clé
50 États américains	New York, Los Angeles, Chicago, San Francisco, Dallas

Services consultatifs personnalisés et personnalisés

Marcus & Millichap fournit Services de conseil en transaction personnalisés Dans tous les segments d'investissement immobilier commercial.

• Ventes d'investissement
• Placement de la dette
• Placement
• 1031 Consultations d'échange

Marcus & Millichap, Inc. (MMI) - Modèle d'entreprise: relations avec les clients

Gestion des relations personnelles du courtier personnel

Depuis 2024, Marcus & Millichap maintient 1 145 courtiers de ventes d'investissement dans 81 bureaux aux États-Unis et au Canada. Chaque courtier gère en moyenne 37 à 42 relations avec les clients actifs simultanément.

Métriques de la relation de courtier	2024 données
Brokers totaux de ventes d'investissement	1,145
Relations avec les clients actifs moyens par courtier	37-42
Bureaux totaux	81

Équipes de service à la clientèle dédiées

Marcus & Millichap emploie des équipes de service à la clientèle spécialisées segmentées par:

• Type d'investissement immobilier
• Région géographique
• Classe d'actifs immobiliers

Mises à jour régulières du marché et rapports d'investissement

En 2023, la société a généré et distribué 4 276 rapports d'études de marché, avec une distribution moyenne de 356 rapports par mois aux investisseurs institutionnels et privés.

Métriques du rapport du marché	2023 données
Rapports d'études de marché total	4,276
Rapports mensuels moyens	356

Consultation continue de stratégie d'investissement

Marcus & Millichap fournit Services de consultation gratuits aux clients, avec une durée de consultation moyenne de 2,4 heures par engagement client.

Plateformes de communication et de rapports numériques

La plate-forme numérique de l'entreprise prend en charge:

• Listes de propriétés d'investissement en temps réel
• Échange de documents sécurisé
• Tableau de tableau de bord Analytics du marché interactif

Caractéristiques de la plate-forme numérique	2024 capacités
Utilisateurs actifs	17,532
Transactions de plate-forme mensuelles	3,876
Niveau de chiffrement de la sécurité des données	256 bits

Marcus & Millichap, Inc. (MMI) - Modèle d'entreprise: canaux

Réseau direct de la force de vente et de courtier

Marcus & Millichap emploie 1 945 professionnels des ventes d'investissement et du financement au quatrième trimestre 2023. La société maintient un réseau national de 84 bureaux à travers les États-Unis. Le volume de transaction moyen par courtier est de 24,7 millions de dollars par an.

Type de canal	Nombre de professionnels	Couverture géographique
Brokers de vente d'investissement	1,575	50 États
Spécialistes du financement	370	48 États

Plateformes d'inscription de propriétés en ligne

Marcus & La plate-forme numérique de Millichap a traité 6 782 listes de propriétés en 2023. Le marché en ligne de la société génère environ 42,3 millions de dollars de revenus de transactions numériques.

• Plateforme numérique lancée en 2018
• Plus de 15 000 investisseurs immobiliers commerciaux enregistrés
• Données de marché en temps réel pour 37 secteurs de propriété commerciale

Conférences de l'industrie et événements de réseautage

Marcus & Millichap organise 127 conférences d'investissement régionales et nationales chaque année. Ces événements génèrent 18,6 millions de dollars de revenus de réseautage et de parrainage.

Marketing numérique et ressources Web

La société a investi 4,2 millions de dollars dans des stratégies de marketing numérique en 2023. Le trafic du site Web a atteint 2,3 millions de visiteurs uniques avec une durée de session moyenne de 7,4 minutes.

Métrique du marketing numérique	Performance de 2023
Dépenses de marketing numérique	$4,200,000
Site Web Visiteurs uniques	2,300,000
Durée moyenne de la session	7,4 minutes

Réseaux de référence et partenariats stratégiques

Marcus & Millichap maintient 672 partenariats stratégiques avec les investisseurs institutionnels et les groupes d'investissement immobilier. Le réseau de référence génère 63,4 millions de dollars de revenus de transactions collaboratifs.

• 672 accords de partenariat institutionnel
• Les partenariats couvrent 42 secteurs immobiliers commerciaux
• Revenus de partenariat moyen: 94 000 $ par partenariat

Marcus & Millichap, Inc. (MMI) - Modèle d'entreprise: segments de clientèle

Investisseurs immobiliers commerciaux

Depuis le quatrième trimestre 2023, Marcus & Millichap dessert environ 12 500 clients des investisseurs immobiliers commerciaux actifs. La valeur de transaction moyenne pour ces investisseurs est de 4,2 millions de dollars par propriété.

Type d'investisseur	Nombre de clients	Taille moyenne des transactions
Investisseurs privés	8,750	3,6 millions de dollars
Investisseurs institutionnels	3,750	7,8 millions de dollars

Sociétés de capital-investissement

Marcus & Millichap travaille avec 287 sociétés de capital-investissement en 2024, représentant un portefeuille d'investissement total de 42,3 milliards de dollars d'actifs immobiliers commerciaux.

• Taille moyenne du portefeuille par entreprise de capital-investissement: 147 millions de dollars
• Secteurs ciblés: multifamilial, bureau, vente au détail, industriel

Investisseurs institutionnels

En 2023, l'entreprise a géré les transactions pour 124 investisseurs institutionnels avec un volume d'investissement total de 18,6 milliards de dollars.

Catégorie d'investisseurs	Volume d'investissement	Nombre d'investisseurs
Reit	8,4 milliards de dollars	42
Fonds de pension	6,2 milliards de dollars	36
Compagnies d'assurance	4 milliards de dollars	46

Individus à haute nette

Marcus & Millichap dessert 2 650 clients individuels à haute navette avec une valeur nette médiane de 25 millions de dollars en 2024.

• Investissement immobilier moyen par client: 12,5 millions de dollars
• Types d'investissement préférés: Multifamilial, propriétés industrielles

Promoteurs immobiliers régionaux et nationaux

L'entreprise travaille avec 356 promoteurs immobiliers dans 47 États, avec un pipeline de développement total d'une valeur de 6,7 milliards de dollars en 2024.

Type de développement	Nombre de développeurs	Valeur totale de développement
Multifamilial	187	3,4 milliards de dollars
Commercial	98	2,1 milliards de dollars
À usage mixte	71	1,2 milliard de dollars

Marcus & Millichap, Inc. (MMI) - Modèle d'entreprise: Structure des coûts

Compensation et commissions de la force de vente

En 2022, Marcus & Millichap a déclaré des frais de rémunération totale de 495,1 millions de dollars, avec une partie importante dédiée aux commissions et incitations de la force de vente.

Catégorie de compensation	Montant (2022)
Total des frais d'indemnisation	495,1 millions de dollars
Taux de commission des ventes	50 à 70% des revenus des transactions

Infrastructure technologique et de recherche

Marcus & Millichap a investi 38,2 millions de dollars en technologie et infrastructure numérique Au cours de l'exercice 2022.

• L'investissement technologique s'est concentré sur les plateformes de recherche propriétaires
• Systèmes de gestion des transactions numériques
• Analyse des données et outils d'intelligence du marché

Frais de marketing et de développement commercial

Les dépenses de marketing pour 2022 ont totalisé environ 27,5 millions de dollars.

Catégorie de dépenses de marketing	Montant (2022)
Marketing numérique	12,3 millions de dollars
Marketing d'événement et de conférence	8,7 millions de dollars
Impression et médias traditionnels	6,5 millions de dollars

Office et frais généraux opérationnels

Coût des frais généraux opérationnels pour Marcus & Millichap en 2022 était 82,6 millions de dollars.

• Bail et frais immobiliers
• Services publics et maintenance
• Infrastructure de soutien administratif

Développement professionnel et formation

L'entreprise allouée 15,4 millions de dollars Vers les programmes de développement professionnel et de formation en 2022.

Catégorie de formation	Montant (2022)
Programmes de formation à la vente	9,2 millions de dollars
Développement du leadership	4,6 millions de dollars
Formation des compétences technologiques	1,6 million de dollars

Marcus & Millichap, Inc. (MMI) - Modèle d'entreprise: Strots de revenus

Commissions des transactions immobilières

En 2022, Marcus & Millichap a déclaré un volume total de transactions immobilières de 84,7 milliards de dollars. Les revenus de la commission pour l'année étaient de 985,1 millions de dollars, représentant un Augmentation de 7,8% de l'année précédente.

Type de transaction	Pourcentage de commission	Montant moyen de la commission
Propriétés multifamiliales	2.5% - 3.5%	1,2 million de dollars par transaction
Immobilier commercial	2% - 4%	1,5 million de dollars par transaction
Propriétés de vente au détail	2.5% - 3%	850 000 $ par transaction

Frais de service consultatif

Les frais de service consultatifs en 2022 ont généré 127,3 millions de dollars de revenus, avec une ventilation comme suit:

• Services de conseil en placement: 68,4 millions de dollars
• Conseil stratégique: 42,6 millions de dollars
• Services de positionnement du marché: 16,3 millions de dollars

Étude de marché et licence de données

Les revenus d'études de marché et de licences de données ont atteint 43,2 millions de dollars en 2022, avec des segments clés, notamment:

Produit de données	Revenus annuels	Nombre d'abonnés
Rapports de marché complets	22,5 millions de dollars	3 750 abonnés institutionnels
Ensembles de données de marché spécialisés	12,7 millions de dollars	2 100 clients d'entreprise
Plateformes de recherche numérique	8 millions de dollars	1 500 utilisateurs actifs

Services de conseil en placement

Les services de conseil en placement ont généré 92,6 millions de dollars de revenus pour 2022, avec des offres de services spécialisées:

• Conseil des marchés des capitaux: 52,3 millions de dollars
• Conseil de stratégie d'investissement: 28,7 millions de dollars
• Services d'optimisation du portefeuille: 11,6 millions de dollars

Frais d'évaluation des biens et d'évaluation

Les services d'évaluation des biens ont généré 37,4 millions de dollars de revenus en 2022, avec la ventilation suivante:

Type de service d'évaluation	Revenus annuels	Frais moyenne par évaluation
Évaluations des propriétés commerciales	24,6 millions de dollars	15 000 $ par évaluation
Évaluations des immeubles d'investissement résidentiel	8,9 millions de dollars	5 500 $ par évaluation
Évaluations de portefeuille spécialisées	3,9 millions de dollars	45 000 $ par portefeuille