شركة شيفرون (CVX): تحليل القوى الخمس [تم تحديث نوفمبر 2025]

أنت تبحث عن رؤية واضحة للمكانة التنافسية للشركة الكبرى في الوقت الحالي، خاصة بعد إغلاق عملية الاستحواذ على Hess في يوليو 2025، لذلك دعونا نتغلب على الضوضاء. إن المشهد بالنسبة لشركة شيفرون عبارة عن لعبة شد الحبل الكلاسيكية: فالتنافس بين الشركات العملاقة المتكاملة مرتفع للغاية، ويتسارع التهديد طويل المدى من البدائل مثل الطاقة الشمسية والمركبات الكهربائية، ومع ذلك تظل حواجز رأس المال التي تحول دون الدخول مرتفعة للغاية، مما يتطلب ميزانيات مثل نفقاتها الرأسمالية العضوية التي تتراوح بين 14.5 و15.5 مليار دولار لعام 2025. ونحن بحاجة إلى أن نرى كيف ستفوز هذه الشركات التشغيلية، مثل إنتاجها القياسي في الربع الثاني من عام 2025 والذي بلغ 3396 ألف دولار. BOED، قم بمواجهة نفوذ الموردين وديناميكيات قوة العملاء. تعمق أدناه للحصول على التقسيم الدقيق لجميع القوى الخمس التي تشكل الفصل التالي.

شركة شيفرون (CVX) - القوى الخمس لبورتر: القدرة على المساومة مع الموردين

أنت تقوم بتقييم مشهد الموردين لشركة Chevron Corporation اعتبارًا من أواخر عام 2025، وبصراحة، فإن ديناميكية القوة عبارة عن حقيبة مختلطة. إنه بالتأكيد معتدل، لكن مع ضغط صاعد واضح في مناطق محددة ذات قيمة عالية. يساعد الحجم الكبير لشركة Chevron في الحفاظ على الأسعار العامة تحت السيطرة، ولكن الاحتياجات المتخصصة تعني أن بعض الموردين يمكنهم اتخاذ القرار.

القوة تتزايد بالتأكيد للخدمات المتخصصة والمواهب. عندما تحتاج شركة شيفرون إلى حل متخصص لتطوير المياه العميقة أو تكنولوجيا احتجاز الكربون المتقدمة، فإن مجموعة الموردين المؤهلين تتقلص، مما يمنح هؤلاء المزودين القلائل المزيد من النفوذ للتفاوض على الشروط والأسعار. وهذه مقايضة كلاسيكية: الحجم يشتري تخفيضات على الحجم، ولكن الابتكار يتطلب الوصول المتميز إلى الخبرة.

يمنح الدمج داخل قطاع خدمات حقول النفط (OFS) لمقدمي الخدمات من الدرجة الأولى نفوذًا. لقد شهدنا اندماجات كبرى بين المنتجين في عامي 2023 و2024، مما أدى بشكل طبيعي إلى ضغط قاعدة العملاء لشركات الخدمات. وأدى ذلك إلى نشاط كبير في عمليات الاندماج والاستحواذ في جانب الخدمات؛ وصلت الصفقات في قطاع OFS إلى 19.7 مليار دولار في الأشهر التسعة الأولى من عام 2024، وهو أعلى مستوى منذ عام 2018. وعندما تتعزز قاعدة العملاء، يصبح كبار المشترين المتبقين مثل شيفرون أكثر أهمية بالنسبة لشركات الخدمات الكبرى، لكن الشركات من الدرجة الأولى، بعد أن استوعبت منافسين أصغر، تكتسب قوة تسعيرية على الشركات الكبرى للحلول المتكاملة والقابلة للتطوير.

ونرى أيضًا ضغوطًا على الأجور نتيجة لنقص العمالة الفنية الماهرة، مثل علماء الجيولوجيا. في حين أن العدد الإجمالي لعلماء الجيولوجيا العاملين في الولايات المتحدة بلغ 309.530 اعتبارًا من فبراير 2025، فإن الصناعة تواجه مشكلة هيكلية طويلة المدى. وتشير التوقعات إلى فجوة عمل في الولايات المتحدة تبلغ 130 ألف عالم جيولوجي متفرغ بحلول عام 2029. وحتى مع فقدان الوظائف مؤخرا في قطاع النفط ــ على سبيل المثال، خسر النفط والتعدين والهندسة الجيولوجية 13456 وظيفة بين ديسمبر/كانون الأول 2024 ويناير/كانون الثاني 2025 ــ فإن الحاجة إلى المتخصصين لتحسين المشاريع المعقدة تبقي الأجور مرتفعة بالنسبة للمواهب التي تحتاجها شيفرون لتنفيذ استراتيجيتها. كان متوسط الأجر السنوي لعلماء الجيولوجيا 99.240 دولارًا في مايو 2024.

على الجانب الآخر، تعمل خطة الإنفاق الضخمة لشركة شيفرون بمثابة ثقل موازن قوي. توفر ميزانية النفقات الرأسمالية العضوية التي تتراوح بين 14.5 و15.5 مليار دولار أمريكي لعام 2025 نطاقًا كبيرًا للتخفيضات الكبيرة على المعدات القياسية والمواد وعقود العمل الأقل تخصصًا. تستخدم شركة شيفرون هذا النطاق لتعزيز الكفاءة، على سبيل المثال، من خلال التخطيط لاستخدام تقنية "الكسر الثلاثي" الخاصة بها على 50-60% من آبار حوض بيرميان في عام 2025، ارتفاعًا من 20% في عام 2024. ويساعد هذا التركيز على كفاءة رأس المال على تعويض تضخم تكاليف الموردين.

وأخيرا، غالبا ما يتم التحكم في التكنولوجيا الاحتكارية من قبل عدد قليل من موردي المعدات والبرمجيات الرئيسية. بالنسبة لأنظمة الحفر عالية التخصص، أو برامج المعالجة الزلزالية، أو المعدات البحرية المتقدمة، فإن لدى شركة شيفرون بدائل محدودة. ويحصل هؤلاء البائعون على أسعار مرتفعة لأن التكنولوجيا الخاصة بهم جزء لا يتجزأ من قدرة شيفرون على تنفيذ مشاريع ذات عائد مرتفع، مثل مشاريع تطوير المياه العميقة في خليج المكسيك التي تستهدف 300 ألف برميل من صافي مكافئ النفط يوميا بحلول عام 2026.

فيما يلي نظرة سريعة على العوامل المالية والإحصائية الرئيسية التي تؤثر على قوة الموردين:

الفكرة الأساسية بالنسبة لك هي أن شركة شيفرون يجب أن تدير استراتيجية مزدوجة. إنها بحاجة إلى التفاوض بقوة على تخفيضات الحجم بناءً على إنفاقها الذي يتراوح بين 14.5 و15.5 مليار دولار، مع بناء علاقات تعاونية قوية في الوقت نفسه مع مجموعة قليلة من مقدمي التكنولوجيا والمواهب المتخصصة حيث تتركز القوة.

تشمل نقاط الضغط لفريق المشتريات في شركة شيفرون ما يلي:

• تأمين عقود طويلة الأجل وبأسعار ثابتة مع عمالقة OFS الموحدة.
• إدارة تضخم الأجور للأدوار المتخصصة مثل علماء الجيولوجيا.
• ضمان الوصول إلى التكنولوجيا الخاصة للمشاريع الكبرى مثل تكثيف خليج المكسيك.
• الاستفادة من حجمها لردع الزيادات في الأسعار من بائعي المعدات.

الشؤون المالية: قم بصياغة مراجعة عقد الموردين للربع الرابع من عام 2025 مع التركيز على أفضل 10 بائعين من حيث الإنفاق بحلول يوم الثلاثاء المقبل.

شركة شيفرون (CVX) - القوى الخمس لبورتر: القدرة على التفاوض لدى العملاء

أنت تقوم بتحليل موقف شركة شيفرون، وعند النظر إلى المشترين، ترى انقسامًا واضحًا في السلطة اعتمادًا على من يكتب الشيك. إنه ليس مقاسًا واحدًا يناسب الجميع؛ تتحول ديناميكية الطاقة بشكل كبير من مضخة الغاز إلى غرفة الاجتماعات.

الطاقة منخفضة بالنسبة لمستهلكي التجزئة المجزأين الذين يشترون البنزين. بصراحة، بالنسبة للشخص العادي الذي يملأ خزانه، فإن قوته الفردية لا تذكر. إنهم يتلقون الأسعار، ويتفاعلون مع السعر المعلن في المضخة، والذي يتأثر بالمعايير العالمية والمنافسة المحلية، وليس بقرار شخص واحد بشراء 10 جالون. الحجم الهائل للمعاملات الفردية يعني أن شركة شيفرون لا تتفاوض معهم؛ إنه يحدد السعر فقط.

مرتفع بالنسبة لكبار المشترين الصناعيين والمرافقيين والحكوميين للنفط الخام والغاز ووقود الطائرات. هذه هي الحيتان. عندما تتعامل بعقود ضخمة طويلة الأجل للمواد الأولية أو المنتجات النهائية، فإن الرافعة المالية للمشتري ترتفع كثيرًا. على سبيل المثال، في الربع الثاني من عام 2025، شهدت مبيعات المنتجات المكررة لشركة شيفرون، والتي تشمل وقود الطائرات، زيادة بنسبة 4 في المائة على أساس سنوي، ويرجع ذلك جزئيًا إلى الطلب الذي يأتي غالبًا من المشترين الكبار والمركزين مثل شركات الطيران أو المرافق. علاوة على ذلك، نرى أدلة على صفقات واسعة النطاق تم التفاوض عليها، مثل قيام شركة شيفرون بتوريد شحنة واحدة من غاز البترول المسال شهريًا بموجب اتفاقية جديدة طويلة الأجل مع شركات التكرير التي تديرها الدولة الهندية، مما يظهر قوة التفاوض المباشر في هذا القطاع.

إن الطبيعة السلعية للنفط والغاز تعني أن تكاليف تبديل العملاء منخفضة للغاية. ونظرًا لأن النفط الخام والغاز الطبيعي سلعتان غير متمايزتين إلى حد كبير، خاصة على جانب المنبع، فيمكن للمشتري في كثير من الأحيان تبديل الموردين بأقل قدر من الاحتكاك، بشرط توافق الخدمات اللوجستية. وهذا يجبر شركة شيفرون على المنافسة بقوة على السعر والموثوقية، حيث أن المنتج نفسه قابل للاستبدال. إذا كانت إحدى المرافق بحاجة إلى الغاز الطبيعي، فيمكنها في كثير من الأحيان التحول إلى مورد رئيسي آخر إذا لم تكن شروط شيفرون تنافسية.

تتنوع العمليات النهائية، مما يخفف المخاطر من أي شريحة من العملاء. تعد أعمال المصب لشركة شيفرون، والتي تتعامل مع التكرير والتسويق، كبيرة، ومن المتوقع أن تمثل 141 مليار دولار من الإيرادات للسنة المالية 2025، أو ما يقرب من 76٪ من إجمالي الإيرادات المتوقعة البالغة 185 مليار دولار. هذا التنوع عبر المنتجات - البنزين والديزل ووقود الطائرات والبتروكيماويات - يعني أن الفشل في تأمين عقد رئيسي واحد لا يؤدي إلى إغراق القسم. ومن المتوقع أن تبلغ النفقات الرأسمالية لهذا القطاع في عام 2025 حوالي 1.2 مليار دولار أمريكي، مما يدل على استمرار الاستثمار عبر قاعدة العملاء المتنوعة هذه.

تعمل شركة شيفرون على خفض التكاليف الهيكلية بما يتراوح بين 3 مليارات دولار إلى 4 مليارات دولار للحفاظ على القدرة التنافسية السعرية بحلول نهاية عام 2026. ولمواجهة ضغط الأسعار من المشترين الأقوياء وتكاليف التحويل المنخفضة المتأصلة في سوق السلع الأساسية، تهاجم شيفرون بقوة هيكل التكاليف الخاص بها. يعد هذا إجراءً مباشرًا لضمان بقاء أسعاره جذابة. تمت زيادة هذا الهدف مؤخرًا من هدف سابق قدره 2 مليار دولار إلى 3 مليارات دولار بحلول نهاية عام 2026. وهذه أموال حقيقية تهدف مباشرة إلى الحفاظ على عروضها حادة.

فيما يلي نظرة سريعة على حجم الأعمال النهائية التي تواجه هؤلاء المشترين:

تتم إدارة الرافعة المالية التي يحتفظ بها كبار المشترين من خلال العديد من الروافع الإستراتيجية التي تستخدمها شركة شيفرون:

• الطاقة منخفضة بالنسبة لمستهلكي التجزئة الذين يشترون البنزين.
• الطاقة عالية بالنسبة للعقود الصناعية/المرافق/الحكومية الكبيرة.
• تكاليف التحويل منخفضة للغاية بسبب طبيعة السلعة.
• ومن المتوقع أن تبلغ إيرادات المصب لعام 2025 141 مليار دولار.
• تتراوح وفورات التكاليف الهيكلية المستهدفة من 3 مليار دولار إلى 4 مليار دولار بحلول نهاية عام 2026.

إذا استغرق الإعداد وقتًا طويلاً، فسيرتفع تناقص العملاء، ولهذا السبب يعد تركيز شيفرون على الكفاءة التشغيلية، بما في ذلك تخفيضات القوى العاملة بدءًا من عام 2025، أمرًا أساسيًا للحفاظ على موثوقية الخدمة لهؤلاء المشترين الكبار.

المالية: مسودة عرض نقدي لمدة 13 أسبوعًا بحلول يوم الجمعة.

شركة شيفرون (CVX) - القوى الخمس لبورتر: التنافس التنافسي

لا يزال التنافس التنافسي داخل المساحة الكبرى المتكاملة مرتفعًا للغاية. تتنافس شركة شيفرون الآن كمجموعة أكثر تركيزًا من الشركات العملاقة بعد الانتهاء من استحواذها على شركة هيس في 18 يوليو 2025.

يؤدي توحيد الصناعة إلى تكثيف الصراع على حصة السوق، خاصة مع تراجع صورة نمو السوق بشكل عام. وتتوقع شيفرون تحقيقه 1 مليار دولار في تآزر تكلفة معدل التشغيل السنوي من تكامل Hess بحلول نهاية 2025.

تعمل المنافسة على الحجم على تغذية السجلات التشغيلية، حتى في الوقت الذي تواجه فيه الأسعار المحققة ضغوطًا. سجلت شركة شيفرون إنتاجًا قياسيًا عالميًا من 3,396 ألف برميل في الربع الثاني من عام 2025. وتتجلى هذه المنافسة في الحجم في المجالات الرئيسية:

• ضرب إنتاج حوض بيرميان 1 مليون برميل في الربع الثاني من عام 2025.
• وصل الإنتاج الأمريكي إلى أعلى مستوى له على الإطلاق 1,695 مليون برميل من النفط/اليوم على أساس سنوي في الربع الثاني من عام 2025.

إن تباطؤ وتيرة نمو الطلب العالمي يجبر اللاعبين على القتال بقوة أكبر من أجل كل برميل يتم بيعه. ومن المتوقع أن يرتفع نمو الطلب العالمي على النفط بحلول عام 2025 بنحو 700 كيلو بايت / دوهو رقم تم تخفيض تصنيفه بشكل متكرر منذ بداية العام. ومن المتوقع أن يرتفع إجمالي استهلاك الوقود السائل بنسبة 1.0 مليون برميل يوميا في عام 2025. ويتم ذلك على خلفية ارتفاع العرض، مع توقع زيادة إمدادات النفط العالمية بمقدار آخر 3.1 مليون برميل يوميا في عام 2025.

تؤثر بيئة الأسعار المنخفضة بشكل مباشر على الربحية التي تحافظ على المنافسين في اللعبة. بلغ صافي دخل شيفرون في الربع الثاني من عام 2025 2.5 مليار دولار، انخفاض كبير من 4.4 مليار دولار في الربع الثاني من عام 2024. وكان متوسط سعر خام برنت في الربع الثاني من عام 2025 68 دولارًا للبرميل، أسفل من 85 دولارًا للبرميل في الربع الثاني من عام 2024. اعتبارًا من أواخر نوفمبر 2025، كان خام برنت يحوم في منطقة منخفضة - 60 دولارًا أمريكيًا للبرميل.

ولا تزال حواجز الخروج ضخمة بسبب الحجم الهائل لرأس المال المرتبط بالبنية التحتية. أعلنت شركة شيفرون عن إجمالي أصول 250.82 مليار دولار اعتبارًا من 30 يونيو 2025. ويعني هذا المستوى من التكلفة الغارقة أنه يجب على الشركات التنافس بقوة للحفاظ على تشغيل الأصول بشكل مربح، حتى عندما تكون العوائد مضغوطة.

يمكن رؤية الديناميكيات التنافسية بين أفضل اللاعبين في المقاييس التشغيلية والمالية الرئيسية اعتبارًا من الربع الثاني من عام 2025:

شركة شيفرون (CVX) - القوى الخمس لبورتر: تهديد البدائل

من المؤكد أن التهديد الذي تمثله البدائل لشركة شيفرون كبير ويمثل تحديًا هيكليًا طويل المدى لأن التحول العالمي في مجال الطاقة يتسارع. وترى هذا التحول بوضوح في قطاع الكهرباء، وهو مؤشر رئيسي للتغيرات الأوسع في الطلب على الطاقة. على سبيل المثال، في النصف الأول من عام 2025، تجاوز توليد الكهرباء العالمي من مصادر الطاقة المتجددة (الطاقة الشمسية وطاقة الرياح) توليد الكهرباء من الفحم لأول مرة على الإطلاق. هذه لحظة محورية، حيث تظهر أن الطاقة النظيفة تواكب نمو الطلب.

وعلى وجه التحديد، أصبحت الطاقة الشمسية وطاقة الرياح بدائل قابلة للتطبيق على المدى الطويل على نحو متزايد، وخاصة مع توسع الكهرباء في وسائل النقل والتدفئة. وفي النصف الأول من عام 2025، نما توليد الطاقة الشمسية بنسبة قياسية بلغت 30.7% على أساس سنوي، ونما توليد طاقة الرياح بنسبة 7.7%. ونجحت الطاقة الشمسية وحدها في تلبية 83% من الزيادة في الطلب العالمي على الكهرباء خلال تلك الفترة. في حين أن البيانات هنا تركز على الكهرباء، فإن هذا الاتجاه يضغط بشكل مباشر على الطلب طويل المدى على وقود النقل الأساسي لشركة شيفرون، حتى لو لم يتم تفصيل معدلات اعتماد السيارات الكهربائية هنا بشكل واضح.

ولمواجهة ذلك، تعمل شركة شيفرون بنشاط على إعادة تموضع رأس المال. وتعهدت الشركة باستثمار 10 مليارات دولار حتى عام 2028 في الطاقات الجديدة مثل الهيدروجين واحتجاز الكربون، وهو ما يزيد عن ثلاثة أضعاف التوجيهات السابقة البالغة 3 مليارات دولار. يتم تخصيص هذا الاستثمار بشكل استراتيجي عبر عدة مجالات لمعالجة هذه البدائل:

• احتجاز الكربون وتعويضه: 3 مليارات دولار مخطط لها.
• الوقود المتجدد: 3 مليارات دولار مخطط لها.
• الطاقة الهيدروجينية: 2 مليار دولار مخطط لها.

وترتبط هذه الاستثمارات بأهداف نمو محددة لعام 2030، مما يوضح خطة ملموسة للمنافسة في الأسواق البديلة. على سبيل المثال، تهدف شركة شيفرون إلى زيادة إنتاجها من الهيدروجين إلى 150 ألف طن سنويا بحلول عام 2030.

يعد الاستحواذ على مجموعة الطاقة المتجددة (REG) جزءًا أساسيًا من هذه الإستراتيجية، مما يجعل شيفرون لاعبًا رئيسيًا في مجال الوقود الحيوي، والذي يعمل كبديل مباشر للوقود المشتق من النفط وخط إنتاج جديد لشركة شيفرون. ومن المتوقع أن تؤدي الصفقة، التي تبلغ قيمتها 3.15 مليار دولار في صفقة نقدية بالكامل، إلى زيادة أرباح شيفرون في السنة الأولى بعد إغلاقها. ستساعد مجموعة شيفرون للطاقة المتجددة الشركة على تنمية طاقتها الإنتاجية للوقود المتجدد إلى 100 ألف برميل يوميا بحلول عام 2030. وما يخفيه هذا التقدير هو المساهمة المباشرة؛ من المتوقع أن تحقق أعمال REG ما بين 500 إلى 600 مليون دولار من الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك في عام 2025.

وأخيرا، يعمل الغاز الطبيعي، وهو منتج أساسي لشركة شيفرون، كبديل للفحم في توليد الطاقة، وهو ما يمثل فرصة على المدى القريب خلال الفترة الانتقالية. على الصعيد العالمي، من المتوقع أن ينمو توليد الكهرباء باستخدام الغاز الطبيعي بمعدل نمو سنوي مركب (CAGR) يبلغ 5.6% بين عامي 2025 و2034. وينتج الغاز الطبيعي أقل بنسبة 50% تقريبًا من الفحم. في الولايات المتحدة، شكل الغاز الطبيعي أكثر من 40% من إجمالي توليد الكهرباء في عام 2024، في حين أن الفحم الأمريكي & من المتوقع أن تصل إيرادات صناعة الطاقة بالغاز الطبيعي إلى 105.2 مليار دولار في عام 2025. ومع ذلك، حتى هذا البديل يواجه ضغوطًا طويلة المدى، حيث تجاوزت مصادر الطاقة المتجددة العالمية الفحم في النصف الأول من عام 2025.

فيما يلي نظرة سريعة على حجم تهديد الاستبدال وأهداف الاستجابة المعلنة لشركة شيفرون:

المالية: مسودة عرض نقدي لمدة 13 أسبوعًا بحلول يوم الجمعة.

شركة شيفرون (CVX) - القوى الخمس لبورتر: تهديد الداخلين الجدد

إن تهديد الوافدين الجدد لشركة شيفرون في مجال الطاقة الأولية والمتكاملة منخفض للغاية، كما ترون، لأن الحواجز التي تحول دون الدخول مرتفعة بشكل استثنائي. بصراحة، إن إنشاء شركة منافسة قادرة على تحدي شيفرون على نطاق عالمي يعد بمثابة مشروع مالي ولوجستي ضخم.

بالنسبة لعمليات المنبع، فإن متطلبات رأس المال وحدها مذهلة. انظر إلى خطط شيفرون الخاصة؛ يتراوح نطاق الإنفاق الرأسمالي العضوي للشركات التابعة الموحدة في عام 2025 بين 14.5 مليار دولار و15.5 مليار دولار. ومن هذا الإنفاق المخطط، تم تخصيص ما يقرب من 13 مليار دولار على وجه التحديد لمشاريع المنبع. ويمثل هذا الرقم الميزانية الاستثمارية السنوية للاعب واحد فقط، وليس النفقات الأولية المطلوبة للوافد الجديد لتأمين المساحة والتكنولوجيا والبنية التحتية.

ويشكل الحجم الهائل للاستثمارات الضرورية رادعاً أساسياً. خذ بعين الاعتبار هذه المقارنة بين نشر رأس المال وحجم الصناعة:

وبعيداً عن رأس المال، يتعين على الداخلين الجدد أن يتغلبوا على عقبات تكنولوجية وتنظيمية كبيرة. أنت بحاجة إلى تقنية خاصة للاستكشاف والاستخراج بكفاءة، وبنية تحتية ضخمة للمعالجة والنقل، والتنقل عبر الموافقات التنظيمية المعقدة والمتعددة الاختصاصات القضائية. ويستغرق بناء القدرة التشغيلية اللازمة وقتا؛ بالنسبة لبعض الخدمات الأولية المتخصصة، قد يستغرق الأمر ما يصل إلى عشر سنوات.

علاوة على ذلك، فإن الاحتياطيات الأفضل والأقل تكلفة موجودة بالفعل. وتسيطر الجهات الفاعلة القائمة والكيانات المدعومة من الدولة على الأصول الرئيسية. تمتلك أكبر 10 شركات نفط وطنية وحدها احتياطيات تبلغ 520,209 مليون برميل من النفط اعتبارًا من عام 2021. وفي السياق، تدير شركة أرامكو السعودية، وهي شركة نفط وطنية مملوكة للدولة، احتياطيات تصل إلى 250 مليار برميل من المكافئ النفطي.

وفي الأسواق الدولية، لا يأتي التهديد الرئيسي لدخول شركات جديدة من الشركات الناشئة المستقلة، بل من كيانات أخرى مدعومة من الدولة. تعمل شركات النفط الوطنية هذه بتفويضات مالية مختلفة ودعم سيادي، مما يجعلها بعيدة عن الداخلين التجاريين التقليديين. ويمكنك رؤية حجمها في البيانات المالية، حتى لو كانت من عام 2021:

• حققت أكبر 10 شركات نفط وطنية مدرجة إيرادات إجمالية قدرها 1,319,411 مليون دولار في السنة المالية 2021.
• أعلنت أرامكو السعودية عن إيرادات قدرها 400.864 مليون دولار للسنة المالية 2021.
• وتشمل أكبر خمس شركات نفط وطنية مدرجة من حيث الاحتياطيات شركة النفط العربية السعودية، وشركة غازبروم، وشركة روسنفت للنفط، وشركة بتروليو برازيليرو إس إيه، وشركة النفط والغاز الطبيعي المحدودة.