Barclays PLC (BCS): Geschichte, Eigentum, Mission, wie es funktioniert & Verdient Geld

Barclays PLC ist ein globaler Bankenriese, dessen Return on Tangible Equity (RoTE)-Prognose für 2025 jedoch kürzlich auf angehoben wurde mehr als 11 %Ist es immer noch das Steady-State-Value-Spiel oder eine getarnte Wachstumsgeschichte? Sie sehen Schlagzeilen wie den Gewinn vor Steuern im dritten Quartal 2025 2,1 Milliarden Pfund-Aber Sie müssen wissen, wie die Kerngeschäfte, von der britischen Verbrauchersparte bis zur Investmentbank, diese Einnahmen tatsächlich generieren. Wir zerlegen die Mechanik und schauen über den Lärm hinweg 235 Millionen Pfund Um zu sehen, wie die Bank ihrer Zusage, zumindest eine Rendite zu erbringen, nachkommen will, werden wir uns mit der Wiedergutmachungsgebühr für die Kfz-Finanzierung befassen 10 Milliarden Pfund Kapitalverteilung an die Aktionäre zwischen 2024 und 2026. Das Verständnis dieser Struktur ist definitiv der Schlüssel zur Abbildung der kurzfristigen Risiken und Chancen.

Geschichte der Barclays PLC (BCS).

Die Geschichte von Barclays PLC ist eine lange, komplexe Geschichte, aber die direkte Erkenntnis ist folgende: Die Bank begann im späten 17. Jahrhundert als kleine Goldschmiede-Banken-Partnerschaft und verwandelte sich durch eine Reihe massiver Fusionen und entscheidender Übernahmen, insbesondere durch den Einstieg in das US-Investmentbanking während der Finanzkrise 2008, in eine moderne, globale Universalbank.

Angesichts des Gründungszeitplans des Unternehmens

Gründungsjahr

Die Ursprünge des Unternehmens reichen bis ins Jahr 1690 zurück, als es als Goldschmiede-Bankunternehmen begann.

Ursprünglicher Standort

Die ursprünglichen Räumlichkeiten befanden sich in der Lombard Street in der City of London, Großbritannien, die damals das Herz des Finanzviertels war.

Mitglieder des Gründungsteams

Das Unternehmen wurde von den beiden Quäkern John Freame und Thomas Gould gegründet, die zunächst als private Partnerschaft ihr Geschäft gründeten. Der Name „Barclays“ wurde 1736 mit der Firma in Verbindung gebracht, als James Barclay, Freames Schwiegersohn, Partner wurde.

Anfangskapital/Finanzierung

Das Unternehmen begann als private Partnerschaft, eine übliche Struktur für Goldschmiede-Bankiers in dieser Zeit, daher sind spezifische Anfangskapitalzahlen aus dem Jahr 1690 nicht in modernen Begriffen dokumentiert. Zum Zeitpunkt der großen Fusion im Jahr 1896 beliefen sich die Gesamteinlagen der fusionierenden Banken jedoch auf beeindruckende 26 Millionen Pfund und bildeten eine enorme Kapitalbasis für die neu gegründete Aktiengesellschaft.

Angesichts der Meilensteine der Unternehmensentwicklung

Angesichts der transformativen Momente des Unternehmens

Der Weg von einem Quäker-Goldschmied zu einer multinationalen Universalbank verlief durch drei klare Wendepunkte, die die Entwicklung und das Risiko des Unternehmens veränderten profile. Sie müssen diese verstehen, um die aktuelle Struktur zu verstehen.

Die Fusion von 1896 war der erste große Schritt, der von einer Ansammlung familiengeführter Privatbanken zu einer einzigen, kapitalisierten Aktiengesellschaft, Barclay and Company Limited, führte. Ehrlich gesagt war dies ein defensiver Schritt, um Größe aufzubauen und Übernahmeversuchen zu widerstehen. Das neue Unternehmen verfügte über das Kapital, um landesweit zu expandieren.

Der zweite große Wandel war der „Urknall“ 1986 in London. Diese Deregulierung des Finanzmarktes zwang Barclays dazu, eine Universalbank zu werden, was bedeutete, dass sie begann, das traditionelle Privat- und Geschäftsbankgeschäft mit dem Investmentbanking zu kombinieren. Sie kauften Börsenmakler und Jobber, um BZW (Barclays de Zoete Wedd) zu gründen, und drängten sie in die risikoreiche Welt des globalen Finanzwesens.

Der jüngste und vielleicht prägendste Moment war die Übernahme des Kerngeschäfts des Investmentbankings und Handelsgeschäfts von Lehman Brothers in den USA für etwa 1,75 Milliarden US-Dollar im Jahr 2008. Dieser Deal verlief blitzschnell und verschaffte Barclays sofort eine bedeutende Präsenz auf dem US-Markt, der heute eine Säule seiner Corporate and Investment Bank (CIB)-Abteilung ist. Diese schnelle Entscheidung ist der Grund, warum sie heute ein erstklassiger Global Player sind.

Derzeit durchläuft die Bank eine strategische Neuausrichtung mit dem Ziel, die Abläufe zu vereinfachen und Kapital leistungsstärkeren Bereichen zuzuweisen. Sie gehen für das Gesamtjahr 2025 von einer Rendite auf das materielle Eigenkapital (RoTE) von über 11 % aus und planen, zwischen 2024 und 2026 mindestens 10 Milliarden Pfund Kapital an die Aktionäre zurückzugeben. Das ist ein klarer Aktionsplan.

• Die Ergebnisse des ersten Halbjahres 2025 zeigten einen starken Gewinn vor Steuern von 5,2 Milliarden Pfund, was einer Steigerung von 23 % gegenüber dem Vorjahr entspricht.
• Die aktuelle Strategie der Bank zielt darauf ab, bis 2026 einen RoTE von mehr als 12 % zu erreichen.
• Dieser Fokus auf Rendite treibt die Kapitalallokation, insbesondere innerhalb der Investment Bank, voran, um die Produktivität zu steigern.

Um zu sehen, wie diese Geschichte ihre aktuelle Strategie beeinflusst, können Sie hier mehr über ihre erklärten Ziele lesen: Leitbild, Vision und Grundwerte von Barclays PLC (BCS).

Eigentümerstruktur von Barclays PLC (BCS).

Barclays PLC ist ein börsennotiertes Unternehmen, das heißt, sein Eigentum ist auf Millionen von Aktionären weltweit verteilt, der größte Anteil wird jedoch von einer Mischung aus großen institutionellen Anlegern und der breiten Öffentlichkeit gehalten.

Diese Struktur verleiht großen Vermögensverwaltern wie Vanguard und BlackRock erheblichen Einfluss, doch die überwiegende Mehrheit der Aktien wird von einer breiten Basis von Privatanlegern und kleineren institutionellen Anlegern gehalten.

Aktueller Status von Barclays PLC

Barclays PLC ist eine britische multinationale Universalbank und bleibt ein börsennotiertes Unternehmen, das hauptsächlich an der London Stock Exchange (LSE) unter dem Tickersymbol BARC gehandelt wird und dort Bestandteil des FTSE 100 Index ist.

Darüber hinaus ist das Unternehmen an der New York Stock Exchange (NYSE) als American Depositary Share (ADS) unter dem Tickersymbol BCS zweitnotiert. Auf diese Weise halten die meisten in den USA ansässigen Anleger die Aktie. Die Marktkapitalisierung der Bank betrug ca 78,6 Milliarden US-Dollar Stand November 2025, was seinen Status als systemisch wichtiges globales Finanzinstitut widerspiegelt.

Die Öffentlichkeit bedeutet, dass der Vorstand letztendlich gegenüber den Aktionären rechenschaftspflichtig ist, ein Schlüsselfaktor bei strategischen Entscheidungen wie der Kapitalallokation usw Leitbild, Vision und Grundwerte von Barclays PLC (BCS).

Aufschlüsselung der Eigentumsverhältnisse von Barclays PLC

Die Eigentumsverhältnisse sind stark gestreut, ein typisches Merkmal einer großen, etablierten Bank. Zum Zeitpunkt der Berichterstattung über das Geschäftsjahr 2025 befindet sich das größte Aktienpaket im Besitz des allgemeinen Investmentpublikums und kleinerer Fonds, obwohl die großen institutionellen Aktionäre über beträchtliche Stimmrechte verfügen.

Hier ist die kurze Berechnung der Aufschlüsselung der Anteilseigner, basierend auf den neuesten verfügbaren Einreichungen für das Geschäftsjahr 2025:

Die Vanguard Group wird durchweg als größter Einzelaktionär genannt und hält rund 10 % 3.566% des Gesamtbestands, was angesichts der Größe der Bank eine gewaltige Position darstellt. Das ist eine Menge passives Kapital, das definitiv auf langfristige Stabilität ausgerichtet ist.

Führung von Barclays PLC

Das Führungsteam, bekannt als Group Executive Committee, ist für die Umsetzung der vom Vorstand festgelegten Strategie verantwortlich. Dieses Team, das die fünf Geschäftsbereiche der Bank – darunter die Investment Bank und die US Consumer Bank – leitet, ist für die Bewältigung kurzfristiger Risiken und Chancen von entscheidender Bedeutung.

Seit November 2025 wird die Organisation geleitet von:

• Nigel Higgins: Gruppenvorsitzender, verantwortlich für die Leitung des Vorstands und die Gewährleistung einer effektiven Unternehmensführung.
• C. S. Venkatakrishnan (Venkat): Group Chief Executive, der Leiter des Führungsteams, der die Gesamtstrategie vorantreibt.
• Craig Bright und Anne Marie Darling: Co-Chief Operating Officers der Gruppe und Co-Chief Executive Officers von Barclays Execution Services, ernannt im Juli 2025, um den Betrieb zu rationalisieren.
• Vim Maru: Vorstandsvorsitzender von Barclays UK.
• Denny Nealon: Chief Executive Officer der Barclays US Consumer Bank (USCB).
• Cathal Deasy und Taylor Wright: Globale Co-Leiter des Investment Banking.

Diese duale Führungsstruktur mit einem Vorsitzenden, der sich auf Governance konzentriert, und einem CEO, der sich auf die Umsetzung konzentriert, ist für große, in Großbritannien börsennotierte Unternehmen Standard, aber die Hinzufügung von Co-COOs zeigt einen klaren Fokus auf betriebliche Effizienz und digitale Transformation im Jahr 2025.

Mission und Werte von Barclays PLC (BCS).

Der Zweck von Barclays PLC besteht darin, gemeinsam für eine bessere finanzielle Zukunft zu arbeiten, ein Ziel, das sie durch fünf Grundwerte verfolgen, die ihre kulturelle DNA und langfristige Bestrebungen definieren, die über die einfache Gewinnmaximierung hinausgehen.

Der Kernzweck von Barclays PLC

Der Kernzweck des Unternehmens ist die treibende Kraft hinter seiner Strategie und konzentriert sich auf die umfassendere Wirkung seiner Finanzdienstleistungen auf Einzelpersonen, Unternehmen und die Wirtschaft als Ganzes. Es ist eine einfache, aussagekräftige Aussage, die jede Entscheidung leitet, vom Privatkundengeschäft bis zur Anlagestrategie.

• Hauptzweck: Gemeinsam für eine bessere finanzielle Zukunft arbeiten.

Mit diesem Zweck verbindet sich das Ziel der Bank, einen Group Return on Tangible Equity (RoTE) von ca 11% im Geschäftsjahr 2025 mit seinen Gemeinschaftsinvestitionen und zeigt, dass finanzielle Gesundheit und gesellschaftliche Gesundheit eng miteinander verbunden sind.

Offizielles Leitbild (Grundwerte)

Obwohl Barclays kein traditionelles, separates Leitbild veröffentlicht, dienen seine fünf Grundwerte als moralischer Kompass und bestimmen, wie Geschäfte weltweit geführt werden. Ohne klare Leitprinzipien können Sie keine bessere finanzielle Zukunft schaffen.

• Respekt: Nutzen Sie die Kraft der Inklusion und der Chancen und wertschätzen Sie den Beitrag jedes Einzelnen.
• Integrität: Handeln Sie bei allen Handlungen mit Ehrlichkeit, Mut, Transparenz und Fairness.
• Service: Handeln Sie mit Empathie und Demut und stellen Sie die Menschen und Unternehmen, denen Sie dienen, in den Mittelpunkt.
• Exzellenz: Setzen Sie hohe Standards, setzen Sie sich für Innovationen ein und nutzen Sie Fachwissen, um einen positiven Unterschied zu machen.
• Verwaltung: Legen Sie Wert auf Nachhaltigkeit und setzen Sie sich leidenschaftlich dafür ein, Dinge besser zu hinterlassen, als Sie sie vorgefunden haben.

Ehrlich gesagt ist Stewardship das, was man im Auge behalten sollte, da es direkt mit ihren nachhaltigen Finanzzielen und ihrem Engagement zusammenhängt, Kunden beim Übergang zu einer kohlenstoffarmen Wirtschaft zu unterstützen. Erkundung des Investors von Barclays PLC (BCS). Profile: Wer kauft und warum?

Vision Statement

Das Vision Statement gibt die strategische Richtung vor und verdeutlicht, welche Art von Institution Barclays in der globalen Finanzlandschaft sein möchte. Es geht darum, in ihren Hauptmärkten die Besten zu sein und gleichzeitig eine globale Reichweite zu bewahren.

• Vision: Der in Großbritannien ansässige Marktführer im globalen Finanzwesen zu sein.

Diese Vision erklärt die diversifizierte Struktur der Bank – sie ist eine transatlantische Verbraucher- und Großkundenbank mit Sitz in Großbritannien und den USA. Der Fokus auf Großbritannien ist auf jeden Fall klar, ebenso wie der Business Prosperity Fund in Höhe von 22 Milliarden Pfund, der speziell zur Unterstützung der Wachstumsambitionen britischer Unternehmen im Jahr 2025 zur Verfügung steht.

Slogan/Slogan von Barclays PLC

Ein Slogan ist die schnelle, öffentlich zugängliche Zusammenfassung der Kompetenz und des Vertrauens einer Marke. Es ist der Elevator Pitch für eine 330 Jahre alte Institution.

• Aktueller Slogan: Fließende Finanzkenntnisse.

Das ist ein klares Kompetenzversprechen. Für ein Unternehmen, das im Jahr 2024 einen Gewinn vor Steuern von 6,65 Milliarden Pfund auswies, wird diese Gewandtheit eindeutig durch die Leistung gestützt.

Barclays PLC (BCS) Wie es funktioniert

Barclays PLC agiert als diversifizierte Universalbank, die Einnahmen durch die Entgegennahme von Einlagen und die Kreditvergabe in ihren Kernmärkten generiert und darüber hinaus eine große globale Investmentbank betreibt.

Das Unternehmen schafft Wert, indem es seine stabilen, renditestarken Einzelhandels- und Unternehmensgeschäfte im Vereinigten Königreich mit den risikoreicheren, ertragreicheren globalen Aktivitäten seiner Investmentbank strategisch in Einklang bringt, mit dem Ziel, einen Return on Tangible Equity (RoTE) von mehr als zu erreichen 11% im Jahr 2025.

Das Produkt-/Dienstleistungsportfolio von Barclays PLC

Das Geschäft gliedert sich in fünf Hauptsegmente: Großbritannien (Einzelhandel), UK Corporate Bank, Private Bank and Wealth Management, Investment Bank und US Consumer Bank – jedes mit unterschiedlichen Angeboten und Zielkunden.

Betriebsrahmen von Barclays PLC

Der operative Rahmen konzentriert sich auf Vereinfachung, Effizienz und disziplinierte Kapitalallokation, um strukturell höhere Renditen zu erzielen. Auf diese Weise verwaltet die Bank ihr Tagesgeschäft, um Shareholder Value zu schaffen.

• Neuausrichtung der Segmente: Die Bank verfolgt einen Dreijahresplan, der darauf abzielt, einfacher, besser und ausgewogener zu werden. Dazu gehört auch ein strategischer Fokus auf auf das Vereinigte Königreich ausgerichtete Geschäfte 73% des Gruppeneinkommens im zweiten Quartal 2025.
• Kosteneffizienz-Antrieb: Das Unternehmen strebt energisch Kostensenkungen an und strebt Bruttoeffizienzeinsparungen in Höhe von etwa an 500 Millionen Pfund im Jahr 2025. Hier ist die schnelle Rechnung: Wenn dies erreicht wird, wird das Kosten-Ertrags-Verhältnis in Richtung des Ziels von rund gesenkt 61% für das Jahr.
• Digitale und technologische Dienstleistungen: Der Betrieb wird durch Barclays Execution Services (BX) unterstützt, ein internes Dienstleistungsunternehmen, das abteilungsübergreifend Technologie und funktionale Dienste bereitstellt, um Konsistenz zu gewährleisten und die Betriebskosten zu senken.
• Kapitalgenerierung: Die starke Gewinngenerierung hat zu einer erheblichen Kapitalrendite geführt, wobei die Gesamtausschüttungen an die Aktionäre für das erste Halbjahr 2025 erreicht wurden 1,4 Milliarden Pfund, ein 21% Steigerung gegenüber dem Vorjahr.

Wenn Sie tiefer in die Zahlen eintauchen möchten, sollten Sie lesen Aufschlüsselung der Finanzlage von Barclays PLC (BCS): Wichtige Erkenntnisse für Anleger.

Die strategischen Vorteile von Barclays PLC

Der Wettbewerbsvorteil von Barclays beruht auf seinem Universalbankmodell, das es ihm ermöglicht, Einnahmen aus verschiedenen Quellen zu generieren, sowie auf seinem starken Kapitalpuffer, der Widerstandsfähigkeit gegen Marktschocks bietet.

• Kapitalstärke: Die harte Kernkapitalquote (CET1) lag auf einem robusten Niveau 14.0% im zweiten Quartal 2025, was eine starke Festung gegen Marktstürme darstellt.
• Strukturelle Hedge-Erträge: Die Bank profitiert von einer großen, vorhersehbaren Einnahmequelle aus ihrer strukturellen Absicherung 11,1 Milliarden Pfund der strukturellen Brutto-Hedge-Erträge sind für die Jahre 2025 und 2026 gesichert, was eine definitiv stabile Basis für den Nettozinsertrag (Net Interest Income, NII) darstellt.
• Größe des Investmentbankings: Die Investment Bank ist ein erstklassiger Global Player, der besonders stark im FICC-Handel ist, was es ihr ermöglichte, von der Marktvolatilität zu profitieren und zu generieren 3,3 Milliarden Pfund im Umsatz im zweiten Quartal 2025.
• Dominanz des britischen Marktes: Eine tief verwurzelte Präsenz im Vereinigten Königreich, verstärkt durch die Übernahme der Tesco Bank, festigt seine Position in einem renditestarken, stabilen Markt, wobei der britische NII voraussichtlich übertreffen wird 7,6 Milliarden Pfund im Jahr 2025.

Die Fähigkeit, Kapital zwischen den stabilen britischen Franchises und der wachstumsstarken Investmentbank zu verlagern, gibt ihnen einen einzigartigen, leistungsstarken Hebel zur Maximierung der Renditen. Finanzen: Überprüfen Sie bis Freitag die Leistungsdaten der Investment Bank für das dritte Quartal 2025.

Barclays PLC (BCS) Wie man damit Geld verdient

Barclays PLC verdient hauptsächlich Geld durch zwei Kernaktivitäten: die Erwirtschaftung eines Spreads auf Kredite und Einlagen, bekannt als Net Interest Income (NII), und die Generierung von Gebühren und Provisionen aus seinen globalen Investmentbank- und Wealth-Management-Dienstleistungen.

Die Strategie der Bank besteht darin, den Anteil ihrer Einnahmen aus stabilen, ertragsstarken Unternehmen wie UK Retail und US Consumer Banking zu erhöhen, die nun den Großteil des Unternehmensumsatzes ausmachen, und so die volatileren Handelsgeschäfte auszugleichen.

Umsatzaufschlüsselung von Barclays PLC

Ab dem dritten Quartal (Q3) 2025 das Einkommen des Unternehmens profile zeigt eine klare strategische Ausrichtung auf stabile, vorhersehbare Einnahmequellen, die mittlerweile den überwiegenden Großteil des Gesamteinkommens der Gruppe ausmachen.

Der gesamte Konzerngewinn für das dritte Quartal 2025 betrug ca 7,2 Milliarden Pfund, was einer Steigerung von 11 % gegenüber dem Vorjahr entspricht. Das bedeutendste Wachstum kommt von den stabilen Einkommensströmen, insbesondere in den Einzelhandelsabteilungen in Großbritannien und den USA.

Betriebswirtschaftslehre

Der wirtschaftliche Motor von Barclays ist ein Universalbankmodell, das heißt, es kombiniert Einzelhandelsgeschäfte in Haupteinkaufsstraßen mit einer großen Investmentbank. Der Schlüssel liegt darin, wie es die Spanne zwischen den beiden verwaltet und die Kapitalallokation steuert.

• Nettozinsertragsmechanismus (NII): Dabei handelt es sich um das klassische Profitcenter im Bankensektor – die Differenz zwischen den Zinserträgen für Vermögenswerte (z. B. Hypotheken und Kredite) und den Zinsen, die für Verbindlichkeiten (z. B. Kundeneinlagen) gezahlt werden. Barclays hat seine Prognose für Group NII (ohne Investment Bank und Hauptsitz) für 2025 auf mehr als angehoben 12,6 Milliarden Pfund, angetrieben durch die starke Kreditvergabedynamik in Großbritannien und die Einlagenstabilität.
• Strukturelle Absicherung: Um NII vor plötzlichen Zinsänderungen zu schützen, nutzt die Bank eine strukturelle Absicherung (ein Zinsswap-Portfolio), um eine feste Rendite für einen Teil ihrer unverzinslichen Einlagen zu sichern. Dies sorgt für eine vorhersehbare, langfristige Einnahmequelle, bei der sich die Bank ungefähr sichert 11,8 Milliarden Pfund des strukturellen Brutto-Hedge-Ertrags für 2025 und 2026 bei einer durchschnittlichen Rendite von ca 3.8%.
• Preisstrategie: In den Verbrauchergeschäften wird die Preisgestaltung durch Kreditrisikomodelle bestimmt. Zum Beispiel die US Consumer Bank, die ihre Einnahmen um erhöhte 19% hat im dritten Quartal 2025 „Neupreisinitiativen“ für Kreditkartenportfolios eingesetzt, um die Renditen bei veränderten Zinssätzen zu optimieren. In der Investment Bank werden Einnahmen durch Gebühren für Beratungsdienstleistungen (Mergers & Acquisitions, Schulden- und Aktienemissionen) und Handelsprovisionen generiert, wobei stabile Finanzierungsertragsströme stärker in den Fokus rücken.
• Kosteneffizienz: Die Bank konzentriert sich darauf, im Gesamtjahr 2025 ein Kosten-Ertrags-Verhältnis von ca. zu erreichen 61%, eine entscheidende Kennzahl für die Rentabilität. Sie sind definitiv auf dem richtigen Weg, in den Jahren 2025 und 2026 weitere Bruttoeffizienzeinsparungen zu erzielen.

Die Diversifizierung zwischen Privatkunden-, Unternehmens- und Investmentbanking ist eine Stärke, bedeutet aber auch, dass das Unternehmen den Kapitalbedarf der Investment Bank, der etwa 50% der risikogewichteten Vermögenswerte (RWA) der Gruppe.

Finanzielle Leistung von Barclays PLC

Die Leistung der Bank im Jahr 2025 spiegelt die erfolgreiche Umsetzung ihres Mehrjahresplans wider und zeigt verbesserte Renditen und eine robuste Kapitalposition, was für jeden Anleger ein klares Fazit ist.

• Rendite auf das materielle Eigenkapital (RoTE): Diese wichtige Rentabilitätskennzahl befindet sich im Aufwärtstrend, wobei der RoTE für das dritte Quartal 2025 seit Jahresbeginn erreicht wurde 12.3%. Die Prognose für das Gesamtjahr 2025 wurde auf mehr als angehoben 11%und nähert sich damit dem Ziel von mehr als 2026 12%.
• Kapitalstärke: Die harte Kernkapitalquote (CET1), ein Maß für die Kapitaladäquanz einer Bank, lag auf einem hohen Niveau 14.1% ab Q3 2025, was deutlich im Zielbereich von 13-14 % liegt. Diese starke Kapitalausstattung unterstützt den Plan, zumindest eine Rendite zu erwirtschaften 10 Milliarden Pfund an die Aktionäre zwischen 2024 und 2026.
• Kreditqualität: Die Kreditverlustrate (LLR) für das dritte Quartal 2025 betrug 57 Basispunkte, was innerhalb des Zykluszielbereichs der Bank von 50–60 Basispunkten liegt, was darauf hindeutet, dass das Kreditrisiko trotz makroökonomischer Unsicherheit weiterhin unter Kontrolle bleibt.

Für einen tieferen Einblick in die strategischen Prioritäten, die diesen Finanzergebnissen zugrunde liegen, können Sie sich das ansehen Leitbild, Vision und Grundwerte von Barclays PLC (BCS).

Marktposition und Zukunftsaussichten von Barclays PLC (BCS).

Barclays PLC ist für eine ausgewogenere Zukunft mit höheren Renditen aufgestellt, angetrieben durch die Konzentration auf margenstarke britische Einzelhandels- und Unternehmensgeschäfte und eine strategische Neuausrichtung seiner Investmentbank. Die Bank hat ihre Prognose für die Rendite des materiellen Eigenkapitals (RoTE) für 2025 auf über 11 % angehoben, was das Vertrauen in ihre mehrjährige Strategie und die starke Leistung im ersten Halbjahr widerspiegelt.

Dieser Kurs wird durch eine solide Kapitalbasis gestützt, wobei die harte Kernkapitalquote (CET1) zum Ende des zweiten Quartals 2025 bei 14,0 % lag, und durch die Verpflichtung, zwischen 2024 und 2026 mindestens 10 Milliarden Pfund Kapital an die Aktionäre zurückzuzahlen.

Wettbewerbslandschaft

Barclays ist als Universalbank tätig und konkurriert weltweit im Investmentbanking und im Inland im stark konzentrierten britischen Privat- und Firmenkundengeschäft. Obwohl die Investment Bank ein weltweit führendes Unternehmen ist, liegen ihre Kernstärke und Stabilität zunehmend in ihren Aktivitäten im Vereinigten Königreich, wo sie gemessen an der Kundenzahl die beliebteste Bank ist.

Die Übernahme der Tesco Bank festigt ihre Position im Vereinigten Königreich weiter, indem sie ihre Einlagenbasis und Cross-Selling-Möglichkeiten gegenüber großen inländischen Konkurrenten verbessert. Hier ist die kurze Berechnung des relativen Marktanteils nach Vermögenswert unter den führenden britischen Banken Ende 2024, die als Indikator für ihren aktuellen Stand dient.

Chancen und Herausforderungen

Der strategische Schwerpunkt der Bank ist darauf ausgelegt, das Wachstum in ihren ertragsstärkeren Geschäftsbereichen wie Barclays UK und Private Bank & Wealth Management zu nutzen und gleichzeitig die kapitalintensive Investment Bank zu optimieren. Diese Verschiebung spiegelt sich direkt in der kurzfristigen Marktdynamik wider, ist jedoch immer noch mit makroökonomischem Gegenwind konfrontiert.

Branchenposition

Barclays ist ein Finanzindikator und liegt im Hinblick auf die jüngste Aktienkursentwicklung im Mittelfeld der großen britischen Banken. Seine Bewertungskennzahlen deuten jedoch auf eine potenzielle Unterbewertung im Vergleich zu Mitbewerbern hin. Im Moment ist es definitiv ein wachstumsorientiertes Spiel.

• UK-Kernstärke: Die Barclays UK-Abteilung ist ein ertragsstarkes Franchise-Unternehmen mit einem RoTE von 17,4 % im ersten Quartal 2025, das von über 20 Millionen Kunden unterstützt wird.
• Richtige Dimensionierung der Investmentbank: Das Ziel, die risikogewichteten Vermögenswerte (RWAs) der Investment Bank bis 2026 auf rund 50 % der Gesamtsumme der Gruppe zu reduzieren, ist ein bewusster Schritt zur Verbesserung der Kapitaleffizienz und des RoTE.
• Outperformance im Wealth Management: Das Segment Private Bank & Wealth Management erzielte im ersten Quartal 2025 einen hervorragenden RoTE von 34,5 % und ist damit ein wichtiger Wachstumstreiber für die Gruppe.

Für einen tieferen Einblick in die Zahlen, die dieser Strategie zugrunde liegen, sollten Sie lesen Aufschlüsselung der Finanzlage von Barclays PLC (BCS): Wichtige Erkenntnisse für Anleger.