B. Riley Financial, Inc. (Rily): histoire, propriété, mission, comment cela fonctionne & Fait de l'argent

Comment une entreprise comme B. Riley Financial, Inc. parvient-elle à générer des revenus importants, signalant 1,65 milliard de dollars Pour l'exercice 2023, alors que nous analysons les performances menant à 2024, au milieu de ces marchés volatils?

C'est une opération fascinante, vraiment - un mélange unique couvrant la banque d'investissement, la gestion de patrimoine, les services d'enchères, etc., démontrant une approche distincte au sein du secteur des services financiers.

Avez-vous considéré ce qui motive leurs diverses sources de revenus ou comment ils maintiennent des relations dans une clientèle aussi large, des investisseurs individuels aux grandes entreprises?

Plongeons dans l'histoire, la propriété, la mission et la mécanique de la façon dont cette entreprise fonctionne réellement et réellement un profit.

B. Riley Financial, Inc. (Rily) Histoire

Le traçage des racines de B. Riley Financial fournit un contexte crucial pour sa structure et sa stratégie actuelles. L'entreprise n'a pas commencé comme l'entité diversifiée qu'elle est aujourd'hui; Son parcours a impliqué une évolution importante et des pivots stratégiques.

Chronologie fondatrice de B. Riley Financial, Inc.

Année établie

1997 comme B. Riley & Co.

Emplacement d'origine

Los Angeles, Californie.

Fondation des membres de l'équipe

Fondé principalement par Bryant Riley.

Capital / financement initial

Lancé en tant que société de banque d'investissement en boutique. Les détails de financement initiaux spécifiques ne sont pas divulgués publiquement, typiques pour les formations privées.

Les jalons de l'évolution de B. Riley Financial, Inc.

La voie de l'entreprise a été marquée par des acquisitions et des combinaisons stratégiques, remodelant fondamentalement ses offres et ses offres de services. Comprendre l'histoire de l'entreprise fournit un contexte pour son orientation stratégique, qui s'aligne sur le Énoncé de mission, vision et valeurs fondamentales de B. Riley Financial, Inc. (Rily).

Moments transformateurs de B. Riley Financial, Inc.

La fusion 2014 créant B. Riley Financial

La fusion de la Boutique Investment Bank B. Riley & Co. avec Great American Group a créé une plate-forme de services financiers diversifiée en bourse, allant au-delà de la banque pure dans la gestion des actifs et les conseils. C'était fondamental.

Stratégie d'acquisition agressive après 2016

Une stratégie délibérée d'acquérir des entreprises complémentaires comme FBR, Wunderlich et National Holdings a rapidement mis à l'échelle des opérations, en particulier dans la banque d'investissement et la gestion de la patrimoine, transformant l'entreprise en un acteur beaucoup plus important.

Diversification au-delà des services financiers de base

L'étendue dans des domaines tels que les licences de marque de vente au détail et les communications par le biais de filiales a démontré une approche unique, différenciant l'entreprise des fournisseurs de services financiers traditionnels et créant des sources de revenus variées.

B. Riley Financial, Inc. (Rily) Structure de propriété

B. Riley Financial fonctionne comme une entité cotée en bourse, ce qui signifie que sa propriété est répartie entre divers groupes, y compris les investisseurs institutionnels, les initiés de l'entreprise et le grand public. Cette structure influence la gouvernance et l'orientation stratégique.

Statut actuel de B. Riley Financial, Inc.

À la fin de 2024, B. Riley Financial, Inc. est un entreprise cotée en bourse. Ses actions ordinaires se négocient sur le marché mondial du NASDAQ sous le symbole de ticker Rythme.

La répartition de la propriété de B. Riley Financial, Inc.

Comprendre qui détient les actions est la clé pour saisir l'influence des parties prenantes. Pour ceux Explorer B. Riley Financial, Inc. (Rily) Investisseur Profile: Qui achète et pourquoi?, la distribution fournit un contexte précieux. La structure de propriété, basée sur les données disponibles vers la fin de 2024, reflète un intérêt institutionnel important aux côtés des titres d'initiés significatifs.

Le leadership de B. Riley Financial, Inc.

La direction stratégique de l'entreprise et les opérations quotidiennes sont guidées par son équipe de direction. Depuis la fin de 2024, les chiffres clés qui dirigeaient l'entreprise comprenaient:

• Bryant R. Riley - Président et co-dirigeant
• Tom Kelleher - Officier exécutif co-chef
• Phillip Ahn - directeur financier et chef de l'exploitation

Les décisions de cette équipe sont cruciales pour naviguer dans le paysage financier et stimuler les initiatives de croissance dans les divers secteurs commerciaux de l'entreprise.

Mission et valeurs de B. Riley Financial, Inc. (Rily)

B. Riley Financial opère avec un objectif centré sur la mise à profit de sa plate-forme diversifiée pour fournir des solutions financières et des services de conseil sur mesure. La culture de l'entreprise met l'accent sur la collaboration à travers ses différentes sections commerciales pour répondre aux besoins complexes des clients.

OBJECTIF DE B. Riley Financial

Bien qu'il ne soit pas toujours articulé par des déclarations de mission et de vision distinctes publiquement, la philosophie opérationnelle de l'entreprise pointe vers un ensemble clair de principes directeurs qui définissent son objectif et son approche.

Principes de guidage

L'entreprise se concentre sur la fourniture d'une combinaison unique de capacités et de ressources grâce à sa plate-forme intégrée. Cela implique d'offrir des services et des solutions financières collaboratives conçues pour stimuler la valeur des clients, des partenaires et des parties prenantes. Leur approche combine une expertise approfondie de l'industrie avec une large suite de services, visant à relever les opportunités et les défis tout au long du cycle de vie de l'entreprise. Vous pouvez explorer plus sur l'énoncé de mission, la vision et les valeurs fondamentales de B. Riley Financial, Inc. (Rily) ici.

Les principes opérationnels clés comprennent:

• Solutions centrées sur le client: adapter les services à des besoins spécifiques des clients, impliquant souvent plusieurs affiliés de B. Riley.
• Entrepreneurial Esprit: favoriser un environnement qui encourage l'identification proactive et l'exécution des opportunités.
• Synergie de la plate-forme intégrée: en utilisant la force combinée de ses diverses unités commerciales, de la banque d'investissement aux services de gestion de patrimoine et de conseil. Sur la base de leur structure, ils ont facilité de nombreuses transactions et rôles de conseil, reflétant cette approche intégrée tout au long 2024.
• Création de valeur: se concentrer sur la génération de résultats tangibles et une valeur à long terme pour les clients et l'entreprise elle-même.

B. Riley Financial, Inc. (Rily) Comment ça marche

B. Riley Financial fonctionne comme une plateforme de services financiers diversifiée, offrant une suite de services et de solutions via ses diverses filiales. Il génère des revenus en combinant la banque d'investissement, la gestion de la patrimoine, la gestion des actifs, le conseil financier et les investissements principaux, tirant souvent parti des synergies entre ces secteurs d'activité.

Portfolio de produits / services de B. Riley Financial, Inc.

Cadre opérationnel de B. Riley Financial, Inc.

Les opérations de l'entreprise tournent autour des segments d'entreprises interconnectés conçus pour saisir diverses opportunités de service financier. La banque d'investissement identifie les accords, la gestion de patrimoine rassemble des actifs, le conseil fournit une expertise spécialisée, et le principal bras d'investissement déploie le capital de manière opportuniste, parfois dans les entreprises clients ou les entreprises connexes. Ce modèle intégré vise à créer des opportunités de vente croisée et à tirer parti de l'expertise sur la plate-forme. Par exemple, l'équipe des marchés des capitaux pourrait faciliter une transaction pour une entreprise où la branche de conseil a précédemment fourni des services, ou des clients de la gestion de patrimoine pourraient avoir accès à des opportunités d'investissement propriétaires identifiées par l'équipe principale des investissements. L'efficacité opérationnelle est poursuivie grâce à des ressources partagées et à des infrastructures technologiques là où pratique, bien que les performances des segments puissent varier considérablement en fonction des cycles de marché. Une plongée plus profonde dans la situation financière de l'entreprise fournit un contexte supplémentaire: Faire tomber B. Riley Financial, Inc. (Rily) Santé financière: Insights clés pour les investisseurs.

Avantages stratégiques de B. Riley Financial, Inc.

• Diversification: Les sources de revenus s'étendent sur de multiples secteurs de services financiers, parfois contre-cycliques, visant à assurer la résilience à travers différentes conditions de marché.
• Approche d'investissement opportuniste: Le segment principal des investissements permet à Rily de capitaliser sur des dislocations de marché uniques ou des situations spéciales, générant potentiellement des rendements démesurés.
• Synergies de plate-forme intégrées: La possibilité d'offrir à des clients plusieurs services (par exemple, la banque, le conseil, la gestion de la patrimoine) crée un potentiel de relations plus profondes et de capture des revenus par rapport aux concurrents mono-line.
• Focus du marché moyen: La spécialisation dans les segments de petite capitalisation et de milieu de capitalisation souvent mal desservis fournit un créneau concurrentiel dans les services de banque d'investissement et de conseil.
• Leadership expérimenté: Une équipe de direction avec une expérience importante de l'industrie guide les acquisitions stratégiques et l'exécution opérationnelle.

B. Riley Financial, Inc. (Rily) Comment ça fait de l'argent

La société génère des revenus grâce à une plate-forme diversifiée offrant des banques d'investissement, des services de marchés des capitaux, de la gestion de patrimoine, du conseil financier, des investissements principaux et des sociétés de marque d'exploitation. Ses sources de revenus combinent des services basés sur des frais, des écarts commerciaux, des gains d'investissement et des revenus d'exploitation directs à partir de son portefeuille de marque.

La répartition des revenus de B. Riley Financial, Inc.

Basé sur l'exercice 2023 Résultats, les principaux sources de revenus ont été distribuées comme suit (pleine exercice 2024 Les données seront disponibles au début 2025):

Économie commerciale de B. Riley Financial, Inc.

Le moteur économique de l'entreprise repose sur la mise à profit des synergies à travers ses divers segments. Les services de banque d'investissement et de conseil génèrent des frais, tandis que la gestion de la patrimoine fournit des revenus récurrents basés sur les actifs. Les activités des marchés des capitaux gagnent des commissions et des revenus de négociation, bien que cette zone puisse être volatile, influencée fortement par les conditions du marché. Le segment des marques ajoute des revenus directs de produits de consommation, offrant une couverture contre les fluctuations du marché financier. Les investissements principaux visent l'appréciation du capital et les revenus, diversifiant davantage la base économique. Ce modèle mélange les revenus transactionnels et récurrents, tentant de lisser les revenus entre différents cycles économiques, s'alignant avec l'ensemble Énoncé de mission, vision et valeurs fondamentales de B. Riley Financial, Inc. (Rily).

Performance financière de B. Riley Financial, Inc.

L'évaluation de la santé financière de l'entreprise implique de regarder au-delà des revenus de haut niveau, en particulier compte tenu de l'impact des évaluations d'investissement.

• Exercice fiscal 2023 Les revenus totaux étaient 1,66 milliard de dollars, une diminution de 1,78 milliard de dollars dans 2022, reflétant des conditions difficiles du marché des capitaux.
• EBITDA ajusté pour 2023 se tenait sur 274,3 millions de dollars, à partir de 401,6 millions de dollars l'année précédente.
• La Société a déclaré une perte nette attribuable aux actionnaires communs de 88,0 millions de dollars pour 2023, par rapport à un revenu net de 57,2 millions de dollars dans 2022, significativement touché par les pertes d'investissement non réalisées.
• La performance montre souvent une variabilité en raison de la nature des principaux investissements et des activités des marchés des capitaux.
• La force des segments comme le conseil financier et les marques ont fourni des compensations partielles pendant les périodes de stress du marché 2023.

La surveillance de la rentabilité des segments et le BAIIA ajusté donne un aperçu des performances opérationnelles distinctes des changements de valeur d'investissement axés sur le marché.

B. Riley Financial, Inc. (Rily) Position du marché et perspectives futures

B. Riley Financial fonctionne en tant que société de services financiers diversifiée, tirant parti de ses multiples segments pour naviguer dans des conditions de marché complexes avant 2025. Ses perspectives futures repose sur l'intégration avec succès des acquisitions récentes et le capitalisation des opportunités au sein de sa niche de marché intermédiaire central, malgré le fait face à un paire de célibat macroéconomique potentiel.

Paysage compétitif

L'environnement concurrentiel des sociétés de services financiers diversifiés, en particulier ceux qui dessert le marché intermédiaire, est fragmentée. B. Riley rivalise avec diverses banques d'investissement, gestionnaires de patrimoine et sociétés de conseil.

Remarque: Des pourcentages précis de part de marché sont difficiles à déterminer en raison de la nature fragmentée du marché et de divers secteurs d'activité; Le positionnement est basé sur la reconnaissance et l'échelle de l'industrie dans des segments spécifiques.

Opportunités et défis

Position de l'industrie

B. Riley Financial a creusé une position distincte au sein de l'industrie des services financiers grâce à son modèle diversifié, servant un large éventail de clients, en particulier sur le marché intermédiaire souvent mal desservi. Sa plate-forme intégrée lui permet d'offrir une expertise sur les marchés des capitaux, des solutions de gestion de patrimoine, un conseil financier, des investissements directs directs et une gestion du portefeuille de marque. Cette approche à multiples facettes le différencie des boutiques plus spécialisées ou des plus grandes entreprises de bracket de renflement. La stratégie de l'entreprise implique souvent des investissements opportunistes et des rôles de conseil, reflétant une approche entrepreneuriale conforme à son Énoncé de mission, vision et valeurs fondamentales de B. Riley Financial, Inc. (Rily).

Les forces clés comprennent:

• Diversification: Les sources de revenus entre la banque d'investissement, la gestion de patrimoine, le conseil et les investissements directs assurent la résilience. Sur la base des tendances de 2024, les marchés des capitaux et les segments de gestion de la patrimoine restent des contributeurs importants.
• Focus du marché moyen: L'expertise approfondie et les relations dans le segment du marché intermédiaire créent un avantage concurrentiel.
• Stratégie opportuniste: La volonté de s'engager dans des situations complexes et des investissements directs peut générer des rendements plus élevés, mais avec les risques associés.

La performance de l'entreprise en 2024 reflétait l'environnement macroéconomique mixte, avec certains segments comme Advisory montrant l'activité tout en traduisant et en souscription des pressions du marché. Sa capacité à naviguer dans ces dynamiques et à tirer parti de sa plate-forme intégrée sera cruciale pour maintenir et améliorer son industrie en 2025 et au-delà.