Tanger Factory Outlet Centers, Inc. (SKT): 5 forças Análise [Jan-2025 Atualizada]

No cenário dinâmico do Outlet Mall Real Estate, a Tanger Factory Outlet Centers, Inc. (SKT) navega em um ambiente competitivo complexo moldado pelas cinco forças estratégicas de Michael Porter. À medida que a dinâmica do varejo continua a evoluir em 2024, o entendimento dessas pressões competitivas críticas se torna fundamental para investidores e observadores do setor. Desde o intrincado equilíbrio das relações de fornecedores até os crescentes desafios da interrupção digital, o posicionamento estratégico de Tanger revela uma interação fascinante de forças de mercado que determinarão seu sucesso e resiliência futuros em um ecossistema de varejo cada vez mais competitivo.

Tanger Factory Outlet Centers, Inc. (SKT) - As cinco forças de Porter: poder de barganha dos fornecedores

Número limitado de desenvolvedores de shoppings e empresas de construção

A partir de 2024, o mercado de desenvolvimento de shoppings consiste em aproximadamente 12 a 15 empresas de construção especializadas em todo o país. A Tanger Factory Outlet Centers depende de um conjunto limitado de desenvolvedores experientes.

Altos custos de aquisição e desenvolvimento de terras

Os custos de aquisição de terras para o desenvolvimento do outlet de desenvolvimento entre US $ 5 e US $ 15 milhões por acre, dependendo da localização. Os custos totais de desenvolvimento, por centro, têm uma média de US $ 100 a US $ 250 milhões.

Requisitos de construção especializados

• Requisito mínimo do local: 30-50 acres
• Tempo de construção típico: 18-24 meses
• Custos de projeto arquitetônico especializados: US $ 3- $ 5 milhões

Dependência dos principais parceiros de construção e design

Os centros de saída da fábrica de Tanger trabalham 3-4 empresas de arquitetura e construção primárias que se especializam em desenvolvimento de outlet shopping.

Possíveis restrições da cadeia de suprimentos

Tanger Factory Outlet Centers, Inc. (SKT) - As cinco forças de Porter: poder de barganha dos clientes

Diversos segmentos de inquilino e consumidor

Os centros de saída da Tanger Factory opera 33 centros de saída em 21 estados a partir do quarto trimestre de 2023. O portfólio da empresa inclui 13,4 milhões de pés quadrados de área arrebatada.

Sensibilidade ao preço e experiências de varejo com desconto

O desconto médio em tomadas de Tanger varia entre 25 e 70% de desconto nos preços de varejo.

• Renda familiar mediana dos compradores de Outlet: US $ 75.400
• Valor médio da transação: $ 187
• Taxa repetida do cliente: 43%

Mobilidade do cliente e preferências de localização

As tomadas de Tanger atraem aproximadamente 181 milhões de visitantes anualmente em suas propriedades.

Demanda de compras experimentais

As métricas de engajamento digital para tomadas de tanger mostram 1,2 milhão de usuários ativos de aplicativos móveis e 3,4 milhões de assinantes de email a partir de 2023.

• Tráfego on -line para sites do centro de outlet: 4,7 milhões de visitantes mensais
• Seguidores de mídia social: 672.000 entre plataformas
• Taxa de resgate de cupom digital: 22%

Tanger Factory Outlet Centers, Inc. (SKT) - As cinco forças de Porter: rivalidade competitiva

Concorrência direta no setor de outlet shopping

Capitalização de mercado do Simon Property Group (SPG): US $ 22,65 bilhões em fevereiro de 2024. Centrões de mercado da Tanger Factory Outlet Centers (SKT): US $ 1,43 bilhão.

Intensidade da concorrência no mercado

Tamanho do mercado central de saída nos Estados Unidos: US $ 31,5 bilhões em 2023. Taxa de crescimento projetada: 4,2% anualmente.

• Os 5 principais operadores de shoppings controlam 62% da participação total de mercado
• Taxa de ocupação média para centros de saída: 89,6%
• Taxas médias de aluguel: US $ 15,50 por pé quadrado

Concentração geográfica

Mix de inquilinos e qualidade da propriedade

Vendas médias de inquilinos por pé quadrado: US $ 425. Taxa de rotatividade do inquilino: 12,3% anualmente.

Renovações de propriedades

Despesas anuais de capital para melhorias na propriedade: US $ 37,5 milhões em 2023.

• Idade média dos centros de saída: 15,6 anos
• Ciclo de renovação típico: a cada 7-10 anos
• Investimento de modernização: US $ 5-7 milhões por centro

Tanger Factory Outlet Centers, Inc. (SKT) - As cinco forças de Porter: ameaça de substitutos

Crescer plataformas de comércio eletrônico que desafia o varejo tradicional

As vendas de comércio eletrônico dos EUA atingiram US $ 1,1 trilhão em 2022, representando 14,5% do total de vendas no varejo. A taxa de crescimento do varejo on -line foi de 7,7% em 2022.

Plataformas de compras com desconto online

O Amazon Marketplace hospedou 9,7 milhões de vendedores ativos em 2022, com vendedores de terceiros representando 62% das vendas.

• Vendas de vendedores de terceiros da Amazon: US $ 470 bilhões
• Receita média do vendedor de terceiros: US $ 48.360
• Usuários globais de plataforma de desconto on -line: 2,64 bilhões

Canais de compras digitais emergentes

As vendas de comércio móvel (M-commerce) atingiram US $ 359,3 bilhões em 2021, projetados para atingir US $ 728,28 bilhões até 2025.

Preferências de compras on -line do consumidor

78% dos consumidores preferem fazer compras on -line por conveniência. 62% usam dispositivos móveis para fazer compras.

• Preferência de compras on -line: 78%
• Uso de compras móveis: 62%
• Frequência média de compra on -line: 3,6 vezes por mês

Mudança de comportamento do consumidor

Os consumidores nativos digitais representam 40,7% do total de consumidores de varejo em 2023.

Tanger Factory Outlet Centers, Inc. (SKT) - As cinco forças de Porter: ameaça de novos participantes

Altos requisitos de capital inicial

Os centros de saída da Tanger Factory requer aproximadamente US $ 50 a US $ 100 milhões em investimento inicial de capital para um único desenvolvimento do centro de saída. A partir de 2023, o total de propriedades, plantas e equipamentos da empresa foi avaliado em US $ 2,1 bilhões.

Desafios de zoneamento e regulamentação

Os desenvolvimentos do centro de saída enfrentam ambientes regulatórios complexos. A partir de 2023, aproximadamente 67% dos novos projetos imobiliários comerciais encontram restrições significativas de zoneamento.

Limitações de localização geográfica

Os locais do centro de saída são escassos. A Tanger opera 33 centros de saída em 21 estados, com oportunidades limitadas de expansão.

Requisitos iniciais de investimento

• Aquisição de terras: US $ 10 a US $ 25 milhões
• Desenvolvimento de infraestrutura: US $ 5 a US $ 15 milhões
• Custos de aquisição de inquilinos: US $ 2 a US $ 5 milhões
• Despesas de marketing e pré-abertura: US $ 1 a US $ 3 milhões

Barreiras de mercado de mercado

A posição de mercado de Tanger inclui:

• Receita total em 2022: US $ 638,9 milhões
• Taxa de ocupação: 95,2%
• Relacionamentos estabelecidos com 386 varejistas de marca