Ares Management Corporation (ARES): Geschichte, Eigentum, Mission, wie es funktioniert & Verdient Geld

Die Ares Management Corporation (ARES) ist auf dem Gebiet der alternativen Investitionen definitiv der Hammer, aber wie schafft ein Unternehmen das? 596 Milliarden US-Dollar in Vermögenswerten machen das tatsächlich zu einem 92.5% Anstieg des Nettoeinkommens? Sie sehen einen Gesamtumsatz im dritten Quartal 2025 von 1,66 Milliarden US-Dollar, was riesig ist 46.7% Der Anstieg im Jahresvergleich ist sprunghaft, und man muss sich fragen, was dieses Wachstum in einem volatilen Markt antreibt. Dabei geht es nicht nur um die Skalierung; Es geht um ihr diszipliniertes Vier-Säulen-Modell – Kredit, Private Equity, Real Assets und Secondaries –, das darauf ausgelegt ist, durch die Bereitstellung flexibler Kapitallösungen über Marktzyklen hinweg konsistente Renditen zu liefern. Wir werden die Geschichte aufschlüsseln, wie sie diese Plattform aufgebaut haben, wem das Unternehmen gehört und wie genau ihr gebührenorientiertes Geschäftsmodell diese erheblichen realisierten Einnahmen generiert, damit Sie den wahren Motor hinter ihrer Leistung verstehen können.

Geschichte der Ares Management Corporation (ARES).

Wenn Sie sich heute einen globalen alternativen Investmentmanager wie die Ares Management Corporation ansehen – mit über 596 Milliarden US-Dollar in Assets Under Management (AUM) zum 30. September 2025 – man vergisst leicht, dass es mit einer fokussierten, kreditzentrierten Vision begann. Bei der Entwicklung des Unternehmens kommt es nicht nur auf die Größe an; Es ist eine Meisterklasse für strategisches, diversifiziertes Wachstum, das sich bewusst von einem spezialisierten Kreditgeschäft zu einem Multi-Asset-Class-Kraftpaket entwickelt.

Ehrlich gesagt ist ihr Erfolg auf ein paar wichtige, transformative Entscheidungen zurückzuführen, die es ihnen ermöglichten, ihre stabilen gebührenbezogenen Einnahmen (FRE) zu steigern, was einen starken Eindruck hinterlassen hat 471,2 Millionen US-Dollar allein im dritten Quartal 2025. Das ist der Motor, der die ganze Maschine antreibt.

Angesichts des Gründungszeitplans des Unternehmens

Gründungsjahr

1997.

Ursprünglicher Standort

Los Angeles, Kalifornien.

Mitglieder des Gründungsteams

Das Unternehmen wurde von fünf Veteranen der Finanzwelt mitbegründet: Antony Ressler, Michael Arougheti, David Kaplan, John H. Kissick und Bennett Rosenthal.

Anfangskapital/Finanzierung

Spezifische Startkapitalzahlen sind nicht öffentlich, was bei der Gründung eines privaten Unternehmens typisch ist. Die Gründer nutzten jedoch ihre umfassende kollektive Erfahrung in den Bereichen Leveraged Finance, Private Equity und Kapitalmärkte, um das Fundament aufzubauen, wobei sie sich zunächst auf kreditorientierte Strategien konzentrierten.

Angesichts der Meilensteine der Unternehmensentwicklung

Angesichts der transformativen Momente des Unternehmens

Die Geschichte von Ares ist definitiv eine Geschichte der Plattformerweiterung, aber die wirklich transformativen Momente drehten sich darum, wie sie ihr Geschäft strukturierten, um stabile, wiederkehrende Einnahmen zu erzielen.

• Die Multi-Asset-Strategie: Die Entscheidung, frühzeitig zu diversifizieren und von reinen Krediten auf Private Equity (2002), Immobilien (2013 Übernahme von Area Property Partners, L.P.) und Infrastruktur (2015 Übernahme von Energy Investors Funds) umzusteigen, schuf eine starke plattformübergreifende Synergie. Das bedeutet, dass ihre Teams Einblicke und Geschäftsabläufe austauschen können, was ihnen dabei hilft, starke realisierte Einnahmen nach Steuern zu erzielen, die sich sehen lassen 425,8 Millionen US-Dollar im dritten Quartal 2025.
• Dauerhaftes Kapital nutzen: Die Börsengänge der Ares Capital Corporation im Jahr 2004 und der Muttergesellschaft im Jahr 2014 waren von entscheidender Bedeutung. Sie boten Zugang zu öffentlichen Märkten, aber was noch wichtiger ist: Die BDC-Struktur und die Umstellung auf ein Unternehmensmodell im Jahr 2019 ermöglichten es ihnen, dauerhaftes Kapital (Geld, das nicht nach einem festen Zeitplan zurückgegeben werden muss) anzuziehen und zu verwalten, was die stabilste Quelle gebührenbezogener Einnahmen darstellt.
• Der Global Scale Push: Bei den Übernahmen von SSG Capital Holdings im Jahr 2020 und GCP International im Jahr 2025 ging es nicht nur darum, das verwaltete Vermögen zu erhöhen; Es ging ihnen darum, die globale Reichweite in wachstumsstarken Bereichen wie Kredit- und Logistikimmobilien im asiatisch-pazifischen Raum zu sichern. Diese globale Reichweite, kombiniert mit ihrer 150 Milliarden Dollar Das verfügbare Kapital (Trockenpulver) ab dem dritten Quartal 2025 versetzt sie in die Lage, Kapital opportunistisch in jedem Markt einzusetzen.

Wenn Sie sich für die Spieler interessieren, die dieses Wachstum unterstützen, sollten Sie lesen Erkundung des Investors der Ares Management Corporation (ARES). Profile: Wer kauft und warum?

Eigentümerstruktur der Ares Management Corporation (ARES).

Die Ares Management Corporation (ARES) ist ein börsennotierter globaler alternativer Investmentmanager, ihre Eigentümerstruktur ist jedoch stark auf institutionelle Anleger ausgerichtet, wobei ein erheblicher Anteil weiterhin von den Gründern und der Geschäftsleitung gehalten wird.

Diese hybride Struktur bedeutet, dass die öffentlichen Märkte zwar Liquidität bereitstellen, die strategische Ausrichtung des Unternehmens jedoch definitiv von einer Kerngruppe großer, langfristig orientierter Finanzinstitute und den ursprünglichen Mitbegründern beeinflusst wird.

Ares Management Corporation's Current Status

Ares Management Corporation ist ein börsennotiertes Unternehmen, das an der New York Stock Exchange (NYSE) unter dem Tickersymbol ARES gehandelt wird. Dieser öffentliche Status ermöglicht eine breite Beteiligung von Anlegern, doch die laufenden Geschäfte und Kernkapitaleinsatzstrategien des Unternehmens werden von einer äußerst erfahrenen Partnerschaftsstruktur verwaltet, die typisch für alternative Vermögensverwalter ist.

Im dritten Quartal 2025 verwaltete das Unternehmen ca 596 Milliarden US-Dollar in Assets Under Management (AUM), was seine enorme Größe als globaler Finanzakteur unterstreicht. Dieses AUM konzentriert sich hauptsächlich auf vier wichtige Anlageklassen: Kredite, Private Equity, Immobilien und Infrastruktur.

Aufschlüsselung der Eigentumsverhältnisse der Ares Management Corporation

Der Großteil der Stammaktien der Klasse A von Ares Management wird von institutionellen Fonds kontrolliert, darunter große Unternehmen wie Vanguard Group Inc. und BlackRock, Inc. Der Insider-Besitz ist zwar prozentual gering, stellt aber ein stark konzentriertes Interesse der leitenden Führungskräfte und Mitbegründer des Unternehmens dar, die ihre Anreize an den langfristigen Renditen der Aktionäre ausrichten.

Hier ist die schnelle Berechnung der ungefähren Eigentumsverteilung für Anteile der Klasse A, basierend auf den Daten des Geschäftsjahres 2025:

Führung der Ares Management Corporation

Das Unternehmen wird von einem Führungsteam geleitet, dem mehrere seiner ursprünglichen Mitbegründer angehören, und stellt so die kontinuierliche Umsetzung der seit langem etablierten Multi-Asset-Strategie sicher. Diese Stabilität an der Spitze ist ein Schlüsselfaktor für das stetige Wachstum des Unternehmens, über das Sie in unserem mehr erfahren können Leitbild, Vision und Grundwerte der Ares Management Corporation (ARES).

Das Führungsteam ist so strukturiert, dass es die unterschiedlichen, aber kollaborativen Investmentgruppen beaufsichtigt. Auf diese Weise gelingt es ihnen, den Geschäftsfluss und Markteinblicke auf der gesamten Plattform auszutauschen.

• Antony Ressler: Mitbegründer und Vorstandsvorsitzender. Er bleibt ein bedeutender Einzelaktionär.
• Michael Arougheti: Mitbegründer und Chief Executive Officer (CEO). Er treibt die globale Strategie und Expansion des Unternehmens voran.
• Bennett Rosenthal: Mitbegründer und Partner, fungiert als Vorsitzender der Ares Private Equity Group.
• Kipp deVeer: Co-Präsident. Er ist eine wichtige Führungskraft und vertritt das Unternehmen häufig auf großen Finanzkonferenzen.
• Mitch Goldstein: Partner und Co-Leiter der Ares Credit Group, dem größten Geschäftsbereich des Unternehmens, mit einem Management von ca 377,1 Milliarden US-Dollar Kapital ab dem ersten Quartal 2025.

Mission und Werte der Ares Management Corporation (ARES).

Die Mission der Ares Management Corporation konzentriert sich darauf, ein Erkundung des Investors der Ares Management Corporation (ARES). Profile: Wer kauft und warum? Vertrauenswürdiger Kapitalverwalter mit dem Ziel, Unternehmen beim Wachstum zu unterstützen, während ihre Vision darin besteht, durch die Erzielung hoher Renditen und einer dauerhaften positiven Wirkung eine führende Rolle in der alternativen Investmentbranche einzunehmen.

Dieser doppelte Fokus – finanzielle Ergebnisse plus gesellschaftlicher Wert – ist die kulturelle DNA, die die Anlagestrategie des Unternehmens leitet, insbesondere da sein verwaltetes Vermögen (AUM) etwa 1,5 Millionen Euro beträgt 596 Milliarden US-Dollar Stand: 30. September 2025. Ehrlich gesagt ist dieses Bekenntnis zum Zweck ein wesentliches Unterscheidungsmerkmal im überfüllten Bereich der privaten Märkte.

Der Kernzweck der Ares Management Corporation

Der Zweck des Unternehmens ist klar: ein Katalysator für gemeinsamen Wohlstand und eine bessere Zukunft zu sein. Sie verstehen sich als eine Kraft des Guten, nicht nur als Kapitalgeber. Dieser Zweck ist definitiv die Grundlage für ihre fünf Grundwerte, die sie unter dem Akronym CREST zusammenfassen.

• Kollaborativ: Durch Teamarbeit über mehrere Anlagegruppen hinweg mehr erreichen.
• Verantwortlich: Sie streben danach, mit ihren Investitionen und Geschäftstätigkeiten eine treibende Kraft für das Gute zu sein.
• Unternehmerisch: Innovation und Entwicklung neuer Lösungen und Strategien.
• Selbstbewusst: Über die Leistung nachdenken und ihren Ansatz weiterentwickeln.
• Vertrauenswürdig: Sie fungieren als engagierte Verwalter des Kapitals ihrer Kunden.

Offizielles Leitbild

Die Mission der Ares Management Corporation besteht darin, zu investieren, um Unternehmen zum Erfolg zu verhelfen und dauerhaften Wert für alle unsere Stakeholder zu schaffen. Sie erreichen dies, indem sie etablierten Unternehmen flexibles Kapital in ihren vier Hauptanlageklassen zur Verfügung stellen: Kredite, Immobilien, Private Equity und Infrastruktur.

Hier ist die kurze Berechnung ihres Wachstums: Ihr Fokus auf Wertschöpfung wird voraussichtlich dazu führen, dass sich die realisierten Nettoleistungserträge im Jahr 2025 mehr als verdoppeln, wobei eine Bandbreite von prognostiziert wird 225 bis 275 Millionen US-Dollar. Das ist ein erheblicher Sprung, aber was diese Schätzung verbirgt, ist die zugrunde liegende Stärke ihres Kapitaleinsatzes, der im Jahr 2024 einen Rekordwert von 107 Milliarden US-Dollar erreichte.

Visionserklärung

Das Leitbild legt das langfristige Ziel fest: ein Katalysator für gemeinsamen Wohlstand und eine bessere Zukunft zu sein und in der alternativen Investmentbranche sowohl bei der Generierung von Renditen als auch bei der Erzielung einer nachhaltig positiven Wirkung führend zu sein. Dabei geht es nicht nur darum, der größte Manager zu sein, sondern auch darum, derjenige zu sein, der sowohl anhand finanzieller als auch nichtfinanzieller Kennzahlen am besten bewertet wird.

• Führen Sie die alternative Investmentbranche weltweit an.
• Generieren Sie hohe risikobereinigte Renditen für Anleger.
• Schaffen Sie dauerhaften Mehrwert für alle Beteiligten.

Slogan/Slogan der Ares Management Corporation

Während die Ares Management Corporation keinen einzigen, prägnanten Verbraucherslogan verwendet, ist ihre Markenidentität in dem handlungsorientierten Satz verankert: „Gemeinsam vorankommen.“ Dieser Satz spiegelt den Kernwert der Zusammenarbeit wider und betont die Partnerschaft mit ihren Portfoliounternehmen, Investoren und internen Teams.

Ares Management Corporation (ARES) Wie es funktioniert

Ares Management Corporation ist ein globaler alternativer Investmentmanager, der als vertrauenswürdiger Kapitalverwalter fungiert und flexible, skalierbare Finanzierungslösungen für vier primäre Anlageklassen bereitstellt: Kredit, Private Equity, Immobilien und Infrastruktur.

Das Unternehmen verdient Geld, indem es Verwaltungsgebühren für sein beträchtliches verwaltetes Vermögen (AUM) erhebt, das am 30. September 2025 595,7 Milliarden US-Dollar erreichte, sowie leistungsabhängige Anreizgebühren, wenn seine Fonds ihre Renditehürden erreichen. Es handelt sich um ein groß angelegtes Gebühren-für-Service-Modell.

Produkt-/Dienstleistungsportfolio der Ares Management Corporation

Das Angebot von Ares umfasst das gesamte Liquiditätsspektrum, von liquiden Kreditfonds bis hin zu langfristigen Private-Equity-Strategien, und bedient institutionelle, Vermögens- und Versicherungskunden weltweit. Die Credit Group ist das größte Segment und machte im dritten Quartal 2025 391,5 Milliarden US-Dollar des gesamten AUM aus.

Der operative Rahmen der Ares Management Corporation

Der Kern des operativen Rahmens von Ares ist seine integrierte Plattform, die die Zusammenarbeit zwischen den vier verschiedenen Investmentgruppen erleichtert. Dies ist nicht nur ein Marketingbegriff; Es geht darum, wie sie Geschäfte akquirieren und Risiken verwalten.

• Das Ares-Wertschöpfungssystem (AVCS): Hierbei handelt es sich um ein formalisiertes, wiederholbares Spielbuch, das hauptsächlich im Private Equity-Bereich eingesetzt wird, um das Wachstum von Portfoliounternehmen voranzutreiben. Der Schwerpunkt liegt auf kennzahlengesteuerter, proaktiver Überwachung und betrieblichen Verbesserungen, nicht nur auf Finanztechnik.
• Plattformübergreifende Beschaffung: Die Credit Group, die riesig ist, sieht Unternehmen oft vor den Private-Equity- oder Real-Estate-Teams, was ihnen einen eigenen Dealflow-Vorteil verschafft. Dieses tiefe Netzwerk hilft ihnen, Chancen zu finden, bevor sie auf den breiteren Markt stoßen.
• Betriebspartnermodell: Ein engagiertes Team von Betriebsexperten arbeitet direkt mit dem Management des Portfoliounternehmens zusammen und setzt Anlagethesen in greifbare Betriebsergebnisse um, was einen großen Unterschied zu einfachen Kreditgebern darstellt.
• Versicherungslösungen: Ares steigt strategisch in den Rückversicherungsmarkt ein, beispielsweise durch die Investition in Mereo Insurance Limited Anfang 2025, um eine stabile, langfristige Kapitalquelle für seine kredit- und vermögensbasierten Strategien zu sichern.

Hier ist die schnelle Rechnung: Im dritten Quartal 2025 betrug der Umsatz 1,66 Milliarden US-Dollar, ein Anstieg von 47 % im Vergleich zum Vorjahr, was zeigt, dass dieses integrierte Modell definitiv dazu beiträgt, Marktanteile zu gewinnen. Mehr über die Investorenlandschaft können Sie hier lesen: Erkundung des Investors der Ares Management Corporation (ARES). Profile: Wer kauft und warum?

Die strategischen Vorteile der Ares Management Corporation

Der Erfolg von Ares beruht auf drei klaren Vorteilen: Größe, Diversifizierung und eine riesige Kapitalreserve, die bei Marktverwerfungen eingesetzt werden kann.

• Kalk und Trockenpulver: Das gesamte verfügbare Kapital des Unternehmens, oft auch als Trockenpulver bezeichnet, belief sich zum 30. September 2025 auf 149,5 Milliarden US-Dollar. Diese Kapazität bietet erhebliche Flexibilität, um schnell zu investieren, wenn sich die Konkurrenz zurückzieht.
• Dominanz auf dem Kreditmarkt: Ares gehört zu den größten Akteuren auf dem Private-Debt-Markt, was ihnen einen besseren Zugang zum Dealflow und bessere Konditionen im Bereich der Direktkredite verschafft. Sie können komplexe Finanzierungen strukturieren, die traditionelle Banken vermeiden.
• Strategischer Sachwertausbau: Die Übernahme des internationalen Geschäfts von GCP International im März 2025 steigerte das AUM um 45,3 Milliarden US-Dollar und ermöglichte eine entscheidende geografische Präsenz in Asien und in wichtigen Sektoren wie der digitalen Infrastruktur. Dieser Schritt bereitet sie auf langfristigen Rückenwind bei den globalen Infrastrukturausgaben vor.

Was diese Schätzung verbirgt, ist, dass der Großteil dieses trockenen Pulvers, etwa 100,0 Milliarden US-Dollar, im Kreditsegment konzentriert ist, was bedeutet, dass ihr kurzfristiger Fokus auf dem Einsatz von privatem Fremdkapital liegt.

Ares Management Corporation (ARES) Wie man Geld verdient

Ares Management Corporation (ARES) verdient hauptsächlich Geld, indem es Gebühren von institutionellen und individuellen Anlegern für die Verwaltung ihres Kapitals in seinem diversifizierten Portfolio alternativer Vermögenswerte wie Kredite, Private Equity und Immobilien erhebt. Der Umsatz des Unternehmens ist ein zweiteiliger Motor: stabile, wiederkehrende Verwaltungsgebühren auf Basis des verwalteten Vermögens (AUM) und volatile, margenstarke Performancegebühren, die erzielt werden, wenn Investitionen bestimmte Renditehürden erreichen.

Angesichts der Umsatzaufschlüsselung des Unternehmens

Für das dritte Quartal des Geschäftsjahres 2025 unterstreicht die Umsatzstruktur definitiv die Abhängigkeit des Unternehmens von seinem stabilen, gebührenbasierten Geschäft, obwohl leistungsbezogene Einnahmen ein erhebliches Aufwärtspotenzial bieten. Hier ist die schnelle Berechnung basierend auf dem Gesamtumsatz im dritten Quartal 2025 von ca 1,66 Milliarden US-Dollar.

Die Verwaltungsgebühren beliefen sich auf ca 971 Millionen US-Dollar im dritten Quartal 2025, was stark ist 28% Anstieg im Jahresvergleich. Dieser Strom ist das Fundament des Geschäfts und sorgt unabhängig von kurzfristigen Marktschwankungen für einen vorhersehbaren Cashflow. Der Rest entfiel auf Performance und sonstige Erträge, zu denen realisierte Erträge und andere Gebühren gehören 689 Millionen US-Dollar des Gesamtumsatzes im dritten Quartal 2025. Dieser Teil ist weniger vorhersehbar, aber hier entstehen die hochmargigen Gewinne.

Betriebswirtschaftslehre

Die wichtigste wirtschaftliche Grundlage für die Ares Management Corporation ist die operative Hebelwirkung auf einer riesigen, wachsenden Vermögensbasis. Das Geschäft ist vermögensschonend, was bedeutet, dass die Kosten für die Verwaltung einer zusätzlichen Milliarde Dollar an Vermögenswerten im Vergleich zu den anfallenden Gebühren relativ niedrig sind.

• Gebührenbezogene Gewinnmarge (FRE): Diese Marge ist von entscheidender Bedeutung, da sie die Rentabilität des stabilen Verwaltungsgebührengeschäfts zeigt. Im dritten Quartal 2025 meldete die Ares Management Corporation eine FRE-Marge von 41.4%, was eine effiziente Skalierung widerspiegelt.
• Wachstum des verwalteten Vermögens (AUM): Das gesamte AUM des Unternehmens stieg auf 595 Milliarden US-Dollar ab Q3 2025, angetrieben durch starkes Fundraising und strategische Akquisitionen. Mehr AUM bedeutet schlicht und einfach mehr Verwaltungsgebühren.
• Trockenpulver: Die Ares Management Corporation hält ca 150 Milliarden Dollar in verfügbarem Kapital (Trockenpulver), das einsatzbereit ist. Mit dieser riesigen Kriegskasse sind sie in der Lage, aus Marktverwerfungen Kapital zu schlagen, was in einem volatilen Umfeld ein enormer Vorteil ist.
• Preismacht: Der Fokus des Unternehmens auf Privatkredite und Direktkredite – Strategien, die maßgeschneiderte Finanzierungslösungen bieten – verleiht ihm eine erhebliche Preissetzungsmacht gegenüber traditionellen Kreditgebern und ermöglicht es ihm, höhere Gebührenstrukturen aufrechtzuerhalten.

Angesichts der finanziellen Leistung des Unternehmens

Die Ergebnisse für das dritte Quartal 2025 zeigen, dass das Unternehmen das AUM-Wachstum auch bei Marktvolatilität erfolgreich in Gewinne umwandelt. Das ist genau das, was Sie von einem erstklassigen alternativen Vermögensverwalter erwarten.

• Gebührenbezogene Einnahmen (FRE): FRE wuchs bemerkenswert 39% Jahr für Jahr zu 471 Millionen US-Dollar im dritten Quartal 2025. Diese Kennzahl, die volatile Leistungseinnahmen ausklammert, bestätigt die Gesundheit des Kerngeschäfts.
• Nettoeinkommen und EPS: Der Nettogewinn verzeichnete einen dramatischen Anstieg 92.5% Jahr für Jahr, erreichen 540,38 Millionen US-Dollar im dritten Quartal 2025. Der bereinigte Gewinn pro Aktie (EPS) für das Quartal betrug $1.19und übertraf damit die Prognosen der Analysten.
• Realisiertes Einkommen: Das realisierte Einkommen des Unternehmens – der Bargewinn aus erfolgreichen Investitionen – betrug 456 Millionen US-Dollar im dritten Quartal 2025, gestiegen 34% aus dem Vorjahr. Dies zeigt die starke Performance ihrer zugrunde liegenden Fonds.

Um die Nachhaltigkeit dieses Wachstums vollständig zu verstehen, sollten Sie es sich ansehen Aufschlüsselung der finanziellen Gesundheit der Ares Management Corporation (ARES): Wichtige Erkenntnisse für Investoren. Ihr nächster Schritt sollte darin bestehen, die Auswirkungen der Bereitstellung zu modellieren 150 Milliarden Dollar in Trockenpulver in den nächsten 18 Monaten, was der Haupttreiber der Verwaltungsgebühren im Jahr 2026 sein wird.

Marktposition und Zukunftsaussichten der Ares Management Corporation (ARES).

Die Ares Management Corporation positioniert sich als schnell aufstrebender globaler alternativer Vermögensverwalter, was vor allem auf ihre Dominanz im Privatkreditbereich und die strategische Expansion in wachstumsstarke Bereiche wie Infrastruktur und Secondaries zurückzuführen ist. Die zukünftige Entwicklung des Unternehmens ist stark und wird durch ein Rekordniveau an verfügbarem Kapital – oder Trockenpulver – von etwa 150 Milliarden Dollar Stand: 30. September 2025, einsatzbereit in einem volatilen Marktumfeld.

Sie sollten Ares als einen skalierten, diversifizierten Akteur betrachten, der angesichts seiner Konzentration auf einen geschätzten Total Addressable Market (TAM) immer noch großes Wachstumspotenzial hat 90 Billionen Dollar, wobei sein derzeitiger Anteil nur etwa 1,5 % beträgt 0.6%.

Wettbewerbslandschaft

Ares konkurriert mit den größten und etabliertesten Unternehmen im Bereich der alternativen Vermögensverwaltung. Während das gesamte verwaltete Vermögen (AUM) über 596 Milliarden US-Dollar Mit Stand vom 30. September 2025 zählt es zwar zur Elite der Branche, liegt aber hinsichtlich der Größenordnung immer noch deutlich hinter den Marktführern zurück. Die folgende Tabelle veranschaulicht seine Stellung unter den wichtigsten Wettbewerbern basierend auf dem verwalteten Vermögen (AUM) zum 30. Juni 2025 und hebt den zentralen Wettbewerbsvorteil jedes einzelnen hervor.

Hier ist die schnelle Rechnung: Ares ist der sechstgrößte Manager auf dieser Liste, aber seine Spezialisierung auf Privatkredite verschafft ihm in einem Umfeld steigender Zinsen einen deutlichen Vorteil.

Chancen und Herausforderungen

Das Unternehmen verfolgt aktiv strategisches Wachstum, muss sich jedoch auf jeden Fall in einer komplexen Wirtschaftslandschaft zurechtfinden. So hat beispielsweise die Übernahme von GCP International die Real Assets Group deutlich gestärkt und ist um 2010 gewachsen 92% im Jahresvergleich ab Q2 2025. Weitere Informationen zur finanziellen Stabilität des Unternehmens finden Sie hier Aufschlüsselung der finanziellen Gesundheit der Ares Management Corporation (ARES): Wichtige Erkenntnisse für Investoren.

Branchenposition

Die Ares Management Corporation nimmt vor allem aufgrund ihrer Größe und Spezialisierung eine Spitzenposition in der Branche ein. Seine Kreditgruppe, die ca. verwaltet 391,5 Milliarden US-Dollar Mit Stand vom 30. September 2025 ist das Unternehmen einer der größten Direktkreditgeber mit eigenem Ursprung weltweit. Dieser Fokus ist ein wesentliches Unterscheidungsmerkmal.

• Diversifizierte Gebührenbasis: Die gebührenbezogenen Einnahmen (FRE) stiegen 26% Jahr für Jahr zu 409,1 Millionen US-Dollar im zweiten Quartal 2025 und weist eine stabile, wiederkehrende Einnahmequelle auf.
• Trockenpulver-Vorteil: Die 150 Milliarden Dollar an verfügbaren Kapitalpositionen ist Ares in der Lage, von Marktverwerfungen und notleidenden Vermögenswerten besser zu profitieren als weniger liquide Wettbewerber.
• Strategisches Gruppenwachstum: Das Unternehmen gleicht sein Portfolio aktiv aus; So wuchs beispielsweise die Real Assets Group auf 129,8 Milliarden US-Dollar im AUM im zweiten Quartal 2025, was nun einen viel größeren Teil der Gesamtsumme ausmacht.

Das auf Verwaltungsgebühren ausgerichtete und vermögensarme Geschäftsmodell des Unternehmens ist darauf ausgelegt, sich über Marktzyklen hinweg gut zu behaupten, was ein wesentlicher Grund für sein robustes Wachstum ist. Ihr nächster Schritt sollte darin bestehen, die Bereitstellung zu modellieren 150 Milliarden Dollar in Trockenpulver in den nächsten vier Quartalen wirkt sich auf die gebührenbezogenen Erträge aus.